Escrito por: Stella
En 2024, la industria de juegos Web3 presenta una situación compleja, logrando avances significativos mientras enfrenta numerosos desafíos. Aunque el número de usuarios activos diarios se disparó más del 300%, y las compañías de juegos tradicionales comenzaron a establecerse en este campo, el rendimiento del mercado muestra que la capitalización de este sector solo creció un 60.5%, quedando significativamente atrás de las monedas meme y el sector de IA. A medida que Bitcoin alcanzó un nuevo máximo histórico, los diversos sectores cripto prosperaron, surgió una pregunta clave: "¿Se perdió la mejor oportunidad de desarrollo de los juegos Web3 en este ciclo de mercado alcista?"
Sin embargo, detrás de estos datos superficiales, 2024 marca un período de transformación importante para la industria. La industria ha pasado de una etapa puramente especulativa a una de madurez. Este informe analizará cómo Web3 Gaming ha evolucionado en el ciclo de mercado de 2024, explorando los indicadores clave del sector, los avances tecnológicos y los cambios estratégicos. Desde el desarrollo de infraestructura hasta los modelos de participación de usuarios, exploraremos cómo la industria está construyendo un crecimiento sostenible mientras enfrenta los desafíos de la adopción masiva.
Nota: A menos que se indique lo contrario, todos los datos de este informe son hasta el 15 de diciembre de 2024. Las fuentes de datos son Footprint Analytics y CoinMarketCap.
Resumen de indicadores clave anuales
Capitalización de mercado: alcanzó 31.8 mil millones de dólares, un crecimiento del 60.5%;
Volumen de transacciones: 5.2 mil millones de dólares, un crecimiento del 18.5%
Número de transacciones: 5.3 mil millones, una disminución del 30.3%
Usuarios activos diarios: alcanzaron 6.6 millones a finales de año, un crecimiento del 308.6% en comparación con el inicio del año;
Juegos activos: de 3,602, 1,361 se mantienen activos (37.8%);
Financiamiento anual: 220 eventos de financiamiento, totalizando 910 millones de dólares;
Cadenas públicas líderes:
Participación en el volumen de transacciones: Cadena BNB (23.1%), Ethereum (17.6%), Blast (9.2%);
Participación en el número de transacciones: WAX (33.6%), Aptos (11.6%), Ronin (6.1%);
Usuarios activos diarios: opBNB (2.2 millones), Ronin (1.1 millones), Nebula (458,000) (promedio diario de diciembre).
Análisis del rendimiento del mercado
Rendimiento de capitalización de mercado
El sector de juegos Web3 experimentó un crecimiento sólido en 2024, pero su rendimiento fue inferior al de otros sectores cripto. Según datos de Footprint Analytics, la capitalización de mercado de los tokens de juegos alcanzó 31.8 mil millones de dólares a finales de año, lo que representa un crecimiento del 60.5% en comparación con el año anterior. Aunque el sector alcanzó un punto alto de 47.4 mil millones de dólares en marzo, todavía se encuentra significativamente por debajo del máximo histórico de 114.1 mil millones de dólares establecido en noviembre de 2021.
A pesar de que el mercado cripto en su conjunto tuvo un desempeño fuerte en la segunda mitad de 2024, especialmente en los últimos dos meses impulsados por Bitcoin, el rendimiento de los tokens de juegos se quedó atrás de otros sectores. Según datos de CoinMarketCap, los tokens de juegos Web3 ocuparon el octavo lugar en el ranking de crecimiento de capitalización de mercado, quedando significativamente detrás de los sectores líderes: monedas meme (421.1%), IA y Big Data (168.0%) y el ecosistema de Solana (124.1%).
Este bajo rendimiento también se extiende a la atención de la comunidad. En la lista de los sectores más seguidos de CoinMarketCap, los juegos Web3 solo representaron el 6.7% de las vistas en el top diez, ocupando el noveno lugar, ya que la atención del año se centró principalmente en proyectos relacionados con monedas meme.
Análisis del volumen de transacciones
Los indicadores clave del sector de juegos Web3 en 2024 muestran un rendimiento desigual, con un crecimiento en el volumen de transacciones, pero una continua disminución en el número de transacciones.
