Auteur : @arndxt_xo
Traduit : Blockchain en langage clair
Dans cet article, j'analyserai en profondeur les 8 états clés de l'industrie cryptographique, en extrayant des informations importantes sur le développement du marché et en explorant 6 tendances qui façonnent l'avenir de l'industrie cryptographique.
Nous discuterons de l'essor des agents d'intelligence artificielle, du retour des memecoins, de la consolidation de Bitcoin et des performances explosantes de Solana.
Ensuite, nous décomposerons ces contenus en 8 observations importantes et 6 tendances captivantes, révélant les changements clés sur le marché.
1. Huit états de l'industrie cryptographique
Le graphique ci-dessous est un résumé du contenu.
1）Le marché des agents AI reste encore petit
Bien que la capitalisation boursière des Virtuals (une plateforme de lancement d'agents AI) ait grimpé à environ 4 milliards de dollars, la capitalisation boursière totale des agents AI eux-mêmes n'est que d'environ 1 milliard de dollars. Bien que les agents AI aient récemment été l'un des sujets les plus chauds, avec une adoption et un intérêt croissants, le marché a encore beaucoup de place pour croître.
2）Augmentation du volume des échanges sur les plateformes d'échange décentralisées (DEX) et centralisées (CEX)
Les DEX perpétuels sont particulièrement populaires, tandis qu'un nombre croissant de projets atteignent des valorisations de plusieurs milliards sans s'appuyer sur des plateformes d'échange centralisées. C'est un grand pas vers un véritable écosystème d'échange décentralisé, montrant un avenir prometteur pour DeFi.
3）L'intérêt pour la science décentralisée (DeSci) monte en flèche
L'intérêt pour la science décentralisée (DeSci) a considérablement augmenté, attirant plus de développeurs et de chercheurs. Bien que certaines narrations (comme le staking liquide, BRC-20, la modularité, L2 et RWA) aient diminué, la montée rapide de DeSci pourrait signifier de nouvelles opportunités d'innovation.
4）L'offre de Bitcoin sur les plateformes d'échange continue de diminuer
La part de BTC (et ETH) sur les plateformes d'échange continue de diminuer, ce qui indique que les grands investisseurs et les détenteurs à long terme augmentent leurs positions. La diminution de l'offre sur les plateformes d'échange peut généralement alléger la pression de vente, ce qui entraîne un élan haussier sur le marché, surtout pour Bitcoin.
5）Réaliser du Bitcoin programmable via sBTC sur Stacks
Stacks a lancé sBTC, un actif soutenu par 1:1 Bitcoin, destiné à débloquer environ 20 milliards de dollars de liquidité Bitcoin pour DeFi. Les détenteurs de sBTC peuvent obtenir des rendements sous-jacents (comme environ 5 % de rendement Bitcoin) et peuvent emprunter sur des plateformes comme Zest, avec des rendements annuels d'environ 6 %, et davantage d'opportunités d'investissement s'ouvriront bientôt. Cela fournit une méthode pratique pour "faire fonctionner Bitcoin", et pourrait stimuler davantage d'innovations DeFi centrées sur Bitcoin.
6）L'offre de stablecoins dépasse un nouveau sommet historique de 200 milliards de dollars
L'offre de stablecoins est passée de 125 milliards de dollars début 2024 à 200 milliards de dollars. Le volume annuel des transactions de stablecoins a déjà dépassé celui de Visa, prouvant qu'ils représentent une opportunité de mille milliards de dollars en gestation.
7）Croissance mensuelle des fonds cryptographiques
Bien qu'encore en dessous des sommets de 2021, l'afflux de capital d'investissement a considérablement augmenté. Historiquement, les flux de capitaux apparaissent généralement au sommet du marché, et la tendance actuelle indique que nous sommes encore au début d'un cycle de croissance, sans avoir atteint une période d'extrême optimisme sur le marché.
8）Annexe : L'ascension rapide de Solana
En décembre 2024, Solana a généré 43,1 milliards de dollars de revenus en frais de transaction en un temps record, dépassant le total de tous les autres L1. L'activité de Solana est comparable à Ethereum sur plusieurs indicateurs clés, et la prochaine mise à niveau Firedancer pourrait encore améliorer son évolutivité et son utilisation du réseau. Il devient de plus en plus évident qu'Ethereum et Solana peuvent (et sont susceptibles de) coexister dans un avenir multichaîne.
