“Lihatlah teknologi mutakhir yang tiada habisnya; dapatkan wawasan tentang masa depan dan pimpin era baru dalam penelitian investasi.
"Laporan ini disediakan oleh Lembaga Penelitian" WTR ": ID Twitter Anggota: Golden Egg Diary @jindanriji; Rusa tidak akan tersesat @crypto_elk_; Saudara Valuta Asing; Xibei @Asterismone;
Langganan data putaran pertama (OG) pada rantai WTR secara resmi diluncurkan!
Data yang disediakan: Data on-chain pasar jangka pendek, jangka menengah, dan jangka panjang yang diteliti sendiri oleh WTR, serta beberapa data mata uang kecil. Harga putaran pertama: 399U/tahun. Pembayaran mendukung transfer on-chain dan off-chain. Catatan lain: Kami telah menyiapkan paket strategi untuk pengguna OG. Jumlah tempat untuk paket strategi terbatas. Paket strategi saat ini hanya terbuka untuk pengguna OG putaran pertama.
Berlangganan dapat langsung menambahkan grup pengguna OG. Untuk lebih jelasnya silakan lihat akun resmi Twitter atau WeChat.
Ulasan minggu ini
Minggu ini dari 8 Juli hingga 15 Juli, harga tertinggi Bingtang Orange berada di sekitar $60,324 dan terendah mendekati $54,260, dengan kisaran fluktuasi sekitar 11.18%.
Mengamati grafik distribusi chip, terdapat sejumlah besar chip yang diperdagangkan mendekati sekitar 57,000, yang akan memberikan dukungan atau tekanan tertentu.
menganalisa:
59000-63000 sekitar 1,21 juta lembar;
64000-68000 sekitar 1,03 juta lembar;
Kemungkinan untuk tidak turun di bawah 51.000 hingga 53.000 dalam jangka pendek adalah 69%;
Diantaranya, kemungkinan tidak akan naik di atas 61,000 menjadi 64,000 dalam jangka pendek adalah 60%.
Berita penting
berita ekonomi
Pada hari Kamis, tingkat tahunan CPI AS adalah 3%, lebih rendah dari nilai yang diharapkan sebesar 3,1%;
CPI Inti sebesar 3,3%, lebih rendah dari nilai yang diharapkan sebesar 3,4%; tingkat bulanan CP1 mencatat nilai negatif sebesar -0,1%.
Setelah data tersebut dirilis, kemungkinan Federal Reserve memangkas suku bunga pada bulan September meningkat.
Federal Reserve Goolsby berkata: Laporan inflasi bulan Juni sangat bagus, dan satu atau serangkaian penurunan suku bunga dapat dipertimbangkan.
Fed Daley: Saya lebih yakin bahwa pelonggaran kebijakan moneter harus dilakukan secepatnya, dan beberapa penyesuaian kebijakan mungkin diperlukan.
Saat ini, kemungkinan suku bunga tetap tidak berubah pada bulan September hanya 7,3%, kemungkinan penurunan suku bunga kumulatif 25 basis poin adalah 84,6%, dan kemungkinan penurunan suku bunga kumulatif 50 basis poin adalah 8,1%.
Berita ekologi terenkripsi
Penerbit ETH ETF sedang menunggu SEC untuk memberikan rincian pengajuan akhir. SEC telah memberikan beberapa putaran komentar bagi penerbit untuk mengubah formulir mereka.
FOX Businessi?#EleanorTerrettRietn, Direktur CFTC Behnam mengatakan bahwa pengadilan Illinois mengonfirmasi bahwa BTC dan ETH adalah komoditas digital berdasarkan Commodity Exchange Act, sementara 70-80% pasar kripto adalah non-sekuritas.
QCP Capital menyatakan bahwa data CPI telah menarik perhatian semua orang, dan optimisme tersebut belum dicerna oleh pasar mata uang kripto. Pemerintah Jerman mentransfer 10,000 BTC ke bursa dan pembuat pasar kemarin, dan sekarang hanya 15,000 BTC yang disimpan di alamat tersebut, sementara Kepemilikan awal 50,000 BTC pada pertengahan Juni menunjukkan bahwa tekanan pasokan mungkin telah mereda.
Pada 12 Juli, alamat bertanda "De" mentransfer 5248,2 BTC, dan hanya tersisa 3846 BTC di alamat tersebut, dengan nilai tukar saat ini, mungkin akan menjual semua BTC dalam 1-2 hari ke depan.
Pada 12 Juli, ETF BTC spot AS mencatat arus masuk bersih sebesar US$79 juta pada 11 Juli, dengan arus masuk selama lima hari berturut-turut, dengan total hampir US$900 juta. Kepemilikan Fidelity Spot BTC ETF melebihi 180,000 BTC, menyentuh sekitar 181,221 BTC, bernilai sekitar US$10.5 miliar.
