Le texte suivant est extrait de la série Twitter Space #Dialogue avec les traders, animé par FC, partenaire fondateur de SevenX Ventures, Twitter @FC_0X0
Invité de cette émission : Sa Bi Ge, fondateur de CashCashBot, Twitter @SaBiBro666
Le parcours de trading de Sa Bi Ge : de la bourse à la transformation des stratégies on-chain
Sa Bi Ge, pionnier du trading axé sur les données on-chain. Né à Taïwan, il entre dans le domaine des cryptomonnaies en 2017 et rejoint une bourse en Chine continentale en 2019, travaillant dans son département d'inscriptions, se concentrant sur l'analyse des données on-chain et la due diligence approfondie des projets. Cette expérience lui a donné une connaissance approfondie du secteur tout en posant une base solide pour son analyse des données.
En 2022, il choisit de quitter la bourse et de se lancer dans l'entrepreneuriat. Au début, il se concentre sur le développement de projets d'application NFT. Cependant, alors que l'enthousiasme du marché NFT diminue progressivement, il observe avec acuité la montée du trading de Memecoin et ajuste rapidement sa direction, en se concentrant sur le trading on-chain et les décisions d'investissement basées sur les données. Lui et son équipe développent divers outils d'analyse et robots de trading pour surveiller les mouvements des adresses on-chain et générer des signaux de trading.
La stratégie de trading de Sa Bi Ge présente des caractéristiques distinctes : elle ne se concentre pas sur l'évaluation narrative, mais sur la surveillance on-chain et des règles strictes de prise de bénéfice et d'arrêt des pertes. Il souligne qu'en établissant des stratégies claires d'arrêt des pertes et de prise de bénéfice, le trading peut se libérer des interférences émotionnelles.
En même temps, il souligne aussi que la logique de trading doit être continuellement optimisée. Au départ, il s'est concentré sur le comportement de trading de la 'money smart' on-chain, puis a élargi son attention aux comportements d'opération en équipe (cabal), puis aux comportements des adresses clés des jetons individuels. Grâce à une analyse approfondie de ces activités on-chain, il améliore sans cesse la précision de ses décisions de trading.
Actuellement, les principales positions de Sa Bi Ge incluent BTC, ETH et SOL. Ces actifs constituent la pierre angulaire de son portefeuille d'investissement principal. De plus, le #Moodeng, qui a récemment bien performé, est devenu un jalon important pour lui : réalisant un retour de 5000 fois en peu de temps. Mais pour Sa Bi Ge, la valeur de $MOODENG ne se limite pas au bénéfice.
La véritable valeur de MOODENG réside dans la validation de l'efficacité de sa stratégie axée sur les données. En suivant le comportement on-chain des adresses principales de MOODENG, il a confirmé la théorie du trading de « suivre les acteurs principaux ». Ce résultat pratique renforce non seulement la crédibilité de sa stratégie, mais offre également un précieux soutien expérientiel pour les décisions de trading futures.
Comment utiliser les données et la discipline pour s'assurer de réussir dans le trading ?
Dans le processus de trading, Sa Bi Ge souligne la stratégie standardisée « doubler pour sortir du capital, stopper les pertes à moitié », qui est le cœur de sa gestion des risques. Cette stratégie évite les interférences des émotions du marché grâce à des règles claires et a validé la faisabilité d'une valeur d'attente positive (EV) par des modèles mathématiques.
Dans le trading, il suffit de maintenir un taux de victoire de plus de 33 % pour réaliser un EV positif. Par exemple :
• Scénario de prise de bénéfice : vendre la totalité après que l'actif ait doublé, réalisant un bénéfice de 100 %.
• Scénario d'arrêt des pertes : vendre la totalité après que l'actif ait chuté de moitié, perdant 50 %.
Sur la base de ces hypothèses, lorsque le taux de victoire atteint ou dépasse 33 %, les rendements à long terme des traders augmentent positivement. La stratégie de Sa Bi Ge est fondée sur des probabilités, mettant l'accent sur le maintien d'un état d'esprit stable et évitant de se laisser influencer par des fluctuations à court terme du marché.
