Fuente del artículo: Abogado Shao Shihui

En los últimos años, con el rápido desarrollo de la tecnología blockchain, cada vez más emprendedores se están moviendo hacia el campo de Web3, tratando de encontrar oportunidades en este mar azul. Sin embargo, para los emprendedores de Web3 en el país, abrir un camino sostenible en medio del entorno político y del mercado implica resolver no solo los problemas relacionados con el contenido del negocio, sino también los complejos desafíos de cumplimiento legal.

Este artículo resume algunas de las preguntas legales más frecuentes que el abogado Shao enfrenta en su trabajo diario, con la esperanza de proporcionar algunas ideas o inspiración a los emprendedores de Web3.

Autor | Abogado Shao Shihui

01, Al emprender en Web3 en el país, ¿cuáles son las líneas rojas?

Según el anuncio No. 94, el aviso No. 924 y otras regulaciones políticas, actualmente hay tres listas negativas para involucrarse en proyectos de emprendimiento relacionados con Web3 dentro de nuestro país: emisión de monedas, operación de plataformas de intercambio de criptomonedas y minería. Los emprendedores de Web3 deben recordar no tocar áreas prohibidas.

Los proyectos que emiten monedas a menudo están en riesgo de recaudar fondos de manera ilegal. El 4 de septiembre de 2017, siete ministerios publicaron un anuncio sobre la prevención de riesgos de financiamiento de emisión de tokens (anuncio No. 94), que exige que todas las actividades de emisión de tokens se detengan inmediatamente a partir de la fecha del anuncio, lo que detuvo todas las actividades de ICO en nuestro país.

Según las regulaciones políticas, las actividades relacionadas con criptomonedas son consideradas actividades financieras ilegales, y lo que hacen las plataformas de intercambio de criptomonedas es el intercambio entre moneda legal y criptomonedas, así como entre criptomonedas.

La actividad de "minería" de criptomonedas se refiere al proceso de calcular y producir criptomonedas mediante "máquinas de minería" especializadas, que consume mucha energía y produce altas emisiones de carbono. En 2021, el aviso sobre la regulación de la actividad de "minería" de criptomonedas prohibió el desarrollo de proyectos de "minería" de criptomonedas bajo cualquier circunstancia.

02, En cuanto a los modelos de proyectos de Web3, ¿qué riesgos legales deben tenerse en cuenta?

Los delitos como la operación de un casino y la organización o liderazgo de actividades de venta piramidal son riesgos legales penales comunes y frecuentes en el ámbito de las criptomonedas.

Tomando como ejemplo los juegos de Web3 (también conocidos como GameFi o juegos de blockchain), para los emprendedores de juegos de Web3, en nuestro país estarán sujetos a la doble restricción de las leyes y regulaciones sobre juegos y las políticas relacionadas con blockchain. El abogado Shao considera que los riesgos legales de tales proyectos de emprendimiento son bastante altos si se realizan dentro del país. Porque los tokens emitidos en juegos de Web3 en el extranjero generalmente están en la cadena y permiten a los usuarios comerciar libremente, mientras que en el país está prohibida la emisión de tokens y no se permite retirar tokens dentro del juego. Por lo tanto, si se realizan juegos de Web3 en el país, los desarrolladores de juegos que recuperan objetos del juego de forma directa o indirecta (colaborando con comerciantes de divisas) podrían enfrentar riesgos relacionados con el juego, y si hay un modelo de promoción que se asemeje a una venta piramidal, como obtener beneficios a través de distribución multinivel o reclutamiento, podría haber riesgos de venta piramidal.

03, Durante la operación de proyectos Web3, es necesario prevenir el riesgo de delitos financieros.

