What Is a Crypto Index Fund?

Binance Academy · 2022-12-09T15:10:13.000Z

TL;DR A crypto index fund simply takes the idea of a traditional index fund — an investment vehicle designed to track the performance of a designated market index — and replaces the underlying assets with crypto tokens instead of company shares. Introduction Understanding crypto index funds requires familiarity with market indexes. In short, a market index is a way of using data to track and measure the performance of a stock market, or a specified group of companies and their associated stocks. A crypto index fund simply takes the idea of a traditional index fund and replaces the underlying assets with cryptocurrency tokens instead of company shares. Crypto index funds, however, are still a new development, with very few currently available. What Is a Traditional Index Fund? Before looking at crypto index funds, it’s best to get a foundational understanding of traditional index funds. In the simplest of terms, an index fund is an investment portfolio designed to track a specified basket of underlying assets. More specifically, a traditional index fund is usually described as a type of mutual fund structured to match the composition and performance of a particular financial market index, such as the S&P 500 or Dow Jones Industrial Average. But what is a mutual fund? And what is a financial market index? A mutual fund is a financial instrument for people to pool their money together into a managed fund, which then seeks to make a profit for those involved by investing in assets such as stocks and bonds. A mutual fund’s portfolio is set up to match certain investment objectives established by the fund and its manager. A market index, meanwhile, is a way of using data to track and measure the performance of a stock market or section of the stock market. The S&P 500, Dow Jones Industrial Average, and FTSE 100 are all examples of market indexes. The S&P 500 tracks the stock performance of 500 large and important publicly traded companies in the US. The Dow Jones Industrial Average tracks the stock performance of 30 especially prominent companies listed in the US. The FTSE 100 tracks the stock performance of the 100 largest companies by market capitalization on the London Stock Exchange. And so, in the case of an index fund, the investment portfolio is set up to mimic the composition of a specified market index (as designated by the fund). The objective of the fund is simply to match the performance of the market index as a whole. In comparison, a mutual fund is where the portfolio is designed by a fund manager based on their views of what to actively invest in — the goal being to outperform the market. Advantages and Disadvantages of Traditional Index Funds Index funds are known as a passive investment strategy that provides returns in line with the wider stock market. The goal isn’t to beat market movements but simply to replicate the market index’s movements. Studies show that passive funds tend to perform better than active funds in the long term. As such, one of the main advantages of an index fund is that they’re thought to offer better long-term results compared to actively managed funds. For example, the annualized return of the S&P 500 from 1957 (when the index was first extended to cover 500 stocks) through to the end of 2021 was 11.88%. An index fund also diversifies portfolios as it is basically made up of many little slices of every company in the index. This means your investment isn’t reliant on the success of a single company but tracks the performance of the entire index as a whole. In short, an index fund offers broader market exposure. Additionally, because an index fund simply replicates the composition of the index it is tracking, the make-up of your portfolio rarely changes, which leads to lower operating and trading costs, and lower fees. The downside, however, is that there’s very little flexibility. An actively managed fund can drop poorly performing stocks and, with good management, outperform the wider market. If the index goes down, an index fund will also deliver a loss, whereas an actively managed fund can still deliver profits during a downturn. What Is a Crypto Index Fund? Now that you know what a traditional index fund is, it's very easy to understand what a crypto index fund is. A lot of developments within crypto can be seen as Web3 updates on traditional markets and products and a crypto index fund is no exception. It simply takes the idea and structure of a traditional index fund and replaces the underlying assets with cryptocurrency tokens instead of company shares and bonds. For example: an S&P 500 Index Fund invests the pooled money placed into it in a basket of stocks representing the 500 companies on the S&P 500 market index. A crypto index fund, meanwhile, would invest money placed into it in a basket of different cryptos. Simply put, a crypto index fund is an investment vehicle where you can invest to a fund, which, in turn, invests that money into a specific index of cryptocurrencies. In doing so, the crypto index fund provides access to a diversified portfolio of digital assets without you having to buy each token in the fund individually. How Is a Crypto Index Fund Different? Of course, the main difference between a traditional index fund and a crypto index fund is the type of assets in which they invest. Another key difference is that crypto markets can experience more volatility than traditional markets. The result is that crypto index funds may experience greater price movements than traditional index funds, so someone investing in a crypto index fund could make more profit but could also experience bigger losses. Aside from potentially higher risks and rewards, the other difference to note between traditional and crypto index funds is the number of products available and basic ease of accessibility for consumers. There are hundreds, if not thousands, of traditional index funds available, tracking all sorts of different market indexes. Crypto index funds, however, are still a relatively new development, with very few currently available to the general public. Closing Thoughts As crypto continues to develop and mature, it’s likely that we will see more crypto index funds come into existence as investment opportunities for everyday users. These funds are popular in traditional trading and suit a wide range of traders. Crypto continues to reach new places and entice new users, so those who like the idea of trading index funds will likely push for crypto-based ones to become more common. Further Reading Binance Launches the Top 10 Equal-Weighted Index Explore the Binance CMC Cryptocurrency Top 10 Equal-Weighted Index Binance Launches the Auto-Invest Index-Linked Plan Glossary: Index Glossary: Passive Management