En même temps, l'équipe de Sa Bi Ge a développé une série d'outils axés sur les données pour fournir aux utilisateurs des insights approfondis sur les points chauds du marché et le comportement des acteurs principaux :
Analyse des informations sur les jetons (CashCash Bot)
Grâce aux grandes données, il analyse la structure de détention des jetons et le comportement des adresses. Ses fonctionnalités principales incluent :
Identification des comportements des acteurs principaux : sélectionner les adresses présentant des liens de transfert ou des caractéristiques de trading collectif et les classer comme « groupes » ou « clusters d'acteurs principaux ».
Analyse des tendances et des instantanés : évaluer qualitativement et quantitativement la concentration des positions des jetons afin d'identifier si les acteurs principaux sont en train d'accumuler.
Optimisation du modèle comportemental : combiner le comportement de transfert des adresses (comme l'utilisation de ponts inter-chaînes ou de mélangeurs) et les tendances de flux de fonds on-chain pour former des prévisions précises sur les opérations des acteurs principaux.
Signal FOMO CALL
Ceci est un outil de signal de trading en temps réel développé à partir d'une base de données de milliers d'adresses de 'money smart' accumulées par l'équipe. Lorsque, en peu de temps, un groupe d'adresses ayant un excellent historique achète collectivement un certain jeton, FOMO CALL émet un signal. Ce signal peut aider les utilisateurs à capturer rapidement les points chauds du marché et à évaluer si le jeton a un potentiel d'augmentation à court terme.
Ces outils offrent aux utilisateurs un système complet de soutien au trading. Par exemple, lorsque l'outil d'analyse des informations sur les jetons montre qu'un certain jeton atteint un niveau élevé d'accumulation par les acteurs principaux, tandis que le signal FOMO CALL capte le comportement d'achat collectif de plusieurs 'money smart', cela indique généralement que le jeton pourrait devenir un point chaud sur le marché. Les utilisateurs peuvent utiliser les données fournies par les outils, combinées aux stratégies de doubler pour sortir du capital et d'arrêter les pertes à moitié, pour établir des positions et suivre les tendances.
Comment capturer les mouvements des acteurs principaux par les données et agir ?
Dans le marché des cryptomonnaies, les acteurs principaux réalisent des bénéfices par l'accumulation et la distribution, ce qui entraîne inévitablement des changements dans le comportement de détention on-chain. Le cœur de la stratégie de trading réside dans la manière de capturer les modèles de comportement des acteurs principaux par des données. Par exemple, pendant la période d'accumulation, les acteurs principaux affichent des comportements on-chain spécifiques, ces comportements pouvant être collectés et transformés en signaux de trading.
Cependant, lorsque de plus en plus de personnes adoptent des stratégies similaires, les acteurs principaux peuvent ajuster leurs stratégies ou même cacher leurs comportements. Par conséquent, l'efficacité des stratégies de trading doit être continuellement ajustée et optimisée pour identifier les comportements cachés possibles des acteurs principaux. Sa Bi Ge estime qu'il s'agit d'un jeu continu, et qu'un modèle de surveillance dynamique est la clé de l'efficacité à long terme des stratégies.
La stratégie de Sa Bi Ge commence par le suivi des 'money smart', ces adresses qui peuvent généralement atteindre un taux de victoire supérieur à 40 % sur le marché et réaliser des bénéfices significatifs. En filtrant ces adresses à l'aide d'outils, il et son équipe ont établi leur propre DAO et liste de surveillance, surveillant en permanence un groupe d'adresses avec des performances exceptionnelles.
Les méthodes centrales de la stratégie comprennent :
Identifier les actions collectives : l'équipe de surveillance a découvert que certains groupes d'adresses agissent simultanément, y compris des comportements d'accumulation et de distribution collectifs. Cette régularité devient la base de la stratégie.
Contrôle des positions : en suivant les acteurs principaux, éviter d'entrer dans le top 100 des classements de détention, rester discret pour ne pas perturber le rythme de l'action des acteurs principaux. En général, la position d'achat ne dépasse pas 0,5 % de la capitalisation du jeton.
Réponse aux signaux : lorsque des clusters sur la liste de surveillance montrent une entrée collective dans un jeton, la stratégie suit avec de petits montants pour éviter d'exposer trop rapidement son propre comportement.
