Original | Odaily Planet Daily (@OdailyChina)
Auteur | Fu Ruhe (@vincent 31515173)
Au cours de la dernière semaine, le marché des cryptomonnaies a continué de baisser. Hier, après l'annonce que le ministère américain de la Justice avait été autorisé à vendre des bitcoins d'une valeur de 6,5 milliards de dollars saisis dans le cadre de l'affaire Silk Road, le bitcoin est tombé de 94,000 dollars à moins de 92,000 dollars, exacerbant la panique sur le marché. Plusieurs responsables de la Réserve fédérale ont également déclaré qu'ils ajusteraient la politique des taux d'intérêt, suggérant un ralentissement des baisses de taux en 2025 et la mise en œuvre d'une politique de resserrement. Parallèlement, sous l'influence des incendies de forêt à Los Angeles, des analystes ont indiqué que de nombreux riches vendaient des actifs cryptographiques pour reconstruire leur vie après la catastrophe. Les diverses manifestations du marché suscitent des inquiétudes chez les investisseurs quant à l'avenir du marché des cryptomonnaies.
Aujourd'hui, la Russie a également commencé à vendre 1,032 bitcoins saisis dans l'affaire du groupe de hackers Infraud. Sous l'influence de plusieurs facteurs, le marché des cryptomonnaies a à nouveau baissé aujourd'hui.
Les prix en temps réel d'OKX montrent qu'à la date de publication, le BTC est tombé à un minimum de 92,000 dollars, actuellement à 93,760 dollars, avec une baisse de 0,45 % sur 24 heures.
À part le BTC, les altcoins, dirigés par l'ETH, subissent également une forte baisse, l'ETH étant tombé à un minimum de 3,200 dollars, actuellement à 3,258 dollars, avec une baisse de 1,94 % sur 24 heures ; le SOL est tombé en dessous de 190 dollars, actuellement à 189,57 dollars, avec une baisse de 1,4 % sur 24 heures ;
Le marché en chaîne n'échappe pas à cette difficulté, le secteur AI Agent, qui avait explosé auparavant, a connu un retour collectif. Selon les données de GMGN, les jetons AI Agent continuent de chuter, avec : ai16z affichant une baisse de 23,05 % en 24 heures, avec une capitalisation boursière de 1,68 milliard de dollars ; FARTCOIN affichant une baisse de 31,09 % en 24 heures, avec une capitalisation boursière de 919 millions de dollars ; ZEREBRO affichant une baisse de 41,92 % en 24 heures, avec une capitalisation boursière de 329 millions de dollars.
Sous l'influence de la hausse générale du marché, la capitalisation boursière totale des cryptomonnaies a également chuté rapidement. Selon CoinGecko, la capitalisation boursière totale des cryptomonnaies est actuellement tombée à 3,4 billions de dollars, avec une baisse de 3,4 % sur 24 heures. L'enthousiasme des utilisateurs de cryptomonnaies pour le trading a également diminué, l'indice de peur et de cupidité d'Alternative étant de 50, passant de la cupidité à un état neutre.
En ce qui concerne le trading de produits dérivés, les données de Coinglass montrent que, au cours des 24 dernières heures, la liquidation totale sur l'ensemble du réseau a atteint 375 millions de dollars, dont 260 millions de dollars pour les positions longues et 115 millions de dollars pour les positions courtes. En termes de cryptomonnaies, la liquidation de BTC s'élève à 99,743 millions de dollars, et celle d'ETH à 6,966.81 dollars.
Ci-dessous, Odaily Planet Daily analyse les raisons de la récente baisse des marchés et les tendances futures.
Plusieurs facteurs ont conduit à la baisse des marchés.
La reconstruction après les incendies de forêt de Los Angeles, avec les cryptomonnaies comme moyen le plus rapide de liquidation.
Récemment, les incendies de forêt à Los Angeles ont non seulement causé d'énormes pertes matérielles aux résidents locaux, mais ont également eu un impact significatif sur le marché des cryptomonnaies. Selon les données de Coinbase, après le déclenchement des incendies, le volume des transactions Bitcoin en provenance de Los Angeles et de ses environs a explosé, en particulier les transactions de gros montants, reflétant le fait que certaines familles touchées par la catastrophe cherchent à liquider leurs actifs cryptographiques pour répondre aux besoins de financement de la reconstruction après sinistre.