TL;DR
Dana indeks kripto hanya mengambil gagasan dana indeks tradisional – sarana investasi yang dirancang untuk melacak kinerja indeks pasar yang ditunjuk – dan menggantikan aset dasar dengan token kripto, bukan saham perusahaan.
PerkenalanMemahami dana indeks kripto memerlukan pemahaman tentang indeks pasar. Singkatnya, indeks pasar adalah cara menggunakan data untuk melacak dan mengukur kinerja pasar saham, atau sekelompok perusahaan tertentu dan saham terkaitnya.
Dana indeks kripto hanya mengambil gagasan dana indeks tradisional dan menggantikan aset dasar dengan token mata uang kripto, bukan saham perusahaan. Namun, dana indeks kripto masih merupakan perkembangan baru dan saat ini tersedia sangat sedikit.
Apa Itu Dana Indeks Tradisional?Sebelum melihat dana indeks kripto, yang terbaik adalah mendapatkan pemahaman dasar tentang dana indeks tradisional. Dalam istilah yang paling sederhana, dana indeks adalah portofolio investasi yang dirancang untuk melacak sekumpulan aset dasar tertentu.
Lebih khusus lagi, dana indeks tradisional biasanya digambarkan sebagai jenis reksa dana yang disusun agar sesuai dengan komposisi dan kinerja indeks pasar keuangan tertentu, seperti S&P 500 atau Dow Jones Industrial Average.
Tapi apa itu reksa dana? Dan apa itu indeks pasar keuangan?
Reksa dana adalah instrumen keuangan bagi masyarakat untuk mengumpulkan uang mereka menjadi dana yang dikelola, yang kemudian berupaya menghasilkan keuntungan bagi mereka yang terlibat dengan berinvestasi pada aset seperti saham dan obligasi. Portofolio reksa dana diatur agar sesuai dengan tujuan investasi tertentu yang ditetapkan oleh reksa dana dan manajernya.
Indeks pasar, sementara itu, adalah cara menggunakan data untuk melacak dan mengukur kinerja pasar saham atau bagian dari pasar saham. S&P 500, Dow Jones Industrial Average, dan FTSE 100 adalah contoh indeks pasar.
S&P 500 melacak kinerja saham 500 perusahaan publik besar dan penting di AS.
Dow Jones Industrial Average melacak kinerja saham 30 perusahaan terkemuka yang terdaftar di AS.
FTSE 100 melacak kinerja saham 100 perusahaan terbesar berdasarkan kapitalisasi pasar di London Stock Exchange.
Jadi, dalam kasus dana indeks, portofolio investasi diatur untuk meniru komposisi indeks pasar tertentu (seperti yang ditentukan oleh dana tersebut). Tujuan dari dana ini hanyalah untuk mencocokkan kinerja indeks pasar secara keseluruhan.
Sebagai perbandingan, reksa dana adalah portofolio yang dirancang oleh pengelola dana berdasarkan pandangan mereka tentang apa yang akan diinvestasikan secara aktif — dengan tujuan untuk mengungguli pasar.
Keuntungan dan Kerugian Dana Indeks TradisionalDana indeks dikenal sebagai strategi investasi pasif yang memberikan keuntungan sejalan dengan pasar saham yang lebih luas. Tujuannya bukan untuk mengalahkan pergerakan pasar tetapi sekadar meniru pergerakan indeks pasar. Studi menunjukkan bahwa dana pasif cenderung memiliki kinerja lebih baik daripada dana aktif dalam jangka panjang.
Oleh karena itu, salah satu keuntungan utama dana indeks adalah dianggap menawarkan hasil jangka panjang yang lebih baik dibandingkan dana yang dikelola secara aktif. Misalnya, pengembalian tahunan S&P 500 dari tahun 1957 (ketika indeks pertama kali diperluas untuk mencakup 500 saham) hingga akhir tahun 2021 adalah 11,88%.
Dana indeks juga mendiversifikasi portofolio karena pada dasarnya terdiri dari banyak bagian kecil dari setiap perusahaan dalam indeks. Artinya, investasi Anda tidak bergantung pada keberhasilan satu perusahaan saja, namun melacak kinerja seluruh indeks secara keseluruhan. Singkatnya, dana indeks menawarkan eksposur pasar yang lebih luas.
