Camboya ha bloqueado el acceso a 16 sitios web de intercambio de criptomonedas, incluidas plataformas importantes como Binance, Coinbase y OKX, como parte de su esfuerzo por regular el mercado de activos digitales.
La medida, aplicada por el Regulador de Telecomunicaciones de Camboya (TRC), apunta a las plataformas que operan sin las licencias adecuadas del Regulador de Valores y Bolsa de Camboya (SERC).
Camboya contra las criptomonedas: nuevas normas para frenar las actividades ilícitas
Se informó que las autoridades restringieron el acceso a 102 dominios en una directiva firmada por el presidente interino de la Comisión de Reforma Tributaria, Srun Kimsann, centrándose principalmente en los sitios de intercambio de criptomonedas y de apuestas en línea. Las autoridades han bloqueado el acceso a los sitios web, pero las aplicaciones móviles para estas plataformas siguen funcionando.
La represión refleja el enfoque cauteloso de Camboya hacia las criptomonedas. Actualmente, solo dos entidades están autorizadas para operar bajo el programa Sandbox Regulador de FinTech de la SERC. Los reguladores prohíben a estas plataformas autorizadas facilitar el intercambio de activos digitales por monedas fiduciarias, incluyendo el riel camboyano y los dólares estadounidenses.
Este movimiento se produce a pesar de las asociaciones de Binance en Camboya. En 2022, Binance firmó un memorando de entendimiento con la SERC para ayudar en el desarrollo de regulaciones de moneda digital. Binance también ha colaborado con el Royal Group, un destacado conglomerado camboyano, y entrenó a funcionarios del Ministerio del Interior para detectar delitos relacionados con criptomonedas a principios de este año.
Paradoja Cripto en Camboya
Las medidas regulatorias de Camboya llegan en medio de un aumento del escrutinio sobre su papel como un centro de estafas cripto y cibercrimen. La Oficina de la ONU contra la Droga y el Delito ha señalado al país como un punto caliente para actividades ilícitas, incluyendo el lavado de dinero y transacciones en la dark web facilitadas a través de criptomonedas.
Sindicatos criminales vinculados a redes de juego y fraude chinas han traficado alrededor de 30,000 individuos a Camboya y a la vecina Myanmar. Los criminales coaccionan a estas víctimas para que creen perfiles falsos y orquesten estafas, incluidas esquemas fraudulentos de criptomonedas, bajo una severa presión.
“Huione Guarantee, un mercado en línea vinculado al conglomerado camboyano Huione Group, ha sido recientemente expuesto como un jugador significativo en la facilitación de cibercrímenes. Nuestra cobertura del servicio es mucho más amplia de lo que se había informado anteriormente: identificamos que la plataforma ha procesado más de 49 mil millones de dólares en transacciones de criptomonedas desde 2021,” encontró Chainalysis.
Muchas de estas actividades están vinculadas a Sihanoukville, una ciudad notoria por las operaciones ilegales de juego en línea. Camboya prohibió tales actividades en 2020 tras la presión de Pekín, pero los restos de la economía subterránea persisten.
El informe de Chainalysis reveló miles de millones en operaciones de 'pig butchering' vinculadas a Huione Guarantee. Este hallazgo intensificó las preocupaciones globales sobre el marco regulatorio y de aplicación de Camboya para las actividades de criptomonedas.
A pesar de su represión sobre los intercambios, Camboya sigue siendo un jugador significativo en el terreno global de las criptomonedas. Camboya ocupa el puesto 20 en el uso de criptomonedas por capita en el comercio minorista, con el 70% de las transacciones a través de intercambios centralizados. Statista espera que el mercado de Activos Digitales en Camboya genere 8 millones de dólares en ingresos en 2024, aunque el crecimiento podría desacelerarse para 2025.
Crecimiento del Mercado de Activos Digitales en Camboya. Fuente: Statista.
El gobierno ha abrazado la innovación financiera digital a través del sistema de pagos Bakong, que procesó 200 millones de transacciones en 2023. Sin embargo, las criptomonedas siguen oficialmente prohibidas mientras prosperan de manera no oficial a través de mercados y plataformas de igual a igual como Huione Guarantee.
La Política de Desarrollo Fintech de Camboya esboza planes para un marco regulatorio integral para activos digitales y sistemas de finanzas descentralizadas. Estas medidas tienen como objetivo abordar los delitos financieros y apoyar una economía digital más organizada en los próximos años.
Represiones Cripto en Otras Partes
Las acciones de Camboya son parte de una tendencia global. En septiembre de 2024, las autoridades alemanas cerraron 47 intercambios de criptomonedas por acusaciones de lavado de dinero. Citaban transacciones anónimas sin los protocolos de KYC adecuados.
En noviembre de 2024, la Autoridad de Conducta Financiera del Reino Unido introdujo una “hoja de ruta” para regulaciones cripto más estrictas. Estas incluyen requisitos de capital y reglas sobre el comercio interno, que se espera que se implementen para 2026.
Mientras tanto, Coinbase sigue enfrentando desafíos significativos en los EE. UU. En junio de 2023, la SEC acusó a Coinbase de operar como un intercambio de valores no registrado, corredor y agencia de compensación.
Coinbase buscó desestimar el caso, pero un tribunal de Nueva York negó esta moción en marzo de 2024. Las acusaciones de la SEC fueron permitidas a continuar. Las batallas regulatorias de Coinbase subrayan las incertidumbres más amplias que enfrentan los intercambios de criptomonedas en los EE. UU.
A medida que los países intensifican las medidas de aplicación, la industria cripto enfrenta un punto de inflexión crucial. Encontrar un equilibrio entre la innovación y el cumplimiento determinará la trayectoria de los activos digitales en mercados como Camboya, Alemania, el Reino Unido y los EE. UU. Por ahora, los actores cripto deben navegar en un entorno regulatorio cada vez más fragmentado y desafiante.