Highlights
Homebase hat im März 2023 mithilfe der Solana-Blockchain erfolgreich ein Einfamilienmietobjekt im Wert von 235.000 US-Dollar in Südtexas tokenisiert.
Die Plattform sammelte in nur zwei Wochen 246.800 US-Dollar von 38 Investoren durch den Verkauf von NFTs ein, die an physische Immobilienwerte gebunden waren.
Das Homebase-Modell soll die Beteiligung an Immobilieninvestitionen erweitern. Von den insgesamt 76 Investoren von Homebase in beiden Häusern sind etwa 78 % nicht-institutionell. Es gab eine Mindestinvestitionsschwelle von 500 USD und die durchschnittliche Scheckhöhe lag zwischen 4.000 und 5.000 USD.
Bedenken hinsichtlich Gebühren und technischer Einschränkungen veranlassten Homebase dazu, auf Solana aufzubauen.
Die benutzerfreundlichen USDC-Zahlungen von Solana durch Circle-Unterstützung ermöglichten eine nahtlose Tokenisierung von Eigentum, die für das Vertrauen und die Zugänglichkeit der Anleger von entscheidender Bedeutung ist.
Homebase konzentriert sich nun darauf, seine Erkenntnisse auf den gewerblichen Immobilienmarkt anzuwenden.
„Immobilien sind ein wichtiger Faktor für die finanzielle Freiheit“, sagt Domingo Valadez, Mitbegründer und CEO von Homebase. „Die Lücke zwischen dem mittleren Einkommen und dem mittleren Immobilienpreis ist heute so groß wie nie zuvor. Was können wir tun, um Investitionen in Immobilien für die Menschen erschwinglicher zu machen?“
Drei Monate nach dem ersten Verkauf konnte das Unternehmen einen weiteren erfolgreichen Verkauf eines Hauses zu einem ähnlichen Preis in derselben Gegend abschließen. Beim zweiten Mal teilten sich weitere 38 Investoren das Eigentum an einem Haus im Wert von 176.100 US-Dollar, wobei der durchschnittliche Scheckbetrag 4.638 US-Dollar betrug.
Die Feinheiten des Homebase-Prozesses
Der Weg von Homebase zu diesem Erfolg war kein geradliniger. Valadez enthüllte in einem Artikel in Blockworks, dass das Team sieben Monate ausschließlich mit rechtlichen und Compliance-Vorbereitungen verbrachte.
Laut Valadez stand das Team vor der schwierigen Entscheidung zwischen schneller Umsetzung und gründlicher Vorarbeit. Obwohl ihnen klar war, dass die Idee ein Volltreffer sein würde, wollten sie sicherstellen, dass sie auch rechtlich Bestand hat. Die Plattform entschied sich für einen vorsichtigeren Weg und konzentrierte sich auf die Entwicklung der richtigen Regulierungsstruktur.
Homebase arbeitete mit der Anwaltskanzlei Hunton Andrews Kurth zusammen, um einen bisher nicht existierenden Token-Wrapper zu entwickeln, der bestimmte Kontrollmaßnahmen ermöglichen würde. Mithilfe des Metaplex-Protokolls erstellte das Team den Wrapper, um nicht fungible Token (NFTs) zu modifizieren, wodurch Homebase als Drittpartei eingreifen und Token nach Bedarf einfrieren, vernichten und neu ausgeben kann. Der Wrapper erzwingt auch KYC-Anforderungen und einen Mechanismus zur Hinterlegung von Geldern beim Immobilienkauf, wobei die Freigabe der Gelder von der Erreichung des Crowdsourcing-Finanzierungsziels abhängt. Schließlich kodiert der Wrapper auch eine einjährige Sperrfrist, die den Handel innerhalb dieses anfänglichen Zeitrahmens einschränken würde, um die Einhaltung der Verordnung D sicherzustellen.
Die richtige Blockchain auswählen
Der Entscheidungsprozess bezüglich der Blockchain, auf der die Homebase-Infrastruktur aufgebaut werden sollte, sei ziemlich mühsam gewesen, sagt Valadez – insbesondere, weil die Mehrheit der frühen Homebase-Investoren mit digitalen Vermögenswerten nicht vertraut war.
„Wie Sie sich vorstellen können, gingen wir davon aus, dass Krypto-Natives wirklich etwas wie Homebase wollten, aber wir haben gelernt, dass dies eigentlich ein Problem für alle ist, nicht nur für Krypto“, sagte Valadez. Beim Verkauf im März 2023 beispielsweise erstellten 15 der 38 Käufer ihre erste Solana-Wallet speziell für den Kauf des Homebase NFT.
