La tokenisation des actifs du monde réel est devenue l'un des principaux récits de 2024. Quoi de neuf dans ce segment pour mars ?
En mars, le segment des actifs du monde réel tokenisés (RWA) a démontré une dynamique impressionnante. Au cours du mois dernier, la capitalisation du secteur a bondi de près de 30 %, dépassant la barre des 9 milliards de dollars.
Roche noire
Le 21 mars, BlackRock, le plus grand gestionnaire d'actifs au monde, a annoncé le lancement de #BlackRock USD Institutional Digital Liquidity (BUIDL). Il s'agit du premier fonds d'actifs symboliques de la société, entièrement soutenu par des bons du Trésor américain, des accords de rachat (REPO) et des fiat.
Au cours de la première semaine, BUIDL a attiré plus de 240 millions de dollars. L’un des investisseurs était la startup crypto Ondo Finance, l’émetteur du stablecoin du Trésor américain OUSG.
Étape importante
Suite aux nouvelles de BlackRock, le secteur des titres d'État tokenisés a franchi une nouvelle étape. Selon Dune, le volume de leur blockchain est actuellement estimé à 1,08 milliard de dollars. Actuellement, 17 fonds participent à la tokenisation des bons du Trésor américain.
Le réseau de tokenisation le plus populaire est Ethereum (ETH), avec plus de 700 millions de dollars qui lui sont attribués. Après Ethereum viennent Stellar (XLM) et Polygon (MATIC), avec des parts de marché de 358 millions de dollars et 13 millions de dollars, respectivement.
DWF Labs parie sur RWA
Le teneur de marché DWF Labs a investi plus de 10 millions de dollars dans le projet de cryptographie TokenFi. Ce dernier est une extension de l’écosystème Floki et participe à la #RWA tokénisation. Il est important de noter que la startup utilise des technologies d’intelligence artificielle (IA) pour la tokenisation.
Libere - Nouveau protocole de tokenisation sur Polygon
Le 19 mars, un nouveau protocole Web3 pour les actifs tokenisés appelé Libre a été lancé sur Polygon. Il a été développé par WebN Group et Laser Digital, gérant les investissements alternatifs.
Libre fonctionne sur la base de contrats intelligents Polygon Chain (CDK). La plate-forme prend en charge la tokenisation RWA, les prêts de garanties et les règlements automatisés pour les comptes gérés séparément (SMA). La plateforme offre aux investisseurs institutionnels un accès à des actifs symboliques du monde réel conformément à toutes les exigences réglementaires.
Le projet ne se limite pas au réseau Polygon. Libre travaille également à l'intégration avec d'autres réseaux de première (L1) et deuxième (L2) couches via Libre Gateway.
Le projet Mantra obtient un financement de 11 millions de dollars
La startup #Mantra (OM), qui vise à créer un « réseau de tokenisation adapté au RWA » basé sur la blockchain Cosmos, a levé 11 millions de dollars d'investissements. La majorité du financement provenait du fonds Shorooq Partners. Parmi les autres participants au cycle figuraient Three Point Capital, Forte Securities, Virtuzone, Hex Trust et GameFi Ventures.
Le projet cible les pays du Moyen-Orient et développe des outils d'émission et d'échange de jetons RWA. Actuellement, Mantra est dans les dernières étapes de l'obtention d'une licence auprès du régulateur de Dubaï.
USDA - Stablecoin pour le rendement DeFi et la tokenisation
Protocole décentralisé (DeFi) Angle a présenté le nouveau stablecoin USDA. L'actif est entièrement adossé à des bons du Trésor américain et à des bons du Trésor symbolisés. Les détenteurs de jetons peuvent gagner un revenu passif d'au moins 5 % par an.
#USDA est actuellement en test bêta. Selon l'équipe du projet, une mise en œuvre plus large est prévue pour avril. Le stablecoin ne sera pas disponible pour les investisseurs résidant aux États-Unis.
Les projets RWA sont également confrontés à des piratages
Enfin, sur une note moins positive, le protocole Curio, impliqué dans la liquidité réelle des actifs, a été victime d'un piratage fin mars. À la suite de cette violation, la plateforme a perdu plus de 16 millions de dollars en cryptomonnaie.
L'attaquant a exploité une vulnérabilité dans l'un des contrats intelligents de Curio, qui fonctionnait sur la base de MakerDAO. Ainsi, le pirate informatique a réussi à exploiter illégalement environ un milliard de jetons de gouvernance Curio (CGT), qui ont ensuite été retirés avec succès.
L'équipe du projet a annoncé qu'elle indemniserait tous les utilisateurs concernés. Pour y parvenir, les développeurs ont conçu un programme spécial. #Curio remboursera progressivement les fonds aux clients, sur environ quatre semaines. Cependant, le retour des sommes les plus importantes peut prendre jusqu'à un an, ont noté les représentants de la plateforme.
Top 10 des meilleures pièces d’actifs du monde réel (RWA) en 2024
Ondo Finance (ONDO) est une plateforme décentralisée qui facilite la tokenisation de divers actifs, notamment des biens immobiliers, des biens et des objets de collection numériques. Le projet vise à démocratiser l'accès aux opportunités d'investissement en permettant la propriété fractionnée des actifs, augmentant ainsi la liquidité sur le marché RWA.
