Original | Odaily Planet Daily (@OdailyChina)
Auteur | Wenser (@wenser 2010)
Le 28 octobre, le projet de stablecoin natif de Bitcoin, bitSmiley, a annoncé avoir réussi à compléter un financement de 10 millions de dollars lors de son second tour, avec la participation de plusieurs institutions d'investissement renommées, y compris MH Ventures et Skyland Ventures. Ce tour de financement signifie qu'en matière d'expansion de la liquidité des applications décentralisées Bitcoin et de diversification des scénarios d'application, bitSmiley a déjà acquis un avantage considérable en matière de premier arrivé. Sur la base des données des projets précédents, il a déjà consolidé sa position de leader des stablecoins sursouscrits de BTC, et devrait injecter une nouvelle vitalité et un nouvel élan dans le secteur BTCFi. D'autre part, avec l'élection américaine approchant, peu importe qui sera élu au final, à la lumière des déclarations passées de Trump et Harris, un environnement favorable aux cryptomonnaies semble inévitable. Cela pourrait également soutenir le développement de l'écosystème BTC, y compris BTCFi, et la généralisation des cryptomonnaies. Pour les utilisateurs du marché ordinaires intéressés par les rendements, le jeton bitSmiley sera bientôt lancé sur Bybit Launchpad et Gate Startup Prime. Compte tenu des performances passées, un retour de 10 fois est à prévoir.
La vague de mèmes déferle sur le marché des cryptos. L'écosystème BTC peut-il en tirer parti pour déclencher un nouveau cycle de marché haussier ? Odaily Planet Daily analysera cela en prenant bitSmiley comme point de départ, pour le bénéfice des lecteurs.
Un des récits populaires du marché haussier imminent sous un nouveau sommet BTC.
Avec l'apaisement temporaire de la situation au Moyen-Orient, et en considérant que plusieurs acteurs de l'industrie des cryptomonnaies estiment que « l'élection de Trump à la présidence des États-Unis en 2024 propulsera BTC à un nouveau sommet et lancera un nouveau cycle haussier pour les cryptomonnaies », le prix de BTC a brièvement dépassé les 73 000 dollars. Ainsi, la situation de l'écosystème BTC est très prometteuse, offrant un « espace vaste et de grandes opportunités ». Le secteur BTCFi, qui devrait apporter un nouvel afflux de liquidités à l'industrie des cryptomonnaies, est également fortement attendu.
Les données précédemment publiées par CryptoCompare et CoinGecko indiquent qu'en 2023, la taille du marché de la piste BTCFi a atteint 10 milliards de dollars. Selon les prévisions de DefiLlama, d'ici 2030, la taille du marché BTCFi devrait atteindre environ 12 000 milliards de dollars (il est à noter que ce chiffre inclut le TVL de BTC dans l'écosystème DeFi, ainsi que la taille du marché des produits et services financiers liés au Bitcoin).
Au cours des dernières années, le marché BTCFi a attiré de plus en plus d'investisseurs institutionnels en raison du potentiel de croissance continue de l'écosystème BTC. Des institutions TradFi telles que Grayscale, BlackRock et JPMorgan ont également commencé à s'impliquer sur le marché BTCFi. La participation des investisseurs institutionnels a non seulement entraîné d'importants flux de capitaux, augmentant la liquidité et la stabilité du marché, mais a également amélioré la maturité et la réglementation du marché, apportant une plus grande reconnaissance et confiance au marché BTCFi.
En examinant les raisons sous-jacentes, cela repose principalement sur trois aspects :
1) La demande d'investissement est forte. La demande d'investissement sur BTC devient de plus en plus forte : les flux nets de fonds entrants pour les ETF Bitcoin en espèces continuent d'augmenter ; la part de marché de BTC a brièvement atteint près de 60 %, un nouveau sommet depuis 2021 ; de plus, après que le prix ait rebondi à 69 000 dollars, le pourcentage d'adresses bénéficiaires de BTC a atteint 96 %, ce qui devrait attirer davantage de capitaux.
