Escrito por: Lin Chuan, jefe de investigación de dappOS
Introducción
Siempre he estado centrado en la investigación y redacción de artículos en profundidad en Web3. Hasta octubre de este año, aunque he ganado dinero en algunos Meme, generalmente los veía como activos calientes para rotar sectores, sin haber investigado sistemáticamente cómo operar en Meme. Pero por un lado, me he dado cuenta cada vez más de la posición de Meme como una nueva forma de economía de atención en este ciclo; por otro lado, el próximo paso del proyecto en el que estoy, dappOS, lanzará un intercambio de intenciones que también está relacionado con Meme y comercio.
Por lo tanto, hace aproximadamente dos meses comencé a investigar de manera profunda y sistemática cómo operar en Meme. Justo coincidió con un mercado alcista de BTC y Meme, y he obtenido bastante éxito, desde un capital inicial de 10 SOL que se ha convertido en más de 1000 SOL, multiplicándose más de 100 veces. Recientemente, aprovechando que la popularidad de Meme ha disminuido un poco, he organizado mis experiencias de trading de los últimos tiempos para compartirlas con todos.
Conclusión: ¿Qué tipo de dinero estás ganando?
Hay muchas maneras de ganar dinero en el mercado, pero para lograr ganancias estables a largo plazo, debes tener claro la lógica detrás de cada una de tus operaciones, es decir, entender de quién estás ganando dinero. Si te apresuras a entrar sin haber reflexionado sobre esta cuestión, es muy probable que seas el que pierde dinero en el mercado.
En realidad, diferentes traders tienen estilos diferentes. Durante este tiempo, he resumido que soy bastante bueno en ganar dinero de dos lógicas:
1. El dinero de las nuevas emociones del mercado;
2. Dinero del estallido de activos sobresalientes;
Debido a que las lógicas subyacentes de las dos operaciones son diferentes, la selección de activos, el momento de entrada y el momento de salida también son distintos, compartiré detalles a continuación. Incluso para las 'monedas VC' en las exchanges, en un contexto donde el precio está subiendo más basado en la difusión emocional que en fundamentos, algunas lógicas de operación también son aplicables.
I. Lógica de operación de emociones candentes
1. ¿Cómo elegir activos?
En un mercado alcista, si aparece un nuevo concepto candente y comienza a difundirse de manera explosiva, el precio del correspondiente Meme formará una tendencia de aumento continua.
Una característica típica de esta fase es: el precio de la moneda sube rápidamente, prácticamente sin correcciones o, incluso si hay correcciones a corto plazo, no superan el 30%; los KOL de Twitter, los grupos de WeChat/TG y los medios de comunicación comienzan a publicar en gran medida sobre este concepto candente, inicialmente enfocados en las recomendaciones, con el tiempo, comenzarán a aparecer algunos comentarios neutros / negativos. La aparición de estos comentarios es un signo de la difusión explosiva, indicando que estas personas han visto a otros discutiendo y, aunque no están muy optimistas y no se han subido al tren, sienten que es un tema candente y tienen la necesidad de comentarlo.
Para aprovechar esta oportunidad, hay dos métodos:
a. Revisar frecuentemente Twitter y los activos destacados en GMGN, y tener cierto juicio sobre la intensidad de la difusión de la narrativa. Por ejemplo, las narrativas de $BAN, $RIF y $LUCE tienen cada una su propio ángulo y novedad, mientras que activos como $DOGE y los halcones también tienen fuerza desde el punto de vista de la difusión.
b. Si no prestas atención de inmediato, al ver algunos tweets de KOL de Twitter o escuchar a algunos amigos en el grupo, también puedes analizar y juzgar en qué etapa de difusión se encuentra el proyecto. Si crees que el proyecto está en la fase inicial de difusión, también es un buen momento para entrar;
En general, según mis preferencias de selección de activos, cuando decido entrar, el valor de mercado de este activo suele estar entre 5M y 50M. Las monedas por debajo de 5M suelen ser solo personas que ya están dentro gritando en varios lugares, son muy frágiles y no siempre tienen un gran apoyo detrás, lo que hace que sea fácil que caigan a cero en una ola. Las monedas por encima de 50M tienen una recompensa insuficiente, así que si decido entrar, también debo controlar la posición. Para monedas populares por encima de 50M, prefiero ganar en sus correcciones y explosiones desde el fondo.
2. ¿Cómo entrar?
Para este tipo de activos, cuando decidas comprar, necesitas entrar de inmediato. Porque lo que ganas es el dinero de la emoción del mercado, estás apostando a que esta narrativa puede ser difundida explosivamente, o que estás en la parte alta de esa difusión explosiva. Si esperas a que haya una corrección, es fácil que no llegues al precio que tienes en mente, y después ver cómo el precio sube continuamente, mientras diferentes KOL analizan desde varias perspectivas el vasto océano de este Meme, te lamentas y persigues el precio, terminando atrapado.
