Fuente de referencia sin banco
Autor | Gólem (@web3_golem)
Los precios de Bitcoin abrieron en octubre con una tendencia a la baja, cayendo hasta alrededor de 59.000 dólares. Pero recientemente, el precio de Bitcoin se ha recuperado bien, alcanzando el máximo de ayer alrededor de 68.422 dólares. Entonces, a medida que la tendencia del mercado se vuelva positiva, ¿cómo se comportarán las altcoins en octubre?
El equipo de análisis de Bankless hizo predicciones sobre las tendencias de precios de 10 altcoins alrededor de octubre, con 5 tokens alcistas y bajistas respectivamente. Este artículo recopilará las predicciones y razones del equipo de analistas de Bankless y resumirá sus predicciones de tokens anteriores para el vencimiento de octubre para referencia de los lectores.
Tasa de ganancia prevista al vencimiento en octubre: 70%
Excluyendo los tokens neutrales, hay un total de 10 tendencias de tokens que el equipo de análisis de Bankless predice que expirarán en octubre. Los resultados de la predicción son los siguientes:
Pronóstico alcista pero a la baja: Instadapp (INST) cae un 43%;
El pronóstico es bajista pero va en aumento: Maple Finance (MPL) subió un 43,56%, BNB Chain (BNB) subió un 2%;
El pronóstico bajista es consistente con la caída real: Ondo Finance (ONDO) cayó un 25,28%, Livepeer (LPT) cayó un 27%, ETH Name Service (ENS) cayó un 36,71%, Celestia (TIA) cayó un 1%, Polkadot (DOT) cayó. 36,46%, ether.fi (ETHFI) cayó un 40% y Worldcoin (WLD) cayó un 26,07%.
Entre ellos, Instadapp (INST) y Maple Finance (MPL) son las contrafutaciones más serias, y se prevé que ether.fi (ETHFI) tenga mayores rendimientos. Sin embargo, la tasa general de ganancia para los tokens que caducan en octubre sigue siendo del 70%.
Token alcista
dYdX（DYDX）
Pista: DeFi
Motivo: el lanzamiento del mercado de predicción electoral de EE. UU. puede aumentar el rendimiento de las apuestas en DYDX
Período de pronóstico: 16 de octubre de 2024 al 16 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $0,96
Rendimiento previsto del precio de la moneda hasta el momento: hasta el 1,28%
DYDX ha caído un 26% desde que el equipo de analistas sin bancos se volvió bajista el 23 de julio debido a las preocupaciones sobre una disminución en los indicadores de uso de dYdX. Pero ahora ha surgido un catalizador alcista, y el mercado comercial “TRUMPWIN-USD” lanzado recientemente por dYdX permitirá a los operadores posicionarse en largo o en corto sobre si Trump puede ser elegido presidente de los Estados Unidos con un apalancamiento de hasta 20 veces.
Si bien predecir movimientos extremos del mercado puede requerir un desapalancamiento forzado o el cierre de posiciones ganadoras para evitar la insolvencia del mercado antes de que el evento se resuelva, no se puede negar que el apalancamiento extremo proporcionado por estos contratos seguramente atraerá a un gran número de especuladores. Aunque el producto sólo existe desde hace un tiempo, el competitivo mercado de predicciones Polymarket ya ha visto duplicarse sus cifras mensuales a medida que aumenta la demanda de sus predicciones presidenciales, una tendencia que es casi seguro que se acelerará a medida que se acerquen las elecciones estadounidenses.
Los rendimientos de los stakeholders de DYDX están correlacionados positivamente con la creciente demanda del mercado de contratos perpetuos de dYdX. Dado que el mercado apalancado de predicción presidencial de EE. UU. podría ser un producto atractivo, es probable que los rendimientos de los stakeholders aumenten en las próximas semanas, lo que hará subir el precio del token.
Júpiter (JUP)
Pista: DeFi
Motivo: la escala de grises es optimista, el ajuste del producto y del mercado es alto
Período de tiempo previsto: 15 de octubre de 2024 al 15 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $0,88
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: bajada del 3,66%
El 10 de octubre, Grayscale agregó JUP a su lista de "Activos bajo consideración", marcando el token como candidato para su inclusión en futuros productos de inversión.
Júpiter es un intercambio de servicio completo implementado en Solana. Su producto principal es un agregador DEX que enruta automáticamente las operaciones de los usuarios a grupos con los mejores precios de ejecución. Si bien Júpiter actualmente no cobra tarifas de intercambio y sus contratos inteligentes de intercambio sí contienen activos, el intercambio maneja cientos de millones de dólares en intercambios de tokens al contado todos los días y podría monetizar fácilmente su flujo de pedidos en algún momento en el futuro.