Las plataformas de Web3 pueden ser utilizadas por delincuentes para llevar a cabo actividades de lavado de dinero. Debido a la naturaleza anónima de las transacciones, por ejemplo, es difícil rastrear la fuente de cada transacción en intercambios y billeteras digitales. Además, como las transacciones no están limitadas por la geografía, el público objetivo puede estar disperso por todo el mundo. Al igual que con la industria financiera tradicional, esta también es una industria muy cercana al dinero. Por lo tanto, en el futuro, en la regulación del lavado de dinero, los emprendedores del sector Web3 serán exigidos con mayores responsabilidades y deberes. Una vez que las actividades comerciales sean consideradas delictivas por algún país, las posibles consecuencias incluyen, pero no se limitan a, el pago de multas exorbitantes, el encarcelamiento de los controladores, el proyecto siendo obligado a salir del mercado de ese país, etc.

Por lo tanto, establecer un sistema de control interno efectivo contra el lavado de dinero y cumplir con las obligaciones legales en esta área es un tema importante que los emprendedores de Web3 deben tener en cuenta.

04, Al salir al extranjero con proyectos de Web3, ¿también se deben cumplir las regulaciones legales nacionales?

Nuestros principios de jurisdicción penal son cuatro: el principio territorial, el principio personal, el principio de protección y el principio universal. En otras palabras, el alcance de aplicación del código penal chino es amplio; siempre que cualquier parte del modelo de negocio tenga alguna relación con China, teóricamente podría estar sujeta a la jurisdicción del código penal chino. Aumentar los factores extranjeros en el modelo de negocio, como tener una empresa extranjera como entidad principal o que el operador nominal sea extranjero, puede parecer que reduce la probabilidad de riesgo penal. Sin embargo, si el negocio de Web3 opera en violación de las leyes y regulaciones nacionales, y el proyecto se dirige aún a usuarios en la China continental, entonces incluso si el proyecto está registrado en el extranjero, como un proyecto de Web3 operado sustancialmente por personas nacionales, seguirá existiendo riesgo legal penal correspondiente.

05, Al salir al extranjero con proyectos de Web3, ¿cómo se puede repatriar el capital de manera compliant al país?

Una pregunta común entre los emprendedores de Web3 es que la mayor parte de los ingresos operativos de la empresa se encuentra en una empresa extranjera, o que los fondos recaudados solo se pueden convertir en moneda legal de manera compliant en el extranjero. Pero el equipo principal de la empresa está en el país, y los gastos operativos son principalmente en el país. En este contexto, ¿cómo se pueden repatriar legalmente los ingresos de la operación y la financiación de la empresa extranjera al país? Una forma de hacerlo es a través de la inversión directa en el extranjero (Foreign Direct Investment, FDI).

La IED (Inversión Extranjera Directa) se puede entender como la actividad de inversión que realizan personas, empresas u otras organizaciones extranjeras (en adelante, denominadas inversores extranjeros) utilizando dinero en efectivo, bienes, tecnología, etc. directamente dentro de China. Las situaciones comunes de IED incluyen: (1) los inversores extranjeros establecen por sí solos o junto con otros inversores empresas de inversión extranjera en el territorio de China; (2) los inversores extranjeros obtienen acciones, derechos de propiedad o derechos similares de empresas dentro de China.

Actualmente, nuestro país implementa un sistema de tratamiento nacional y lista negativa de acceso para la IED. En resumen, a excepción de algunos campos específicos donde el país implementa medidas de gestión especiales, para otras inversiones extranjeras, los inversores extranjeros y los inversores locales disfrutan de los mismos derechos y obligaciones. En resumen, los campos de emprendimiento comunes para los emprendedores de Web3, como el desarrollo de cadenas públicas, tecnología de cadena cruzada, DAPP, DID u otras infraestructuras básicas en la cadena, pueden aplicar la IED con confianza.

06, Se debe prestar atención a la protección de la información y la seguridad de los datos.

A pesar de que el núcleo de blockchain es la descentralización, los proyectos de Web3 todavía implican la gestión de datos y la interconexión de datos entre regiones en la operación práctica. Por lo tanto, si los proyectos de Web3 no prestan suficiente atención a la protección de la información del usuario y la seguridad de los datos, pueden provocar incidentes de seguridad derivados de ataques de hackers.