Tendencias de volumen de transacciones
En 2024, el volumen total de transacciones de juegos Web3 alcanzó 5.2 mil millones de dólares, un crecimiento del 18.5% en comparación con 2023. Aunque se revirtió la tendencia a la baja desde 2021, el volumen sigue siendo significativamente inferior al punto alto del ciclo anterior. Los datos de 2024 son solo el 6.2% del pico de 2021 (84.1 mil millones de dólares) y el 15.1% del volumen de 2022 (34.5 mil millones de dólares).
Tendencias en el número de transacciones
En 2024, el número total de transacciones alcanzó 5.3 mil millones, lo que representa una disminución del 30.3% respecto al año anterior. Este nivel es comparable al de 5.1 mil millones de transacciones en 2021, pero no logró revertir la tendencia a la baja que comenzó en 2022.
Participación de usuarios
Los usuarios activos diarios (DAU) lograron un crecimiento significativo en 2024, aumentando de un promedio de 1.6 millones en enero a 6.6 millones en diciembre, un crecimiento del 308.6% en el año. Este aumento supera el pico anterior de 1.8 millones de DAU establecido en noviembre de 2021. Aunque estos datos pueden incluir algo de actividad de bots, este crecimiento aún muestra un notable nivel de participación de usuarios en la industria.
Desarrollo del ecosistema
Competencia y evolución de cadenas públicas
Análisis del rendimiento de las principales cadenas públicas
En 2024, la dominancia entre las diferentes cadenas públicas de Web3 Gaming ha cambiado significativamente, mostrando diferentes ventajas en términos de volumen de transacciones, número de transacciones y participación de usuarios.
Distribución del volumen de transacciones en cada cadena
La cadena BNB mantiene su dominio en el volumen de transacciones, alcanzando 1.2 mil millones de dólares en volumen de transacciones (23.1% de participación de mercado), seguida por Ethereum con 920 millones de dólares (17.6%). Blast y Ronin ocupan el 9.2% y 9.0% de participación de mercado, respectivamente.
Número de transacciones en cada cadena
A pesar de que el número total de transacciones en la industria ha disminuido un 30.3%, algunas cadenas públicas han mostrado un rendimiento fuerte. WAX lidera con 1.8 mil millones de transacciones (33.6% del total). Aptos, con su juego de Telegram "tocar para ganar" (tap-to-earn) Tapos, emergió con 620 millones de transacciones (11.6%), generando 540 millones de transacciones solo en agosto. Ronin y opBNB mantuvieron 321 millones y 318 millones de transacciones, respectivamente.
Número de usuarios en cada cadena
La actividad del usuario en cada cadena mostró un crecimiento significativo, especialmente en la segunda mitad de 2024. opBNB emergió en términos de participación de usuarios, alcanzando un promedio de 2.2 millones de usuarios activos diarios en diciembre, superando a los líderes de largo plazo Ronin (1.1 millones). Nebula, como Layer 2 de SKALE, ocupó el tercer lugar con un promedio de 458,000 DAU. Cadenas como NEAR, Sui y Sei entraron en el top diez de DAU, mostrando la expansión del panorama competitivo del ecosistema y la disposición de los usuarios para probar nuevas plataformas.
La tendencia de diversificación en el uso de diferentes cadenas indica que el ecosistema está madurando, con diversas cadenas públicas encontrando su propio lugar para diferentes experiencias de juego y preferencias de usuarios. Las principales redes ya no solo proporcionan infraestructuras blockchain básicas, sino que se están desarrollando como plataformas integrales para desarrolladores de juegos. El programa de catalizadores de juegos de 2 mil millones de ARB de la Fundación Arbitrum, el plan de distribución de 50 millones de tokens STRK de la Fundación Starknet, y los importantes programas de subvenciones de Sui y Xai, demuestran cómo cada cadena está utilizando incentivos estratégicos para atraer y retener proyectos de juegos de calidad.