Selon les analystes du marché immobilier local, de nombreuses familles riches détiennent des cryptomonnaies comme le bitcoin et l'ethereum, qu'elles considèrent généralement comme une partie importante de leur portefeuille d'investissement, mais sous la pression des incendies de forêt, elles doivent rapidement liquider ces actifs.
Le responsable d'une institution de recherche blockchain à Los Angeles a également souligné que la récente volatilité des prix du marché pourrait être liée à cette vente massive d'actifs. En particulier, dans le contexte où les personnes de la tech et les particuliers à haute valeur nette détiennent généralement une proportion élevée d'actifs cryptographiques, la demande de liquidités à court terme après la catastrophe a exacerbé la pression à la vente sur le marché. De plus, les analystes avertissent que les comportements de vente à court terme pourraient avoir un impact négatif sur la stabilité du marché des cryptomonnaies.
Le ministère américain de la Justice a reçu l'autorisation de vendre des bitcoins d'une valeur de 6,5 milliards de dollars saisis dans le cadre de l'affaire Silk Road sur le dark web.
Le ministère américain de la Justice a été autorisé à traiter 69,370 bitcoins liés à l'affaire célèbre 'Silk Road', d'une valeur marchande actuelle d'environ 6,5 milliards de dollars. Cette nouvelle a provoqué des fluctuations sur le marché, certains investisseurs craignant que la vente de ces bitcoins puisse entrer en conflit avec le plan 'd'établissement d'une réserve de bitcoins' proposé par Trump. Cependant, Trader T a déclaré sur la plateforme X : 'Du fait de 'l'autorisation' à 'la vente effective', cela pourrait prendre plusieurs mois, et le tribunal a déjà élaboré un plan de liquidation de 30,000 BTC en 2023.'
Pendant ce temps, le cofondateur de BitMEX, Arthur Hayes, a déclaré sur la plateforme X que les 'diamants mains' sur le marché étaient prêts à acheter à bas prix à ce moment-là. Le PDG de CryptoQuant, Ki Young Ju, a également souligné qu'environ 379 milliards de dollars étaient entrés sur le marché l'année dernière, soit environ 10 milliards de dollars par jour, donc les 6,5 milliards de dollars de bitcoins vendus par le gouvernement américain pourraient être absorbés par le marché en une semaine, et les investisseurs ne devraient pas trop s'inquiéter. Le président du Salvador, Nayib Bukele, a plaisanté en disant que peut-être nous aurions tous la chance d'acheter des bitcoins à prix réduit.
James Van Straten, analyste chez Coindesk, estime que les inquiétudes du marché concernant les ventes pourraient être exagérées. Si ces 69,370 bitcoins devaient vraiment être vendus, ils pourraient être vendus de manière ordonnée pour obtenir le meilleur prix possible. De plus, le marché a déjà anticipé cette situation et pourrait donc avoir déjà intégré ce risque potentiel.
Ralentissement du rythme des baisses de taux de la Réserve fédérale en 2025.
Récemment, la politique monétaire de la Réserve fédérale a changé, se traduisant principalement par un ralentissement du rythme des baisses de taux. La présidente de la Réserve fédérale de Boston, Collins, a déclaré qu'en raison des données d'emploi solides actuelles et de la pression inflationniste persistante, elle estime que la baisse des taux en 2025 sera inférieure aux attentes précédentes du marché. Plus précisément, Collins soutient que la Réserve fédérale pourrait abaisser les taux deux fois en 2025, au lieu des quatre fois précédemment attendues, ce changement reflète l'attitude prudente de la Réserve fédérale face à la situation économique.
La Réserve fédérale est confrontée à un défi de forte croissance économique et d'inflation supérieure à 2 % dans l'environnement économique actuel. Le président de la Réserve fédérale de Kansas, Schmidt, a souligné que la situation économique actuelle est proche de la réalisation des deux objectifs de stabilité des prix et de plein emploi, et il estime que la politique doit rester neutre, avec des taux d'intérêt proches des niveaux à long terme. Schmidt a souligné que des ajustements supplémentaires à la politique monétaire ne seront envisagés que si les données changent de manière significative.
De plus, la gouverneure de la Réserve fédérale, Bowman, a mentionné dans un discours récent qu'elle soutenait la décision de baisse de taux du mois dernier et qu'elle considérait cela comme 'la dernière étape' de l'ajustement de la politique monétaire de la Réserve fédérale. Elle a souligné que le risque d'inflation demeure, donc les futures décisions de politique monétaire resteront prudentes.
