¿Qué es el trading de futuros?
El trading de futuros es un tipo de negociación de derivados financieros en el que los participantes acuerdan comprar o vender un activo específico a un precio predeterminado en una fecha futura específica. El objetivo del trading de futuros es gestionar el riesgo, especular sobre el valor futuro de un activo o aprovechar las discrepancias de precios entre el valor actual y el valor futuro esperado del activo.
Los contratos de futuros están estandarizados y se negocian en bolsas organizadas, como la Bolsa Mercantil de Chicago (CME) o la Bolsa Intercontinental (ICE). Pueden basarse en varios activos, incluidas las materias primas (por ejemplo, petróleo, oro, productos agrícolas), instrumentos financieros (por ejemplo, acciones, bonos, divisas) e índices de mercado (por ejemplo, S&P 500, NASDAQ Composite).
En un contrato de futuros, el comprador (o posición larga) acuerda comprar el activo al precio acordado en la fecha de vencimiento, mientras que el vendedor (o posición corta) acuerda entregar el activo. El valor del contrato se basa en la diferencia entre el precio acordado y el precio de mercado del activo en la fecha de vencimiento.
Los contratos de futuros tienen una fecha de liquidación específica y son productos apalancados, lo que significa que los operadores no necesitan desembolsar el valor total del contrato para entrar en una posición. Esto permite a los operadores controlar posiciones más grandes con una cantidad menor de capital. Sin embargo, también significa que las pérdidas potenciales pueden magnificarse si el mercado se mueve en contra de la posición del operador.
La negociación de futuros se puede utilizar para diversos fines, entre ellos la cobertura (reducción del riesgo), la especulación (apostar sobre la dirección del mercado) y el arbitraje (aprovechar las discrepancias de precios entre mercados relacionados).