JPMorgan Chase (JPM) mengatakan dalam laporan penelitian bahwa likuidasi mata uang kripto akan melemah bulan ini, dan pasar diperkirakan akan pulih mulai Agustus. Bank tersebut mengatakan penurunan cadangan bisa jadi disebabkan oleh kreditor Gemini atau MtGox yang melikuidasi BTC, atau pemerintah Jerman menjual BTC.
Wawasan jangka panjang: digunakan untuk mengamati situasi jangka panjang kita; pasar bullish/pasar bearish/perubahan struktural/keadaan netral
Eksplorasi jangka menengah: digunakan untuk menganalisis tahap apa yang kita jalani saat ini, berapa lama tahap ini akan berlangsung, dan situasi apa yang akan kita hadapi.
Observasi jangka pendek: digunakan untuk menganalisis kondisi pasar jangka pendek serta munculnya beberapa arah dan kemungkinan terjadinya peristiwa tertentu dalam kondisi tertentu
wawasan jangka panjang
Grafik pasar
Struktur posisi pemain jangka panjang
Status Dompet Saham ETF AS
Grafik pasar yang terlalu panas dan kurang dingin dalam jangka panjang dan pendek
(Grafik tren pasar di bawah)
Pasar mencapai titik tertinggi pada bulan Maret tahun ini dan kemudian terpukul.
Pasar kemudian mengalami pemulihan selama lebih dari empat bulan; hal ini serupa dengan pertengahan tahun 2021 dan pertengahan tahun 2016.
Secara umum, semakin lama kenaikannya, semakin lama waktu yang dibutuhkan untuk mencerna industri yang bersiklus.
Jika tren historis diikuti, perbaikan atau pemulihan akan dimulai dalam satu atau dua bulan ke depan.
(Gambar di bawah menunjukkan struktur posisi peserta jangka panjang)
Struktur posisi peserta jangka panjang adalah mesin utama pasar;
Mereka menentukan kemungkinan keruntuhan pasar, dan peserta dalam jangka waktu tiga hingga lima tahun telah melipatgandakan kepemilikannya hampir dua kali lipat selama periode ini.
Saat ini, mesin utama pasar hanya digunakan separuhnya. Dari sudut pandang ini, masih ada separuh kekuatan yang mendukung pasar.
(Gambar di bawah menunjukkan status dompet saham ETF AS)
Hal ini lebih mencerminkan hubungan antara pembuat pasar yang menerima dana tambahan. Ketika peserta sekunder membeli sejumlah besar saham di pasar, maka pembuat pasar akan membeli chip tambahan di pasar.
Jadi ini akan mencerminkan lebih banyak jumlah uang muka.
(Gambar di bawah menunjukkan pasar jangka panjang dan jangka pendek mengalami overheating dan undercooling)
Titik keuntungan berganda yang tinggi bagi pelaku pasar jangka panjang adalah sekitar 68800-69800;
Hal ini mungkin merupakan posisi tekanan yang relatif jangka pendek dan menengah bagi pasar dalam menghadapi pemulihan.
Pada posisi ini, Anda perlu memperhatikan risiko dan menyesuaikan posisi.
eksplorasi jangka menengah
Analisis struktur harga
Pasokan likuiditas
Sekelompok paus raksasa yang tidak aktif
Pasokan Menguntungkan BTC Tren Pertukaran BTC Posisi Bersih
(Gambar di bawah menunjukkan analisis struktur setiap kisaran harga)
Menurut model struktural ini, biaya jangka pendek garis oranye adalah 64,000, garis biru adalah area batas callback pasar sekitar 45,000-49,000, dan garis coklat muda adalah stok teratas di 68,722.
Tentu saja 45.000-49.000 hanyalah ekspektasi koreksi spasial, dan lingkungan pasar juga dipengaruhi oleh lingkungan makro.
Seiring berjalannya waktu, dampak negatif dari pidato atau kebijakan The Fed akan terus berkurang.
Dari awal Juni hingga sekarang, periode koreksi sudah mendekati satu setengah bulan. Rentang waktu empiris siklus koreksi BTC dalam sejarah pada dasarnya adalah dalam 2-3 bulan.
Oleh karena itu, urgensi waktu dapat menghalangi ekspektasi space callback untuk berfungsi.
Pembagian waktu dan ruang hanyalah pemisahan cara pandang dalam pengelolaan ekspektasi. Bukan berarti ada kontradiksi inheren di antara keduanya, melainkan saling melengkapi.
(Gambar di bawah: Pasokan likuiditas)
Pasokan likuiditas telah diperbaiki sampai batas tertentu baru-baru ini, yang dapat mengarah pada penyelesaian awal masalah likuiditas di pasar.
