نسمع دائمًا مقولة "الوقت هو المال" في عالم الاستثمار، لكن بالنسبة لبعض أذكى العقول في هذا المجال، يمكن القول إن "الصبر هو المال". دعونا نأخذ جيم شانوس على سبيل المثال. يُعرف شانوس بلقب "ملك البيع على المكشوف"، ولم يكتسب هذا اللقب عن طريق القفز على كل تقلب يحدث في السوق.
في عام 2020، قضى شانوس شهورًا في تحليل شركة "Wirecard"، وهي شركة ألمانية لمعالجة المدفوعات. بينما كان الجميع يشيدون بالشركة، شمّ شانوس رائحة شيء غير طبيعي. انتظر بصبر وراقب الوضع، وعندما حان الوقت المناسب، نفذ خطته. النتيجة؟ انهارت شركة "Wirecard" في فضيحة محاسبية مذهلة، وجنى شانوس أرباحًا كبيرة بفضل صبره.
خذ أيضًا مثال جوليان روبرتسون الأسطوري من شركة "Tiger Management". كان روبرتسون يقضي أحيانًا سنوات - نعم، سنوات - في البحث قبل أن يتخذ قرارًا كبيرًا. نهجه الدقيق أدى إلى متوسط عائد سنوي بلغ 32٪ على مدى عقدين. هذا ليس مجرد أداء مثير للإعجاب، بل هو مذهل بالفعل.
الجودة تفوق الكمية:
اغلب المتداولين يظن ان عدد صفقات التداول او التداول بنشاط سيحقق ارباح اكبر!! دعنا نلقي نظرة على بعض الحقائق المثبتة دراسة أجرتها جامعة كاليفورنيا وجدت أن المستثمرين الأفراد الأكثر نشاطًا يحققون أداءً أقل من أداء السوق بنسبة 6.5٪ سنويًا. وهذا أمر مؤلم.
ووفقًا لتقرير "DALBAR"، كان أداء متوسط مستثمري صناديق الأسهم أقل من مؤشر "S&P 500" بنسبة 4.35٪ سنويًا على مدى 20 عامًا. والسبب الرئيسي؟ القرارات الخاطئة في توقيت الشراء والبيع.
والمفاجأة هنا أظهرت دراسة أجراها أستاذان في المالية، براد باربر وتيرانس أوديان، أن المتداولين الأكثر نشاطًا هم من حققوا أسوأ أداء. فقد كان أداء أعلى 20٪ من المتداولين النشطين أقل من أداء السوق بنسبة 5.5٪ سنويًا. وهذا يشبه دفع رسوم باهظة مقابل خسارة الأموال!
معضلة العملات المشفرة: الانتظار أم اخذ خطوة؟
دعونا نتحدث الآن عن الفيل الموجود في الغرفة - سوق العملات المشفرة الحالي. لقد تحدثت عن تحديد القاع لعملة "Bitcoin" عند 16 ألف دولار و"Solana" عند 14 دولارًا في يناير 2023. كانت تلك دعوة موفقة، ولكن السؤال الذي يطرح نفسه الآن ماذا عن الوقت الحالي؟ الحقيقة أننا في منطقة غامضة بعض الشيء. لم تبدأ موجة الصعود رسميًا بعد، لكن هناك بعض الإشارات المثيرة للاهتمام
حدوث تنصيف "Bitcoin" في أبريل 2024، وهو ما كان تاريخيًا محفزًا لموجات الصعود.
الاهتمام المؤسسي في تزايد، حيث قدمت شركات كبرى مثل "BlackRock" طلبات لإنشاء صناديق "Bitcoin" المتداولة في البورصة.
قد يدفع عدم اليقين الاقتصادي العالمي المزيد من الناس نحو العملات المشفرة كوسيلة للتحوط.
لكن هنا السؤال: توقيت السوق بشكل مثالي هو أمر شبه مستحيل، حتى بالنسبة للمحترفين. تذكر أن وارن بافيت، "عراف أوماها" نفسه، يقول: "لا نحتاج أن نكون أذكى من الآخرين؛ نحتاج أن نكون أكثر انضباطًا منهم."
