"Observe las infinitas tecnologías de vanguardia, obtenga información sobre el futuro y lidere una nueva era de investigación de inversiones". Este informe fue proporcionado por el Instituto de Investigación "WTR":ID de miembro de Twitter: Jindanriji @jindanriji; Elk no se perderá @crypto_elk_ Hermano de divisas Xibei @Asterismone;¡Se lanza oficialmente la primera ronda (OG) de suscripción de datos en la cadena WTR! Datos proporcionados: datos en cadena de corto, mediano y largo plazo del mercado de investigación propia de WTR, así como algunos datos de monedas pequeñas.
Precio de primera ronda: 399U/año. El pago admite transferencias dentro y fuera de la cadena.
Otras notas: Hemos preparado un paquete de estrategia para usuarios de OG. El número de plazas para el paquete de estrategia es limitado. El paquete de estrategia actual solo está abierto a la primera ronda de usuarios de OG. La suscripción puede agregar directamente el grupo de usuarios de OG. Para obtener más detalles, consulte la cuenta oficial de Twitter o WeChat.
Esta semana en revisión
Esta semana, del 12 al 19 de agosto, el precio más alto de Bingtang Orange estuvo cerca de $ 61.800 y el más bajo estuvo cerca de $ 56.078, con un rango de fluctuación de alrededor del 9,34%.
Observando el gráfico de distribución de fichas, hay una gran cantidad de fichas negociadas cerca de aproximadamente 59.000, lo que proporcionará cierto soporte o presión.
analizar:
59000-63000 alrededor de 1,38 millones de piezas;
64000-68000 alrededor de 1,16 millones de piezas;
La probabilidad de no caer por debajo de 54000 ~ 57000 en el corto plazo es del 70%;
Entre ellos, la probabilidad de que no supere los 64.000 a 67.000 en el corto plazo es del 74%.
Noticias importantes
noticias económicas
Las ventas minoristas de Estados Unidos en julio fueron del 1% mensual, un 0,3% más de lo esperado y un 0,00% más que el valor anterior.
El número de solicitudes iniciales de desempleo para la semana fue de 227.000, inferior al valor esperado de 235.000 y inferior al valor anterior de 233.000.
Las ventas minoristas de Estados Unidos registraron en julio una tasa mensual del 1%, el mayor crecimiento desde enero de 2023, lo que alivió las preocupaciones de los mercados financieros sobre una fuerte desaceleración de la economía estadounidense.
El economista Peter Cardillo dijo que las ventas minoristas fueron mucho más fuertes de lo esperado, lo que redujo las preocupaciones sobre una recesión y fue una buena noticia para las acciones. Los analistas creen que el escenario de aterrizaje suave de la economía es bueno y es un catalizador positivo para el mercado de valores, que puede conducir a mayores ganancias.
Los mercados de futuros aumentaron la probabilidad de un recorte de tipos de 25 puntos básicos por parte de la Reserva Federal en septiembre a 74,5% desde 65% el miércoles por la noche, mientras que la probabilidad de un recorte de tipos de 50 puntos básicos cayó a alrededor de 23,5%.
El presidente de la Reserva Federal, Mussallem, dijo: No se espera ninguna recesión económica en los próximos trimestres; se espera que el crecimiento del PIB de Estados Unidos esté entre el 1,5% y el 2% en la segunda mitad de este año; es posible que llegue pronto el momento de realizar cambios en las tasas de interés.
Noticias ecológicas cifradas
El director ejecutivo de Vanguard, Salim Ramji, dijo que la compañía no copiará a sus rivales (BlackRock) y lanzará un ETF de criptomonedas.
Según datos de ai_9684xtpa, desde agosto de este año, la promesa LidoETH ha tenido una salida neta durante 12 días consecutivos, con una salida total de 74,304 ETH (aproximadamente US$194 millones). Entre ellos, JumpTrading canjeó 62.609 ETH de Lido.
Según datos de Lookonchain, un total de 955 millones de dólares en monedas estables han fluido de Tether a Kraken desde el 5 de agosto.
Cynthia LoBessette, jefa del departamento de gestión de activos digitales de Fidelity, dijo que aunque la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) aún no ha aprobado ETF que puedan prometer ETH, esta situación puede cambiar en el futuro porque apostar es una parte importante de la inversión en ETH. oportunidad.
Cree que es más una cuestión de cuándo que de si, y Fidelity ha tenido conversaciones constructivas con el personal de la SEC sobre la posibilidad de llevar al mercado un ETF de ETH comprometido.
