¿Qué puede hacer Maverick?
Documentación oficial:
· Swap: una interfaz comercial para ejecutar swaps al contado en Maverick AMM
· Pool: interfaz del proveedor de liquidez donde los socios limitados pueden agregar liquidez al pool de Maverick AMM
· Portafolio: una vez que haya agregado liquidez, sus posiciones de liquidez aparecerán aquí
Hablemos solo de sus innovaciones:
Maverick Protocol utiliza Maverick AMM para agrupar liquidez automáticamente cuando cambian los precios
¿Qué es Maverick AMM? De hecho, los proveedores de liquidez ahora también pueden optar por seguir el precio del activo en una dirección, apostando efectivamente en la trayectoria del precio de un token específico.
Explicación: Cada histograma en la imagen de arriba es un rango. Luego, distribuye la liquidez del LP en diferentes posiciones y cobra tarifas de transacción para las diferentes posiciones. En lugar de concentrar la liquidez como el LP tradicional, parece más fluido porque si el precio es diferente, las posiciones de liquidez. usted proporcione también será diferente.
Por ejemplo, en usdt-usdc, la liquidez que proporcione se dividirá automáticamente en 11 posiciones. La diferencia entre cada posición es 0,0001, que es el rango de 0,9995-1,0005. Cuando el precio esté entre 1,0001-1,0002, estará en. el rango que proporcionó para las transacciones de posiciones individuales correspondientes, porque su posición ya cubre 0,9995-1,0005 cuando se proporciona, y cada posición coloca fondos "diferentes".
En segundo lugar, tenemos 4 estrategias para proporcionar liquidez en su protocolo:
Maverick AMM ofrece cuatro modos de liquidez listos para usar para elegir:
1: modo derecho
2: modo izquierdo
3: dos modos
4: modo estático
A continuación, explique uno por uno:
-1.Modo derecho:
Podemos entenderlo como el modo óptimo ascendente. ¿Por qué? -Porque cuando el mercado es bueno y eliges el modo correcto, tu LP seguirá moviéndose a la posición correspondiente a medida que el precio suba.
Por ejemplo: ahora proporciona liquidez en ETH: 1800 y selecciona el modo correcto. Luego, cuando el precio de ETH alcance la posición 1900, la u en lp|U+E| se moverá a la posición 1900 en lugar de detenerse también con. posición 1800 (solo un ejemplo simple aquí)
Una de las razones por las que se producen pérdidas gratuitas tan graves al proporcionar liquidez en DEX tradicional es que no puede ajustar la posición de su LP grupal en tiempo real como los creadores de mercado CEX tradicionales, a menos que continúe retirándose, entonces perderá una. muchos gastos de gestión y no es realista
-2.Modo izquierdo:
Al contrario del patrón correcto, podemos entenderlo como la tendencia bajista óptima.
La ventaja de estos dos modelos aquí es que pueden enfrentar condiciones extremas del mercado, disparándose y cayendo en picado. Como todos sabemos, ahora usted proporciona LP grupal en protocolos comunes. Lo que más le preocupa es que se dispare y caiga en picado, porque no puede obtenerlo. Las fichas que proporcionas durante el lanzamiento se disparan. Si subes o bajas, serás tratado como un bote de basura sin corazón.
-3.Dos modos:
De hecho, puedes hacer 1+2 al mismo tiempo, no importa si el precio se mueve hacia la derecha o hacia la izquierda, seguirá el precio en el grupo.
En otras palabras, sigue el precio del pool hacia arriba y hacia abajo. Esto contrasta con 1 y 2, que sólo mueven la liquidez de LP cuando el precio se mueve en una sola dirección.
Por lo tanto, si hay un mercado único de extrema izquierda o derecha, 1,2 es la mejor opción. Si es un mercado oscilante, 3 es más rentable.
-4.Modo estático:
Puedes entenderlo como el modo tradicional univ3, es decir, tu lp no se moverá hacia la izquierda o hacia la derecha cuando el precio cambie: pero puedes hacer diferentes elecciones en el modo estático:
(Índice 1: comienza con una concentración de liquidez alrededor del precio actual del pool, luego distribuye la liquidez restante en cantidades exponencialmente decrecientes hacia los cuadros izquierdo y derecho.
(2 Plano: distribuye uniformemente la liquidez en una serie de contenedores, centrados en el precio actual del pool (similar a un producto constante AMM).
(3 contenedores únicos: asigne su liquidez solo en el cuadro activo (el rango que elija, como por ejemplo: ETH-U {rango 1600-1800}).
El mayor beneficio de la innovación del protocolo Maverick es que resuelve nuestras pérdidas libres al proporcionar liquidez:
¿Qué es entonces una pérdida no compensada?
Es decir, cuando los usuarios proporcionan liquidez a la AMM, implícitamente aceptan aceptar cualquier transacción. Esto significa que es probable que el equilibrio de activos que proporcionan a la AMM cambie con el tiempo. Por ejemplo, si la posición inicial de un LP consiste en una proporción de 50-50 entre USDC y ETH, pero la actividad comercial posterior cambia esa proporción.
IL se calcula comparando el valor de la posición en tiempo real de un LP en el AMM con el valor del depósito inicial que acaba de realizar.
Si el valor de mercado de ETH aumenta, lo más probable es que los operadores acudan al pool USDC-ETH y compren ETH por USDC, cambiando así el saldo de nuestra posición LP 50-50 (por ejemplo, a 60-40 USDC/ETH). En este momento, pueden perder en comparación con mantener (es decir, IL), ya que una posición 50-50 fuera de AMM retendrá más valor durante el aumento de ETH.
Puede entenderlo de esta manera: por ejemplo, ahora ETH es 1000u cada uno, agrupa 1000usdt+1ETH (eth vale 1000u cada uno), luego su valor total actual de LP es 2000u (50-50 usdt/eth), luego el precio comienza a fluctuar en este momento y el precio de eth aumenta a 1500u. En este momento, su fondo de LP se convierte en (75-25 usdt/eth). El valor total es 1500u usdt más 0,5 eth (valor en este momento). hay un contraste si solo tomas 1000u Agregando 1º, el valor actual es 2500u, pero después de formar LP, el valor es solo 2250u. ——Este es solo un ejemplo. Sería genial si todos conocieran esta lógica.
Por supuesto, hay una buena razón por la que este tipo de pérdida se llama "impermanente": a medida que cambian los valores de los activos, el valor de la posición LP puede volver a su posición original, momento en el que esencialmente vuelven a tener una pérdida cero. .
¡Lo anterior es lo que les traigo hoy! ¡También actualizaré el video compartido más tarde con más detalles!
