Autor: DWF Ventures
Compilado por: Shenchao TechFlow
2024 se convierte en un punto clave para el desarrollo de criptomonedas: desde la participación activa de inversores institucionales hasta el crecimiento significativo de la actividad en cadena, este año mostró importantes avances en la industria.
A continuación se presenta una revisión de los datos de este año:
El crecimiento de 2023 continúa
El mercado tuvo un fuerte rebote este año, con una capitalización de mercado que superó el máximo histórico (ATH) de 2021, alcanzando los 3.7 billones de dólares.
Además de un aumento significativo en la liquidez, el número de usuarios y el volumen de transacciones también están creciendo en sincronía; estos datos indican un desarrollo saludable del mercado y un aumento en la tasa de uso real.
La afluencia de ETFs y fondos institucionales
Uno de los principales motores del mercado en 2024 son los ETFs de Bitcoin lanzados en enero y el ETF de Ethereum lanzado en julio. Estos productos financieros no solo reducen la barrera de entrada para que los inversores accedan al mercado de criptomonedas, sino que también reflejan la creciente demanda de activos criptográficos por parte de los inversores tradicionales.
Se estima que el total de la tenencia en cadena de los ETFs de Bitcoin ha crecido a 1.1 millones de BTC, lo que representa un crecimiento del 100% desde principios de año.
No solo las empresas del ámbito cripto, muchas empresas tradicionales también están aumentando constantemente su inversión en Bitcoin y otros activos criptográficos. Por ejemplo, @MicroStrategy, liderada por Saylor, continúa acumulando Bitcoin, y su tenencia ha alcanzado los 439,000 BTC.
El potencial de las stablecoins
Las stablecoins son herramientas clave en el ecosistema de criptomonedas, ya que no solo permiten el rápido intercambio entre activos, sino que también se consideran un importante indicador de la entrada de nuevo capital.
En 2024, la oferta total de stablecoins alcanzó los 187.5 mil millones de dólares, marcando un nuevo récord histórico. Al mismo tiempo, el número de transacciones y el volumen de transacciones de stablecoins crecieron entre un 30% y un 40%.
Es importante mencionar que, incluso en condiciones de volatilidad del mercado, el volumen de transacciones de stablecoins se mantiene en niveles altos, lo que indica que las stablecoins tienen importantes aplicaciones prácticas más allá de las transacciones.
En términos de volumen de transacciones de stablecoins en cadena, @trondao, @ethereum, @BNBCHAIN y @solana continúan dominando. Redes L2 como @arbitrum y @base también han mostrado un fuerte impulso en el volumen de transacciones y el crecimiento de usuarios de USDC.
A pesar de que la actividad comercial en los intercambios centralizados (CEX) aún supera a la de los intercambios descentralizados (DEX), este patrón está cambiando.
El producto USDtb lanzado recientemente por @BlackRock y @ethena_labs proporciona un camino seguro y conveniente para que los fondos tradicionales ingresen a DeFi. Con la aparición de estas puertas de entrada reguladas, es posible que veamos más flujos de capital hacia el ecosistema en cadena en el futuro.
El auge del mercado de stablecoins en América Latina y África
En el último año, el tamaño del mercado de stablecoins en América Latina y África ha crecido entre un 40% y un 50%. Estas regiones tienen una fuerte demanda de herramientas de cobertura monetaria que no requieran confianza de terceros, lo que ha llevado a un rápido desarrollo del mercado de stablecoins aquí.
Cada vez más recursos están fluyendo hacia estas regiones, como el proyecto educativo lanzado por @Tether_to y el plan de expansión de servicios de pago de @circle en América Latina. Por lo tanto, esperamos que este sector continúe mostrando un fuerte crecimiento en 2025.
Tendencias de actividad en cadena
Las redes L2 (como @base, @arbitrum y @Optimism) y la cadena no EVM @solana se destacaron en la entrada neta de fondos este año. Los usuarios prefieren elegir redes de blockchain con tarifas de transacción más bajas y mayor velocidad, lo que ha atraído a más usuarios a estas cadenas.
Los sectores de contratos perpetuos y exchanges descentralizados (DEX) son los que más rápido están creciendo. El volumen de transacciones en estos dos sectores ha crecido más del 150%, y el total de valor bloqueado (TVL) también ha logrado un crecimiento de 2 a 3 veces. El auge de los memecoins impulsado por @pumpdotfun ha aumentado significativamente el volumen de transacciones, convirtiendo a @RaydiumProtocol en uno de los principales beneficiarios, al tiempo que también ha impulsado el desarrollo de otros ecosistemas. Además, esta tendencia ha fomentado el uso generalizado de bots de trading (como @tradewithPhoton y @bonkbot_io). Estos bots no solo tienen una alta frecuencia de uso, sino que también se han convertido en uno de los protocolos con los ingresos por comisiones más altos en la industria cripto actual.
Sin embargo, la actividad en cadena aún tiene un enorme potencial de crecimiento. Actualmente, solo el 5%-10% de los tenedores de criptomonedas participan activamente en operaciones en cadena, lo que indica que hay una gran cantidad de grupos de usuarios no desarrollados.
Las interfaces amigables para móviles (como las mini apps de TON) han logrado resultados significativos en el crecimiento de usuarios. Por ejemplo, las mini aplicaciones de @ton_blockchain han atraído con éxito a más de 50 millones de usuarios. Por lo tanto, el desarrollo futuro de los protocolos dependerá cada vez más de mecanismos que optimicen la experiencia del usuario (UX) y aumenten la tasa de retención de usuarios.