Mejoras en la infraestructura tecnológica
Incremento de capacidad
La capacidad de procesamiento de blockchain ha mejorado significativamente, con la actual cantidad de transacciones procesadas por segundo en la red aumentando más de 50 veces en comparación con hace cuatro años. Este crecimiento se debe al surgimiento de redes Layer 2 y Layer 3 de Ethereum, incluidas las cadenas de juegos basadas en Immutable zkEVM, Avalanche L1, Oasys, SKALE, Arbitrum Orbit, así como otras blockchain de alta capacidad como Solana, Sui y Aptos.
Las cadenas especializadas en juegos también han logrado avances significativos. Ronin anunció su plan Layer 2 Ronin zkEVM en junio de 2024, permitiendo a los desarrolladores de Ronin crear su propia zkEVM Layer 2. Immutable zkEVM ha dado un paso estratégico hacia una mayor accesibilidad al eliminar la lista blanca de despliegue y habilitar despliegues sin permiso. Además, Avalanche completó su actualización más importante, "Avalanche9000", desde el lanzamiento de su red principal en 2020, abordando los obstáculos para la construcción personalizada de L1 y mejorando la interoperabilidad.
Reducción de tarifas de Gas
La actualización "Cancún" de Ethereum en marzo de 2024 (también conocida como "Proto-Danksharding" o "EIP-4844") es un hito importante que reduce significativamente las tarifas en las redes L2. El impacto ha sido muy significativo, con las tarifas de Gas cayendo de varios dólares a unos pocos centavos o incluso menos, eliminando uno de los mayores puntos de fricción que enfrentan los desarrolladores y jugadores de juegos de blockchain.
Mejora de la interoperabilidad intercadena
El protocolo de interoperabilidad intercadena de Chainlink (CCIP) experimentó un desarrollo significativo en 2024, permitiendo a los desarrolladores crear juegos que pueden interactuar con activos de múltiples cadenas. Esta mejora ha aumentado notablemente la interoperabilidad de los elementos dentro del juego.
La adopción de formatos de activos digitales estandarizados, especialmente ERC-721 y ERC-1155, se ha vuelto más común. Estos estándares aseguran que los NFT dentro de los juegos puedan ser reconocidos y utilizados entre varios juegos y plataformas, simplificando la transferencia e interacción de activos.
2024 también fue testigo del notable auge de plataformas descentralizadas que apoyan juegos intercadena. Plataformas como Portal, Fractal ID y Web3Games proporcionaron la infraestructura necesaria para la transferencia e interacción de activos sin problemas entre diferentes ecosistemas de blockchain.
Desarrollo del proyecto
2024 es un año crucial para el desarrollo de juegos Web3. Además de la entrada de empresas de juegos tradicionales, el ecosistema también ha sido testigo de varios lanzamientos de juegos importantes. Juegos muy esperados como Off The Grid y MapleStory Universe entran en la fase de acceso anticipado, mientras que Illuvium finalmente se lanza oficialmente. Pirate Nation completó con éxito su evento de generación de tokens (TGE) y lanzó una exitosa campaña de "jugar para airdrop" (play-to-airdrop).
Análisis de juegos activos
Hasta el 30 de noviembre de 2024, el número total de juegos de blockchain alcanzó 3,602, un crecimiento respecto a los 2,997 de enero. Sin embargo, los indicadores de juegos activos muestran algunas tendencias desafiantes. De la cantidad total de juegos, solo 1,361 (37.8%) se mantienen activos en la cadena, es decir, 2,241 (62.2%) están inactivos. Además, a pesar del crecimiento en el número total de juegos, la cantidad de juegos activos ha disminuido en comparación con los 1,387 de enero.
Un análisis más profundo de los indicadores de participación de usuarios revela una mayor concentración en el mercado. El número de juegos con más de 100 meses de usuarios activos (MAU) ha disminuido de 586 en junio de 2022 a 522 a finales de 2024. En noviembre de 2024, 161 juegos (el 4.5% del total) lograron más de 10,000 MAU, de los cuales 96 juegos (el 2.7% del total) superaron los 100,000 MAU.
Esta tendencia de concentración de usuarios sugiere que el mercado se está volviendo más maduro, con juegos exitosos atrayendo a audiencias más grandes. Este fenómeno es influenciado por múltiples factores, incluyendo competencia feroz, estrategias de rápida iteración y el efecto de "cabeza" generado por los principales juegos en el ecosistema.