Sin embargo, en la práctica, para tener un costo promedio relativamente bajo, si este activo está en un estado de rápida subida, consideraría entrar con el 40% de la posición programada y luego comprar el 60% restante cuando haya una corrección de alrededor del 20-30%. Si no hay correcciones significativas, no añadiría más posiciones. Si este activo está actualmente en un estado de consolidación / bajista, llenaría toda la posición de una vez y no consideraría el tema de añadir más posiciones.
Al entrar, si la posición es bastante grande, aprenderé el método de tres billeteras de Hui Jie, dividiendo los fondos en tres nuevas billeteras de 20%, 30% y 50% para comprar, reduciendo en cierta medida el riesgo de ser monitoreados y facilitando el control de la posición al salir posteriormente.
3. ¿Cómo salir?
Si ha subido: La estrategia de toma de ganancias con la línea de tendencia de 15 minutos recomendada por Da Yu @BTCdayu es muy útil en la práctica, ya que lo que ganamos es dinero emocional. Si la línea de tendencia de 15 minutos se rompe, es probable que ocurra una caída en cadena. En ese momento, es el momento para tomar ganancias. En general, saldré en partes de 30%-50%-20% cuando el precio rompa la línea de tendencia de 15 minutos después de tres subidas. Pero si hay una corrección significativa hacia el costo, generalmente consideraré vender toda la posición restante para evitar que las ganancias se conviertan en pérdidas.
（附：大宇哥的 15 分钟趋势线止盈法讲解视频链接）
Si cae directamente: Si después de comprar este activo nunca vuelve a subir por encima del precio de costo, significa que hubo un problema en la lógica de selección de activos. En tal caso, generalmente consideraré detener pérdidas alrededor de la mitad del precio de costo; si este activo es realmente bueno y la narrativa tiene espacio para una segunda explosión, generalmente aún habrá una oportunidad para volver a entrar a un costo más bajo.
II. Lógica de operación en el estallido de narrativas sobresalientes
1. ¿Cómo elegir activos?
Incluso algunas narrativas sobresalientes que exceden los 50M o incluso 100M en la primera oleada de explosión, a menudo experimentan correcciones profundas de alrededor del 70-80%, como $MOODENG, $AI16Z, $BAN, $LUCE, que después se estabilizaron en más de 100M, todas tuvieron momentos de corrección profunda después de la primera explosión.
Por un lado, esto es un resultado natural de las fluctuaciones de las emociones (puedes ver el movimiento de las velas K de $SLERF al inicio del año, cuando $SLERF estaba en su fase inicial, nadie podía predecir el mercado, esa vela K es el ejemplo más clásico de la pura PVP de minoristas), y por otro lado, los grandes jugadores necesitan hacer grandes correcciones para realizar ganancias y permitir que más personas tengan la oportunidad de entrar, elevando el costo promedio de la multitud para una próxima explosión. Así que para ganar dinero con esta lógica, primero hay que juzgar si esta narrativa tiene durabilidad y posibilidad de una segunda explosión.
Cómo juzgar si una narrativa tendrá una segunda explosión también es algo que requiere acumulación de experiencia. Dado que a veces esto está relacionado con la lógica de operación detrás de los grandes jugadores, solo podemos tratar de aumentar nuestra tasa de éxito y no esperar un 100% de victorias. En general, creo que una narrativa que tiene una alta probabilidad de explotar nuevamente tendrá una o varias de las siguientes características:
1. Una comunidad con una cultura única muy fuerte y que no se limita a la esfera de habla china (por ejemplo, $NEIRO, $ACT, $ELIZA);
2. El concepto en sí está relacionado con un gran evento que se espera ocurra en el futuro (por ejemplo, $BAN, $LUCE);
3. Posee ciertas propiedades fundamentales tecnológicas, crecerá continuamente y se beneficiará de la explosión de su sector relacionado (por ejemplo, $GOAL, $RIF);
Y las siguientes narrativas tienen una alta probabilidad de aparecer en una ola:
1. El concepto en sí está relacionado con un evento que ya ha ocurrido y hay una baja probabilidad de eventos posteriores (porque el evento ya ha sucedido y la atención de las personas se trasladará lentamente a nuevos eventos);
2. Recomendaciones de celebridades, como el concepto de Musk, el concepto de Trump, el concepto de V God, el concepto de CZ (las celebridades seguirán publicando para generar nuevos conceptos, la atención se dispersará, y generalmente, los Meme coins de conceptos de celebridades son generados temporalmente + los grandes jugadores entran; verás muchas monedas con el mismo nombre, y puede que después de la primera ola, los grandes jugadores se vayan a jugar con un nuevo concepto);
3. Activos no líderes dentro de conceptos de narrativas similares (una oleada de explosión + después de la corrección, el capital tiende a entrar en los líderes, no en los segundos, terceros o cuartos);
2. ¿Cómo entrar?