Aunque la valoración totalmente diluida de Júpiter es de 9.000 millones de dólares, es un 15% más alta que la de Uniswap. Esta diferencia de valoración probablemente se debe a que Júpiter también tiene productos complementarios, como futuros perpetuos extremadamente apalancados (rendimiento de hasta el 28% sobre 700 millones de dólares en liquidez) y una sólida plataforma de lanzamiento de tokens.
Thala (THL)
Pista: DeFi
Motivo: El protocolo de cabeza ecológica de Aptos puede obtener dividendos de desarrollo ecológico
Período de pronóstico: 7 de octubre de 2024 al 7 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $0,51
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: hasta el 6,14%
Si bien Aptos ha estado en el centro de atención debido a su continuo bajo rendimiento a lo largo de 2024, hay muchas esperanzas de que APT pueda ser el próximo beneficiario del auge de L1, ya que el ecosistema muestra salud desde mediados de septiembre.
Thala (THL) es una aplicación DeFi integral que ofrece intercambios de tokens, apuestas de liquidez y monedas estables con exceso de garantía, y es la aplicación de inversión más grande y el tercer protocolo más grande de TVL en la red Aptos.
Thala se construye utilizando Move, un lenguaje de programación exclusivo de redes como Aptos y Sui, y aunque hay competidores en ambas cadenas, la cuota de mercado del protocolo no se ve invadida por alternativas EVM establecidas como Uniswap. Además, técnicamente Thala también se puede implementar en redes basadas en Move como Movement.
Aptos（APT）
Pista: L1
Razón: Los fundamentos son buenos.
Período de pronóstico: 4 de octubre de 2024 al 4 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $9,13
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: hasta el 9,97%
Aptos ha tenido un rendimiento inferior desde principios de 2023, pero el token se recuperó después de alcanzar su punto más bajo en agosto y se duplicó en los dos meses anteriores a este análisis.
Aunque el escenario de aplicación de Aptos aún es inmaduro y la valoración es mucho más alta que la de Ethereum, los fundamentos en cadena de Aptos parecen ser positivos. Con el número de direcciones activas diarias aumentando constantemente, el indicador TVL también ha alcanzado un récord.
Con un rendimiento máximo teórico de 160.000 transacciones por segundo (TPS), Aptos es una de las cadenas de bloques más rápidas en el espacio criptográfico, una característica que la hace ideal para el ancho de banda requerido por aplicaciones de alto rendimiento en espacios criptográficos emergentes como DePIN. .
Ejes (AXL)
Pista: Infraestructura
Motivo: el lanzamiento de nuevas funciones entre cadenas puede aprovechar el reciente auge de las redes L1
Período de pronóstico: 3 de octubre de 2024 al 3 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $0,65
Rendimiento previsto del precio de la moneda hasta el momento: hasta el 23,15%
Lanzado el 3 de octubre, Mobius Development Stack (MDS) de Axelar es el último estándar de interoperabilidad entre cadenas que aprovecha el token AXL y proporciona un conjunto de herramientas y protocolos abiertos que, según sus desarrolladores, "desbloquearán un nuevo espacio de diseño de cadena completo". y aportar una nueva dimensión a la construcción en Web3".
Con el amplificador Interchain de Axelar, se pueden crear fácilmente conexiones puente entre nuevas cadenas a nivel de contrato inteligente sin cambios importantes en el protocolo, lo que permite nuevos estándares de interoperabilidad para admitir Flow, Hedera, Solana, Stacks, Stellar, Sui de forma predeterminada y XRP Ledger.
Si bien el token AXL conserva la funcionalidad de utilidad según MDS y los validadores de red pueden vincularlo como garantía para procesar transacciones, la estructura también permite la revalidación utilizando garantía ETH o BTC para mejorar las garantías de seguridad.
El equipo de analistas de Bankless es optimista sobre el desempeño del token de AXL, argumentando que el token de interoperabilidad está bien posicionado para aprovechar el reciente desempeño superior de los tokens L1, lo que podría acelerar una mayor exploración de la red y actividad puente.
Ficha bajista
Uniswap（UNI）
Pista: DeFi
Motivo: todavía necesita un puente, la experiencia de intercambio puede ser mala
Período de tiempo previsto: del 10 de octubre de 2024 al 10 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $8,35
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: caída del 9,1%
El 10 de octubre, Uniswap lanzó Unichain, un paquete acumulativo universal construido sobre OP Stack con el objetivo de convertirse en un centro de liquidez para las criptomonedas y resolver la liquidez inevitable creada por el problema de fragmentación de la hoja de ruta centrada en el paquete acumulativo de Ethereum.