إذن، ما الخطة؟ إليك رأيي:
استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار (Dollar-Cost Averaging - DCA): بدلًا من محاولة توقيت السوق، فكر في استثمار مبلغ ثابت بشكل منتظم. أظهرت هذه الاستراتيجية تفوقًا على الاستثمار دفعة واحدة بنسبة 68٪ من الوقت في الأسواق الهابطة.
حدد نقاط دخول واضحة: قرر مستويات أسعار أو ظروف سوق محددة ستحفز دخولك. هذا سيزيل العواطف من المعادلة.
احتفظ ببعض السيولة: لا تستثمر كل شيء. احتفظ ببعض الاحتياطيات النقدية للاستفادة من الانخفاضات المحتملة أو الفرص غير المتوقعة.
ركز على الأساسيات: استخدم هذا الوقت للبحث العميق في المشاريع. قد لا ترفع موجة الصعود القادمة جميع الاستثمارات بنفس القدر.
تجنب الأخطاء الشائعة:
دعونا نركز على بعض الأخطاء الشائعة التي يجب تجنبها، خاصة في سوق متقلب مثل سوق العملات المشفرة:
الإفراط في التداول: تذكر أن كل صفقة تنطوي على تكاليف. وجدت دراسة أجراها باربر وأوديان أن أداء المحافظ ذات معدل الدوران المرتفع كان أقل من المحافظ ذات معدل الدوران المنخفض بحوالي 7٪ سنويًا. التزم باستراتيجيتك، وابتعد عن العبث المستمر بمحفظتك.
التداول العاطفي: يمكن أن تكون تقلبات سوق العملات المشفرة أشبه بركوب الأفعوانية. ولكن تذكر، العواطف مستشارون سيئون للاستثمار. أظهرت دراسة أجرتها "Dalbar" أن أداء المستثمر المتوسط كان أقل من مؤشر "S&P 500" بنسبة 5.19٪ سنويًا على مدى 30 عامًا، ويرجع ذلك بشكل كبير إلى اتخاذ قرارات عاطفية.
تجاهل الأمان: لا يمكن التأكيد على هذا بما فيه الكفاية. أظهر تقرير "Chainalysis" لجرائم العملات المشفرة لعام 2022 أن سرقات العملات المشفرة ارتفعت بنسبة 516٪ في عام 2021، لتصل إلى 3.2 مليار دولار. استخدم المحافظ الباردة، وفعّل المصادقة الثنائية، وتعامل مع مفاتيحك الخاصة كما لو كانت كنوزًا.
الاعتماد المفرط على الرافعة المالية: في عام 2021، عندما انخفضت "Bitcoin" من 47,000 دولار إلى 30,000 دولار في غضون أيام، تمت تصفية أكثر من 8 مليارات دولار من المراكز ذات الرافعة المالية. هذا درس قاسٍ في مخاطر الرافعة المالية المفرطة.
أعلم أن الإغراء بالتصرف والقيام بأي شيء قد يكون قويًا، لكن أحيانًا تكون الخطوة الأقوى هي الوقوف ساكنًا. كما قال جيسي ليفرمور العظيم: "لم يكن تفكيري هو ما جعلني أجني الأموال الكبيرة؛ كان دائمًا انتظاري."
هذا لا يعني البقاء مكتوف الأيدي، بل يعني الاستعداد والبحث والانتظار للحظة المناسبة. ضع استراتيجيتك، التزم بها، ولا تدع ضجيج السوق يحيدك عن مسارك.
تذكر، نحن نلعب لعبة طويلة هنا. سوق العملات المشفرة لا يزال شابًا ولديه إمكانات هائلة. سواء قررت البدء في التراكم الآن من خلال استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار أو الانتظار لإشارات أكثر وضوحًا لموجة الصعود، المفتاح هو التعامل مع السوق بعقلية واضحة، وبحث مستفيض، وانضباط صارم.
في النهاية، لن يتحدد نجاحك في هذا السوق بمدى نشاطك في التداول، بل بمدى التزامك باستراتيجيتك وإدارتك للمخاطر. لذا، خذ نفسًا عميقًا، وقم بأداء واجبك، وكن مستعدًا. سواء بدأت موجة الصعود غدًا أو في العام المقبل، ستكون جاهزًا للاستفادة منها بأقصى حد.
#BinanceBlockchainWeek #Binance #write2earn
