En el momento del nuevo máximo histórico de Bitcoin, un nuevo grupo de exploradores salta al agujero del conejo de las criptomonedas. Después de trabajar en este campo durante años, he resumido algunas experiencias importantes de asesoramiento psicológico. Aquí, quiero transmitir algunas de las cosas que he aprendido (con dolor), esperando que lo hagas mejor que yo al aprender las habilidades de trading.

Regla de oro

Si puedes proteger tu capital, las ganancias eventualmente llegarán.

Éxito sin apalancamiento

Decide de antemano cuánto capital vas a invertir y nunca inviertas más capital en la última parte del ciclo.

Minimizar los inconvenientes es clave para el éxito

Las criptomonedas están llenas de fantasías de múltiplos que generan un gran FOMO. Muchas de estas capturas de pantalla que ves se logran a través de apalancamientos de 10-100 veces, pero el apalancamiento también puede conducir a pérdidas de capital permanentes. Sin embargo, debido a la sesgo de supervivencia, solo ves las ganancias y no las pérdidas.

A menudo me pregunto: "¿Cuál es la mayor cantidad que estoy dispuesto a perder en esta operación?" Después, empiezo a pensar al revés para encontrar el tamaño de operación que me conviene. En casi todos los casos, la pérdida que estoy dispuesto a aceptar es el factor más importante en mi proceso de toma de decisiones. Este es un punto de referencia útil; mi referencia es la siguiente:

Fe insuficiente: pérdida máxima del 1%

Fe normal: pérdida máxima del 2%

Fe alta: pérdida máxima del 5%

Fe extremadamente alta: pérdida máxima del 10%

Apalancamiento

El apalancamiento es el principal asesino de todos los participantes del mercado hasta ahora y es una extensión de la regla de oro número 1. Un alto apalancamiento (>>5 veces) es absolutamente innecesario, ya que queremos minimizar la volatilidad, y el apalancamiento amplifica la volatilidad.

Generalmente, el apalancamiento proviene de la codicia, y queremos aprovechar el fondo existente para ganar más. Esta es una perspectiva errónea. Lo que debemos priorizar es operar bajo una buena configuración de riesgo-recompensa, donde se define el riesgo a la baja. Por ejemplo, ir largo en un nivel de prueba de 4 horas o en un nivel de soporte histórico podría ser una operación razonable, de modo que incluso si cometes un error en la operación, la pérdida de capital sea mínima.

Flujo de capital saliente, no entrante

El único momento en que deberías unirte a las criptomonedas es el día en que decidas comprometerte plenamente al campo como inversor/especulador. Aunque esta regla tiene algunas excepciones, en general, seguirla te protegerá de cometer el segundo gran error que lleva a la ruina financiera: doblar la apuesta a medida que sube el precio.

En un mercado alcista, lo que suele ocurrir es que al principio reduces tu exposición porque no tienes experiencia ganadora, y aún no has experimentado la codicia y emoción que vienen después. En esta etapa, las personas tienden a apostar cantidades más pequeñas, posiblemente asignando del 1 al 5% de su patrimonio neto total a criptomonedas. Después de algunas victorias, tu confianza se multiplica, y con un buen historial de rendimiento, te creerás capaz de invertir de manera más agresiva. Lo que las personas no se dan cuenta es que en un mercado alcista, todos son genios.

Después de ajustes en la última parte del ciclo, la asignación inicial del 3% en criptomonedas se convirtió en un 30%, y finalmente se perdió al estallar la burbuja. Al establecer una regla estricta de nunca invertir más fiat, puedes evitar cometer este error. Si descubres que tu fondo se ha reducido a un tamaño que necesita ser reabastecido, tal vez no debiste participar en esta especulación desde el principio.

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Si acabas de descubrir las criptomonedas o estás listo para entender este juego seriamente, los siguientes métodos para entrar en este mercado podrían ser adecuados para ti.

Marco general

Hay dos áreas principales en el campo de las criptomonedas:

CEX centralizado

Transacciones en cadena

Para tener éxito, cada campo requiere un enfoque completamente diferente, y no necesariamente necesitas dominar dos campos para tener éxito, pero debes ser competente en al menos uno.

El núcleo del comercio en CEX es obtener rápidamente ganancias basadas en porcentajes, donde los stops estrictos pueden minimizar tus pérdidas. Un r/r (relación riesgo/recompensa) simple y bueno se puede mostrar así:

Precio de entrada: 1.00 dólares

Precio objetivo: 1.25 dólares

Stop loss: 0.95 dólares

r/r = 0.25 dólares / 0.05 = 5.0

Cómo configurar estas variables depende de ti, pero el marco general es que debes establecer stops estrictos para evitar riesgos a la baja. No estás jugando para un home run, pero si continúas realizando operaciones exitosas como las anteriores, te garantizo que es posible lograr de 3 a 10 veces tu cuenta sin apalancamiento.

El núcleo del trading en cadena es obtener multiplicadores de ganancias tempranas, minimizando las posibles pérdidas al invertir en activos infravalorados. Un buen trading en cadena de r/r es el siguiente:

Activo de inversión: FDV 2 millones de dólares

Objetivo: FDV 20 millones de dólares

Stop loss: cero

r/r = 10.0

Como puedes ver, las primeras apuestas en cadena no tienen un nivel de stop loss, pero puedes aumentar la curva de riesgo, de modo que el tamaño de cada apuesta no necesite ser demasiado grande, pero aún así ofrezca suficiente espacio para el alza. Si tu cuenta tiene un capital considerable, creo que el objetivo clave del tamaño de las apuestas en cadena es el 1% del suministro total de tokens. Con un FDV de 2 millones de dólares, esto requeriría 20,000 dólares. Si gestionas una cuenta de 6 cifras de tamaño medio, esta forma te permite hacer apuestas razonables sin arriesgar demasiado capital, al mismo tiempo que te da suficiente exposición al riesgo si te topas con el próximo token que se liste en un intercambio centralizado de primer nivel.

Conclusión

Cómo elegir tu propio camino depende de tu estilo de inversión. Sugiero que las cuentas más pequeñas intenten primero el trading en cadena, y luego, a medida que tu capital crezca, finalmente incluyan el trading en CEX en tu juego. Después de cierto tamaño de capital (como 7 cifras), el trading en cadena será una parte muy pequeña de tu estrategia general. Recuerda que diferentes formas de trading requieren diferentes formas de pensar sobre el riesgo, por lo que ser bueno en una no significa que seas bueno en la otra (de hecho, a veces pueden ser inversamente correlacionados).

Aunque tú no seas una persona que ingresa temprano en el campo de las criptomonedas, ahora podría ser el momento más fácil de obtener altos rendimientos desde 2021. Te enfrentarás a oponentes experimentados y hábiles, que han sobrevivido en las trincheras del PvP durante los últimos 3 años, pero tienes una ventaja clave: una mente libre, sin las ataduras del pasado. Aprovechando esto, podrías superar a los veteranos en este nuevo ciclo.