Paisaje de innovación
Tendencias de juegos multiplataforma
Los juegos móviles enfatizan la accesibilidad y la experiencia de usuario fluida, estableciendo en 2024 su posición como la principal plataforma para juegos Web3. El enfoque móvil ha influido en la forma en que los desarrolladores diseñan juegos blockchain, centrándose en interfaces intuitivas y simplificando el proceso de entrada. En los juegos Web3 lanzados en 2024, los juegos móviles constituyen el 29.4%.
Las plataformas sociales, especialmente Telegram, se han convertido en un poderoso catalizador para la adopción de juegos Web3, representando el 20.9% de los nuevos juegos Web3 lanzados. El éxito de Telegram proviene de su vasta base de usuarios, su experiencia simplificada dentro de la aplicación y su capacidad para eludir las restricciones de las tiendas de aplicaciones tradicionales. La influencia de esta plataforma alcanzó su punto máximo en el tercer trimestre de 2024, con 11 juegos superando los 10 millones de MAU. Es notable que TON logró convertir esta gran base de usuarios en participantes de la cadena, generando efectos de rebote en los sectores de juegos Web3, monedas meme y DeFi. Este éxito ha llevado a múltiples redes de blockchain, como Aptos, Sui y Core, a competir por el tráfico de Telegram, lanzando o apoyando juegos basados en Telegram.
De manera similar, Line anunció en diciembre de 2024 el lanzamiento de un plan para 20 mini dApps, marcando un creciente interés de las plataformas de mensajería masiva en la integración de juegos de blockchain.
El ámbito de los juegos de consola sigue siendo relativamente inexplorado en los juegos Web3, con los principales fabricantes Microsoft y Sony manteniendo una postura cautelosa. Sin embargo, están comenzando a surgir nuevos enfoques para cerrar esta brecha. Algunos desarrolladores, como Off The Grid de Gunzilla Games, optan por separar la jugabilidad central de las funciones de blockchain para alinearse con las expectativas de los juegos de consola tradicionales. Al mismo tiempo, las plataformas de blockchain están comenzando a desarrollar sus propias consolas de juegos Web3, como Sui's SuiPlay0X1 y Solana's Play Solana Gen1 (PSG1), que podrían crear una nueva categoría de dispositivos de juegos Web3 especializados.
Entrada de compañías de juegos tradicionales
2024 marca un cambio significativo en la actitud de las compañías de juegos tradicionales hacia los juegos de blockchain, con los principales estudios de juegos pasando de acciones experimentales a un desarrollo estratégico.
Ubisoft lanzó el 10 de octubre Champions Tactics: Grimoria Chronicles en Oasys Layer 2 HOME Verse. Este RPG táctico implementa una serie de funciones basadas en NFT mientras mantiene elementos de juegos tradicionales.
Square Enix refuerza el desarrollo de su sector de blockchain a través de inversiones estratégicas y colaboraciones. Además de invertir en las plataformas de juegos Elixir Games y HyperPlay, la compañía anunció que llevará su juego Symbiogenesis a HyperPlay.
La participación del Grupo Sony marca un avance significativo hacia los juegos de blockchain, tanto a través de inversiones como en el desarrollo de infraestructura. Mientras apoya la ronda D de financiamiento de 10 millones de dólares de double jump.tokyo Inc., Sony también anunció el lanzamiento de Soneium, una red Layer 2 destinada a conectar innovaciones Web3 con aplicaciones de consumidores en el campo de los juegos y el entretenimiento.
Integración de IA en el desarrollo de juegos
A medida que la inteligencia artificial transforma diversas industrias en 2024, el sector de juegos Web3 se ha convertido en un importante beneficiario de las innovaciones de IA, abriendo nuevas oportunidades para el desarrollo de juegos y la experiencia del jugador.
La IA ha revolucionado la interacción y la generación de contenido dentro del juego. Los estudios de juegos están utilizando IA para crear personajes no jugadores (NPC) más complejos, que pueden adaptarse al comportamiento de los jugadores y generar misiones personalizadas basadas en el historial y preferencias de juego individuales. Esta personalización mejora la participación de los jugadores haciendo que la experiencia de juego sea más relevante e individualizada.
