Pourquoi les crypto-monnaies sont si volatiles (et comment les utiliser à votre avantage)

En bref : il existe de nombreuses raisons pour lesquelles les crypto-monnaies sont si volatiles, dont beaucoup constituent d’énormes opportunités.

Les cryptomonnaies ont attiré l’attention ces dernières années, mais l’une de leurs caractéristiques les plus remarquables est leur forte volatilité.

Dans ce bref guide, nous explorerons les facteurs clés qui contribuent à la volatilité des cryptomonnaies.

### 1. Marchés en développement

Malgré la popularité croissante des crypto-monnaies, le marché des crypto-monnaies reste relativement petit par rapport aux marchés financiers traditionnels tels que le marché de l’or (évalué à 7 900 milliards de dollars) et le marché boursier américain (évalué à 93 700 milliards de dollars). Les marchés des cryptomonnaies sont plus petits et plus sensibles aux fluctuations de prix importantes causées par des facteurs sans importance.

Opportunité : Nous pensons que les crypto-monnaies finiront par devenir un marché de 10 000 milliards de dollars. Et à l’avenir, nous prévoyons également que ce marché deviendra de 10 000 milliards de dollars, dépassant les attentes les plus folles de la plupart des analystes. Ce n'est pas une garantie, mais si cela se produit, vous repenserez à aujourd'hui - avec une capitalisation boursière d'environ 2,5 billions de dollars - et serez heureux d'avoir participé.

### 2. Failles de sécurité

Les bourses et plateformes de crypto-monnaie sont fréquemment la cible de pirates informatiques, ce qui entraîne des failles de sécurité et des pertes de fonds. Ces événements peuvent déclencher la panique parmi les investisseurs, entraînant des ventes et des baisses de prix.

Par exemple, en 2017, la société sud-coréenne de négoce de Bitcoin Youbit a subi des pertes allant jusqu'à 17 %, provoquant la faillite de l'entreprise et semant la panique parmi les investisseurs.

Opportunités : Nous gardons toujours un œil sur les projets de crypto-monnaie qui peuvent aider à arrêter les pirates informatiques. Par exemple, certaines blockchains visent l’objectif d’être « sans robots ». À l’ère de l’intelligence artificielle, c’est une grosse affaire et offre aux investisseurs une énorme opportunité s’ils réussissent et prennent des parts de marché sur le marché DeFi.

### 3. Spéculation boursière

Le trading spéculatif est l’un des facteurs importants à l’origine de la volatilité des cryptomonnaies. Les traders essaient souvent de prédire les mouvements de prix et d'acheter ou de vendre en conséquence pour réaliser des bénéfices rapides. Ce type de spéculation pourrait s’ajouter à la volatilité déjà existante sur le marché lui-même, car les traders tentent constamment de prédire la hausse et la baisse des prix des cryptomonnaies.

Opportunités : Même si nous sommes des investisseurs à long terme, il existe des opportunités à court terme sur le marché. Nous ne recommandons pas de s’impliquer dans un engouement purement spéculatif comme les jetons meme, mais l’une des blockchains les plus intéressantes actuellement est BASE, la blockchain publique de Coinbase. (C'est aussi pourquoi nous aimons l'optimisme, car BASE est construit sur celui-ci.)

### 4. Incertitude réglementaire

Le manque de clarté réglementaire et les approches variables des gouvernements du monde entier peuvent également entraîner une volatilité sur le marché des cryptomonnaies.

L’incertitude quant au statut juridique des crypto-monnaies et la possibilité d’une réglementation future peuvent inciter les investisseurs à devenir prudents, ce qui entraînerait une volatilité des prix.

Opportunité : la clarté de la réglementation sera un moteur majeur de l’adoption massive. Si vous pensez que le passage de Blackstone aux titres symboliques est un grand pas en avant, attendez que les gouvernements établissent un cadre clair. Ensuite, le jeu commence.

### 5. Couverture médiatique et perception du public

La couverture médiatique et la perception du public peuvent avoir un impact significatif sur les prix des cryptomonnaies. Les nouvelles positives et une adoption accrue peuvent faire monter les prix, tandis que les nouvelles négatives, comme les rapports d’escroqueries ou de piratages, peuvent entraîner des ventes massives et des baisses de prix.

Opportunité : Les médias sont inconstants, c’est donc un problème difficile à résoudre de manière cohérente. Une solution consiste à rechercher de futurs catalyseurs (comme la réduction de moitié) et à planifier en conséquence avant que les médias grand public ne commencent à en discuter. Nous en tenons toujours compte lorsque nous essayons de trouver de nouvelles pièces.

### 6. Utilisation limitée

Bien que les applications potentielles des technologies de crypto-monnaie et de blockchain soient vastes, les cas d’utilisation actuels restent limités par rapport au potentiel futur. En conséquence, leur valeur est principalement déterminée par la spéculation plutôt que par une véritable utilité, ce qui exacerbe leur volatilité.

Opportunité : à mesure que le marché des cryptomonnaies mûrit et est plus largement adopté, nous parions que tous ces facteurs vont s'affaiblir, conduisant à des prix plus stables – et plus élevés qu'aujourd'hui.