Le défi auquel la Réserve fédérale est confrontée est que, bien que l'économie actuelle soit forte, il reste difficile de stabiliser le taux d'inflation à l'objectif de 2 %. Schmidt prévoit que la Réserve fédérale pourrait atteindre cet objectif d'ici 2026.
D'après les attentes du marché, selon les données de 'FedWatch' de CME, les investisseurs estiment que la probabilité que la Réserve fédérale maintienne les taux d'intérêt actuels en janvier 2025 est de 93,1 %. Bien que la probabilité de baisse des taux ait augmenté au cours des prochains mois, les attentes du marché concernant la politique de la Réserve fédérale restent relativement prudentes.
Dans l'ensemble, la politique monétaire de la Réserve fédérale a déjà été ajustée, le rythme des baisses de taux étant ralenti, ce qui reflète l'évaluation prudente de la Réserve fédérale de la situation économique actuelle. Bien que des baisses de taux futures puissent encore se produire, le marché s'attend à ce que ce processus soit plus lent et plus prudent.
Dans 10 jours, la tendance du marché des cryptomonnaies pourrait devenir plus claire.
Au cours des 10 prochains jours, le marché des cryptomonnaies pourrait connaître un tournant crucial. Bien que le sentiment du marché reste morose et que la confiance des investisseurs semble légèrement affaiblie, plusieurs signes indiquent qu'en 2025, le marché des cryptomonnaies pourrait connaître un réchauffement. Selon Reuters, des personnes de l'industrie ont révélé que le secteur des cryptomonnaies cherche activement à convaincre le gouvernement américain de faire adopter un ordre exécutif dans les 100 jours suivant l'entrée en fonction du gouvernement Trump, en vue d'établir une réserve de bitcoins aux États-Unis. Cette initiative vise à garantir que le secteur des cryptomonnaies puisse accéder aux services bancaires, et prévoit la création d'un comité consultatif spécialisé en cryptomonnaies. Les sources s'attendent à ce que cet ordre puisse être émis dès le 20 janvier 2025. Cette action pourrait fournir un nouveau soutien politique pour l'industrie des cryptomonnaies et devenir un catalyseur pour le réchauffement du marché.
D'un autre côté, les fondamentaux du marché des cryptomonnaies restent solides. Les données d'IntoTheBlock montrent que, malgré la tendance générale à la baisse, les sorties nettes des échanges centralisés (CEX) continuent. Les données montrent qu'un nombre croissant d'investisseurs choisissent de conserver leurs actifs à long terme plutôt que de céder à la panique en raison des fluctuations de prix à court terme. Ce phénomène indique qu'il y a encore une forte confiance sur le marché, et que les investisseurs restent optimistes quant au potentiel de croissance futur des actifs cryptographiques. Ces comportements reflètent une attitude positive des investisseurs envers le développement à long terme des cryptomonnaies, espérant que le marché pourra connaître une reprise après un ajustement à court terme.
En outre, l'environnement réglementaire pour les altcoins devrait s'améliorer en 2025. Andrew Baehr, directeur général de CoinDesk, a souligné qu'en 2025, les altcoins bénéficieront des changements dans l'environnement de réglementation des cryptomonnaies, en particulier si la SEC pourrait assouplir la pression réglementaire sur les altcoins, ce qui fournirait un environnement politique plus favorable pour le lancement de nouveaux projets cryptographiques. L'amélioration de la réglementation aidera à attirer davantage de projets sur le marché et pourrait également favoriser le développement sain du marché.
Enfin, la tendance à la fusion entre l'IA et les cryptomonnaies deviendra de plus en plus évidente. Avec la participation des géants du Web 2, la technologie de base de l'IA dans le domaine des cryptomonnaies sera renforcée. Des membres d'entreprises leaders de l'industrie comme Coinbase, Google et a16z se sont associés pour lancer le projet 'Aiccelerate', cette organisation autonome décentralisée (DAO) vise à accélérer l'intégration profonde entre les cryptomonnaies et les technologies de l'intelligence artificielle. La technologie AI devrait jouer un rôle de plus en plus important dans le développement de projets blockchain, l'exécution de transactions, la gestion des risques, etc., apportant plus d'innovations et de transformations au secteur des cryptomonnaies.
En résumé, bien que l'environnement du marché actuel soit difficile, avec la mise en œuvre progressive du soutien politique, la restauration de la confiance des investisseurs et l'impulsion des technologies AI, le marché des cryptomonnaies de 2025 pourrait progressivement se rétablir et connaître un nouveau sommet de développement.
