OpenEden, un conocido proyecto RWA, acaba de anunciar la tokenización de bonos del Tesoro de EE. UU. en el XRP Ledger de Ripple.
Como apoyo a esta integración, Ripple destinará 10 millones de dólares en tokens TBILL de OpenEden, que representan una forma de exposición criptográfica a los bonos estadounidenses.
Esta es una gran noticia porque hasta ahora Vault TBILL solo estaba disponible para las cadenas de bloques Ethereum y Arbitrum.
Veamos todos los detalles a continuación.
XRP Ledger y tokenización: OpenEden lleva bonos del Tesoro de EE. UU. a la cadena de bloques de Ripple
OpenEden, un proyecto asiático de RWA centrado en la tokenización, anunció hoy que ha introducido letras del Tesoro de EE. UU. (T-bills) en la red XRP Ledger de Ripple.
De esta manera, los usuarios de la infraestructura de RIpple pueden invertir en bonos estadounidenses a corto plazo, aprovechando los rendimientos criptográficos en lugar de los fiduciarios.
Los bonos tokenizados, hasta hoy disponibles sólo en Ethereum y Arbitrum, representan la deuda pública de Estados Unidos y están garantizados por el Departamento del Tesoro de Estados Unidos.
La tokenización de letras del Tesoro en XRP Ledger es una demostración de cómo el acceso institucional a las finanzas descentralizadas (DeFi) está impulsado por los activos RWA.
La gran noticia fue anunciada directamente por el cofundador de OpenEden “Jeremy Ng” durante un discurso en el evento Token 2049 en Dubai.
𝗧𝗼𝗸𝗲𝗻𝗶𝘇𝗲𝗱 𝗨𝗦 𝗧𝗿𝗲𝗮𝘀𝘂𝗿𝘆 𝗕𝗶𝗹𝗹𝘀 𝗠𝗮𝗸𝗲 𝗧 𝗵𝗲𝗶𝗿 𝗗𝗲𝗯𝘂𝘁 𝗼𝗻 𝘁𝗵𝗲 𝗫𝗥𝗣 𝗟𝗲𝗱𝗴𝗲𝗿 
@OpenEden_Labs está lanzando letras del Tesoro de EE. UU. tokenizadas (letras del Tesoro) en el #XRPLedger, que estarán respaldadas por letras del Tesoro de EE. UU. a corto plazo y recompra inversa... https://t.co/pvwn4XwSBU pic.twitter.com/3HSn6xEqQX
– Vistas subjetivas (@subjectiveviews) 1 de agosto de 2024
Como parte de la colaboración, Ripple reveló que destinará 10 millones de dólares para invertir en las letras del Tesoro de OpenEden. Esta cantidad forma parte del fondo más grande de 50 millones de dólares que Ripple ha dedicado a explorar mejor el sector de la tokenización de los bonos del gobierno estadounidense.
Respecto a las novedades, Markus Infanger, vicepresidente senior de RippleX, informó lo siguiente:
“Los bonos del Tesoro de EE. UU. tokenizados de OpenEden representan otro ejemplo interesante de cómo se tokenizan todo tipo de activos del mundo real para promover la utilidad y nuevas oportunidades. Las instituciones buscan cada vez más dónde tokenizar sus activos del mundo real, y la llegada de bonos del Tesoro al XRPL impulsado por OpenEden fortalece la cadena de bloques descentralizada de Capa 1 como una de las cadenas de bloques líderes para la tokenización de activos del mundo real”.
Señalamos que quienes acceden a las Bóvedas de OpenEded deben necesariamente someterse a rigurosos controles KYC y AML para garantizar los más altos estándares de seguridad y cumplimiento normativo.
De momento el rendimiento que ofrece la plataforma es del 5,02%, con un TVL de 90,6 millones de dólares. El precio de cada T-Bill es de 1,06 dólares.
Tokenización del mundo real (RWA): el desafío del libro mayor XRP de Ripple y OpenEden
La tokenización de bonos del Tesoro de EE. UU. por parte de OpenEden en el XRP Ledger de Ripple representa solo la punta del iceberg de un movimiento RWA más amplio.