En el desarrollo, la IA ha simplificado notablemente el proceso de creación. Los desarrolladores están utilizando herramientas de IA para generar automáticamente entornos y activos de juegos, reduciendo drásticamente el tiempo y costo de producción. Esto ha permitido a pequeños equipos crear juegos de alta calidad que pueden competir con grandes estudios.
La IA también ha mejorado los aspectos operativos de los juegos Web3. Esta tecnología se utiliza para automatizar procesos de prueba de juegos y monitorear transacciones en la cadena para prevenir fraudes o trampas potenciales, lo que es especialmente importante en juegos con sistemas económicos complejos. Además, los algoritmos de IA están ayudando a optimizar la economía del juego y los modelos de tokens, abordando uno de los principales desafíos en el diseño de juegos Web3.
Paisaje de inversión
Resumen de eventos de financiamiento anual
Los juegos Web3 recaudaron 910 millones de dólares a través de 220 eventos de financiamiento en 2024. Aunque la cantidad de financiamiento disminuyó un 7.3% en comparación con 2023 y fue significativamente inferior a los 3.2 mil millones de dólares y 2.7 mil millones de dólares durante los picos de 2021-2022, el número de eventos de financiamiento creció un 48.7% respecto a 2023, indicando un continuo interés de los inversores, a pesar de que el tamaño de las transacciones individuales ha disminuido.
Este año ha mostrado una clara tendencia hacia la inversión temprana, con 76 transacciones iniciales (34.6% del total de eventos) en comparación con solo 20 rondas de financiamiento de la serie A o posteriores (9.1%). Esta tendencia indica que, aunque nuevos proyectos continúan atrayendo capital inicial, muchos de los proyectos de la fase de auge de 2021-2022 enfrentan desafíos para obtener financiamiento adicional.
Entre los inversores, Animoca Brands se mantiene a la vanguardia, completando 38 inversiones, lo que representa un crecimiento del 192.3% respecto a 2023, participando en el 17.3% de todos los eventos de financiamiento de 2024. Spartan Group y Big Brain Holdings le siguen con 22 y 15 inversiones respectivamente, y los diez principales inversores han completado un total de 152 inversiones.
Eventos de financiamiento clave
En 2024, siete proyectos recaudaron más de 20 millones de dólares en un solo evento. Azra Games lidera con 42.7 millones de dólares en financiamiento de serie A, enfocándose en llevar experiencias de juegos de consola a la plataforma móvil.
En términos de financiamiento acumulado, Monkey Tilt ha recaudado 51 millones de dólares a través de dos rondas de financiamiento, siendo una plataforma de modelo híbrido de "juegos - entretenimiento - apuestas". Gunzilla Games ha obtenido financiamiento en cuatro rondas de inversores conocidos, incluidos VanEck, Coinbase Ventures, Delphi Ventures y el Fondo Blizzard de Avalanche, demostrando una fuerte confianza de los inversores.
Tendencias de inversión estratégica
A medida que la industria pasa de la fase de euforia de 2021-2022 hacia la madurez, el enfoque se ha desplazado hacia menos proyectos pero de mayor calidad, con los inversores volviéndose más selectivos en sus enfoques.
El financiamiento se está dirigiendo cada vez más hacia la infraestructura de juegos y las herramientas de desarrollo, y no solo hacia los juegos en sí. Ejemplos significativos incluyen los 18 millones de dólares recaudados por NPC Labs para construir juegos Web3 en Base, así como los 5 millones de dólares de ronda A recaudados por Alliance Games para infraestructura descentralizada impulsada por IA. Esta tendencia refleja el creciente interés de los inversores en la tecnología de infraestructura que puede soportar múltiples juegos y plataformas.
El desarrollo de plataformas y multichain ha atraído una gran atención, especialmente los proyectos que construyen ecosistemas de juegos intercadena. Seeds Labs recaudó 12 millones de dólares para su producto insignia Bladerite en Solana, mientras que B3 lanzó Open Gaming Layer, mostrando el interés de los inversores por expandir las capacidades de juegos intercadena.