Para este tipo de activos, definitivamente hay que esperar a que haya una corrección profunda antes de entrar. Debes creer que siempre habrá una gran corrección. Si realmente aparece un Meme que sube de 10M a 1B sin más de 50% de corrección, entonces no vamos a ganar ese dinero. En general, suelo esperar a que vea que este activo tiene una corrección profunda de al menos 70% y que el tiempo de consolidación en el fondo supera los 2 días antes de buscar oportunidades para entrar, y el punto de entrada está en la parte baja del rango de consolidación. Para algunos activos con correcciones no tan profundas, como alrededor del 50%, si realmente quiero entrar, generalmente consideraré entrar con un 40% de la posición.
Ten en cuenta que, debido a que esta es una lógica de estallido encubierto, puede haber periodos prolongados (como de 1 a 2 semanas) en los que el activo todavía esté en un rango de consolidación y se produzcan ligeras pérdidas, lo que puede afectar la liquidez de los fondos. Por lo tanto, al estar en una posición encubierta, también es importante controlar la posición para evitar situaciones en las que te veas obligado a vender un proyecto para obtener fondos cuando surjan nuevas oportunidades.
Aquí también hablaré sobre el tema de las operaciones de rango. Aunque puedo entrar y salir del mismo activo varias veces, la lógica de cada entrada o salida siempre pertenece a una de las dos lógicas de operación. Al entrar, tengo claro qué tipo de dinero estoy ganando y cómo salir. Si solo miro las velas K para vender alto y comprar bajo, es muy fácil que termine vendiendo demasiado pronto o quedándome atrapado. Por lo tanto, no lo recomendaría. No he visto a ningún experto ganar dinero a largo plazo haciendo operaciones de rango en Meme.
3. ¿Cómo salir?
Si ha subido: Dado que se gana dinero con la explosión de la narrativa, la expectativa de ganancia de esta operación es bastante alta, por lo tanto, la primera vez que rompa el rango de consolidación y luego retroceda, generalmente no se toma ganancias. Después de que el activo haya subido al menos un 50%, se considera utilizar la estrategia de toma de ganancias con la línea de tendencia de 15 minutos para tomar ganancias en partes. Debido a que las narrativas que explotan por segunda vez generalmente son bastante fuertes, lo mejor es dejar un 20% de la posición para esperar oportunidades de gran envergadura, como en Binance.
Si cae directamente: Si el precio no sube y se confirma que ha roto el fondo del rango de consolidación (por ejemplo, si después de un tiempo no sube, o cae muy rápido superando el fondo anterior en un 20%), es necesario detener las pérdidas en el activo en la cadena. Aunque en las altcoins en grandes exchanges, los grandes jugadores a menudo hacen un 'falso rompimiento' para absorber más capital y hacer que la gente salga, debido a que los Meme en la cadena generalmente tienen un fondo poco profundo, si ocurre una ruptura de un soporte clave que se ha formado durante más de 2 días de consolidación, generalmente resultará en una caída en cadena. Por lo tanto, no debes pensar que esto es 'el gran jugador probando el mercado'. Si se trata de un activo dentro de exchanges grandes como Binance/OK, debido a la buena liquidez y la tendencia de los grandes jugadores a operar de esta manera, es posible que ocurra un 'falso rompimiento', así que se puede observar un poco más.
KOLs recomendados a seguir
En el campo de operaciones de Meme en Twitter, también hay muchos KOLs destacados, de los cuales recomiendo a cuatro que creo que todos deberían seguir, de los que he aprendido mucho:
El Mago (@0xcryptowizard): $ACT se hizo famoso de un golpe, tiene una profunda comprensión del comercio de Meme, sus tutoriales para principiantes y comentarios sobre varios activos son muy valiosos. El tutorial de Meme que tiene fijado es muy adecuado para que los nuevos ingresen al tema.
Hui Jie (@0xmagnolia): KOL de compartir experiencias prácticas, $MOODENG y $BAN son sus batallas más conocidas. Algunos contenidos sobre cómo operar en la práctica y cómo comerciar han sido organizados en Hui Jing, muy valiosos para todos. Las interpretaciones en su resumen de $BAN y la interacción en los comentarios también son muy interesantes.
Da Yu (@BTCdayu): Tiene una gran percepción para captar los puntos candentes, puede detectar y publicar sobre nuevas narrativas o viejas que están a punto de explotar, como $PNUT, $LUCE, $RIF, etc. En el grupo también hay muchos otros expertos que comparten y discuten. Incluso solo leyendo sus tweets públicos, es muy útil para entender los puntos candentes y las emociones.
Mai Zong (@Michael_Liu93): Con un trasfondo institucional, su comprensión de Meme como parte de la economía de atención de nueva era es muy avanzada. Si eres VC, investigador o tienes un trasfondo técnico y aún no ves el valor de Meme, te recomiendo que leas algunos de los largos tweets de Mai Zong; algunas interpretaciones desde la perspectiva de dev y grandes jugadores también son muy útiles.
