Aave (AAVE) ha mostrado signos de crecimiento a pesar de la caída general del mercado. El protocolo de préstamos apunta a expandirse en 2024, después de quedarse rezagado durante la mayor parte del mercado alcista.

En las últimas dos semanas, las compras de ballenas volvieron a Aave (AAVE), lo que aumentó su precio por encima de los 130 dólares. Recientemente, AAVE se movió en contra del mercado, con pérdidas limitadas, cotizando a 131,30 dólares. El precio de AAVE apenas reaccionó a las recientes noticias de un hackeo a pequeña escala, que se llevó 56.000 dólares en "polvo" de un contrato inteligente para reembolsos de garantías.

La última acción del precio coincide con señales de acumulación de ballenas en billeteras de alto perfil. La transferencia más reciente movió 50,604 AAVE valorados en $6.5 millones desde una de las billeteras populares de Binance. La misma billetera de ballena compró AAVE a fines de agosto, invirtiendo 4,000 ETH a un precio promedio de $135 por AAVE.

Una única billetera logró crear una posición en AAVE desde cero hace apenas tres semanas. Ahora, la ballena posee más de 16,5 millones de dólares en tokens AAVE, así como BTC y ETH encapsulados compatibles con el ecosistema DeFi.

Sin embargo, la billetera no pertenece a una sola entidad y puede reflejar la demanda general del mercado. La dirección está identificada como perteneciente a Gnosis Safe Proxy, un servicio de custodia para guardar varios tokens con fines DeFi. En cualquier caso, la demanda fue suficiente para influir en el precio y mostrar un creciente interés en AAVE.

El reciente interés de los compradores a gran escala compensa el hecho de que otras ballenas hayan deshecho sus posiciones. Uno de los grandes tenedores de AAVE liquidó sus participaciones anteriores, adquiridas a un precio medio de 245 dólares. La cartera se vendió con una pérdida del 49,5%.

Aave aspira a una adopción generalizada

AAVE ha logrado ganancias frente a Bitcoin (BTC) y Ethereum (ETH), pero su par USDT muestra una actividad menor. El activo es el preferido por los compradores a gran escala y las ballenas y es menos frecuente que sea la opción elegida por las pequeñas billeteras minoristas.

Además, AAVE puede estar extendiéndose al ecosistema financiero convencional. Una instantánea de BubbleMaps muestra que Cumberland ha estado involucrado en transacciones de alto volumen. Algunas de esas transacciones se están comunicando con billeteras Robinhood.

El conjunto de billeteras es otro indicador de la creciente demanda de AAVE, ya que el protocolo compensa el desempeño más débil del mercado. Aave ahora apunta a volverse más conservador y ofrecer servicios vinculados a las finanzas convencionales. Sky Aave Force, una función recién lanzada, otorgará acceso a monedas estables USDS y una cuenta de ahorros.

A partir del 4 de septiembre, Aave está llevando a cabo una propuesta de verificación temporal para la adopción de USDS en Aave V3. El protocolo de préstamos de Aave ya funciona como un centro de cadenas cruzadas, con versiones en algunas de las principales cadenas L2. Aave es más activo en Base, Arbitrum y Polygon, y la fracción más pequeña de billeteras proviene de la red principal de Ethereum.

Con la adopción de redes L2, Aave pretende reducir aún más las tarifas y prepararse para la adopción generalizada.

A pesar de esto, AAVE sigue en riesgo de liquidación, ya que todavía acepta BTC y ETH. Si bien esos activos de primera línea son más seguros, aún fluctúan y pueden dar lugar a liquidaciones de préstamos.

El protocolo Aave aumenta agresivamente el suministro de GHO

Una de las razones para acumular AAVE puede ser el próximo objetivo del proyecto. El protocolo de préstamos tiene como objetivo expandir la oferta de su moneda estable GHO, con el potencial de recompras y quemas.

GHO es una de las monedas estables con menor oferta, que no se expandió tanto como DAI o USDe. A principios de agosto, GHO comenzó con un suministro de 95 millones de tokens, subiendo a 124,2 millones de tokens en las últimas cuatro semanas. El objetivo de GHO es hacer crecer su oferta por encima de los 175 millones de tokens en los próximos meses, antes de iniciar recompras de tokens.

A pesar de la creciente influencia del protocolo Aave, la oferta todavía es comparable solo con tokens de nicho. Al mismo tiempo, AAVE ya ha acumulado más de $11 mil millones en valor bloqueado a través de sus garantías y préstamos.

El valor bloqueado es significativamente mayor que la capitalización de mercado de AAVE, de 1.920 millones de dólares, lo que genera expectativas de más repuntes de AAVE. El protocolo ha tomado prestados más de 7.420 millones de dólares, lo que ha generado más de 283 millones de dólares en comisiones anuales.

A partir de septiembre de 2024, Aave también tiene más de 83.000 usuarios activos mensuales. Aave ocupa el segundo lugar, después de Lido y Eigen, en términos de valor bloqueado, debido a la estructura específica del staking líquido de ETH. Aave también superó fácilmente a Maker DAO, que ahora está en proceso de reorganizar su estructura de tokens y garantías.

Reportaje criptopolitano por Hristina Vasileva