(Gambar di bawah menunjukkan sekelompok paus raksasa yang tidak pernah bergerak)
Kelompok paus raksasa yang belum aktif baru-baru ini meningkatkan kepemilikannya dalam jumlah kecil, mengubah ritme pengurangan kepemilikannya sebelumnya.
(Gambar di bawah: siklus pasokan keuntungan BTC)
Biasanya, ketika ekspektasi pasar bagus dan rasio keuntungan BTC mencapai 55%-80%, ini mungkin saat yang tepat untuk membeli.
Dari perspektif ini, inti dari koreksi pasar mungkin adalah aksi ambil untung, atau penetapan harga ketika ekspektasi melemah.
(Gambar di bawah: posisi bersih tren pertukaran BTC)
Arus masuk BTC dalam bursa melambat, dan potensi tekanan pada bursa mungkin berkurang sampai batas tertentu.
pengamatan jangka pendek
Koefisien risiko derivatif
Rasio transaksi niat opsi
Volume perdagangan derivatif
Opsi Volatilitas Tersirat
Jumlah transfer untung dan rugi
Tambahkan alamat baru dan alamat aktif
Posisi Bersih Bursa Bingtang Orange
Posisi bersih pertukaran bibi
Tekanan jual berbobot tinggi
Status daya beli global
Posisi bersih pertukaran Stablecoin
Pertukaran data off-chain
Peringkat derivatif: Koefisien risiko berada pada area netral hingga lebih rendah. Risiko derivatif meningkat.
(Gambar di bawah menunjukkan koefisien risiko derivatif)
Koefisien risiko ETH telah berpindah dari zona hijau pada minggu lalu ke posisi yang lebih rendah dari zona netral. Pada saat yang sama, minggu lalu disebutkan bahwa pasar memiliki kondisi untuk tekanan singkat berdasarkan pada koefisien risiko saja, namun kemungkinannya rendah. Penilaian dari minggu lalu masih dipertahankan. Diperkirakan akan terjadi guncangan yang berkelanjutan.
(Bagan di bawah menunjukkan rasio transaksi opsi)
Volume opsi turun dan rasio put berada di kisaran menengah.
(Gambar di bawah menunjukkan volume perdagangan derivatif)
Volume perdagangan derivatif berada pada level rendah.
(Bagan di bawah menunjukkan volatilitas tersirat opsi)
Terdapat peningkatan besar dalam volatilitas tersirat.
Peringkat keadaan suasana hati: Netral
(Gambar di bawah menunjukkan jumlah untung dan rugi yang ditransfer)
Baik sentimen panik (garis oranye) maupun sentimen positif (garis biru) di pasar saat ini sudah menurun, dan sentimen pasar secara keseluruhan masih netral. Jika sentimen positif ke depan tidak banyak terlihat, diperkirakan masih akan terus berfluktuasi.
(Gambar di bawah menunjukkan alamat baru dan alamat aktif)
Alamat baru dan aktif berada pada level rendah.
Peringkat struktur tekanan spot dan jual: BTC memiliki arus masuk dan akumulasi yang moderat, dan ETH memiliki akumulasi arus keluar.
(Gambar di bawah: Posisi bersih Bingtang Orange Exchange)
Posisi bersih bursa BTC telah mengumpulkan arus masuk dalam jumlah sedang, dan saat ini tidak ada tanda-tanda pencernaan chip yang masuk.
(Gambar di bawah menunjukkan posisi bersih E-Pacific Exchange)
Posisi bersih bursa ETH berada dalam kondisi akumulasi arus keluar.
(Gambar di bawah menunjukkan tekanan jual yang berbobot tinggi)
Saat ini tidak ada tekanan jual yang tinggi.
Peringkat daya beli: Daya beli global secara keseluruhan berada dalam kondisi arus keluar, dan daya beli stablecoin sama seperti minggu lalu.
(Gambar di bawah menunjukkan status daya beli global)
Daya beli dunia saat ini sedang dalam kondisi terpuruk.
(Gambar di bawah: posisi bersih pertukaran USDT)
Ada sedikit arus masuk posisi bersih bursa USDT.
Peringkat data transaksi off-chain: Ada kemauan membeli sebesar 56.000; ada kemauan menjual sebesar 70.000.
(Data off-chain Coinbase pada gambar di bawah)
Ada kemauan membeli pada harga mendekati 50.000~56.000;
Ada kemauan jual di harga mendekati 70.000.
(Gambar di bawah: Data off-chain Binance)
Ada kemauan membeli pada harga mendekati 50.000~56.000;
Ada kemauan jual di harga mendekati 70.000.