2) Le récit du marché se déplace : après plusieurs vagues de tendances sectorielles telles que DeFi, GameFi, NFT, l'élan d'innovation d'Ethereum semble légèrement manquer. L'ancien « tueur d'Ethereum », Solana, a progressivement émergé en tant que « champ de bataille principal des mèmes PVP » grâce à ses propres avantages et à son développement écologique, tandis que l'écosystème TON est temporairement tombé dans le silence après des mèmes de jeux comme Notcoin et Hamster. Grâce aux prévisions de nouveaux sommets pour le prix de BTC, BTCFi sera le récit clé pour débloquer davantage de liquidités après l'innovation de produits comme les inscriptions BRC 20 et les runes.
3) Réutilisation des chemins écologiques : en matière de développement écologique, l'écosystème BTC était auparavant limité par l'impossibilité d'exécuter l'interopérabilité programmable, et comparé à l'écosystème Ethereum, son évolutivité était légèrement insuffisante. Cependant, avec l'émergence du protocole BRC 20, l'écosystème BTC a ouvert un nouveau « chemin de développement écologique », s'inspirant des modèles de développement précédemment adoptés par l'écosystème Ethereum, en commençant par le secteur DeFi, activant la liquidité globale et, par conséquent, entraînant des flux de capitaux à plus grande échelle. C'est aussi l'une des raisons importantes pour lesquelles de nombreux projets dans le secteur RWA, des fonds de gestion d'actifs et des entreprises cotées s'investissent massivement dans l'écosystème BTC.
Dans ce processus, il convient de mentionner que l'émetteur de stablecoins Tether, fondé en 2014, ainsi que le stablecoin sursouscrit DAI créé par MakerDAO ont posé des bases solides pour le DeFi Summer de l'écosystème Ethereum. Cela représente également l'un des éléments clés pour la montée en puissance de BTCFi.
Plus précisément, le rôle des stablecoins dans le développement de l'écosystème BTC sur la piste BTCFi comprend :
1) Introduire plus de liquidité : faciliter l'échange bilatéral des actifs sur les autres réseaux écologiques.
2) Étendre les scénarios d'application des produits de l'écosystème BTC : grâce aux stablecoins, l'écosystème BTC intégrera divers jeux, prêts, contrats à terme et produits dérivés.
3) Débloquer la chaîne de valeur BTCFi, accélérer la construction de l'écosystème : les stablecoins sont à un réseau blockchain ce que le sang est à un corps humain. Grâce aux stablecoins, la chaîne de valeur au sein de l'écosystème BTC sera reconstruite, et les projets, produits et applications de différentes positions écologiques pourront ainsi réaliser des interactions efficaces, accélérant ainsi la construction de l'écosystème BTC.
À cet égard, le paysage actuel des projets de stablecoins de l'écosystème BTC présente un état « d'un premier et de plusieurs autres », avec bitSmiley et son bitUSD en tête.
La plupart des autres projets sont actuellement dans une phase précoce, et les produits de stablecoins n'ont pas encore été lancés, se divisant principalement en deux catégories :
Premièrement, elle est actuellement dans la phase de financement préliminaire, ayant complété un financement de 8 millions de dollars lors de la levée de fonds en seed round le 10 octobre, pour le protocole de liquidité BTC et l'émetteur de stablecoin Yala (dirigé par Polychain Capital et Ethereal Ventures, avec des co-investisseurs incluant Galaxy, Anagram, Amber Group, ABCDE, Ambush Capital, GeekCartel, HashKey Capital, L2 Iterative Ventures, SatoshiLab, UpHonest Capital, UTXO Management et 280 Capital) et ayant complété un financement de 3,5 millions de dollars le 18 octobre pour Plasma, compatible avec le système EVM (dirigé par Bitfinex, avec Christian Angermayer et des sociétés de capital-risque telles que Split Capital, Anthos Capital, Karatage et Manifold Trading, qui mettent en avant le concept de « soutenir le paiement des frais de réseau Bitcoin en utilisant le Gas, tout en intégrant le modèle basé sur des comptes d'Ethereum »).