Por ejemplo, el 16 de noviembre de 2024, la plataforma de intercambio de criptomonedas DEXX fue atacada por hackers, y las noticias relacionadas indican que los activos de los usuarios robados por hackers superaron los cien millones de dólares. Tras un análisis técnico profundo del sistema de monitoreo de Bit Jungle, se identificaron los siguientes problemas de seguridad graves en la plataforma DEXX: almacenamiento de claves privadas (aunque DEXX afirma no ser una billetera custodiada, registra las claves privadas de los usuarios, lo que permite a los hackers obtenerlas fácilmente en caso de un ataque al sistema y robar los activos de los usuarios) y transmisión en texto claro de la exportación de claves privadas (la plataforma DEXX no tomó ninguna medida de cifrado al permitir que los usuarios exportaran sus claves privadas, lo que expone las claves en texto claro durante la transmisión, haciéndolas fácilmente interceptables por hackers).

En cuanto a los proyectos de Web3 que operan dentro de nuestro país, es necesario cumplir con los requisitos de la (Ley de Protección de Información Personal), la (Ley de Seguridad Cibernética) y la (Ley de Seguridad de Datos), estableciendo e implementando un sistema de gestión de seguridad de datos integral para garantizar la seguridad de los datos durante su almacenamiento, transmisión y procesamiento. Los proyectos de Web3 que operan en el extranjero y se dirigen a usuarios en el país, deben cumplir no solo con las regulaciones legales nacionales, sino también con las leyes y regulaciones del país donde se encuentra el proyecto.

07, ¿Existen riesgos legales en la operación de negocios de inversión fiduciaria en criptomonedas?

A pesar de que el anuncio No. 94, el anuncio No. 924 y otras políticas clasifican los negocios relacionados con criptomonedas como "actividades financieras ilegales", en la práctica, las disputas legales derivadas de la gestión fiduciaria de criptomonedas son bastante comunes. Si los emprendedores de Web3 actúan como agentes de inversión institucionales y recaudan fondos de inversores para actividades de inversión y gestión de criptomonedas, pueden enfrentar presión de defensa de derechos por parte de los inversores en caso de pérdidas de inversión.

Aunque según nuestras regulaciones políticas, las actividades relacionadas con criptomonedas son consideradas actividades financieras ilegales, la legalidad de tal cooperación entre el agente de inversión y el cliente en situaciones de negocio específicas sigue siendo muy controvertida. Sin embargo, se sugiere que ambas partes firmen un acuerdo de inversión por escrito antes de comenzar la cooperación. Según nuestra experiencia con casos relacionados, esto puede reducir en cierta medida el riesgo penal del agente de inversión. Además, la claridad de las cláusulas jurisdiccionales (la elección de la autoridad y el lugar de jurisdicción) también ayuda a la resolución de disputas.

08, ¿Se puede registrar una empresa en el extranjero mientras los empleados están en el país?

Si una empresa opera de forma que viola nuestro código penal, los proyectos en el extranjero no pueden evitar completamente los riesgos penales internos. Si los empleados están en el país, se enfrentan principalmente a dos riesgos. Primero, la inestabilidad del empleo. Dado que los empleados locales pueden ser investigados en cualquier momento como sospechosos de un delito, su estabilidad laboral no está garantizada, lo que también afecta los costos laborales. Segundo, después de una investigación, la operación general de la empresa se verá afectada. Si un empleado es investigado, de acuerdo con las disposiciones relevantes del código penal chino sobre reducción de pena, confesión y contribución, el empleado revelará la información relevante que conoce. Por lo tanto, esto podría llevar a la divulgación de secretos comerciales y otros secretos clave de la empresa, afectando su operación normal.

09, Para concluir

Para los emprendedores y profesionales de Web3, antes de decidir participar en actividades comerciales relacionadas, primero deben comprender dónde están los límites establecidos por la ley. No se deben tocar negocios de alto riesgo relacionados con delitos. Incluso si se realiza el negocio en el extranjero, si la actividad se dirige a usuarios en el país, se deben cumplir simultáneamente las regulaciones nacionales y las del país donde se encuentra el proyecto. Esperamos que este artículo pueda proporcionar a los profesionales del sector ideas claras y consejos prácticos, ayudándoles a avanzar de manera estable en el mar azul de Web3.