Source de l'article : Blockchain en langage courant
Auteur : @arndxt_xo
Traduit : Blockchain en langage courant
Dans cet article, j'analyserai en profondeur 8 états clés de l'industrie crypto, en extrayant des insights importants sur l'évolution du marché et en explorant 6 tendances qui façonnent l'avenir de l'industrie crypto.
Nous discuterons de l'essor des agents d'intelligence artificielle, du retour des memecoins, de la consolidation du Bitcoin et des performances explosifs de Solana.
Ensuite, nous décomposerons ces éléments en 8 observations importantes et 6 tendances accrocheuses, révélant les changements clés sur le marché.
1) 8 états de l'industrie crypto
L'image ci-dessous est un résumé des répertoires.
1) La taille du marché des agents IA reste petite
Bien que la capitalisation boursière de Virtuals (une plateforme de lancement d'agents IA) ait explosé à environ 4 milliards de dollars, la capitalisation boursière totale des agents IA eux-mêmes n'est que d'environ 1 milliard de dollars. Bien que les agents IA soient récemment l'un des sujets les plus chauds, il reste un immense potentiel de croissance sur le marché avec la montée continue du taux d'adoption et de l'attention.
2) Le volume des plateformes d'échange décentralisées (DEX) et centralisées (CEX) explose
Les DEX perpétuels sont particulièrement populaires, tandis qu'un nombre croissant de projets atteignent des évaluations de plusieurs milliards de dollars sans s'appuyer sur des plateformes d'échange centralisées pour leur introduction en bourse. C'est un grand pas vers un véritable écosystème de trading décentralisé, montrant un avenir plus large pour DeFi.
3) L'attention portée à la science décentralisée (DeSci) explose
L'intérêt pour la science décentralisée (DeSci) a considérablement augmenté, attirant davantage de développeurs et de chercheurs. Bien que certaines narrations (comme le staking liquide, BRC-20, la modularité, L2 et RWA) aient diminué, l'essor rapide de DeSci pourrait signifier de nouvelles opportunités d'innovation.
4) L'offre de Bitcoin sur les plateformes de trading continue de diminuer
La part de BTC (et ETH) sur les plateformes d'échange continue de diminuer, ce qui indique que les grands investisseurs et les détenteurs à long terme augmentent leurs positions. Une réduction de l'offre sur les plateformes d'échange tend à atténuer la pression de vente, ce qui stimule le momentum haussier sur le marché, en particulier pour le Bitcoin.
5) Rendre le Bitcoin programmable via sBTC sur Stacks
Stacks a lancé sBTC, un actif soutenu par Bitcoin à un ratio de 1:1, destiné à débloquer environ 2 000 milliards de dollars de liquidités Bitcoin pour DeFi. Les détenteurs de sBTC peuvent obtenir des rendements sous-jacents (environ 5% de rendement Bitcoin) et peuvent emprunter sur des plateformes comme Zest, avec un rendement annuel d'environ 6%, et davantage d'opportunités d'investissement à venir. Cela offre une approche concrète pour "faire fonctionner Bitcoin", ce qui pourrait stimuler davantage d'innovations DeFi centrées sur Bitcoin.
6) L'offre de stablecoins dépasse un niveau record de 200 milliards de dollars
L'offre de stablecoins est passée de 125 milliards de dollars au début de 2024 à 200 milliards de dollars. Le volume annuel des transactions de stablecoins a déjà dépassé celui de Visa, prouvant qu'ils représentent une opportunité de mille milliards de dollars en gestation.
7) Croissance des fonds crypto mensuels
Bien qu'il soit toujours inférieur au pic de 2021, l'apport de capital d'investissement a clairement augmenté. Historiquement, les flux de capitaux se produisent généralement au sommet du marché, et la tendance actuelle à la hausse indique que nous sommes encore dans les premières étapes d'un cycle de croissance, n'ayant pas encore atteint une période d'extrême optimisme sur le marché.