Deuxièmement, certains produits sont encore à un stade très précoce ou même à un stade de « nouvelles sur papier », comme le stablecoin sursouscrit RUSD basé sur le protocole Stable++ qui a été lancé sur le mainnet le 18 octobre, avec un TVL de seulement 65,8 000 dollars au 25 octobre, et un volume de frappe RUSD de moins de 250 000 unités. En ce qui concerne le « leader des stablecoins », Tether, la dernière annonce concernant son « intention de réémettre USDT sur le protocole RGB de l'écosystème BTC » remonte à août 2023. Peu de nouvelles ont suivi, peut-être parce que ses bénéfices actuels sont déjà suffisamment riches, et qu'il n'a pas l'intention de rejoindre le champ de bataille des stablecoins de l'écosystème BTC pour le moment.
Comparé à Plasma, Seal, Yala, Tether et d'autres nouveaux entrants, bitSmiley a déjà pris position, son bitUSD étant devenu un « produit fondamental » dans l'écosystème BTCFi.
Entrons dans bitSmiley - le joueur fondamental et le produit populaire bitUSD dans l'écosystème BTCFi.
En tant que « MakerDAO de l'écosystème BTC » et « leader des stablecoins de l'écosystème BTC », bitSmiley est devenu un « joueur fondamental » dans la carte de l'écosystème BTCFi, ce qui est dû à son lancement de la première stablecoin sursouscrite native de l'écosystème BTC - bitUSD.
Interface du site officiel de BitSmiley.
Il est rapporté que bitUSD s'efforce de résoudre l'un des problèmes les plus critiques et centraux de l'écosystème BTC - la génération de rendement des actifs et la circulation de la valeur. Actuellement, le nombre d'adresses de détention sur la chaîne dépasse les 20 000 (au moment de la rédaction, il y a 21 575 adresses), avec un TVL de plus de 30 millions de dollars, et plus de 40 projets de coopération écologique, se plaçant sans conteste en tête de l'écosystème BTC en termes de taille de financement, de performance des données et de coopération écologique.
Plus précisément, les avantages et détails de bitSmiley et bitUSD incluent plusieurs aspects suivants :
bitSmiley - créateur de bitUSD.
1. bitUSD : un stablecoin sursouscrit natif de l'écosystème BTC.
Avant l'apparition de bitSmiley, la monnaie de règlement unifiée de l'écosystème BTC était BTC et SATS, fortement affectée par la volatilité du marché. Cependant, avec le lancement de bitSmiley et bitUSD, cette situation a été considérablement améliorée.
Selon les informations et les documents officiels, bitSmiley a construit le standard de protocole DeFi de l'écosystème BTC - le protocole bitRC-20, basé sur le standard BRC 20 des inscriptions. Sur cette base, il a ensuite créé le stablecoin sursouscrit natif de BTC, bitUSD. Il convient de noter que bitRC-20 peut être considéré comme une extension de BRC 20, et est donc compatible avec Brc-20, et pour répondre aux besoins de frappe et de destruction des stablecoins, il prend en charge les opérations de frappe et de destruction. Les utilisateurs peuvent sursouscrire des BTC pour échanger contre des bitUSD, chaque jeton bitUSD en circulation ayant une garantie sursouscrite correspondante comme support d'actif, toutes les transactions de bitUSD sont publiques et transparentes sur la blockchain Bitcoin.
Sa logique de frappe globale est la suivante : 1) les utilisateurs sursouscrivent BTC sur le mainnet Bitcoin ; 2) l'oracle transmet les informations correspondantes à bitSmileyDAO, en attendant la validation du consensus ; 3) une fois la validation du consensus terminée, bitSmileyDAO transmettra l'information de Mint bitUSD aux validateurs du mainnet Bitcoin, complétant finalement la frappe de bitUSD. Sa logique de rachat est l'inverse, c'est-à-dire qu'après que les utilisateurs aient racheté leur garantie, le bitUSD correspondant sera également détruit.