El líder de la mayoría del Senado de los Estados Unidos, Chuck Schumer, dijo en una reunión pública de Crypto4Harris que Estados Unidos debería encontrar un equilibrio para las criptomonedas entre promover la innovación y proporcionar barreras de sentido común, con el objetivo de que el Senado apruebe un proyecto de ley y lo convierta en realidad para finales de este año incorporado a la ley.
Según las estadísticas de Bitwise, según el informe de posición 13F presentado a la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC), el 44% de las empresas de gestión de activos aumentaron sus posiciones en ETF de BTC en el segundo trimestre, el 22% se mantuvo sin cambios y el 21% de las instituciones redujeron sus posiciones. sus posiciones. 13% de liquidación.
Aproximadamente el 66% de los inversores institucionales mantienen o aumentan posiciones de BTC a través de ETF al contado de BTC (el formulario 13F es un informe regulatorio trimestral que deben presentar todos los administradores de inversiones institucionales con al menos $100 millones en activos bajo administración).
Según el informe 13F presentado a la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU.: Goldman Sachs y Morgan Stanley compraron un total de más de 600 millones de dólares en ETF al contado de BTC en el segundo trimestre. Entre ellos, Goldman Sachs gastó aproximadamente 418 millones de dólares en ETF al contado de BTC. ETF, la mayoría de los cuales son BlackRock IBIT (valorados en unos 238 millones de dólares).
Morgan Stanley posee BlackRock IBIT por valor de 188 millones de dólares, lo que lo convierte en uno de los cinco principales tenedores de ETF, junto con participaciones más pequeñas de ARKB y Grayscale GBTC;
Según las estadísticas de Lookonchain, la dirección marcada como "Gobierno de EE. UU." ha transferido un total de 15.940 BTC a Coinbase Prime tres veces este año (se transfirieron 10.000 BTC el 15 de agosto), por un valor aproximado de 966,4 millones de dólares estadounidenses en los tres días posteriores a las dos primeras. transferencias, los precios de BTC cayeron alrededor del 5%.
Perspectivas a largo plazo: se utilizan para observar nuestra situación a largo plazo en el mercado alcista/mercado bajista/cambio estructural/estado neutral;
Exploración de mediano plazo: se utiliza para analizar en qué etapa nos encontramos actualmente, cuánto durará esta etapa y qué situaciones enfrentaremos.
Observación a corto plazo: se utiliza para analizar las condiciones del mercado a corto plazo, así como el surgimiento de algunas direcciones y la posibilidad de que ciertos eventos ocurran bajo ciertas condiciones;
conocimientos a largo plazo
Gran posición neta cambiaria
ballena ilíquida
Presión de venta de alta calidad.
Estructura de posiciones de inversores a largo plazo
(Gráfico largo: Posición neta de divisas grandes)
Las entradas y salidas de grandes posiciones netas de transacciones muestran que las grandes entradas están disminuyendo gradualmente y la gran presión de venta del mercado está disminuyendo gradualmente.
(Imagen a continuación: ballena ilíquida)
El gran grupo de ballenas ilíquidas demuestra que todavía están comprando.
Esto demuestra que el apoyo al mercado todavía existe.
(La siguiente imagen muestra una presión de venta de alta calidad)
La presión de venta de alta calidad ha comenzado a disminuir aún más y casi se acerca al área azul de baja presión de venta.
La presión de venta altamente ponderada cayó aún más.
(La siguiente figura muestra la estructura de posiciones de los inversores a largo plazo)
Debido al creciente comportamiento de los participantes a largo plazo, los participantes a largo plazo han reiniciado su comportamiento de compra y los certificadores son optimistas sobre las perspectivas del mercado.
El mercado aún no ha formado una zona de vacío, no se considera frágil y no tiene las condiciones para entrar en una zona bajista profunda.
exploración a medio plazo
Puntuación integral del poder adquisitivo del USDC
Positividad en Internet
Oferta de liquidez
Presión total de venta al contado sobre la cadena.
Análisis de estructura de precios.
(Figura a continuación Puntuación integral del poder adquisitivo del USDC)
Observado en este modelo, el estado de comprador presentado por el USDC indica que los usuarios institucionales pueden tener una mayor disposición a comprar.
Cuando su estatus de compra no se ha debilitado, todavía hay poder de compra en el mercado para respaldarlos.
