Original | Odaily Planet Daily
Auteur | Fu Ru He
Au cours de la dernière semaine, le marché des cryptomonnaies a continué de baisser. Hier, après que le ministère américain de la Justice a été autorisé à vendre des bitcoins de 6,5 milliards de dollars saisis sur le dark web de la Route de la Soie, le bitcoin est tombé de 94 000 dollars à moins de 92 000 dollars, exacerbant la panique sur le marché. Plusieurs responsables de la Réserve fédérale ont également déclaré qu'ils ajusteraient la politique des taux d'intérêt, suggérant une réduction des taux plus lente en 2025 et la mise en œuvre d'une politique de resserrement. En même temps, en raison des incendies de forêt à Los Angeles, certains analystes ont noté que de nombreux riches vendaient des actifs cryptographiques pour reconstruire leur vie après la catastrophe. Les diverses performances du marché ont suscité des préoccupations chez les investisseurs concernant l'avenir du marché des cryptomonnaies.
Aujourd'hui, la Russie a également commencé à vendre 1 032 bitcoins saisis dans l'affaire du groupe de hackers Infraud. Sous l'influence de multiples facteurs, le marché des cryptomonnaies a de nouveau chuté aujourd'hui.
Les cotations en temps réel d'OKX montrent qu'à la publication, le BTC a chuté à un minimum de 92 000 dollars, actuellement à 93 760 dollars, avec une baisse de 0,45 % sur 24 heures ;
En dehors du BTC, l'ETH et d'autres altcoins sont également confrontés à des baisses importantes, l'ETH tombant à un minimum de 3 200 dollars, actuellement à 3 258 dollars, avec une baisse de 1,94 % sur 24 heures ; le SOL est tombé en dessous de 190 dollars, actuellement à 189,57 dollars, avec une baisse de 1,4 % ;
Les cotations en chaîne ne peuvent pas échapper à cette difficulté, le secteur des agents IA, qui avait explosé précédemment, subit un grand recul. Selon les cotations de GMGN, le jeton AI Agent subit une chute généralisée, dont : le ai16z a baissé de 23,05 % en 24 heures, avec une capitalisation actuelle de 1,68 milliard de dollars ; le FARTCOIN a baissé de 31,09 % en 24 heures, avec une capitalisation actuelle de 919 millions de dollars ; le ZEREBRO a baissé de 41,92 % en 24 heures, avec une capitalisation actuelle de 329 millions de dollars.
Sous l'influence de la montée générale du marché, la capitalisation totale des cryptomonnaies a également chuté rapidement. Selon CoinGecko, la capitalisation totale des cryptomonnaies est tombée à 3,4 billions de dollars, avec une baisse de 3,4 % sur 24 heures. L'enthousiasme des utilisateurs de cryptomonnaies pour le trading a également diminué, l'indice de peur et de cupidité d'Alternative étant à 50, passant de la cupidité à une position neutre.
En ce qui concerne le trading de produits dérivés, Coinglass indique que, au cours des 24 dernières heures, 375 millions de dollars ont été liquidés sur l'ensemble du réseau, dont 260 millions de dollars pour les positions longues et 115 millions de dollars pour les positions courtes. En termes de cryptomonnaies, cela inclut 99,74 millions de dollars pour le BTC et 69,66 millions de dollars pour l'ETH.
Voici une analyse par Odaily Planet Daily des raisons de la chute récente du marché et des tendances futures.
De multiples facteurs ont conduit à la baisse du marché.
La reconstruction après les incendies de forêt de Los Angeles, les cryptomonnaies deviennent le moyen le plus rapide de liquider.
Récemment, les ravages causés par les incendies de forêt à Los Angeles ont non seulement entraîné d'énormes pertes matérielles pour les résidents locaux, mais ont également eu un impact significatif sur le marché des cryptomonnaies. Selon les données de Coinbase, après le déclenchement des incendies, le volume des transactions de bitcoins en provenance de Los Angeles et des environs a explosé, en particulier les transactions de gros montants, reflétant le désir urgent de certaines familles touchées de liquider des actifs cryptographiques pour répondre aux besoins de financement de la reconstruction post-catastrophe.
Selon des analystes du marché immobilier local, de nombreuses familles riches détiennent des cryptomonnaies comme le bitcoin et l'ethereum, les considérant souvent comme une partie importante de leur portefeuille. Cependant, en raison des ravages causés par les incendies de forêt, elles ont dû rapidement liquider ces actifs.