Sur la base des informations ci-dessus, nous pouvons conclure que bitUSD possède des caractéristiques similaires à celles des stablecoins sursouscrits de l'écosystème Ethereum, ayant également des valeurs de stockage, de moyen d'échange, d'unité de prix et de norme de paiement différé.
En termes de scénarios d'application, plusieurs projets de prêt dans l'écosystème BTC, y compris ENZO Finance, Avalon, PanterFi, ont ouvert leur soutien à bitUSD (comme garantie ou prêt de bitUSD) ; en même temps, bitUSD peut également participer à plusieurs plateformes de lancement telles que Merlin Starter, Pumpad, BRC Starter. Dans le protocole bitSmiley, bitUSD peut également être utilisé pour rembourser des dettes, par exemple, pour payer des frais de stabilité ou des intérêts sur des prêts.
Concernant la méthode de liquidation de bitSmiley, elle consiste à utiliser les revenus futurs de la plateforme comme dette pour des enchères à l'anglaise. Les bénéfices de la plateforme, après déduction des frais d'exploitation de base, seront utilisés en priorité pour rembourser les créanciers. Cette méthode est supérieure à celle traditionnelle de remboursement par inflation de jetons, car elle évite une dilution déguisée des intérêts des détenteurs de jetons.
Basé sur la stablecoin de base, bitSmiley peut encore s'étendre pour créer des produits DeFi conformes à la voie technologique de BTC, en utilisant son stablecoin pour soutenir le prêt peer-to-peer, tout en ajoutant des produits dérivés avancés tels que l'assurance et les CDS, offrant de nouveaux moyens de jouer à BTCFi.
Après l'apparition de bitUSD, les utilisateurs peuvent l'utiliser directement comme une stablecoin pour les monnaies d'application au sein de l'écosystème BTC. Les produits auxquels les utilisateurs peuvent participer et expérimenter incluent le protocole de prêt sans confiance natif bitLending de l'écosystème bitSmiley, ainsi que le protocole dérivé bitInsurance, l'AMM natif de Bitcoin bitCow et l'organisation de gouvernance consensuelle bitSmileyDAO composée des détenteurs de bitUSD (les détenteurs peuvent participer à la gouvernance décentralisée, y compris l'ajustement des types de garanties, des ratios LTV et d'autres paramètres clés du protocole, ainsi que la fermeture d'urgence du protocole en cas d'attaque incontrôlable).
En outre, la conception des produits bitSmiley utilise des éléments de pixel rétro, et son logo officiel est également un smiley pixelisé, ce qui lui confère une forte reconnaissance. De plus, sa nature de mème s'aligne parfaitement avec la tendance actuelle des mèmes très en vogue. Sur cette base, la communauté du projet et le marché des cryptos ont produit de nombreuses œuvres dérivées, dont le contenu est très contagieux et a un effet de diffusion, présentant un certain potentiel de briser les frontières.
Création de mèmes liés à bitSmiley
2. Carte de coopération écologique
En tant que protocole stablecoin de l'écosystème BTC, BitSmiley a déjà établi des collaborations à différents niveaux d'intégration avec plus de 40 projets de qualité.
Parmi les projets les plus connus, on trouve BitLayer, Merlin Chain, BEVM, Bob, B² Network, Nubit, ainsi que des projets oracle comme Pyth Network, Apro Oracle, et d'autres réseaux L1 comme ZetaChain, ainsi que le projet phare de l'écosystème BTC, Babylon.
Il convient de mentionner qu'en tant que premier projet de stablecoin sursouscrit de l'écosystème Bitcoin à être réellement lancé, bitUSD a évité l'ancrage, la liquidation et d'autres événements défavorables au cours des six mois qui ont suivi son lancement, mettant en avant l'énorme avantage concurrentiel de bitSmiley par rapport aux autres produits concurrents.
