La fluctuation du prix du Bitcoin cette semaine oscille entre 92 000 et 99 000.
Aperçu des événements importants de la semaine (22/12-28/12)
Actualités Bitcoin : Bitwise avertit que le BTC pourrait connaître une « chute douloureuse », mais c'est aussi une bonne occasion d'acheter ; Matrixport pense que 90 000 à 95 000 est le bas ; Glassnode étudie la diminution des retraits à chaque cycle, indiquant que nous sommes peut-être entrés dans une phase de bulles.
Taux d'intérêt : La Fed américaine a plus de 91 % de chances de ne pas réduire les taux d'intérêt en janvier prochain ; la Banque du Japon suggère que les conditions pour une hausse des taux sont mûres.
Musk : xAI a complété un financement de série C de 6 milliards de dollars avec des investisseurs de renom.
Corée du Sud : Le nombre d'investisseurs en cryptomonnaies dépasse 15,59 millions, plus de 30 % de la population fait du trading.
Japon : Le Premier ministre Kishida répond à la position sur les réserves en Bitcoin.
Taïwan : Nvidia envisage d'établir son siège international à Taïwan !
Hong Kong : La bourse de Hong Kong lance les « jetons d'or numériques ».
Chine : La politique monétaire l'année prochaine « s'orientera vers un assouplissement ».
Russie : Autorise l'utilisation de Bitcoin pour les paiements commerciaux internationaux afin de contrer les sanctions.
Forbes : Les « 5 grandes tendances » de l'industrie des cryptomonnaies en 2025.
Coingecko : Les mèmes de classement des narrations dominent, l'IA, les RWA, l'écosystème Solana émergent.
Analyste de Bloomberg : On peut s'attendre à voir un ETF Dogecoin après l'arrivée de Trump.
MicroStrategy : Prévoit d'émettre des actions pour lever 42 milliards de dollars afin d'augmenter sa position en Bitcoin ; recommande à Bezos, le PDG d'Amazon, d'acheter 600 millions de dollars de Bitcoin.
Changements des données du marché des transactions cette semaine
Sentiment et secteur
1. Indice de peur et de cupidité
L'indicateur de sentiment du marché de cette semaine est passé de 73 (cupidité) à 74 (cupidité), restant dans la zone de (cupidité) tout au long de la semaine.
2. Carte thermique des taux de financement
Cette semaine, le taux de financement du Bitcoin a atteint un maximum de 12,43 % et un minimum de 2,72 %.
La carte thermique des taux de financement montre la tendance des taux de financement de différentes cryptomonnaies, les couleurs allant du vert pour un taux de zéro au jaune pour un taux positif de 50 % ; le graphique en chandelier blanc montre les fluctuations du prix du Bitcoin en contraste avec les taux de financement.
3. Performance des secteurs
Selon les données d'Artemis, la hausse moyenne des secteurs de la blockchain cette semaine est de (0,4 %), avec des échanges centralisés, des services de staking et des ponts occupant respectivement les trois premières places avec (65,1 %, 4,7 % et 2,5 %).
Cette semaine, les hausses du Bitcoin et de l'Ethereum sont respectivement de (-1,7 %, -3,2 %).
Les trois secteurs les plus performants cette semaine sont RWA (-13,7 %), Data Availability (-6,3 %) et Bitcoin Ecosystem (-6,3 %).
Liquidité du marché
1. Capitalisation totale du marché des cryptomonnaies et offre de stablecoins
Les données de la capitalisation boursière totale des cryptomonnaies montrent qu'elle est passée de 3,32 trillions de dollars à 3,36 trillions de dollars. La part de marché de BTC est de 55,75 %, celle de l'ETH est de 12,09 %.
L'offre totale de stablecoins, un indicateur clé de la santé et de la liquidité du marché, est passée de 189,82 milliards de dollars à 190,33 milliards de dollars cette semaine, avec une augmentation de 5,1 milliards de dollars, soit une augmentation d'environ 0,27 %.
2. Pouvoir d'achat potentiel sur les échanges
Les données montrent qu'il y a eu un afflux net d'actifs sur les échanges cette semaine, en particulier avec l'afflux massif de USDT après les élections américaines. Ce phénomène pourrait indiquer que les investisseurs se préparent aux fluctuations de marché à venir, et que l'afflux de fonds vers les échanges pourrait signifier une augmentation de la demande d'achat à court terme.
De plus, le flux net de fonds quotidien le plus élevé en décembre a atteint 15,8 milliards de dollars, et le flux net de fonds quotidien le plus élevé cette semaine a atteint 6,1 milliards de dollars, montrant que la liquidité du marché est abondante, mais a considérablement diminué par rapport aux semaines précédentes.
3. Dynamique des cryptomonnaies
Le sentiment général du marché des cryptomonnaies s'est légèrement amélioré cette semaine, avec PHALA, Horizen et Adventure Gold en tête avec des hausses de +158 %, +97,7 % et +83,6 % respectivement, tandis que les principales cryptomonnaies ont généralement augmenté. Selon les données de Blockchaincenter, l'indice de saison des altcoins est actuellement de 47 (baisse de 0).
