Le rapport récemment publié sur les perspectives du marché des crypto-monnaies 2025 par Coinbase Institutional fournit une analyse complète de la trajectoire de l'industrie des crypto-monnaies.
Les crypto-monnaies évoluent au-delà de leurs origines spéculatives, avec une capitalisation boursière totale augmentant de 96 % en 2024 pour atteindre 3,4 trillions de dollars d'ici décembre. Coinbase attribue cette croissance à des jalons significatifs tels que l'approbation des fonds négociés en bourse (ETFs) Bitcoin et Ethereum au comptant aux États-Unis et à la prolifération rapide des actifs du monde réel tokenisés (RWAs).
L'adoption institutionnelle s'accélère
Coinbase souligne le rôle pivot des acteurs institutionnels dans la promotion de l'adoption des crypto-monnaies. Les entrées dans les ETFs Bitcoin et Ethereum au comptant, dirigées par BlackRock et Fidelity, ont totalisé 30,7 milliards de dollars en 2024, illustrant la confiance des gestionnaires d'actifs traditionnels dans les actifs numériques. Au-delà des ETFs, les titres gouvernementaux tokenisés et le crédit privé ont été adoptés par des entreprises telles que BlackRock et Franklin Templeton. Les RWAs tokenisés ont augmenté de 60 % en 2024 pour atteindre une taille de marché de 13,5 milliards de dollars, avec des projections suggérant que la croissance pourrait dépasser 30 trillions de dollars au cours des cinq prochaines années. Cette transformation devrait rationaliser les règlements transfrontaliers et créer des marchés 24/7 pour des actifs traditionnellement illiquides.
Coinbase qualifie les stablecoins de « killer app » de l'écosystème crypto, notant leur croissance de 48 % de la capitalisation boursière en 2024 pour atteindre 193 milliards de dollars. Les stablecoins ont réglé 27,1 trillions de dollars de transactions au cours de l'année, soit le triple du montant en 2023. Selon Coinbase, les innovations dans les stablecoins programmables et leur intégration dans les systèmes de paiement mondiaux débloquent des efficacités sans précédent pour les envois de fonds et le commerce transfrontalier. Coinbase examine le rôle des stablecoins dans la résolution des défis systémiques comme le fardeau de la dette des États-Unis, et déclare que les décideurs politiques reconnaissent de plus en plus leur potentiel.
Les avancées technologiques simplifient l'utilisation des crypto-monnaies
Le rapport met en lumière des innovations révolutionnaires telles que la mise à niveau Dencun d'Ethereum en mars 2024, qui a réduit les coûts de transaction des rollups jusqu'à 90 %. L'adoption des solutions de couche 2 a explosé, avec une augmentation de 289 % des transactions quotidiennes sur les rollups basés sur Ethereum en 2024. Ces avancées rendent la technologie blockchain plus évolutive, économique et conviviale. D'autres mises à niveau, comme le fork Pectra d'Ethereum prévu pour début 2025, visent à améliorer l'efficacité du réseau tout en préparant le terrain pour l'adoption des portefeuilles intelligents.
La clarté réglementaire est mise en avant comme un moteur clé de la croissance du marché des crypto-monnaies en 2025. Coinbase note que les progrès des cadres réglementaires mondiaux ont amélioré la confiance institutionnelle dans cette classe d'actifs. Les développements dans les grandes juridictions, y compris les États-Unis, l'Europe et l'Asie, devraient façonner un environnement plus prévisible pour les investisseurs et les développeurs. Coinbase souligne que des réglementations plus claires favoriseront une plus grande confiance des consommateurs et accéléreront l'adoption grand public des actifs numériques.
IA et crypto : une intersection transformative
L'intégration de l'intelligence artificielle (IA) et de la technologie blockchain est identifiée comme une tendance majeure. Coinbase décrit l'émergence d'agents IA autonomes capables de gérer des portefeuilles crypto et de faciliter des transactions comme un potentiel bouleverseur. Bien que les implications à long terme restent incertaines, la convergence de l'IA et des crypto-monnaies pourrait débloquer de nouveaux cas d'utilisation et favoriser une adoption plus large.
Image à la une via Coinbase