Le responsable d'une institution de recherche blockchain à Los Angeles a également noté que les fluctuations récentes des prix sur le marché pourraient être liées à cette vente massive d'actifs. En particulier, dans le contexte où de nombreux individus de la sphère technologique et de haute valeur nette détiennent une proportion élevée d'actifs cryptographiques, la demande de liquidités à court terme après la catastrophe a explosé, exacerbant la pression de vente sur le marché. De plus, les analystes mettent en garde que les comportements de vente à court terme pourraient avoir un impact négatif sur la stabilité du marché des cryptomonnaies.
Le ministère américain de la Justice a été autorisé à vendre des bitcoins saisis d'une valeur de 6,5 milliards de dollars liés à la Route de la Soie sur le dark web.
Le ministère américain de la Justice a été autorisé à traiter 69 370 bitcoins liés à l'affaire célèbre de la 'Route de la Soie', d'une valeur marchande actuelle d'environ 6,5 milliards de dollars. Cette nouvelle a provoqué des fluctuations sur le marché, certains investisseurs craignant que la vente de ces bitcoins ne soit en conflit avec le plan de 'constituer une réserve de bitcoins' proposé par Trump. Cependant, Trader T sur la plateforme X a déclaré : 'Il pourrait falloir plusieurs mois entre 'l'autorisation' et 'la vente réelle', et le tribunal a établi un plan de liquidation de 30 000 BTC en 2023.'
Pendant ce temps, Arthur Hayes, cofondateur de BitMEX, a déclaré sur la plateforme X que les 'mains de diamant' du marché étaient prêtes à acheter à bas prix à ce moment-là. Ki Young Ju, PDG de CryptoQuant, a également souligné qu'environ 379 milliards de dollars étaient entrés sur le marché l'année dernière, ce qui équivaut à environ 1 milliard de dollars par jour. Par conséquent, les 6,5 milliards de dollars de bitcoins vendus par le gouvernement américain pourraient être absorbés par le marché en une semaine, et les investisseurs ne devraient pas s'inquiéter excessivement. Le président salvadorien Nayib Bukele a déclaré avec humour que peut-être nous aurions tous la chance d'acheter des bitcoins à prix réduit.
L'analyste de Coindesk, James Van Straten, estime que les craintes de vente sur le marché pourraient être exagérées. Si ces 69 370 bitcoins sont effectivement vendus, ils pourraient être liquidés de manière ordonnée afin d'obtenir le meilleur prix possible. De plus, le marché avait déjà anticipé cette situation, il se pourrait donc qu'il ait déjà digéré ce risque potentiel.
Réduction des taux de la Réserve fédérale en 2025.
Récemment, la politique monétaire de la Réserve fédérale a changé, principalement en raison du ralentissement du rythme des baisses de taux. La présidente de la Réserve fédérale de Boston, Collins, a déclaré qu'en tenant compte des données d'emploi solides et de la pression inflationniste persistante, elle estime que la réduction des taux en 2025 sera inférieure aux attentes précédentes du marché. Plus précisément, Collins soutient que la Réserve fédérale devrait abaisser les taux deux fois en 2025, au lieu des quatre fois prévues auparavant, ce changement reflète l'attitude prudente de la Réserve fédérale face à la situation économique.
La Réserve fédérale fait face à des défis liés à une forte croissance économique et à une inflation supérieure à 2 % dans le contexte économique actuel. Le président de la Réserve fédérale de Kansas, Schmid, a souligné que la situation économique actuelle est proche d'atteindre les objectifs de stabilité des prix et de plein emploi, et il estime que la politique devrait rester neutre, les taux d'intérêt étant proches des niveaux à long terme. Schmid a souligné que des ajustements supplémentaires de la politique monétaire ne seraient envisagés qu'en cas de changements significatifs des données.
De plus, la gouverneure de la Réserve fédérale, Bowman, a récemment déclaré qu'elle soutenait la décision de baisse des taux du mois dernier et considérait cela comme 'le dernier pas' dans l'ajustement de la politique monétaire de la Réserve fédérale. Elle a souligné que le risque inflationniste demeure, par conséquent, les décisions futures concernant la politique monétaire resteront prudentes.
