Selon CoinDesk : les options Bitcoin (BTC) sont devenues une bonne affaire pour de nombreux traders qui augmentent désormais leurs investissements haussiers. Ces options sont des contrats dérivés qui offrent à l'acheteur le privilège d'acheter ou de vendre l'actif sous-jacent à un prix fixe à une date ultérieure.
Certains traders ont commencé à acheter des options d'achat de bitcoins aux prix d'exercice de 45 000 $ et 46 000 $ pendant les heures de négociation aux États-Unis jeudi, selon Paradigm, un réseau institutionnel de négociation de gré à gré de crypto-monnaie.
Les options sont considérées comme peu coûteuses lorsque la volatilité implicite, un facteur crucial dans le prix des options, tombe en dessous de sa moyenne à long terme ou de la volatilité réalisée de l’actif. Cette dernière reflète les mouvements de prix qui se sont déjà produits, tandis que la volatilité implicite prédit l’écart type de l’évolution des prix de l’actif sous-jacent sur une année.
Depuis le lancement des ETF au comptant aux États-Unis la semaine dernière, la volatilité implicite du Bitcoin a atteint un sommet et est désormais tombée en dessous de la volatilité réalisée. Cette réduction a stimulé la demande d'appels lors des grèves de 45 000 $ et 46 000 $.
"Nous avons vu un gros acheteur de straddles de 44 000 $ en février et quelques achats purs et simples d'achat lors des strikes de 45 000 $/46 000 $", a révélé Paradigm dans une émission Telegram. Cette déclaration insinue que les achats d’achats étaient probablement des transactions autonomes pariant sur une résurgence de la volatilité à la hausse des prix du Bitcoin, par opposition à des stratégies complexes.
Bitcoin a connu une baisse de plus de 15 % depuis le lancement de l'ETF le 11 janvier, les prix étant brièvement tombés en dessous de 41 000 $ jeudi soir.
