Original | Odaily Planète Quotidien

Auteur |

Le 13 mai, Zest Protocol a annoncé la finalisation d'un cycle de financement d'amorçage de 3,5 millions de dollars américains, avec la participation de Tim Draper à la tête de l'investissement et de la participation de Binance Labs. Il est rapporté que le protocole utilise la mise à niveau Nakamoto des piles Bitcoin Layer 2 et l'actif inter-chaînes sBTC pour mettre en œuvre des services de prêt entièrement natifs du réseau Bitcoin. Ces dernières années, Binance Labs a réalisé très peu d’investissements dans l’écosystème Bitcoin. Zest est-il unique ? Odaily Planet Daily analysera les activités de Zest dans cet article.

Analyse des zestes

Zest a été fondée en 2021, a publié le prototype du protocole Zest au deuxième trimestre 2023 et a terminé l'audit au quatrième trimestre. Suivra Nakamoto de Stacks pour mettre à niveau le service de prêt Bitcoin natif.

Solution de prêt Zest

Les solutions de prêt existantes sur Stacks reposent largement sur des entités centralisées. Le prêteur est généralement un comité de confiance ou une alliance de dépositaires. L'opération sous-jacente est très opaque et l'organisation centralisée encourra des frais supplémentaires, ce qui rend les activités de prêt non rentables.

Stacks est sur le point de subir une mise à niveau Nakamoto, qui résout le problème de centralisation mentionné ci-dessus. Dans le même temps, Zest Protocol utilisera cette mise à niveau pour créer un service de prêt Bitcoin natif. Tout d’abord, qu’est-ce que la mise à niveau Nakamoto ?

Nakamoto est une mise à jour importante pour Stacks. Après la mise à jour, le temps de blocage sera réduit à environ 5 secondes (ce qui est cohérent avec Bitcoin avant la mise à niveau, environ 10 minutes ou plus). De plus, cette mise à niveau introduira également le sBTC, qui est une mise à jour importante. sûre et efficace La version Bitcoin encapsulée est naturellement intégrée au mécanisme de consensus Stacks. Auparavant, déposer du BTC équivalait à déposer dans une institution centralisée et à délivrer un jeton du même nom créé séparément sur le réseau. Le sBTC mis à niveau a réalisé un ancrage bidirectionnel décentralisé et sans confiance, ce qui équivaut à la capacité du BTC à traverser librement la chaîne entre le réseau principal Bitcoin et Stacks.

Après la mise à niveau, Stacks a acquis un degré élevé de liquidité BTC et de performances du réseau, et Zest utilisera cette liquidité pour effectuer des opérations de prêt. Les utilisateurs peuvent obtenir du sBTC à partir de Bitcoin natif inter-chaînes et accéder au pool de Zest pour obtenir des revenus.

Le pool de liquidité BTC de Zest est divisé en deux types, le pool de prêt et le pool de revenus. Le premier n'est pas différent du modèle de prêt conventionnel. Il adopte la forme de prêt de pool à pool. Les utilisateurs empruntent/prêtent dans la devise correspondante et paient ou perçoivent les intérêts correspondants.

Dans le pool Earn, les utilisateurs participent uniquement en tant que prêteurs. Zest introduit des rôles de tiers dans le pool Earn, à savoir des délégués du pool, des experts en crédit qui démarrent et gèrent le pool de liquidités et des délégués du pool pour effectuer une diligence raisonnable et négocier les conditions avec le pool. emprunteur. Les représentants du pool doivent examiner la réputation, l'expertise et les performances de l'emprunteur pour évaluer les conditions du prêt. Une fois que l'emprunteur et le représentant du pool se sont mis d'accord sur le taux d'intérêt et le ratio de garantie de l'emprunteur, le représentant du pool finance le prêt à partir du pool qu'il gère.

Les emprunteurs du pool de revenus sont limités aux institutions, notamment les teneurs de marché, les bourses, les établissements de prêt centralisés, les mineurs et les entreprises qui acceptent les paiements Bitcoin. Les emprunteurs doivent contacter un représentant du pool, rejoindre la liste blanche des autorisations, créer un pool de prêts spécifique pour déposer des actifs, puis soumettre une demande de prêt. La particularité est que ce pool de revenus aide également les emprunteurs à prolonger le prêt, c'est-à-dire que lorsque la date de remboursement approche, un contrat de prêt distinct est signé pour prolonger le prêt et seuls les intérêts dus sont payés.

Situation financière

Le 13 mai, Zest Protocol a finalisé un tour de table de 3,5 millions de dollars, dirigé par Tim Draper, Binance Labs, Trust Machines, Flow Traders, Hyperithm, Bitcoin Frontier Fund, DeSpread, Tykhe Block Ventures, Assymétrique, Primal Capital, Gossamer Capital, Scimitar. Des capitaux et d'autres ont participé à l'investissement. C’est également la seule ronde de financement actuellement.

Quant à Binance Labs, ses récents investissements dans l’écosystème Bitcoin incluent BounceBit le 11 avril de cette année, Babylon le 27 février et le protocole Lorenzo investi fin 2022. Son investissement dans Bitcoin est quelque peu rare.

Commentant l'investissement, He Yi a déclaré : « La technologie du protocole Zest répond aux besoins des détenteurs et des emprunteurs de Bitcoin, libérant le potentiel de programmabilité et d'interopérabilité du Bitcoin. Chez Binance Labs, nous recherchons toujours ceux qui sont pionniers du secteur. avec impatience de voir la mise à niveau de Nakamoto de Stacks stimuler la croissance du protocole Zest.

Tycho Onnasch, fondateur de Zest Protocol, a déclaré : « Nous visons à redéfinir les prêts Bitcoin. Nous sommes ici pour achever le travail inachevé de longue date consistant à migrer le marché des prêts Bitcoin vers la chaîne, là où il appartient.

en conclusion

Le modèle commercial de Zest est relativement traditionnel et ne comporte pas d'innovations majeures. Cependant, l'écosystème Stacks groupé n'est pas entièrement développé mais présente une grande attention et un grand potentiel de marché. Grâce aux attributs d'investissement de Binance Labs, il mérite une certaine attention.