Étude de cas de stratégie : le processus de trading de Moodeng
Le trading réussi de MOODENG est un jalon important pour l'équipe de Sa Bi Ge. En septembre 2024, l'équipe a surveillé un groupe d'adresses qui ont bien performé depuis longtemps et qui sont massivement entrées dans MOODENG, accumulant rapidement. L'équipe a maintenu de petits achats en fonction des méthodes de trading précédentes des acteurs principaux.
Dans le processus de trading, les acteurs principaux testent les émotions d'achat et de vente du marché à travers plusieurs hausses et baisses tout en s'assurant que la concentration des jetons n'est pas diluée. Sa Bi Ge, en surveillant en temps réel les variations des proportions de détention de ces adresses principales, a constaté que les acteurs principaux accumulaient à nouveau après chaque correction. Ce phénomène a renforcé la confiance de l'équipe dans une vision haussière de MOODENG.
Finalement, MOODENG est passé d'une petite capitalisation à plusieurs centaines de millions, et l'équipe a non seulement réalisé des bénéfices élevés, mais a également validé la théorie du trading de « suivre les acteurs principaux » dans ce processus.
Comment saisir les opportunités de rotation des fonds dans le marché des cryptomonnaies ?
Les changements cycliques du marché des cryptomonnaies ont un impact significatif sur l'exécution des stratégies de trading. D'un point de vue macro, les points d'intérêt des fonds peuvent varier selon les périodes :
Rotation des principales cryptomonnaies : les fonds peuvent être concentrés sur des actifs principaux tels que BTC, ETH, ce qui entraîne une liquidité on-chain rare et un faible volume de transactions.
Changement de chaînes publiques émergentes et de points chauds : les points chauds de l'écosystème vont passer d'une chaîne publique à une autre, comme le récent transfert d'ETH à Base, de BSC à Solana. Solana, en raison de son TPS élevé et de ses faibles frais de gaz, est devenu un terreau pour le trading à haute fréquence et les projets innovants.
Tracé de mèmes et changement de narration : dans des domaines plus segmentés, comme les jetons meme, les fonds peuvent également se déplacer en fonction des mises à jour de launchpad ou des changements de narration. Par exemple, du marché PVP à haute fréquence de Solana, aux nouveaux projets sur la chaîne Base, l'attention des fonds du marché se déplace constamment.
À l'aide d'outils de données on-chain comme Dune, l'équipe de Sa Bi Ge surveille en temps réel le volume des transactions on-chain et les flux de fonds pour aider à la prise de décision. Par exemple, la récente rotation des fonds indique que l'économie virtuelle sur les chaînes émergentes (comme AI Agent, Virtuals) devient un point chaud, ce qui indique à l'équipe qu'elle doit ajuster ses positions en conséquence pour suivre les mouvements de fonds.
Pourquoi le calme et la discipline peuvent-ils déterminer le succès ou l'échec du trading ?
Le marché haussier offre de nombreuses opportunités, mais s'accompagne également de risques élevés. Dans un tel marché, il est particulièrement important de rester calme et discipliné :
Jugement indépendant : Sa Bi Ge souligne que le trading devrait se concentrer sur la validation des stratégies, et non sur l'accommodement des émotions du marché. Il fait remarquer que les fluctuations émotionnelles dans un marché haussier peuvent facilement amener les traders à se laisser séduire par le récit du « marché haussier éternel », les rendant ainsi trop optimistes.
Prendre des bénéfices au bon moment : un des grands pièges en période haussière est le « regret de ne pas vendre ». Même lorsque le marché monte, sortir une partie de ses bénéfices est la clé pour maintenir un avantage à long terme. Même si l'on rate des points plus élevés, la gestion des risques prime toujours sur la recherche de rendements plus élevés.
Soutien d'un flux de trésorerie stable : le flux de trésorerie est un pilier pour un trading calme. Obtenir un flux de trésorerie stable par le biais d'activités principales ou de fonds quantitatifs peut réduire la dépendance aux fluctuations du marché à court terme, rendant le trading plus serein.