La red tiene la intención de utilizar un entorno de ejecución confiable (TEE) asegurado por validadores UNI, que brindan confirmaciones previas rápidas y ganan tarifas de red por sus servicios mientras cuadriplican los tiempos de espera de las transacciones de los usuarios de 1 segundo a 200-250 milisegundos, y logran el largo plazo. Se esperaba el uso del token UNI como token de consumo de gas de red.
Pero los intercambios Unichain aún requieren transacciones puente que consumen mucho tiempo, aunque se espera que la interoperabilidad nativa de OP Stack reduzca significativamente los tiempos de espera y los costos de transacción del puente de cadena interna de OP Stack.
El equipo de analistas sin bancos es bajista sobre el precio de UNI porque, aunque Unichain propone grandes planes para un futuro interoperable y empodera a UNI, la necesidad de establecer un puente crea fundamentalmente una peor experiencia de intercambio. Dado que es poco probable que los comerciantes en cadena preocupados por las ganancias recurran a Unichain por una peor ejecución y tiempos de espera más largos, es difícil imaginar que este experimento haga algo más que aumentar la fragmentación de la liquidez y empeorar la ejecución comercial.
Agujero de gusano (W)
Pista: Infraestructura
Motivo: Los incentivos de la nueva actividad de lanzamiento aéreo no son muy atractivos, el volumen de transacciones ha disminuido y es difícil para el mercado absorber el futuro desbloqueo de tokens.
Período de pronóstico: 2 de octubre de 2024 al 2 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $0,36
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: descenso del 17,48%
En agosto, el equipo de analistas de Bankless se mostró pesimista sobre el rendimiento de los tokens W. Aún se desconoce si la nueva campaña de lanzamiento aéreo de Wormhole inspirará la adopción del token, y el mercado puede tener dificultades para absorber el suministro futuro de tokens.
Si bien el precio del token aumentó a lo largo del mes a medida que el mercado criptográfico general se fortaleció, el volumen de operaciones de Wormhole se desplomó un 36% ($255 millones) de agosto a septiembre, y el precio del token aumentó en BlackRock en BUIDL. El socio de infraestructura Blockchain Securitize ha experimentado ganancias significativas en los días. después de que anunció que aprovecharía Wormhole para proporcionar capacidades de cadena cruzada para sus productos de activos tokenizados.
Mientras tanto, la bolsa surcoreana Upbit también incluyó el par comercial W el 2 de octubre, lo que provocó que el precio del token subiera inmediatamente un 30%, y la tendencia del precio comenzó a revertirse poco después de que se pusiera en marcha la transacción.
El equipo de analistas de Bankless sigue siendo bajista con respecto a W en octubre, escéptico sobre los beneficios de los futuros programas de incentivos de lanzamiento aéreo de Wormhole, al tiempo que duda de que los anuncios de asociación de alto perfil puedan revertir la caída en el volumen de operaciones, y cree que el FOMO causado por la cotización de Upbit ser fugaz.
PropiaCapa（PROPIA）
Pista: Infraestructura
Motivo: el token está sobrevalorado y la tasa de retorno real de AVS puede no ser buena
Período de pronóstico: 1 de octubre de 2024 al 1 de enero de 2025
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $4
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: descenso del 16%
En el momento del análisis, EIGEN cotizaba con una capitalización de mercado de 740 millones de dólares, lo que da una valoración totalmente diluida de casi 6.700 millones de dólares. Si bien la recuperación se promociona como el futuro de la seguridad criptoeconómica, la alta valoración de EigenLayer puede ser difícil de justificar en los próximos meses.
Desde una perspectiva fundamental, EigenLayer y sus aplicaciones seguramente serán valoradas por sus capacidades de generación de ingresos; si bien es imposible determinar estos números sin AVS en vivo, las perspectivas de ganancias para todo el ecosistema EigenLayer también son cuestionables.
Incluso en el escenario más optimista, los AVS líderes pueden generar sólo unos pocos puntos porcentuales de rendimiento real. Los inversores en criptomonedas necesitarán absorber las tasas de inflación simbólicas que subsidian los bajos rendimientos, un equilibrio inherentemente insostenible, especialmente para nuevos servicios con poca o ninguna integración en tiempo real.
ether.fi (ETHFI)
Pista: LST
Motivo: El token está sobrevalorado y al mercado le resulta difícil soportar la enorme cantidad de explicaciones posteriores.
