Les sanctions pour fraude aux crypto-monnaies poussent l'application de la SEC en 2024 à 8,2 milliards de dollars

23 novembre 2024

La SEC a obtenu 8,2 milliards de dollars de dommages et intérêts au cours de l’exercice 2024, ce qui représente une réussite importante malgré peu de mesures coercitives.

L'agence a indiqué avoir déposé 583 dossiers cette année, ce qui reflète une diminution de 26 % par rapport à 2023. Cependant, des sanctions financières importantes, notamment dans des affaires très médiatisées telles que Terraform, ont poussé les dommages à des niveaux records.

Les laboratoires Terraform sont responsables de 56 % des sanctions imposées par la SEC.

Le rapport d'application de la SEC a souligné que l'amende de 4,5 milliards de dollars imposée par Terraform Labs représentait 56 % de la compensation financière totale de l'année. Cette affaire, liée à l'effondrement de Terra/Luna en 2022, a donné lieu au plus gros jugement pécuniaire jamais obtenu par l'Autorité à l'issue d'un procès.

Terraform Labs et son PDG Do Kwon ont été reconnus responsables d'avoir fraudé des investisseurs lors de l'effondrement de Terra/Luna en 2022. L'autorité a décrit l'incident comme l'un des cas de fraude en valeurs mobilières les plus importants de son histoire. L’effondrement, qui a déstabilisé le marché des cryptomonnaies, a entraîné des pertes importantes pour les investisseurs, ce qui a entraîné une surveillance réglementaire accrue.

Avec Terraform, l'autorité a conclu un accord avec la banque Silvergate Capital, favorable aux crypto-monnaies, concernant des divulgations trompeuses sur ses programmes de conformité liés aux clients de crypto-monnaie, y compris FTX. Barn Bridge Dow a également été accusé de ne pas avoir enregistré ses actifs cryptographiques réglementés en tant que titres.

Outre la mise en œuvre, l'Autorité a souligné ses efforts pour protéger les investisseurs. Il a distribué 345 millions de dollars aux investisseurs concernés cette année, portant son total à plus de 2,7 milliards de dollars depuis 2021.

L’agence a également traité 45 130 dénonciations, plaintes et références en 2024, dont 24 000 signalements émanant de lanceurs d’alerte. Les récompenses accordées aux lanceurs d’alerte ont atteint 255 millions de dollars, ce qui souligne la dépendance de l’agence à l’égard de la coopération du public pour identifier et punir les actes répréhensibles.

Le président sortant de l’Autorité, Gary Gensler, a confirmé que ces mesures confirment l’engagement de l’Autorité à protéger les investisseurs.

"La Division de l'application des lois est un policier constant sur le terrain, suivant les faits et la loi partout où ils mènent pour demander des comptes aux contrevenants", a ajouté Gensler.

Malgré les réalisations de l'autorité, les critiques ont exprimé des inquiétudes quant à sa stratégie de mise en œuvre. Miles Jennings, responsable de la décentralisation chez a16z Crypto, a fait valoir que des sanctions financières importantes ne pourraient pas résoudre les problèmes systémiques des marchés financiers.

« La SEC mesure son succès par le montant des amendes qu'elle perçoit suite aux mesures d'application. Même si des amendes importantes peuvent avoir un effet dissuasif visible et fournir une référence mesurable pour l'activité, elles ne reflètent pas si la SEC remplit sa mission principale de prévenir les fautes professionnelles dans le secteur. marchés financiers », a-t-il déclaré.