Chainlink (LINK) est un réseau Oracle décentralisé qui regroupe des informations provenant de plusieurs sources et connecte les contrats intelligents aux données du monde réel. Le projet joue un rôle clé dans la tokenisation des actifs en permettant aux contrats intelligents d'interagir en toute sécurité avec des données externes telles que les flux de prix, les données météorologiques et les statistiques de marché. Le jeton natif LINK est nécessaire pour payer les services Oracle et est utilisé pour améliorer la précision du traitement des données et prendre en charge la stabilité des contrats sur le réseau.
Synthetix (SNX) est un protocole décentralisé qui permet l'émission d'actifs synthétiques, notamment des RWA, des biens et des crypto-monnaies, pour le trading sur la blockchain. Le projet utilise des oracles pour suivre les actifs sous-jacents en temps réel. L'approche innovante de Synthetix en matière de tokenisation augmente la liquidité et l'accessibilité sur le marché RWA, ouvrant ainsi de nouvelles opportunités d'investissement aux utilisateurs du monde entier.
MakerDAO (MKR) est une organisation autonome décentralisée (DAO) qui régit le protocole Maker. Grâce à ses positions de dette garantie (CDP) et à ses mécanismes de gouvernance, MakerDAO permet la tokenisation d'actifs réels et l'émission de pièces stables soutenues par DAI. Avec son modèle de gouvernance décentralisé et son infrastructure étendue, MakerDAO offre une plateforme fiable pour la tokenisation et le trading sur la blockchain.
Ribbon Finance (RBN) offre la possibilité de créer des options pour divers actifs, y compris RWA. En proposant des solutions de gestion des liquidités et des risques, la plateforme facilite la tokenisation et le trading, offrant une expérience transparente aux investisseurs cherchant à couvrir leurs positions ou à spéculer sur la valeur des actifs tokenisés.
Pendle Finance (PENDLE) introduit de nouvelles opportunités d'investissement pour les acteurs du marché en permettant la tokenisation des flux de trésorerie futurs sur les plateformes DeFi et en les échangeant. Le token natif PENDLE est utilisé pour la gouvernance du projet : les détenteurs le verrouillent sur le site Pendle Finance et reçoivent en retour vePENDLE, qui peut être utilisé pour voter pour l'ajout de nouveaux actifs pour la tokenisation et leurs pools sur la plateforme.
Oraichain (ORAI) est une plate-forme Oracle décentralisée qui fournit des flux de données sécurisés et fiables aux contrats intelligents sur divers réseaux. Comblant le fossé entre la blockchain et les sources de données du monde réel, il facilite la tokenisation des actifs réels et garantit l'exactitude et l'intégrité des jetons RWA. Orai améliore la transparence et la confiance sur le marché des RWA, permettant aux investisseurs de prendre des décisions éclairées et de minimiser les risques.
Centrifuge (CFG) est un protocole de finance décentralisée qui révolutionne la tokenisation des actifs du monde réel. Centrifuge convertit ces actifs en jetons non fongibles (NFT), libérant ainsi leur valeur et permettant une intégration transparente dans l'écosystème DeFi plus large. Le token natif CFG de la plateforme est utilisé pour payer les frais de transaction, participer à la gouvernance du projet et assurer la sécurité du réseau.
Creditcoin (CTC) est un protocole de crédit décentralisé qui permet la tokenisation d'actifs de crédit, notamment des prêts, des obligations et des instruments de dette, à des fins de négociation. Le jeton natif CTC est utilisé pour payer les frais et comme récompense pour le minage.
Chromia (CHR) est une plateforme blockchain qui permet la tokenisation d'actifs réels et la création d'applications décentralisées (DApps), ouvrant ainsi de nouvelles possibilités aux investisseurs et aux propriétaires d'actifs. Le jeton CHR est utilisé pour faciliter le déploiement et le paiement des frais DApp sur le réseau, ainsi que pour jalonner et récompenser les utilisateurs.
Résumé
Actifs tokenisés : jetons qui représentent la valeur des actifs sous-jacents, avec des prévisions selon lesquelles le marché des actifs tokenisés atteindra 10 000 milliards de dollars d'ici la fin de la décennie.
Dynamique du marché RWA : Le marché des actifs du monde réel (RWA) a affiché une croissance impressionnante en mars, avec une augmentation de 30 % de la capitalisation, dépassant les 9 milliards de dollars.
BUIDL de BlackRock : BlackRock a lancé son premier fonds d'actifs tokenisés, BUIDL, soutenu par des obligations du Trésor américain, des accords REPO et des fiat, attirant plus de 240 millions de dollars au cours de sa première semaine.
Réseaux de tokenisation : Ethereum est le réseau de tokenisation le plus populaire, suivi de Stellar et Polygon, avec des parts de marché respectives de plus de 700 millions de dollars, 358 millions de dollars et 13 millions de dollars.
Incident de sécurité : le protocole Curio a subi un piratage, entraînant une perte de plus de 16 millions de dollars en crypto-monnaie en raison d'une vulnérabilité dans un contrat intelligent basé sur MakerDAO.