Dans un récent article de blog, PancakeSwap, une bourse décentralisée de premier plan, a annoncé sa collaboration avec Stryke, anciennement connu sous le nom de Dopex, pour lancer le trading d'options CLAMM. Cette décision améliore non seulement le marché commercial au sein de l'espace DeFi, mais marque également une étape importante dans l'intégration de protocoles de négociation d'options robustes avec la plateforme de négociation de PancakeSwap, améliorant ainsi ses pools v3.
PancakeSwap dynamise son secteur de trading d'options
PancakeSwap s'est associé à Stryke (anciennement connu sous le nom de Dopex) pour lancer CLAMM Options Trading, marquant une avancée notable dans le secteur de la finance décentralisée (DeFi). Cette nouvelle offre améliore la création de liquidité d'options en chaîne, permettant aux utilisateurs de s'engager sans effort dans le trading d'options, d'accumuler des primes et de recevoir des frais de swap. Le partenariat met en évidence une progression significative dans DeFi, fusionnant efficacement la plateforme robuste de PancakeSwap avec le protocole d'options innovant développé par Stryke.
Présentation du trading d'options CLAMM sur PancakeSwap en collaboration avec @stryke_xyzVous pouvez désormais négocier des options, créer de la liquidité d'options en chaîne, gagner des primes et gagner des frais de swap sur @arbitrum PancakeSwap https://t.co/YP1mfEVEh4https://t.co/ JrbJWPgZd7
– PancakeSwap v4 (@PancakeSwap) 8 avril 2024
PancakeSwap s'apprête à introduire ses options CLAMM à l'américaine sur la chaîne Arbitrum, apportant un nouveau niveau de flexibilité au marché avec des durées d'expiration allant de 1 à 24 heures. Ces options seront disponibles sur les marchés tels que ARB/USDC, WETH/USDC et WBTC/USDC, avec des types d'achat et de vente.
Les prix d'exercice de ces options seront déterminés en fonction des ticks du pool v3 et offriront une variété de durées d'expiration telles que 1, 2, 6, 12 et 24 heures. De plus, pour améliorer l'expérience utilisateur et éviter les pertes potentielles dues aux options dans le cours qui expirent sans valeur, la plateforme permettra aux utilisateurs d'exercer leurs positions avant la clôture. Une fonction d'exercice automatique est également disponible, permettant aux utilisateurs de réaliser automatiquement des bénéfices à l'expiration sans avoir besoin d'actions supplémentaires.
Les options sont des instruments financiers sous la forme de contrats qui confèrent aux acheteurs le droit, mais non l'obligation, d'acheter ou de vendre un actif à un prix d'exercice spécifié dans le futur. Les acheteurs d’options paient des frais, appelés prime, pour ce privilège. En cas de conditions de marché défavorables, les acheteurs ont la possibilité de laisser le contrat expirer, leurs pertes étant plafonnées au montant de la prime. En revanche, si l’évolution du marché est favorable, ils peuvent exercer l’option pour réaliser des bénéfices.
Ces contrats sont généralement divisés en deux types principaux : les options « call » et « put ». Une option d'achat donne au détenteur le droit d'acheter l'actif sous-jacent au prix d'exercice, tandis qu'une option de vente donne au détenteur le droit de vendre l'actif au prix convenu.
Le lancement de la V4 de PancakeSwap approche
Le protocole d'options CLAMM dévoile un nouveau système de double fourniture de liquidité qui profite à la fois aux traders d'options et aux pools PancakeSwap v3. Ce système fonctionne en permettant aux utilisateurs d'ajouter de la liquidité aux options CLAMM, ce qui contribue simultanément au pool PancakeSwap v3 (CLAMM) correspondant dans une fourchette de prix spécifiée.
Lorsqu'un trader d'options initie une position, la liquidité nécessaire est tirée du pool v3 pour soutenir la vente d'options, permettant au trader d'assumer le rôle de vendeur d'options et de gagner une prime. De plus, toute liquidité qui n'est pas activement engagée dans les transactions reste dans le pool PancakeSwap v3, où elle a le potentiel de générer des frais de négociation, à condition que le prix du pool reste dans la fourchette de liquidité sélectionnée.
Cette configuration garantit un gain constant en vendant des options et en fournissant des liquidités au pool v3, en maintenant le même solde d'IL ou de jetons, n'augmentant ainsi pas le risque de l'utilisateur par rapport aux méthodes traditionnelles de fourniture de liquidités. De plus, les risques pour les utilisateurs sont minimisés puisque la liquidité inutilisée en raison de la baisse de la demande d'options d'achat et la liquidité placée dans des fourchettes de prix inactives peuvent ne pas rapporter de frais, réduisant ainsi l'exposition financière des participants.
Plus tard cette année, PancakeSwap devrait lancer sa quatrième version, introduisant quatre améliorations majeures : les hooks, les types de pools personnalisés, le singleton et la comptabilité flash. Ces fonctionnalités sont conçues pour rationaliser le trading en chaîne, le rendant plus rentable et plus efficace pour ses utilisateurs. Prévue pour le troisième trimestre sur les réseaux Ethereum et BNB Chain, cette nouvelle version promet d'offrir une meilleure tarification des actifs, une consommation de gaz réduite et des coûts associés au déploiement réduits.