Laut Deep Trend TechFlow-Nachrichten verhängte die indische Financial Intelligence Unit gegen Binance eine Geldstrafe von 2,2 Millionen US-Dollar wegen Nichteinhaltung der Vorschriften zur Bekämpfung der Geldwäsche.
Im Januar 2024 erhielten Binance und mehrere andere Offshore-Kryptowährungsbörsen von den indischen Behörden Anzeigebescheide wegen „rechtswidriger Operationen“ und wurden anschließend aus Indien ausgewiesen.
Binance war jedoch zusammen mit KuCoin das erste Offshore-Krypto-Unternehmen, das im Mai die Genehmigung der indischen Financial Intelligence Unit (FIU) erhielt, vorbehaltlich der Zahlung einer Geldstrafe nach einer Anhörung mit der FIU.