En période haussière, les traders font souvent face à l'anxiété, ce qui inclut : la peur de manquer une opportunité, des rendements inférieurs aux attentes, et les fluctuations psychologiques causées par des retraits à court terme. À cela, Sa Bi Ge partage également sa méthode de gestion :
Se concentrer sur le cadre de trading : le trading qui dépasse le cadre, même s'il est rentable, n'est pas considéré comme un succès. Le cœur du trading est de valider la stratégie et de raffiner la cognition, et non de rechercher des gains temporaires.
Établir un environnement d'échange calme : éviter d'être perturbé par des signaux émotionnels, maintenir des échanges avec des partenaires de trading calmes et rationnels. Surtout en période de marché haussier, des émotions trop fortes peuvent facilement provoquer des décisions irrationnelles.
Se rappeler de la cyclicité du marché : Sa Bi Ge souligne que le marché haussier n'est pas « éternel », mais un cycle où opportunités et risques coexistent. Même avec un fort sentiment haussier, il est nécessaire de rester vigilant face aux risques, surtout lorsque le marché présente un récit unique sans logique de soutien claire.
Comment améliorer rapidement son niveau de cognition ?
Sa Bi Ge estime que le cœur de la croissance personnelle réside dans la mise à niveau des cercles, interagir avec des personnes de haute cognition peut accélérer considérablement l'itération de sa propre cognition. Il souligne que sortir de sa zone de confort sociale et interagir activement avec des personnes exceptionnelles est un moyen important de s'améliorer.
Dans le processus de trading et d'entrepreneuriat, il cherche à trouver son propre point de rupture en apprenant constamment des expériences et des méthodes de réussite des autres. L'influence des échanges avec les autres est subtile. Les actions et résultats des personnes réussies autour de lui peuvent l'inciter à réfléchir et à optimiser davantage son propre chemin. Il préconise le « réseautage ascendant », découvrant plus de possibilités en interagissant avec des personnes plus excellentes.
Il mentionne aussi que (Père riche, père pauvre) est un livre qui a eu un impact profond sur sa pensée financière. Ce livre souligne le concept des quatre quadrants de la richesse, lui apprenant à penser à la gestion de la richesse sous l'angle de « faire travailler l'argent pour soi ». Il a mentionné que ce livre a brisé la notion de « travail stable » dans l'éducation traditionnelle et l'a inspiré à explorer les possibilités d'entrepreneuriat et d'investissement.
En plus des livres, ses progrès sont également dus à d'autres sources de connaissances. Par exemple :
1. Analyse on-chain KOL
Ai Yi @ai_9684xtpa : axée sur l'analyse des données on-chain, offrant des insights approfondis sur le marché.
Maï Zong @Michael_Liu93 : basé sur l'analyse du comportement du marché et de la nature humaine, expliquant la logique de comportement des acteurs principaux sous un autre angle.
2. Médias sociaux et communautés : en suivant les traders actifs sur Twitter et Telegram, capturer rapidement les tendances du marché et discuter avec les membres de l'équipe des nouvelles pistes et opportunités commerciales.
De plus, Sa Bi Ge estime que la combinaison des cognitions entre Web2 et Web3 est une direction importante pour l'avenir. Il et son équipe étudient souvent des cas commerciaux dans Web2 pour explorer comment reproduire leurs modèles de succès dans Web3. Cette réflexion inter-domaines lui permet de rester en tête dans l'exploration de nouveaux secteurs.
Résumé et conseils
Approche axée sur les données et optimisation continue : les stratégies de trading basées sur les données ont été validées comme viables en pratique, mais nécessitent un ajustement dynamique continu. De plus, que ce soit la rotation des points chauds on-chain ou le changement de narration sectorielle, il est nécessaire de rester sensible et adaptable.
Patience et discipline : le succès du trading dépend non seulement de la stratégie, mais aussi d'un état d'esprit stable. Que ce soit en période haussière ou baissière, suivre les règles de trading et maintenir un jugement indépendant est essentiel pour gagner un avantage à long terme.
Établir des piliers de cognition et de flux de trésorerie : grâce à un flux de trésorerie stable comme base, les traders peuvent faire face aux fluctuations du marché avec une attitude plus sereine. Par le biais de « l'apprentissage continu » et de la « mise à niveau des cercles », ils peuvent rester à la pointe des connaissances.