De hecho, Ripple también ha anunciado una colaboración con la bolsa Archax en la que está prevista la emisión de cientos de millones de dólares en activos tokenizados.
Archax es uno de los corredores de activos digitales mejor regulados del Reino Unido y cumple con la Autoridad de Conducta Financiera.
Junto con Ripple, albergará docenas de soluciones RWA en la cadena de bloques XRP Ledger, desbloqueando un potencial aún inexplorado para el mundo DeFi.
También vale la pena señalar cómo XRP Ledger fue diseñado específicamente para impulsar casos de uso financiero similares a nivel institucional.
Gracias a su confiabilidad y eficiencia comprobadas, proporciona una base sólida para la tokenización tanto de bonos del Tesoro de EE. UU. como de otros activos de RWA.
En los últimos diez años, XRPL ha albergado más de 1000 proyectos y ha procesado más de 2800 millones de transacciones sin fallos ni violaciones de seguridad. Todo ello mientras admite más de 5 millones de billeteras activas y administra una red de más de 120 validadores.
Por otro lado, OpenEden representa el primer proveedor de valores tokenizados en recibir una calificación de grado de inversión “A” de la agencia de calificación Moody's.
su amplia gama de clientes institucionales ha hecho que el TVL del protocolo se dispare en el corto plazo, poniendo de relieve el interés por inversiones de este tipo.
En el futuro, la plataforma probablemente ofrecerá exposición a otros productos tokenizados, atrayendo a una audiencia formal como tesorerías, fundaciones y fondos de compra.
Mientras tanto, OpenEden está a punto de abrir las puertas a la acuñación de tokens de letras del Tesoro a través de los recursos criptográficos de la cadena de bloques Ripple.
Como destaca su cofundador:
“Llevar los billetes del Tesoro tokenizados al XRP Ledger es el siguiente paso en nuestro emocionante viaje. Los compradores podrán acuñar nuestros tokens TBILL a través de monedas estables, incluido Ripple USD, cuando se lance a finales de este año”.
Otras soluciones blockchain destinadas a tokenizar valores en el mundo on-chain
Entre los proveedores de soluciones de tokenización para bonos del Tesoro de EE. UU. y activos RWA, encontramos no solo la plataforma XRP Ledger de OpenEden y Ripple, sino también otros actores válidos.
En primer lugar, Ondo Finance, un protocolo con un TVL de 571 millones de dólares que ofrece diversas exposiciones en productos tokenizados, incluidos bonos del gobierno estadounidense.
Su objetivo es mejorar la transparencia, la eficiencia y la accesibilidad al mundo financiero global.
Otro proyecto muy interesante en este campo es TrufeFi, una plataforma centrada en préstamos descentralizados en DeFi. También en este caso es posible invertir en bonos del gobierno estadounidense con un APY variable entre el 4% y el 6%, a través del producto tokenizado Adapt3R.
La estrategia de inversión del Fondo está diseñada para preservar el capital, ofrecer rendimientos estables y mantener una alta liquidez.
El TVL de esta bóveda es de 31,62 millones de dólares, mientras que todos los préstamos originados en Truefi ascienden a 1,74 mil millones de dólares.
En general, muchos proyectos, aunque actualmente no ofrecen una inversión tokenizada como OpenEden, Ondo y TrufeFi, tienen como objetivo desarrollar infraestructuras capaces de albergar el creciente fenómeno RWA.
Entre las principales plataformas destacamos la presencia de Chainlink, Avalanche, MakerDAO y Synthetix. En particular, Avalanche lanzó el año pasado un fondo de 50 millones de dólares para desarrollar nuevas conexiones en este campo. Después de 10 meses, ya ha visto la tokenización de préstamos hipotecarios en su blockchain gracias al proyecto Homium.
Incluso el gestor de fondos BlackRock lanzó recientemente su propio fondo tokenizado por valor de 500 millones de dólares.
Las posibilidades en la industria de la tokenización son potencialmente infinitas y actualmente nos encontramos en una fase muy temprana, donde se están tokenizando principalmente bonos y bienes raíces.
En el futuro, podríamos ser testigos de una tokenización masiva de una miríada de activos RWA, lo que haría popular esta tendencia, que hoy todavía parece ser un nicho.