Le défi auquel la Réserve fédérale est confrontée est que, bien que l'économie actuelle soit forte, il reste difficile de stabiliser le taux d'inflation à un niveau cible de 2 %. Schmid prévoit que la Réserve fédérale ne pourra atteindre cet objectif qu'en 2026.
D'après les attentes du marché, selon les données de l'observation de la Réserve fédérale de CME, les investisseurs estiment généralement que la probabilité que la Réserve fédérale maintienne les taux d'intérêt inchangés en janvier 2025 est de 93,1 %. Au cours des prochains mois, bien que la probabilité d'une baisse des taux ait augmenté, le marché reste relativement prudent quant aux politiques de la Réserve fédérale.
Dans l'ensemble, la politique monétaire de la Réserve fédérale a déjà été ajustée, avec un ralentissement du rythme des réductions de taux, reflétant l'évaluation prudente de la Réserve fédérale par rapport à la situation économique actuelle. Bien que des réductions futures soient encore possibles, le marché s'attend à ce que ce processus soit plus lent et plus prudent.
Dans 10 jours, la tendance du marché des cryptomonnaies pourrait devenir claire.
Au cours des 10 prochains jours, le marché des cryptomonnaies pourrait connaître un tournant clé. Bien que l'humeur du marché soit encore morose récemment et que la confiance des investisseurs semble quelque peu affaiblie, de nombreux signes indiquent que le marché des cryptomonnaies devrait connaître un réchauffement en 2025. Selon Reuters, des personnes de l'industrie ont révélé que le secteur des cryptomonnaies fait activement pression sur le gouvernement américain pour demander à l'administration Trump de promulguer un décret dans les 100 jours suivant sa prise de fonction, afin de constituer une réserve de bitcoins aux États-Unis. Cette initiative vise à garantir que le secteur des cryptomonnaies puisse bénéficier de services bancaires et prévoit la création d'un comité consultatif sur les cryptomonnaies. Des sources s'attendent à ce que ce décret puisse être publié dès le 20 janvier 2025. Cette action pourrait fournir un nouveau soutien politique à l'industrie des cryptomonnaies et devenir un catalyseur pour la reprise du marché.
D'autre part, les fondamentaux du marché des cryptomonnaies restent solides. Les données d'IntoTheBlock montrent que malgré le déclin global du marché, la tendance des sorties nettes des échanges centralisés (CEX) se poursuit. Les données montrent que de plus en plus d'investisseurs choisissent de conserver leurs actifs à long terme plutôt que de vendre de manière panique en raison de fluctuations de prix à court terme. Ce phénomène indique qu'il y a encore une forte confiance sur le marché, les investisseurs restant optimistes quant au potentiel de croissance futur des actifs cryptographiques. Ces comportements reflètent une attitude positive des investisseurs envers le développement à long terme des cryptomonnaies, espérant que le marché pourra connaître une reprise après un ajustement à court terme.
En outre, l'environnement réglementaire des altcoins devrait s'améliorer en 2025. Andrew Baehr, directeur général de CoinDesk, a noté qu'en 2025, les altcoins bénéficieront d'un changement dans l'environnement réglementaire des cryptomonnaies, en particulier le fait que la SEC pourrait assouplir la pression réglementaire sur les altcoins, ce qui permettra à davantage de projets cryptographiques d'être lancés dans un environnement politique plus favorable. L'amélioration de la réglementation aidera à attirer davantage de projets sur le marché et pourrait également favoriser le développement sain du marché.
Enfin, la tendance à la fusion de l'IA et des cryptomonnaies deviendra de plus en plus évidente. Avec l'implication des géants de Web2, la technologie sous-jacente de l'IA dans le domaine des cryptomonnaies sera renforcée. Des membres d'entreprises leaders du secteur comme Coinbase, Google, a16z, etc., ont lancé le projet 'Aiccelerate', une organisation autonome décentralisée (DAO) visant à accélérer l'intégration profonde des cryptomonnaies et de l'intelligence artificielle. La technologie IA devrait jouer un rôle de plus en plus important dans le développement de projets blockchain, l'exécution des transactions, la gestion des risques, etc., apportant plus d'innovation et de transformation à l'industrie crypto.
En résumé, bien que l'environnement du marché soit actuellement difficile, avec le soutien progressif des politiques, le rétablissement de la confiance des investisseurs et la poussée de la technologie IA, le marché des cryptomonnaies en 2025 devrait progressivement se redresser et pourrait connaître un nouveau sommet de développement.