8) Supplément : L'ascension rapide de Solana
En décembre 2024, Solana a généré 43,1 milliards de dollars de revenus de frais de transaction en un temps record, dépassant la somme totale de tous les autres L1. L'activité de Solana rivalise avec Ethereum sur plusieurs indicateurs clés, et la mise à niveau imminente de Firedancer pourrait encore améliorer sa scalabilité et son utilisation du réseau. Il devient de plus en plus évident qu'Ethereum et Solana peuvent (et probablement vont) coexister dans un avenir multichaîne.
2) 6 tendances narratives
1) Consolidation du Bitcoin et potentiel de retournement
Le Bitcoin a été échangé dans une fourchette de 94 000 à 95 000 dollars, tombant fréquemment en dessous de 94 000 dollars et atteignant 93 000 dollars, ce qui a frustré les traders. Actuellement, le prix du Bitcoin oscille autour de 97 000 dollars. Le récent regroupement autour de 94 000 dollars indique un possible retournement, mais un test de 88 000 à 92 000 dollars reste plausible. Si le Bitcoin augmente, les altcoins devraient surperformer, comme lors du marché haussier de 2021.
2) Les agents IA dominent la narration du marché
Performers clés : VIRTUAL, une plateforme de lancement d'agents IA sur la plateforme Base, a doublé sa capitalisation boursière de 2,5 milliards de dollars à 5 milliards de dollars en seulement 10 jours. Projets importants dans l'écosystème : AIXBT : un agent basé sur Twitter, passant de 300 millions à 600 millions de dollars. GAME : proche d'atteindre une capitalisation boursière de 400 millions de dollars. AI16Z (basé sur Solana) : passant de 1 milliard à 2,5 milliards de dollars. D'autres projets notables incluent $ZEREBRO (800 millions de dollars), $GRIFFAIN (470 millions de dollars) et $ARC (400 millions de dollars). Les agents IA entraînent une nouvelle vague d'innovation, attirant une attention et des investissements considérables.
3) Le retour des memecoins et de Murad Coin
Nouveaux projets vedettes : $$SPX$$GIGA ont tous deux atteint des sommets historiques, avec $SPX dépassant 1 milliard de dollars et $GIGA atteignant une capitalisation de 800 millions de dollars. KEKIUS : après qu'Elon Musk a changé sa photo de profil Twitter, la capitalisation a grimpé à 400 millions de dollars, mais a rapidement corrigé de 75%. Des memecoins comme WIF, POPCAT et FWOG pourraient connaître un retour en force.
4) Points forts du marché des altcoins
Dino Coin : $$XRP (+15%)$$XLM (+35%) continuent de bien performer. Fantom jusqu'à Sonic Network : $$FTM renforce sa marque$$S, d'abord chutant à 0,66 dollar, puis rebondissant, ce qui pourrait indiquer une opportunité potentielle à long terme. CEXToken : BGB : a quadruplé depuis décembre, avec une capitalisation actuelle de 7,5 milliards de dollars. GT : a augmenté de 50 % depuis décembre.
5) Performers et nouveaux projets à surveiller
Fuel Network ($FUEL) : un nouveau réseau L2 montrant un fort potentiel. MORPHO : continue de battre des records. D'autres nouvelles pièces à surveiller : $$PEAQ$$USUAL (fort), VANA, XION (rebond).
6) Fluctuations de prix étranges
UXLINK : extrêmement volatil, d'abord en forte hausse (+140%), puis rapidement en retrait. MOCA : après le lancement sur BN, a connu un modèle fou de hausse et de vente.
3) Quelques projets récemment lancés cette semaine
Enfin, voici quelques projets émergents, intéressés peuvent suivre les développements et approfondir leurs connaissances.
@AlwaysBeenChoze
@marvellousdefi_
@Trong0322
@YashasEdu
@0xHvdes
@defi_ant_degen
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