Autor: Ren y Heinrich
Andreessen Horowitz (a16z) es una de las firmas de capital riesgo más destacadas del mundo. Su cartera contiene alrededor de 50 criptomonedas. En este análisis, quiero ver si, como inversor minorista, puede obtener ganancias en 2024 si realiza una operación de copia, es decir, invierte en la misma moneda que a16z y la vende unos 5 meses después.
Supongamos primero algunas condiciones.
• Realiza operaciones de copia como inversor individual (es decir, invierte en la misma moneda que a16z y la vende aproximadamente 5 meses después).
• Invierta $100 en cada una de las 25 monedas principales por capitalización de mercado en la cartera a16z ($2500 en total).
• Período de inversión: del 1 de enero de 2024 al 6 de junio de 2024 (157 días).
Análisis en profundidad
Con estas condiciones dadas, echemos un vistazo al desempeño de la cartera de a16z desde principios de año.
El eje X muestra la tendencia temporal y el eje Y muestra el porcentaje de ganancia o pérdida. Un valor de 200 significa que la criptomoneda correspondiente ha crecido un 100% con respecto al valor original.
Como hemos visto, la situación es compleja.
Por un lado, hemos visto algunas criptomonedas con buenos movimientos de precios en los últimos meses, como por ejemplo:
• Arweave（AR）：+323%
• Jilguero（GFI）：+157%
• Etereum (ETH): +63%
Por otro lado, también hay muchos precios que están bajando, como por ejemplo:
• XRP（XRP）：-17%
• Optimismo（OP）：-38%
• ApeCoin（APE）：-22%
En general, 11 de las 25 principales criptomonedas mostraron un crecimiento neto. Si se restan las pérdidas causadas por la caída de los precios en otras monedas, el precio total de venta es de $3.158,82. Entonces, la ganancia total ($3158.82 - $2500) es $658.82 y el retorno de la inversión (ROI) es 26.35%, lo cual no está mal.
De hecho, las personas que sólo invierten en Bitcoin o Ethereum obtendrán mayores ganancias durante el mismo período.
Obviamente, replicar incondicionalmente la cartera de Andreessen Horowitz no es lo óptimo.
Entonces, ¿cómo conseguir más beneficios?
¿Qué otras formas de aumentar las ganancias copiando las 25 monedas principales de la cartera de criptomonedas a16z? Veamos la línea de tiempo con más detalle.
Cuando Bitcoin comenzó a subir a principios de marzo, el mercado general de criptomonedas también experimentó una fuerte tendencia alcista, pero no todas las monedas subieron por igual.
Este gráfico compara a los de mejor desempeño con los de bajo desempeño en la cartera de a16z (que muestra el crecimiento promedio de las monedas con ganancias positivas o negativas a principios de junio).
Podemos ver que las monedas de alto rendimiento subieron significativamente más a principios de marzo (13 de marzo, promedio +104%) que las monedas mediocres (13 de marzo, promedio +27%), y pueden mantenerse a largo plazo. yendo.
Por lo tanto, la fuerza de las ganancias es un indicador de si tendrá un buen desempeño en los próximos meses.
Una vez más, el tiempo es esencial en la inversión en criptomonedas.
Así como Andreessen Horowitz no conservará sus monedas para siempre, siempre debe estar atento a las tendencias al copiar operaciones y aprovechar las oportunidades de venta, manteniendo solo las monedas más prometedoras en su cartera.
¿Qué significa actuar "fuertemente" y actuar "mediocre"?
Este gráfico ampliado muestra todas las monedas con ganancias positivas hasta principios de junio en verde y otras en rojo.
A partir del 13 de marzo, podemos ver que estas monedas de alto rendimiento han aumentado al menos un 40%, mientras que las de rendimiento promedio casi todas han caído por debajo de este nivel.
Aunque de ello no se pueden derivar reglas fijas. Pero muestra que si hubiera vendido la mitad criptográfica más débil de su cartera a mediados de marzo, habría obtenido una ganancia sustancial en junio.
Sin embargo, esto no impide que estos actores mediocres tengan un mejor desempeño en el futuro.
La cartera de criptomonedas de a16z demuestra la diversidad y los desafíos del mercado, y los inversores deben ser cautelosos al replicar sus estrategias y prestar siempre atención a las tendencias del mercado y al desempeño de las monedas individuales.
En este campo que cambia rápidamente, las decisiones oportunas de compra y venta son cruciales para aprovechar las oportunidades en medio de la volatilidad y lograr retornos de inversión sostenibles.