Selain itu, karena dana indeks hanya mereplikasi komposisi indeks yang dilacaknya, komposisi portofolio Anda jarang berubah, sehingga menurunkan biaya operasional dan perdagangan, serta biaya yang lebih rendah.
Namun sisi negatifnya adalah fleksibilitasnya sangat sedikit. Dana yang dikelola secara aktif dapat menurunkan kinerja saham-saham yang berkinerja buruk dan, dengan pengelolaan yang baik, mengungguli pasar yang lebih luas. Jika indeks turun, dana indeks juga akan mengalami kerugian, sedangkan dana yang dikelola secara aktif masih dapat menghasilkan keuntungan saat terjadi penurunan.
Apa Itu Dana Indeks Kripto?Sekarang setelah Anda mengetahui apa itu dana indeks tradisional, sangat mudah untuk memahami apa itu dana indeks kripto. Banyak perkembangan dalam kripto dapat dilihat sebagai pembaruan Web3 pada pasar dan produk tradisional, tidak terkecuali dana indeks kripto. Ini hanya mengambil ide dan struktur dana indeks tradisional dan menggantikan aset dasar dengan token mata uang kripto, bukan saham dan obligasi perusahaan.
Misalnya: Dana Indeks S&P 500 menginvestasikan uang yang dikumpulkan ke dalam sekeranjang saham yang mewakili 500 perusahaan di indeks pasar S&P 500. Dana indeks kripto, sementara itu, akan menginvestasikan uang yang ditempatkan ke dalamnya dalam sekeranjang kripto yang berbeda.
Sederhananya, dana indeks kripto adalah sarana investasi tempat Anda dapat berinvestasi pada suatu dana, yang kemudian menginvestasikan uang tersebut ke dalam indeks mata uang kripto tertentu. Dengan melakukan hal ini, dana indeks kripto memberikan akses ke portofolio aset digital yang terdiversifikasi tanpa Anda harus membeli setiap token dalam dana tersebut satu per satu.
Apa Perbedaan Dana Indeks Kripto?Tentu saja, perbedaan utama antara dana indeks tradisional dan dana indeks kripto adalah jenis aset yang mereka investasikan.
Perbedaan utama lainnya adalah pasar kripto dapat mengalami lebih banyak volatilitas dibandingkan pasar tradisional. Hasilnya adalah dana indeks kripto mungkin mengalami pergerakan harga yang lebih besar dibandingkan dana indeks tradisional, sehingga seseorang yang berinvestasi dalam dana indeks kripto dapat memperoleh lebih banyak keuntungan namun juga dapat mengalami kerugian yang lebih besar.
Selain potensi risiko dan imbalan yang lebih tinggi, perbedaan lain yang perlu diperhatikan antara dana indeks tradisional dan kripto adalah jumlah produk yang tersedia dan kemudahan aksesibilitas dasar bagi konsumen. Ada ratusan, bahkan ribuan, dana indeks tradisional yang tersedia, melacak semua jenis indeks pasar yang berbeda. Namun, dana indeks kripto masih merupakan perkembangan yang relatif baru, dan saat ini sangat sedikit yang tersedia untuk masyarakat umum.
Menutup PikiranKetika kripto terus berkembang dan matang, kemungkinan besar kita akan melihat lebih banyak dana indeks kripto muncul sebagai peluang investasi bagi pengguna sehari-hari. Dana ini populer dalam perdagangan tradisional dan cocok untuk banyak pedagang. Kripto terus menjangkau tempat-tempat baru dan menarik pengguna baru, sehingga mereka yang menyukai gagasan memperdagangkan dana indeks kemungkinan akan mendorong agar dana berbasis kripto menjadi lebih umum.
Bacaan lebih lanjutBinance Meluncurkan 10 Indeks Equal-Weighted Teratas
Jelajahi 10 Indeks Equal-Weighted Teratas Mata Uang Kripto CMC Binance
Binance Meluncurkan Paket Tertaut Indeks Investasi Otomatis
Glosarium: Indeks
Glosarium: Manajemen Pasif

Apa Itu Dana Indeks Kripto?

Perkenalan

Apa Itu Dana Indeks Tradisional?

Keuntungan dan Kerugian Dana Indeks Tradisional

Apa Itu Dana Indeks Kripto?

Apa Perbedaan Dana Indeks Kripto?

Menutup Pikiran

Bacaan lebih lanjut

Berita Terbaru

Artikel yang Sedang Tren