(Figura siguiente: Positividad emocional en Internet)
A medida que el sentimiento en línea continúa recuperándose, la caída se ha reducido en comparación con antes.
La situación del mercado en el corto y mediano plazo puede comenzar a una velocidad que depende de la velocidad de la recuperación emocional.
La estructura actual es cercana a agosto a octubre de 2023.
(Figura siguiente: Oferta de liquidez)
La oferta de liquidez ha mostrado signos de recuperación gradual, lo que puede haber sido una liquidez insuficiente anteriormente.
Recibirá algo de alivio.
(La siguiente imagen muestra la presión de venta total del spot en la cadena)
El desempeño reciente de los vendedores ha sido relativamente consistente con la disminución general de la presión de venta.
Quizás en la situación actual, la disminución del poder del vendedor ha afectado al cuerpo principal a convertirse en comprador.
(La siguiente imagen muestra el análisis de la estructura de cada rango de precios)
El precio máximo actual de las acciones de BTC es de alrededor de 70317, y la zona de alto beneficio de los chips a largo plazo ha aumentado a 79540.
Debido al estrecho margen de beneficio, el rango calculado actualmente es limitado, por lo que el aumento en el mercado determinará si puede superar la cima de la acción.
observación a corto plazo
Coeficiente de riesgo de derivados
Ratio de transacción de intención de opción
Volumen de negociación de derivados
Volatilidad implícita de la opción
Importe de transferencia de pérdidas y ganancias
Agregar nuevas direcciones y direcciones activas
Posición neta de Bingtang Orange Exchange
Posición neta del intercambio Auntai
Presión de venta de alto peso
Estado del poder adquisitivo mundial
Posición neta del intercambio de stablecoins
Datos de intercambio fuera de la cadena
Calificación de derivados: el coeficiente de riesgo se acerca a la zona roja y el riesgo de los derivados aumenta.
(La siguiente figura muestra el coeficiente de riesgo de los derivados)
La semana pasada el coeficiente de riesgo llegó a la zona roja y luego el mercado continuó fluctuando como se esperaba. Esta semana el coeficiente de riesgo está nuevamente cerca de la zona roja y el mercado todavía está sesgado hacia shocks o una pequeña corrección.
(El cuadro a continuación muestra el índice de transacción de opciones)
El volumen de opciones disminuyó ligeramente, con el ratio de venta en el rango medio.
(La siguiente figura muestra el volumen de negociación de derivados)
Los volúmenes de negociación de derivados volvieron a caer a niveles bajos después de que el mercado se estabilizara.
(Figura siguiente: volatilidad implícita en opciones)
La volatilidad implícita disminuyó ligeramente.
Calificación del estado emocional: Neutral a deprimido
(La siguiente figura muestra el monto de la transferencia de pérdidas y ganancias)
Tanto el sentimiento de pánico (línea naranja) como el sentimiento positivo (línea azul) han caído al rango bajo. Por lo general, el mercado seguirá fluctuando, pero también significa que el poder de la próxima fluctuación continúa.
A continuación, siga prestando atención a si la línea azul rebota.
(La siguiente imagen muestra direcciones nuevas y direcciones activas)
Las direcciones nuevas y activas se encuentran en niveles bajos.
Calificaciones de estructura de presión de venta y al contado: las entradas de BTC se acumulan, las salidas de ETH en cantidades moderadas.
(Figura siguiente: Posición neta de Bingtang Orange Exchange)
Aunque actualmente hay una pequeña cantidad de salida de BTC, la gran cantidad de chips que anteriormente fluían hacia el intercambio aún no se ha digerido por completo.
(La siguiente figura muestra la posición neta de E-Pacific Exchange)
La posición neta de los intercambios ETH se encuentra en un estado de salida moderada.
(La siguiente imagen muestra una presión de venta de alto peso)
Actualmente no existe una presión de venta altamente ponderada.
Calificación del poder adquisitivo: el poder adquisitivo global ha perdido una pequeña cantidad y el poder adquisitivo de las monedas estables se ha recuperado significativamente.
(La siguiente figura muestra el estado del poder adquisitivo global)
El poder adquisitivo de Estados Unidos se pierde una vez más.
(Figura siguiente: posición neta del tipo de cambio USDT)
La posición neta de las bolsas del USDC se ha recuperado significativamente.
Calificación de datos de transacciones fuera de la cadena: hay disposición a comprar a 57.000 y hay disposición a vender a 62.000.