(Gambar di bawah: Data off-chain Bitfinex)
Ada kemauan membeli pada harga mendekati 50.000~54.000;
Ada kemauan jual di harga mendekati 70.000.
Ringkasan minggu ini:
Bagian penawaran nyata publik WTR:
Mulai Februari 2024, status dana sebenarnya akan diungkapkan setiap bulan.
Strategi: Strategi yang mantap.
Jumlah modal awal: US$240.000.
Pendanaan saat ini: US$281.700. Hasil: 17,37%
Baru-baru ini, tambahan US$120.000 telah ditambahkan, sehingga total modal menjadi US$401.700.
Ringkasan berita:
Alamat Jerman dan MtGox terdaftar untuk dijual dan tekanan jual terus berlanjut;
Inflasi menurun, dan Federal Reserve memberi sinyal peluang untuk menurunkan suku bunga.
MtGox tidak merinci kapan aksi jual alamat di Jerman hampir berakhir.
Manfaat penurunan suku bunga sangat dominan; jika tidak ada lagi berita dari MtGox, maka aksi jual mungkin akan berakhir dan titik terendah relatif akan tercapai.
Kemungkinan penurunan suku bunga pada bulan September telah meningkat, tetapi pasar kripto mengalami pukulan yang lebih besar pada bulan Juni dan Juli, dan dampak penurunan suku bunga yang diharapkan dapat diabaikan.
Akselerasi pasar yang sebenarnya mungkin terjadi setelah bulan Oktober.
Seiring dengan semakin besarnya pasar enkripsi, permintaan dana juga meningkat.
Wawasan jangka panjang mengenai rantai ini:
Pasar telah menghadapi perbaikan, koreksi dan penurunan selama lebih dari 4 bulan. Berdasarkan pengalaman siklus sebelumnya, pemulihan dapat dimulai dalam 2 bulan ke depan;
Peserta jangka panjang memiliki kepemilikan chip lebih dari dua kali lipat dalam tahap 3-5 tahun ini, dan mesin pasar saat ini hanya dikonsumsi lebih dari setengahnya;
ETF mulai menerima arus masuk modal positif selama beberapa hari berturut-turut;
68800-69800 adalah tekanan utama yang perlu diperhatikan dalam jangka pendek, dan juga merupakan area keuntungan berlipat ganda bagi peserta jangka panjang.
Pengaturan pasar:
Pasar mungkin telah memasuki tahap pertengahan hingga akhir, atau mungkin mulai pulih dalam jangka menengah.
Eksplorasi jangka menengah on-chain:
Ekspektasi koreksi spasial belum berlaku, dan ekspektasi waktunya semakin ketat;
Masalah pengurasan likuiditas sedikit membaik;
Kelompok paus raksasa meningkatkan kepemilikannya sedikit demi sedikit dan mengubah langkahnya dalam mengurangi kepemilikannya;
BTC mungkin berada pada titik pembelian yang mengambil untung;
Potensi tekanan di bursa sedikit berkurang.
Pengaturan pasar:
memperbaiki, meningkatkan
Likuiditas di dalam negeri sedikit meningkat, dan masih ada periode pemulihan emosional dan tekanan telah mereda.
Pengamatan jangka pendek pada rantai:
Koefisien risiko berada di zona netral bawah, dan risiko semakin meningkat.
Jumlah alamat aktif baru yang ditambahkan relatif sedikit.
Peringkat Status Sentimen Pasar: Netral.
Posisi bersih bursa secara keseluruhan menunjukkan bahwa BTC memiliki arus masuk dan akumulasi yang moderat, dan ETH memiliki akumulasi arus keluar.
Daya beli global secara keseluruhan sedang dalam kondisi arus keluar, dan daya beli stablecoin sama seperti minggu lalu.
Data transaksi off-chain menunjukkan ada kemauan beli di angka 56.000; ada kemauan jual di angka 70.000.
Kemungkinan tidak turun di bawah 51.000 hingga 53.000 dalam jangka pendek adalah 69%; kemungkinan tidak turun di bawah 61.000 hingga 64.000 dalam jangka pendek adalah 60%.
Pengaturan pasar:
Sentimen pasar saat ini masih berada di zona netral. Karena daya beli pasar dan sentimen positif belum pulih, pasar diperkirakan akan tetap bergejolak pada minggu ini dan kemungkinan penurunan tajam yang berkelanjutan kecil.
peringatan risiko:
Di atas adalah semua diskusi dan eksplorasi pasar, dan tidak memiliki pendapat terarah mengenai investasi; harap berhati-hati dalam melihat dan mencegah risiko pasar angsa hitam.
Laporan ini disediakan oleh Lembaga Penelitian "WTR".
Selamat datang untuk mengikuti kami!
