Ce thriller de crypto-monnaie, où même l'investisseur le plus expérimenté se retrouve entouré de rendements stratosphériques, devient la victime d'un terme sinistre connu sous le nom de « rug pull ».
Le mot fait référence à un scénario dans lequel les développeurs retirent soudainement leur soutien à un projet, emportant avec eux le financement et ne laissant derrière eux qu'une coquille de rêves brisés et de jetons sans valeur.
Dans cet article, nous discuterons des bases des rug pulls, de leur fonctionnement dans la communauté memecoin et de la manière dont vous pouvez éviter de devenir une victime.
Les bases : qu’est-ce que le Rug Pull ?
Dans le monde des cryptomonnaies, un rug pull signifie que les créateurs de cryptomonnaies « tirent le tapis sous les pieds des investisseurs » de manière soudaine, en siphonnant le pool de liquidités, le réservoir de fonds qui facilite les échanges sur les échanges décentralisés ou en vendant une grande quantité de jetons du projet lui-même, faisant chuter la valeur du jeton à zéro. Il ne s’agit pas d’un abus de confiance, mais d’une trahison méthodiquement orchestrée qui peut mettre les investisseurs en faillite.
Image 1 - Tableau de tirage de tapis (pour référence)
Au-delà de la perte immédiate de fonds, les retraits de fonds ont des conséquences désastreuses plus profondes. Ils érodent la confiance dans une économie crypto en plein essor, effraient les nouveaux investissements et attirent une surveillance accrue de la part des régulateurs. Les investisseurs individuels subissent de terribles coups financiers ou perdent leur confiance dans la finance décentralisée. Les implications macroéconomiques peuvent conduire à la peur du chaos et, par extension, alimenter les ventes de panique et ruiner la réputation du marché du bitcoin.
Types de tirages de tapis
Les tirages de tapis peuvent prendre de nombreuses formes, chacune avec sa méthode d'exécution :
Vol de liquidité : de loin, l'activité de retrait de liquidité la plus courante est le vol de liquidité. Les développeurs créent un jeton et ajoutent de la liquidité au DEX. Ils commercialisent leur produit avec la promesse d'un rendement élevé, et dès qu'il y a suffisamment d'investissement dans le jeton, les développeurs volent toute la liquidité qu'ils ajoutent, laissant les investisseurs incapables de vendre leurs jetons.
Frappe de jetons ou offre infinie : les contrats intelligents peuvent créer de nouveaux jetons à tout moment, comme l'a conçu un développeur. Ils émettent un grand nombre de jetons, inondant le marché et faisant s'effondrer sa valeur. Les investisseurs se retrouvent avec des jetons sans valeur une fois que les développeurs encaissent.
Dump After Pump : les développeurs poussent le projet à gonfler artificiellement le prix des tokens. Plus longtemps ils peuvent maintenir le prix élevé, plus ils gagnent d'argent en vendant leurs tokens à ce prix gonflé. Mais finalement, une fois que le prix atteint son sommet, les développeurs abandonnent tous leurs tokens sur le marché, et le prix des tokens s'effondre. Les personnes qui ont acheté à des prix élevés sont complètement liquidées.
Front-running Rug Pull : les développeurs utilisent des robots pour surveiller puis exécuter les ordres d'achat qui sont avant leurs investisseurs, profitant d'une légère variation de prix avant que ces derniers ne puissent réagir. Cela signifie que les créateurs peuvent arrêter rapidement, de manière rentable et sans aucun inconvénient lié à la manipulation des prix.
Feuille de route/valeur Rug Pull : les développeurs promettent une utilisation à long terme, un développement ou des partenariats, puis abandonnent le projet après avoir obtenu un financement d'investissement auprès des investisseurs. Il n'y a pas de drainage de liquidités, mais le projet échoue, laissant des jetons sans valeur entre les mains des investisseurs tandis que l'équipe disparaît discrètement.
Arnaque de sortie des fonds de prévente : les développeurs créent une prévente dans laquelle ils promettent que les futurs rendements seront récompensés aux investisseurs. Au lieu d'émettre la pièce aux acheteurs, ils collectent l'argent de la prévente et effectuent une sortie.
Hausse des Memecoins Rug Pull
Les meme coins sont alimentés par les memes sur Internet et les communautés en ligne. Malheureusement, cette hausse a également entraîné une augmentation effrayante des tirages de tapis. Voici quelques-uns des facteurs clés qui conduisent aux tirages de tapis de meme coins :
Absence de régulation : Le secteur des cryptomonnaies, en particulier les cryptomonnaies mèmes, évolue parfois dans une zone grise qui échappe largement au contrôle des autorités de régulation. Un système sans régulation permet aux pirates informatiques d'arnaquer les investisseurs en toute simplicité.
FOMO et l'excitation : Une ruée soudaine de pièces mèmes s'accompagne généralement de FOMO qui oblige les investisseurs à investir sans recherche approfondie.
Secret et peu transparent : la plupart des projets de monnaie mème gardent leurs développeurs anonymes, et une série de mesures ne permettent pas à l'investisseur de vérifier la crédibilité de l'équipe de développement ainsi que ses intentions.
Barrières à l'entrée bon marché : Le faible coût d'entrée sur le marché des pièces mèmes est relativement faible pour de nombreuses catégories d'investisseurs, ce qui en attire beaucoup, y compris ceux qui sont même connus pour être plus vulnérables à la fraude.