Período de previsión: 30 de septiembre de 2024 al 30 de diciembre de 2024
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $1,82
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: bajada del 8,24%
En julio, el equipo de analistas de Bankless fue bajista con respecto a ETHFI, anticipando que las salidas de TVL se utilizarían para buscar otras oportunidades de lanzamiento aéreo y asignar más tokens, lo que debilitaría las esperanzas de crecimiento que respaldan la alta valoración de ether.fi y provocaría una caída de los precios de los tokens.
Pero en lugar de perder participación de mercado y TVL frente a sus competidores, ether.fi ha logrado aumentar sus depósitos mediante la creación de nuevos tokens de recuperación y un programa de lanzamiento aéreo en curso, aunque su política permanente de emisión de tokens ha tenido un impacto negativo notable en el precio. El desbloqueo del equipo de ETHFI y de los inversores está programado para comenzar el 17 de marzo del próximo año, un evento que seguramente atraerá la atención de muchos titulares en 2025. Si bien los incentivos de lanzamiento aéreo han demostrado ser exitosos en la retención de depósitos, la valoración totalmente diluida de la transacción de ether.fi es más alto que Lido.
El equipo de analistas sin bancos sigue siendo bajista con respecto a los precios de ETHFI, argumentando que el mercado tendrá dificultades para absorber su continua emisión de lanzamientos aéreos dada la naturaleza extremadamente sobrevaluada del token en relación con LDO.
ether.fi (ETHFI)
Pista: LST
Motivo: El token está sobrevalorado y al mercado le resulta difícil soportar la enorme cantidad de explicaciones posteriores.
Período de previsión: 30 de septiembre de 2024 al 30 de diciembre de 2024
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $1,82
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: bajada del 8,24%
En julio, el equipo de analistas de Bankless fue bajista con respecto a ETHFI, anticipando que las salidas de TVL se utilizarían para buscar otras oportunidades de lanzamiento aéreo y asignar más tokens, lo que debilitaría las esperanzas de crecimiento que respaldan la alta valoración de ether.fi y provocaría una caída de los precios de los tokens.
Pero en lugar de perder participación de mercado y TVL frente a sus competidores, ether.fi ha logrado aumentar sus depósitos mediante la creación de nuevos tokens de recuperación y un programa de lanzamiento aéreo en curso, aunque su política permanente de emisión de tokens ha tenido un impacto negativo notable en el precio. El desbloqueo del equipo de ETHFI y de los inversores está programado para comenzar el 17 de marzo del próximo año, un evento que seguramente atraerá la atención de muchos titulares en 2025. Si bien los incentivos de lanzamiento aéreo han demostrado ser exitosos en la retención de depósitos, la valoración totalmente diluida de la transacción de ether.fi es más alto que Lido.
El equipo de analistas sin bancos sigue siendo bajista con respecto a los precios de ETHFI, argumentando que el mercado tendrá dificultades para absorber su continua emisión de lanzamientos aéreos dada la naturaleza extremadamente sobrevaluada del token en relación con LDO.
Solana（SOL）
Pista: L1
Motivo: Estancamiento ecológico, el rendimiento puede no ser tan bueno como el de otros L1
Período de tiempo previsto: 26 de septiembre de 2024 al 26 de diciembre de 2024
Precio de la moneda en el momento de la predicción: $ 156,15
Rendimiento previsto del precio de las divisas hasta el momento: bajada del 1,84%
El 21 de junio, el equipo de analistas de Bankless comenzó a ser bajista con respecto a SOL, prediciendo que la creciente desilusión con las monedas meme del ecosistema conduciría a su pobre desempeño en los próximos meses.
Aunque en retrospectiva, el momento de este pronóstico fue deficiente, ya que se emitió pocos días antes de que SOL se recuperara de los mínimos del rango, donde permaneció en los meses siguientes a pesar de múltiples pruebas de los mínimos del rango, pero el ecosistema estuvo notablemente apático durante este período.
El TVL de Solana ha estado estancado desde que el mercado general de criptomonedas alcanzó su punto máximo en marzo. Los ingresos por tarifas de red han tenido una tendencia a la baja, y si bien su token nativo ha superado a los tokens meme establecidos (a saber, BONK y WIF) en los últimos meses, también es una señal de aversión al riesgo de que los días dorados del ecosistema pueden haber quedado atrás. Esta es una perspectiva preocupante para un token que se basa en el rendimiento superior de los inversores.
El equipo de analistas sin bancos sigue siendo bajista con respecto a SOL, argumentando que el atractivo relativo de otras L1 aumentará en el futuro previsible, lo que socavará la confianza de los inversores en la narrativa de Solana.