(Datos fuera de la cadena de Coinbase en la imagen a continuación)
Hay voluntad de comprar a precios cercanos a 52.000~57.000;
Hay disposición a vender a precios cercanos a 61.000 y 65.000.
(Figura siguiente: datos fuera de la cadena de Binance)
Hay voluntad de comprar a precios cercanos a 54.000~57.000;
Existe voluntad de vender a precios cercanos a 60.000 ~ 63.000.
(Imagen a continuación: datos fuera de cadena de Bitfinex)
Hay disposición a comprar a un precio cercano a los 55.000;
Hay disposición a vender a precios cercanos a los 67.000.
Resumen de esta semana:
Resumen de noticias:
A juzgar por el último formulario de posición 13F presentado, aproximadamente el 66% de los inversores institucionales en el segundo trimestre utilizaron BTC spot.
Los ETF mantienen o aumentan las tenencias de BTC, incluidos bancos de inversión conocidos como Goldman Sachs, Morgan Stanley y Bank of America.
Solo los ETF spot de BTC de BlackRock y Fidelity tienen un total de 31.600 millones de dólares en BTC.
Desafortunadamente, esto no impulsó el aumento brusco del mercado. La razón provino de la venta conjunta del segundo Lidu MtGox, Jump Trading, Alemania/EE.UU./Grayscale y otras direcciones.
La acumulación de tenencias por parte de instituciones líderes espera que las criptomonedas superen al mercado de valores tradicional en caso de publicaciones posteriores. Históricamente, el mercado de divisas ha tenido un buen desempeño durante los ciclos de flexibilización monetaria.
Desafortunadamente, un gran número de instituciones que quebraron el año pasado y el año anterior en 2022 han sido liquidadas recientemente, lo que ha reducido los precios.
A corto plazo, deberá esperar a que finalicen estas liquidaciones antes de poder volver a sus propiedades alfa.
Perspectivas a largo plazo sobre la cadena:
La gran presión vendedora está cayendo;
El grupo de ballenas ilíquidas sigue comprando, apoyando al mercado;
La presión de venta de alta calidad también está disminuyendo, acercándose al borde de la presión de venta baja;
Los actores a largo plazo están volviendo a comprar y actualmente no están estructuralmente calificados para una tendencia bajista profunda.
El mercado marca la pauta:
La presión de venta se está reduciendo y el mercado se está volviendo sólido.
Exploración a mediano plazo en cadena:
Los usuarios institucionales tienen mayor poder adquisitivo;
El ambiente en el lugar se va recuperando poco a poco y es algo más cálido que antes;
Hay señales de una ligera recuperación de la liquidez;
Poder de vendedor reducido;
El precio máximo de las acciones de BTC es de alrededor de 70317 y el aumento en el mercado determinará si pueden abrirse paso.
El mercado marca la pauta:
acumulación
El principal factor que afecta el precio de mercado en el mercado ya no es la presión de venta, sino la fuerza del poder del comprador, que puede requerir un mayor poder del comprador para exprimir el espacio del vendedor.
Observaciones a corto plazo sobre la cadena:
El coeficiente de riesgo se acerca a la zona roja y los riesgos de los derivados aumentan.
La cantidad de direcciones activas recién agregadas es relativamente baja.
Calificación del estado del sentimiento del mercado: Neutral a pesimista.
La posición neta general del intercambio muestra una acumulación de entradas de BTC y una salida moderada de ETH.
Se ha perdido una pequeña cantidad de poder adquisitivo global, mientras que el poder adquisitivo de las monedas estables ha aumentado significativamente.
Los datos de transacciones fuera de la cadena muestran que hay voluntad de comprar a 57.000 y hay voluntad de vender a 62.000.
La probabilidad de no caer por debajo de 54.000~57.000 en el corto plazo es del 70% y la probabilidad de no caer por debajo de 64.000~67.000 en el corto plazo es del 74%;
El mercado marca la pauta:
El sentimiento general del mercado es de neutral a deprimido, con un sentimiento positivo bajo. Al mismo tiempo, los indicadores muestran que la próxima fluctuación también se está gestando. Las expectativas generales son básicamente las mismas que la semana pasada. El rebote del mercado puede ser limitado y tenderá a limitarse.
Advertencia de riesgo:
Todo lo anterior son discusiones y exploraciones de mercado y no tienen opiniones direccionales sobre la inversión; tenga cuidado para observar y prevenir los riesgos del cisne negro del mercado.
Este informe es proporcionado por el Instituto de Investigación "WTR".
¡Bienvenido a seguirnos!