Tout cela contribue à créer un terrain fertile pour les spéculations, où les entrepreneurs se contentent de commercialiser leurs projets et augmentent ensuite les prix, avant de repartir avec l'argent destiné aux investisseurs. Les investisseurs doivent donc être pleinement conscients de tous les risques associés aux mèmes avant d'investir.
Identifier un tirage de tapis
Il est difficile d'anticiper un retrait de tapis, mais c'est possible. Il vous suffit d'être conscient des signes ou des indicateurs d'un éventuel retrait de tapis afin de protéger votre argent. Ces conseils vous aideront à surmonter les signes rouges et à éviter les retraits de tapis :
Équipe inconnue ou irresponsable : si les personnes travaillant sur le projet sont inconnues, ou du moins n’ont pas d’historique documenté, c’est un signal d’alarme important. La plupart des initiatives légitimes, en ayant des équipes transparentes et des historiques vérifiés, éviteront les problèmes liés aux équipes inconnues ou non comptabilisées.
Promesses irréalistes : Méfiez-vous des initiatives qui promettent des rendements garantis, de grandes richesses en peu de temps ou d’autres déclarations marketing exagérées. Si cela semble trop beau pour être vrai, il y a de fortes chances que ce soit le cas.
Manque de liquidité : vérifiez si le jeton est liquide ou non. Si le projet en question a une liquidité extrêmement faible, c'est le signe parfait d'un rug pull. Si la liquidité diminue soudainement, cela pourrait piéger les investisseurs car ils ne peuvent pas vendre.
Pas d'audit externe : les projets de crypto légitimes doivent solliciter des audits auprès de tiers réputés pour confirmer la légitimité et l'exactitude de leurs contrats intelligents. Tout projet sans audit ou s'appuyant sur un cabinet d'audit inconnu est un signal d'alarme.
Pic soudain du prix du token : un pic soudain du prix du token suivi d'un crash peut indiquer un phénomène de « pump-and-dump ». Méfiez-vous des pics soudains qui ne sont pas corrélés avec la progression du projet.
Il n'y a pas de durée de blocage pour les jetons d'équipe. Il devrait y avoir un calendrier d'acquisition ou une durée de blocage pour les jetons émis à l'équipe ; sinon, les développeurs peuvent les vendre rapidement et quitter le projet.
Il n'existe pas de feuille de route ou de livre blanc clair. Les projets légitimes auraient une feuille de route assez conséquente, un livre blanc et tous les objectifs bien définis. Si ceux-ci sont incomplets ou vagues, alors des signaux d'alarme sont inscrits partout.
Code de contrat suspect de très haut niveau : il est possible d'analyser soi-même le code du contrat intelligent utilisé pour le projet ou de le faire examiner par une équipe de développeurs de confiance. Si le code semble facilement manipulable par les développeurs, cela peut signifier qu'il y aura un retrait de tapis.
Comment se protéger des tirages de tapis
À partir de ce que nous avons appris sur la compréhension des arnaques, concentrons-nous sur les moyens concrets de protéger les actifs. Il est temps de vous fournir quelques conseils et informations pratiques pour que vous ne soyez pas la proie de ces projets cryptographiques trompeurs.
1. Utilisez des outils de recherche : vous pouvez saisir l'adresse du contrat d'une monnaie mème sur RugCheck et Birdeye et vérifier les indicateurs de risque. Vous pouvez y trouver des signaux tels que l'autorité monétaire active, une faible liquidité ou simplement quelques personnes détenant de grandes quantités de jetons.
2. Analysez les principaux détenteurs : examinez les principaux détenteurs de jetons. Il s'agit d'un signal d'alarme effrayant pour un retrait forcé si seulement une ou deux adresses contrôlent une grande quantité d'approvisionnement.
Image 2 - Top 10 des détenteurs d'une crypto-monnaie populaire (pour référence)
3. Vérification de renonciation à la propriété : vérifiez que la propriété du jeton a été renoncée afin que les développeurs n'aient plus le contrôle du contrat.
4. Recherche de présence sociale : vérifiez si la monnaie mème a déjà une communauté sur des sites tels que Telegram ou Twitter. Vérifiez si des engagements réels existent plutôt que de gonfler artificiellement les engagements.
5. Soyez prudent : quelle que soit la recherche, des tirages au sort peuvent se produire. Fixez des limites de stop-loss et soyez prêt à jeter l'éponge si les choses commencent à mal tourner. Ayez un bot Telegram, comme Trojan sur Solana, à votre disposition pour acheter et vendre rapidement vos pièces, réduisant ainsi les risques de vous faire arnaquer.
Conclusion
En raison du battage médiatique autour des pièces de monnaie mèmes ainsi que de la promesse de rendements rapides, la plupart des investisseurs sont souvent inconscients des dangers associés aux tirages de tapis. Grâce à votre connaissance des pratiques courantes des individus frauduleux et à la mise en œuvre des solutions décrites dans cet article, vous pourrez peut-être réduire considérablement vos chances de devenir l'une de leurs victimes.
N'oubliez pas que lorsqu'il s'agit de cryptomonnaie, la diligence raisonnable est de mise. N'investissez jamais dans un projet de monnaie mème si vous n'avez pas fait beaucoup de recherches ; essayez d'éviter les projets à la mode et les promesses non encore réalisées. Les memecoins sont intéressants, mais aussi risqués. Alors, investissez judicieusement et privilégiez les fondamentaux plutôt que le battage médiatique.