Además, nuevos tipos de juegos han recibido una atención significativa por parte de los inversores en 2024, especialmente los proyectos de juegos y apuestas basados en Telegram, a pesar de enfrentar desafíos regulatorios.
Evolución de la industria y perspectivas futuras
La industria de juegos Web3 experimentó una notable evolución en los modos de juego en 2024. El modelo "jugar para ganar" (play-to-earn) que dominaba el ciclo anterior ha sido reemplazado por enfoques más sostenibles. Los juegos "tocar para ganar" (tap-to-earn) basados en Telegram han demostrado una capacidad de adquisición de usuarios sin precedentes, mientras que las estrategias de "jugar para airdrop" (play-to-airdrop) de Pirate Nation y Pixels han proporcionado nuevos métodos de adquisición de usuarios. Al mismo tiempo, los proyectos maduros se han movido hacia el modelo "jugar y ganar" (play-and-earn), priorizando la jugabilidad sobre los incentivos financieros.
Sin embargo, el campo todavía enfrenta desafíos continuos. Las barreras tecnológicas siguen siendo significativas, especialmente en la implementación de una integración de blockchain fluida sin comprometer la experiencia de juego. La incertidumbre regulatoria, particularmente en torno a las características de apuestas y la clasificación de tokens, sigue afectando las decisiones de desarrollo.
Lo más crítico es que mantener la participación en la cadena se ha convertido en un problema fundamental. Esto se refleja particularmente en el rendimiento de los juegos en Telegram: los usuarios activos mensuales de Hamster Kombat cayeron de más de 100 millones en septiembre a 22.9 millones a mediados de diciembre, con solo el 0.0004% de los usuarios participando en actividades de juegos en la cadena. Aunque otros juegos de Telegram muestran tasas de conversión más altas, la mayoría aún están por debajo del 1%. Es notable que estos indicadores reflejan especialmente la actividad en juegos en la cadena, ya que la jugabilidad central de la mayoría de los juegos de Telegram se mantiene fuera de la cadena, y los usuarios pueden estar más activos en otros sectores como monedas meme o DeFi. Esto resalta el desafío persistente de convertir a los usuarios de la plataforma en jugadores activos de juegos en blockchain.
Perspectivas para 2025: redefiniendo la relevancia
A medida que los juegos Web3 buscan restablecer su posición en el paisaje cripto, varios tendencias clave emergen como posibles catalizadores de transformación:
La integración de plataformas sociales se encuentra en el camino más prometedor hacia la relevancia masiva. El sorprendente éxito de los juegos en Telegram demuestra el poder de encontrarse donde están los usuarios, mientras que plataformas como Line y TikTok están listas para despegar. Este enfoque puede eventualmente resolver el desafío de adquisición de usuarios en este espacio, aprovechando las redes sociales existentes en lugar de construir comunidades desde cero.
La integración de IA evolucionará de características de marketing a motores fundamentales de innovación. Además de mejorar el desarrollo de juegos y la interacción de NPC, la IA podría abordar los desafíos centrales en el diseño económico y la retención de usuarios en este campo. Estos son áreas en las que los juegos Web3 tradicionalmente han tenido dificultades para competir con las experiencias de juegos tradicionales.
Lograr un crecimiento sostenible a través de la integración podría finalmente determinar la relevancia de este campo. El éxito puede no provenir de competir con juegos tradicionales o con otros sectores cripto, sino de fusionarse sin problemas con ellos. Esto significa centrarse en cómo la blockchain puede mejorar y no definir la experiencia de juego, desarrollar economías de tokens más complejas y colocar la experiencia del usuario por encima de las características nativas de cripto.
En resumen, el papel de los juegos Web3 en el ecosistema cripto puede no ser sobre dominancia, sino sobre integración. Al conectar de manera inteligente los juegos tradicionales, las plataformas sociales y la tecnología blockchain, los juegos Web3 tienen el potencial de crear un verdadero valor innovador. Esta evolución no solo ayudará a la industria a superar las limitaciones de "otro vertical cripto", sino que también podría convertirse en una fuerza clave que remodele el futuro de la industria del juego.
