Paxos lance à nouveau le stablecoin en dollars générant des revenus USDG : soutenu par des géants de la cryptographie comme Robinhood et Galaxy, il promeut massivement l'agencement de conformité

Depuis que le BUSD a été étouffé par la réglementation l'année dernière et a disparu du devant de la scène des stablecoins, l'émetteur Paxos a dû ajuster sa stratégie et renforcer la construction de la conformité. Récemment, Paxos a annoncé le lancement du réseau de stablecoin conforme de Singapour, le Global Dollar Network (USDG), qui a vu plusieurs géants de la cryptographie rejoindre et pousser à une large adoption de ce stablecoin via la distribution des revenus de réserve.

Stablecoin conforme approuvé par l'autorité de réglementation de Singapour, introduisant un mécanisme de distribution des revenus de réserve

Après avoir obtenu l'approbation officielle de l'Autorité Monétaire de Singapour (MAS), Paxos a annoncé au début de ce mois le lancement du stablecoin conforme en dollars USDG. Actuellement, ce stablecoin fonctionne sur la blockchain Ethereum et sera étendu à d'autres blockchains publiques en fonction de l'évolution de la réglementation.

USDG est soutenu par une réserve en dollars à un ratio de 1:1, avec des réserves sous forme de dépôts en dollars, d'obligations gouvernementales américaines à court terme et d'autres équivalents de liquidités. La plus grande banque d'actifs de Singapour, la DBS (Development Bank of Singapore), est le principal partenaire bancaire de USDG et est responsable de la gestion de ses réserves en dollars.

Paxos prévoit de publier le premier rapport d'audit de USDG en novembre, ce rapport d'audit devant être délivré par le cabinet comptable indépendant Enrome LLP. Cet examen sera réalisé selon les normes établies par l'Association des Comptables Agréés de Singapour. Pour établir la confiance dans la communauté et assurer une transparence et une fiabilité totale des données financières, Paxos s'engage à publier des rapports de certification chaque mois par la suite.

Dans la compétition féroce des stablecoins conformes, USDG a également introduit un mécanisme innovant de distribution des revenus pour accroître sa compétitivité. "Les stablecoins sont en train de reconstruire le système financier, transformant complètement la façon dont les gens interagissent avec le dollar et les méthodes de paiement. Cependant, les stablecoins dominants actuels ne sont pas réglementés et conservent complètement les revenus des actifs de réserve. USDG est en réalité un jeton communautaire qui redistribue presque tous les revenus aux participants, et tout le monde peut rejoindre. Le réseau vise à inciter à l'utilisation des stablecoins à l'échelle mondiale et à accélérer la généralisation de cette technologie dans la société," a déclaré Charles Cascarilla, co-fondateur et PDG de Paxos.

Contrairement aux stablecoins dominants tels que Tether (USDT) et Circle (USDC), USDG permet à ses partenaires de recevoir jusqu'à 100 % des revenus, ces revenus provenant des actifs soutenant USDG sur la plateforme. USDG distribuera des récompenses en fonction des différentes modalités de participation des partenaires et des facteurs tels que la liquidité créée dans le réseau, les institutions de garde, les échanges, les entreprises de technologie de paiement et d'autres institutions financières peuvent rejoindre par invitation officielle.

Actuellement, les partenaires annoncés par USDG incluent Anchorage Digital, Bullish, Galaxy Digital, Kraken, Nuvei, Paxos et Robinhood.

Renforcer la construction de la conformité, promouvoir l'expansion de la carte des stablecoins

Paxos est un acteur clé sur le marché des stablecoins, ayant obtenu successivement des licences de réglementation des États-Unis par le Département des Services Financiers de New York (NYDFS), l'Autorité Monétaire de Singapour (MAS) et l'Autorité de Régulation des Services Financiers d'Abou Dhabi (FSRA). Les actifs émis incluent USDP, PAXG, BUSD, PYUSD, USDL et USDG.

Parmi cela, le BUSD, qui avait autrefois une position importante sur le marché, a été gravement affaibli après avoir été examiné par plusieurs agences de réglementation américaines en 2023. Bien que la SEC américaine ait annoncé en juillet de cette année qu'elle abandonnait son enquête sur Paxos et a déterminé que le BUSD n'était plus un titre, la part de marché de ce stablecoin a été engloutie par d'autres concurrents, et cela a également eu un impact considérable sur la réputation et les activités de Paxos.

Face à ce défi, Paxos a également exploré activement plus d'opportunités de coopération et de modèles commerciaux cette année. Par exemple, en janvier, le stablecoin USDP a été officiellement lancé sur le réseau Solana ; en juin, Paxos a introduit un stablecoin générant des revenus et libellé en dollars, le Lift Dollar (USDL), réglementé par les Émirats Arabes Unis (EAU) ; en octobre, Paxos a annoncé le lancement d'une plateforme de paiement en stablecoin, offrant des services de paiement et de retrait en stablecoin pour les prestataires de paiement et les commerçants ; ce mois-là, Paxos a également annoncé son intégration avec le réseau Stellar, prévoyant d'introduire des actifs dans le réseau Stellar d'ici la fin 2024.

Et en juin de cette année, afin de concentrer davantage les ressources sur des activités clés telles que la tokenisation et les stablecoins, Paxos a procédé à des ajustements stratégiques de sa main-d'œuvre. Malgré cela, Paxos souligne que sa situation financière est solide, avec plus de 500 millions de dollars d'actifs sur son bilan.

De plus, Paxos a également introduit des talents ayant une expérience réglementaire pour renforcer davantage la construction de son système de conformité. Par exemple, en mai de cette année, le "parrain de la cryptographie", ancien président de la CFTC américaine, J. Christopher Giancarlo, a rejoint le conseil d'administration de Paxos pour fournir des conseils et des recommandations à cet émetteur.

"La blockchain et les stablecoins sont en train de redéfinir le système financier, les rendant symbiotiques avec Internet. Les stablecoins ou dollars numériques (dollars numérisés par la technologie blockchain) représentent une mise à niveau clé des systèmes de paiement, transformant complètement la circulation monétaire, permettant à plus de personnes de participer à l'économie mondiale et garantissant la position dominante du dollar pour les années à venir." Récemment, Charles Cascarilla a de nouveau souligné l'impact significatif des stablecoins sur l'avenir du dollar dans une lettre ouverte adressée aux principaux candidats à la présidence américaine.