Parallèlement, l'intégration avec ZetaChain aidera bitUSD à étendre la liquidité à n'importe quel réseau blockchain à l'avenir, augmentant l'échelle de liquidité. Cela en fait également le « premier projet capable de frapper des stablecoins sursouscrits en utilisant le réseau BTC L1 comme garantie ». Selon les informations des documents de coopération officiels, les détails techniques spécifiques de la mise en œuvre sont les suivants : ZetaChain et bitSmiley ont introduit un nouveau niveau de protocole basé sur Tapscript dans la mise à niveau Taproot de Bitcoin, permettant aux utilisateurs de déposer et de frapper des stablecoins bitUSD en un clic ; les développeurs peuvent également déverrouiller la liquidité BTC directement dans DeFi via des applications génériques sur ZetaChain. Cette innovation rompt la limite de 80 octets dans les transactions inter-chaînes basées sur OP_RETURN, apportant une nouvelle mise à niveau à ZetaClient, capable non seulement d'utiliser des inscriptions pour témoigner des données et d'augmenter la taille des octets, mais aussi de mapper les adresses hexadécimales entre le portefeuille BTC des utilisateurs et le portefeuille EVM pour une expérience utilisateur fluide en un clic.
L'intégration avec Babylon étendra également les catégories de garanties de bitUSD à divers actifs BTC LST, et il est prévu qu'elle accueillera une grande partie de son TVL à l'avenir, réalisant une co-gagnant écologique.
De plus, les projets DeFi, GameFi, les portefeuilles natifs de l'écosystème BTC et les projets AI figurent également parmi les partenaires de bitSmiley, témoignant de la richesse de sa carte écologique.
Carte de l'écosystème bitSmiley
3. Historique des performances du projet.
Il convient de noter qu'avant l'annonce récente d'un second tour de financement de 10 millions de dollars, bitSmiley avait également réalisé un premier tour de financement de jetons en janvier de cette année, dont le montant exact est inconnu, dirigé par OKX Ventures et ABCDE, avec la participation de nombreux investisseurs providentiels d'institutions et d'organisations telles que CMS Holdings, Foresight Ventures, LK Venture, Silvermine Capital, Waterdrip Capital, Blockchain Founders Fund, ArkStream Capital, 7 UpDAO, CGV FoF, Momentum Capital, Candaq Funtech, Comma 3 Ventures et Delphi Digital.
Aperçu des premiers investisseurs de bitSmiley.
De plus, la série d'inscriptions NFT bitDisc-Black de bitSmiley a précédemment attiré plus de 40 000 adresses à participer à la frappe ; le volume de transactions sur le marché NFT OKX a dépassé 20 BTC en seulement 5 heures, le prix plancher atteignant un moment 0,036 BTC (environ 2000+ dollars), devenant l'un des projets de premier plan de l'écosystème BTC avec un effet significatif sur la création de richesse.
Informations sur le marché NFT OKX.
Il convient de mentionner que les précédentes activités de distribution de bitSmiley avaient des seuils assez élevés, comme le testnet qui était sur invitation uniquement, et les distributions de jetons de test étaient uniquement destinées aux détenteurs de bitDisc-Black (surnommés cartes noires) ou aux utilisateurs actifs de la communauté ayant passé plusieurs vérifications. Le seuil de participation à l'activité de points sur le mainnet était également de 0,1 BTC, ce qui représente le montant minimum de garantie pour frapper bitUSD. Cela a permis à bitSmiley de rassembler un groupe de constructeurs actifs de l'écosystème BTC et d'utilisateurs fidèles de la communauté, établissant une base solide pour le développement futur.