2. 6 tendances narratives
1）Consolidation de Bitcoin et potentiel creux
Bitcoin a été échangé dans une fourchette de 94 000 à 95 000 dollars, tombant fréquemment en dessous de 94 000 dollars et atteignant 93 000 dollars, ce qui a frustré les traders. Actuellement, le prix de Bitcoin tourne autour de 97 000 dollars. Le récent rassemblement autour de 94 000 dollars indique qu'un creux pourrait se former, mais un retour entre 88 000 et 92 000 dollars reste possible. Si Bitcoin monte, les altcoins devraient mieux performer, comme en 2021 lors du marché haussier.
2）Les agents AI dominent le récit du marché
Performeurs clés : VIRTUAL, une plateforme de lancement d'agents AI sur Base, qui a doublé sa capitalisation boursière de 2,5 milliards à 5 milliards de dollars en seulement 10 jours. Projets importants dans l'écosystème : AIXBT : un agent basé sur Twitter, passant de 300 millions à 600 millions de dollars. GAME : proche de la capitalisation boursière de 400 millions de dollars. AI16Z (basé sur Solana) : passant de 1 milliard à 2,5 milliards de dollars. D'autres projets notables incluent $ZEREBRO (800 millions de dollars), $GRIFFAIN (470 millions de dollars) et $ARC (400 millions de dollars). Les agents AI mènent une nouvelle vague d'innovation, attirant beaucoup d'attention et d'investissement.
3）Le retour des memecoins et de Murad Coin
Projets émergents : $$SPX$$GIGA ont tous atteint des sommets historiques, $SPX dépassant 1 milliard de dollars, $GIGA atteignant une capitalisation boursière de 800 millions de dollars. KEKIUS : après qu'Elon Musk ait changé sa photo de profil Twitter, sa capitalisation boursière a brièvement grimpé à 400 millions de dollars, mais a rapidement corrigé de 75 %. Des memecoins comme WIF, POPCAT et FWOG pourraient connaître un rebond.
4）Points forts du marché des altcoins
Dino Coin : $$XRP（+15%）$$XLM（+35%）continuent de bien performer. Fantom à Sonic Network : $$FTM se rebrand $$S, d'abord tombé à 0,66 $ puis rebondissant, ce qui pourrait signaler une opportunité à long terme. CEXToken : BGB : quadruplé depuis décembre, avec une capitalisation boursière actuelle de 7,5 milliards de dollars. GT : en hausse de 50 % depuis décembre.
5）Performeurs à surveiller et nouveaux projets lancés
Fuel Network ($FUEL) : un nouveau réseau L2 qui montre un fort potentiel. MORPHO : continue de battre des records. D'autres nouvelles pièces à surveiller : $$PEAQ$$USUAL (fort), VANA, XION (rebond).
6）Fluctuations de prix étranges
UXLINK : extrêmement volatil, d'abord en forte hausse (+140 %), puis en rapide correction. MOCA : après son introduction sur BN, a connu un modèle de hausse folle et de vente.
3, certains nouveaux projets lancés cette semaine
Enfin, voici quelques projets émergents, ceux qui sont intéressés peuvent suivre les mises à jour et approfondir leurs connaissances.
@AlwaysBeenChoze
@marvellousdefi_
@Trong0322
@YashasEdu
@0xHvdes
@defi_ant_degen
@meekdonald_
@twindoges
@belizardd
@0xelonmoney
@0xAndrewMoh
@the_smart_ape
@andrewtalksdefi
@Foxi_xyz
@0xxbeacon
@Karamata2_2
@izu_crypt
@Mars_DeFi
@TheDeFiPlug
@cchungccc
@zordcrypt
@DeRonin_
@ahboyash
@Flowslikeosmo
@CryptoStreamHub
@stacy_muur
@crypthoem
@momochenming
@nihaovand
@0xcryptowizard
@Alvin0617
@0xWatell
@wsdxbz1
@Frogling68
@jackvi810
