TLDR

  • Les ETF Bitcoin américains ont connu des sorties de capitaux sans précédent en une seule journée, de 672 à 680 millions de dollars, mettant fin à une séquence de 15 jours d'entrées de capitaux positives

  • Le FBTC de Fidelity a mené la baisse avec 208,5 millions de dollars de sorties, suivi de retraits substantiels des fonds Grayscale et ARK

  • Le prix du Bitcoin est tombé en dessous de 96 000 $, soit une baisse de 4 % sur 24 heures dans un contexte de turbulences plus larges sur le marché

  • La position agressive de la Réserve fédérale sur les futures baisses de taux a déclenché la réaction du marché, avec moins de baisses prévues pour 2025

  • Malgré la vente massive, le BTCW de WisdomTree est resté positif avec 2 millions de dollars d'entrées, tandis que le volume des transactions a augmenté à 6,31 milliards de dollars

Le marché américain des ETF Bitcoin a connu le 19 décembre 2024 sa plus importante sortie de capitaux en une seule journée de son histoire, les investisseurs ayant retiré environ 680 millions de dollars de divers fonds. Ce retrait massif a mis fin à une séquence de 15 jours d'entrées positives qui avaient rapporté plus de 6,7 milliards de dollars dans ces véhicules d'investissement.

Le fonds Bitcoin de Fidelity (FBTC) a été le plus touché par cet exode, avec des sorties de capitaux de 208,55 millions de dollars. Il s’agit du retrait le plus important en une seule journée pour un ETF Bitcoin depuis son introduction sur le marché. Le Grayscale Bitcoin Mini Trust a suivi de près, les investisseurs ayant retiré 188,6 millions de dollars du fonds.

L'ARKB d'ARK 21Shares a également dû faire face à des retraits substantiels, perdant 108,35 millions de dollars en une seule séance de négociation. La nature généralisée des sorties est devenue évidente lorsque GBTC de Grayscale a vu 87,86 millions de dollars sortir du fonds au cours de la même période.

Les petits acteurs de l’espace ETF Bitcoin n’ont pas été épargnés par la pression de vente. BITB de Bitwise a enregistré des sorties de fonds de 43,61 millions de dollars, tandis que BTCO d’Invesco Galaxy a vu 25,97 millions de dollars quitter le fonds. HODL de VanEck et BRRR de Valkyrie ont connu des sorties de fonds plus modestes de 10,91 millions de dollars et 8,19 millions de dollars, respectivement.

Dans une exception notable à la tendance générale, le BTCW de WisdomTree a réussi à attirer 2,05 millions de dollars de nouveaux investissements. Cette petite victoire s'est distinguée dans le contexte de retraits généralisés dans l'ensemble du secteur. L'iShares Bitcoin Trust (IBIT) de BlackRock et deux autres ETF Bitcoin n'ont signalé aucun changement dans leurs chiffres de flux pour la journée.

Ces sorties de capitaux ont coïncidé avec la chute du prix du Bitcoin sous la barre des 96 000 dollars, soit une baisse de 4,4 %. La cryptomonnaie s'échangeait à 96 751 dollars au moment de la publication du rapport, ce qui reflète une incertitude plus large du marché.

Malgré les sorties de capitaux importantes, l’activité de trading des ETF Bitcoin a montré un engagement accru des acteurs du marché. Le volume total des transactions a atteint 6,31 milliards de dollars, marquant une amélioration par rapport au chiffre de 5,86 milliards de dollars de la veille.

Le catalyseur de ce mouvement de marché semble avoir été la dernière décision de la Réserve fédérale sur les taux d’intérêt et les commentaires qui ont suivi. Alors que la Fed a mis en œuvre une baisse de taux attendue de 0,25 %, portant la réduction totale de l’année à 1 %, ses orientations prospectives se sont révélées moins accommodantes que ce que de nombreux investisseurs avaient espéré.

Les responsables de la Fed ont indiqué une approche plus prudente concernant les futures baisses de taux, annonçant des plans pour seulement deux réductions supplémentaires en 2025. Cette position conservatrice contraste avec les attentes plus optimistes du marché, conduisant à une réévaluation des positions d'investissement dans différentes classes d'actifs.

L'impact s'est étendu au-delà des ETF Bitcoin, affectant le marché plus large des crypto-monnaies. La capitalisation boursière totale des crypto-monnaies a connu une baisse de 4,5 %, s'établissant à 3,51 billions de dollars. Ce mouvement a mis en évidence la nature interconnectée des marchés d'actifs traditionnels et numériques.

Les ETF Ethereum ont également ressenti les effets du ralentissement du marché, enregistrant des sorties de capitaux de 60,47 millions de dollars. Cela a mis fin à une séquence de 18 jours d’entrées positives pour ces fonds. L’ETHE de Grayscale a mené les sorties de capitaux de l’ETF Ethereum avec 58,13 millions de dollars de retraits.

D’autres fonds Ethereum ont affiché des résultats mitigés. ETHW de Bitwise, Grayscale Ethereum Mini Trust et QETH d’Invesco ont signalé des sorties de capitaux de 6,78 millions de dollars, 3,18 millions de dollars et 2,36 millions de dollars respectivement. Cependant, FETH de Fidelity et ETHV de VanEck ont ​​fourni un certain contrepoids, attirant des entrées de capitaux de 5,05 millions de dollars et 4,94 millions de dollars.

La réaction du marché démontre l’intégration croissante entre les marchés financiers traditionnels et les investissements en cryptomonnaies. Les décisions de politique monétaire de la Réserve fédérale influencent désormais clairement le comportement dans les deux secteurs, ce qui montre la maturité des marchés des actifs numériques.

Les données de trading ont révélé que les investisseurs institutionnels ont joué un rôle majeur dans les mouvements de la journée. L'augmentation du volume des transactions suggère un rééquilibrage actif du portefeuille plutôt qu'une vente passive, indiquant des décisions stratégiques plutôt que motivées par la panique.

Les indicateurs de marché actuels montrent que le Bitcoin se négocie à 97 000 $, ce qui représente une baisse de 4 % au cours des dernières 24 heures selon les dernières données. Le marché des crypto-monnaies continue de traiter les implications de la position politique de la Réserve fédérale, les investisseurs ajustant leurs positions en conséquence.

L'article Bitcoin ETF Momentum Breaks : FBTC publie un retrait de 208 millions de dollars dans le cadre d'un bouleversement du marché est apparu en premier sur Blockonomi.