4. Plan de développement futur.
Selon les précédentes nouvelles de financement, l'objectif de bitSmiley est de fournir un soutien de liquidité solide en combinant sursouscription et mécanismes de prêts natifs BTC pour offrir aux utilisateurs une expérience de DeFi sur la chaîne de l'écosystème BTC plus sûre et transparente. Sa capacité de transaction inter-chaînes sans couture qu'il est en train de construire pourrait ouvrir le plafond du secteur BTCFi et étendre encore la taille du marché de l'écosystème BTC.
Interface du site officiel de bitSmiley.
Selon son annonce officielle, le TGE de bitSmiley est également sur le point d'être programmé. Il est rapporté que son jeton SMILE a un approvisionnement total de 210 000 000 unités, offrant différentes utilités telles que la gouvernance, la participation aux enchères de surplus, des réductions de frais de stablecoin et des priorités de liquidation. Parmi cela, 3 % de l'approvisionnement total a été verrouillé en tant que récompense de staking bitDisc-Black, et sera attribué en fonction de la quantité de bitJade que les utilisateurs détiennent. Son site officiel est maintenant ouvert pour consulter les récompenses de staking.
Il convient de noter que, comme mentionné au début de cet article, le jeton SMILE sera bientôt lancé sur Bybit Launchpad et Gate Startup Prime pour un IEO. Le premier a lancé 35 IEO cette année, avec un rendement maximal moyen de 20 fois. Compte tenu des données du projet bitSmiley, ce rendement maximal pourrait atteindre 15-25 fois, avec un rendement moyen de 10 fois. Le second est considéré comme un « produit phare », parmi les 279 projets Start Up cette année, seuls 6 sont des projets Prime, représentant environ 2,15 %. De plus, SMILE sera également le projet Prime relancé par Gate après 5 mois d'absence, mettant en évidence la puissance de bitSmiley et l'importance accordée par l'échange. Cela montre également que le secteur BTCFi est en pleine croissance, et bitSmiley est à un moment opportun.
Comme l'a précédemment indiqué le cofondateur de bitSmiley, J Yee, bitSmiley continuera à optimiser l'infrastructure de base de BTCFi, à étendre l'équipe et à accélérer le lancement de fonctionnalités innovantes, cherchant à promouvoir une utilisation plus large de BTC dans le domaine du DeFi.
Conclusion : bitUSD pourrait devenir le pivot clé pour déclencher un marché haussier BTCFi.
Selon les données du site DefiLlama, le plus grand émetteur de stablecoins sursouscrits de l'écosystème Ethereum, MakerDAO, a un TVL total de 4,44 milliards de dollars, avec plus de 500 000 adresses de détention sur la chaîne. En comparaison, bitSmiley, qui est solidement établi en tant que leader de la catégorie des stablecoins sursouscrits de l'écosystème BTC, a encore un énorme potentiel de développement. Avec le soutien de bitUSD, le système de valeur circulaire du secteur BTCFi devient de plus en plus mature, soutenu par les divers avantages existants sur le marché, et pourrait devenir le point de pivot clé pour déclencher un marché haussier dans l'écosystème BTC.
Après tout, par rapport à MakerDAO qui utilise Ethereum comme garantie, bitSmiley a choisi comme garantie l'« or numérique » BTC - avec une capitalisation boursière plus élevée, une meilleure liquidité et une demande plus forte. Il ne fait aucun doute que l'expansion progressive du secteur BTCFi entraînera également une croissance rapide du TVL de bitSmiley, et que son jeton SMILE devrait suivre les traces du jeton MKR de MakerDAO, créant un miracle de richesse similaire à une « montée frénétique atteignant jusqu'à 50 fois lors du lancement de MKR ».
Il y a toujours des gens qui disent que s'ils pouvaient revenir dans le temps, ils saisiraient sans hésitation les opportunités de création de richesse avec des jetons comme Ethereum, UNI, MKR ; et maintenant, bitSmiley avec son bitUSD apparaît comme le « leader des stablecoins sursouscrits natifs de la piste BTCFi », la capacité à saisir cette opportunité dépend encore du choix subjectif de chaque utilisateur du marché.