Indicateurs techniques du Bitcoin
1. Fonds de l'ETF au comptant Bitcoin
Cette semaine, les fonds du Bitcoin ETF ont enregistré des sorties de 366,7 millions de dollars.
2. Volume des contrats de Bitcoin
Selon les données, le volume des contrats de Bitcoin dans les échanges a rapidement augmenté cette semaine, passant de 60,28 milliards de dollars avant de redescendre à 58,6 milliards de dollars, suivi d'une baisse des prix, mais le volume est resté élevé, montrant une activité de trading à effet de levier active sur le marché.
3. Taux de rendement mensuel historique du Bitcoin
Selon les données historiques de la 55e semaine, le taux de rendement du Bitcoin est de +0,79 %. Cette performance est inférieure au taux de rendement hebdomadaire moyen historique (+3,02 %) et supérieure à la médiane (+0,05 %), et elle s'est améliorée par rapport à la semaine précédente, la 51e semaine, qui affichait un rendement de -8,78 %.
4. Graphique arc-en-ciel du Bitcoin
Le graphique arc-en-ciel du Bitcoin montre que le prix actuel du Bitcoin (97 000 dollars) se situe dans la plage « à considérer pour un investissement régulier ».
5. Indice de prime Bitcoin de Coinbase
Cette semaine, l'indice de prime Bitcoin de Coinbase est resté majoritairement dans la zone négative, montrant une demande relativement faible sur le marché américain, similaire à la tendance de la semaine dernière. Cependant, l'amplitude de la prime négative a été plus marquée cette semaine, et au cours de plusieurs périodes de correction, le prix du Bitcoin a chuté de manière significative, reflétant davantage la sensibilité du marché américain à la baisse des prix et la pression d'une demande faible.
Une prime positive pourrait indiquer que le pouvoir d'achat des investisseurs américains est supérieur à celui du marché mondial.
6. Performance nette des gains et pertes du Bitcoin
L'indicateur de gains et pertes nettes du Bitcoin montre que le sentiment du marché a légèrement reculé et que la structure du marché a déjà dépassé le sommet de cette année. Bien que le marché ait montré une forte performance à court terme, les investisseurs doivent rester vigilants face aux risques de correction potentiels, en particulier après une forte hausse, le marché pourrait connaître une prise de bénéfices.
7. Détenteurs de Bitcoin à long terme
Selon les données de la blockchain, le volume net détenu par les détenteurs de Bitcoin à long terme a récemment chuté de manière significative, le graphique à barres rouge montrant que la pression de vente a progressivement augmenté depuis octobre. En particulier, lorsque le prix du Bitcoin a atteint un nouveau sommet et s'est rapproché de 100 000 dollars, le changement de position nette des détenteurs à long terme est passé de positif à négatif, indiquant que certains investisseurs choisissent de prendre des bénéfices à des niveaux élevés.
La pression de vente actuelle a déjà dépassé le pic de mars de cette année, et au début de décembre, le prix du Bitcoin a tenté plusieurs fois de franchir le seuil des 100 000 dollars, mais la réduction des positions des détenteurs à long terme a exercé une pression de vente significative sur le marché. Bien que le sentiment du marché reste optimiste, il est nécessaire de suivre de près le comportement des détenteurs à court terme (STH) et de voir si le marché peut absorber la nouvelle pression d'offre.
8. Pouvoir d'achat en Bitcoin sur la blockchain
Selon les données de la blockchain, les détenteurs de Bitcoin à court et à long terme montrent que, avec l'augmentation des prix, les détenteurs à court terme (ligne rouge) augmentent considérablement leurs positions, tandis que les détenteurs à long terme (ligne bleue) continuent de réduire leurs positions, en particulier lorsque le prix du Bitcoin a plusieurs fois tenté de franchir le seuil des 100 000 dollars au début décembre.
Cette tendance reflète le phénomène de transfert de fonds des investisseurs à long terme vers les spéculateurs à court terme. L'augmentation de la proportion de détenteurs à court terme indique une préférence accrue pour le risque sur le marché, mais cela pourrait également entraîner une volatilité accrue. La réduction des positions des détenteurs à long terme indique un comportement accru de prise de bénéfices à des niveaux élevés, il est donc nécessaire de surveiller si les fonds à court terme peuvent soutenir l'augmentation des prix.
9. Bande de référence des coûts à court terme sur la blockchain
Cette semaine, la bande de référence des coûts à court terme du Bitcoin montre que le prix se rapproche de la limite supérieure (ligne rouge) à 122 900 dollars, reflétant un sentiment de marché optimiste et une volonté accrue de profit parmi les investisseurs à court terme. Le prix de réalisation des détenteurs à long terme (ligne bleue) est de 86 400 dollars.
Indicateurs techniques importants d'Ethereum
1. ETF au comptant Ethereum
Cette semaine, le flux net de fonds vers les ETF Ethereum a été d'environ 226,5 millions de dollars.
2. Montant total verrouillé du marché DeFi (TVL)
Les données de cette semaine montrent que le montant total verrouillé du marché DeFi est passé de 122,354 milliards de dollars, contre 127,814 milliards de dollars la semaine dernière.