Eine Lösung für geteiltes Wohneigentum (und ihre Benutzererfahrung) muss daher so nahtlos sein wie die Anmeldung bei einer beliebigen bekannten Website, beispielsweise einem Bankportal. Herausforderungen wie Schwankungen der Gasgebühren und technische Herausforderungen in anderen Blockchain-Ökosystemen veranlassten Homebase, nach einer anderen Option zu suchen.
„Die Überbrückung von einer Layer-2-Blockchain ist eigentlich ziemlich komplex“, sagte Valadez. „Und es gibt eine Zeitspanne, in der Ihr Geld einfach verschwindet, während es von einer Blockchain zur anderen wechselt.“ Nicht gerade förderlich für das Vertrauen der Anleger.
Solana erwies sich als ideale Wahl, da seine benutzerfreundliche Schnittstelle USDC unterstützt und einen problemlosen Prozess der Tokenisierung von Immobilien gewährleistet. Die im Solana-Ökosystem verfügbaren Tools boten außerdem so einfache Lösungen, dass das Homebase-Team seine frühen Investoren durch den Prozess führen konnte.
„Wir führen alle Mietausschüttungen in USDC durch“, sagte Valadez und fügte hinzu, dass das Team hierfür eine Partnerschaft mit dem Stablecoin-Emittenten Circle eingegangen sei.
Dann gibt es den On- und Off-Ramp-Prozess. Um den gesamten Fiat-zu-Krypto-Austauschprozess innerhalb der Homebase-Plattform zu halten, hat das Team die Onboarding-Lösung CoinFlow integriert.
„Wir haben die Auf- und Abfahrten in dieselbe Plattform integriert“, erklärte Valadez. „Als Nicht-Web3-Benutzer können Sie Ihren Anteil der monatlichen Miete der Immobilie auf Ihr Bankkonto überweisen, wenn Sie dazu bereit sind.“
Wenn Eigentümer bereit sind, ihren Anteil an der Immobilie zu verkaufen, können sie das auch innerhalb der Homebase-Plattform tun. Dabei bietet der Einsatz der Blockchain-Technologie erhebliche Vorteile. Bei herkömmlichen Immobilieninvestitionen unter Freunden ist der Verkauf mit komplexen Vereinbarungen und Genehmigungen verbunden. Im Gegensatz dazu verwendet Homebase Token, die das Eigentum an der Holding-LLC der Immobilie repräsentieren. Das bedeutet, dass der Verkauf keine Genehmigung anderer LLC-Mitglieder erfordert; er wird einfach auf der Plattform abgewickelt.
Wenn ein Eigentümer tatsächlich kaufen möchte, bringt Homebase Verkäufer mit interessierten Käufern zusammen und vereinfacht den Prozess durch die Online-Dokumentation über DocuSign. Dadurch werden die typischen Hürden auf privaten Immobilienmärkten abgebaut.
Diese Benutzerfreundlichkeit sei von größter Bedeutung, sagt Valadez, der versucht, bei neuen Investoren Vertrauen zu wecken, die sich sonst vielleicht nicht als Akteure im Immobiliengeschäft betrachtet hätten.
'Eine erstaunliche Erfahrung'
Im ruhigen Süden des Rio Grande Valley sorgt Homebases Einstieg in den tokenisierten Immobilienmarkt für eine gewaltige Veränderung in der Branche. Der vorsichtige Ansatz legt eine solide Grundlage für die Einhaltung der Vorschriften, hebt das Unternehmen in einem Markt mit vielen rechtlichen Komplexitäten hervor und schafft einen Präzedenzfall, von dem wir alle lernen können.
Die Entscheidung, auf Solana aufzubauen, war klar, da Homebase Benutzerfreundlichkeit, Skalierbarkeit und allgemeine Akzeptanz priorisiert. Die Benutzererfahrung ist entscheidend, um Investoren anzuziehen, die mit digitalen Vermögenswerten nicht vertraut sind – und genau diese kann Homebase mit seinem Produkt am besten bedienen. Solanas Stabilität, Schnittstelle und Unterstützung für USDC machten die Tokenisierung von Vermögenswerten problemlos und halfen dem Unternehmen, die Reibungspunkte aus dem Blickfeld der Investoren zu entfernen.
„Ich baue gerne auf Solana auf, selbst im härtesten Winter oder in Bärenmärkten“, sagte Valadez. „Es hat allen, die dabei geblieben sind, wirklich großes Vertrauen in das Umfeld gegeben, in die Entwicklung der anderen Teams und in die ganzheitliche Grundlage. Ein Teil davon zu sein, war einfach eine unglaubliche Erfahrung.“
Auf dieser Grundlage setzt Homebase sein Fachwissen nun auch im gewerblichen Sektor ein. Das Team bietet nun Backoffice-Software für Immobiliensyndikatoren wie EmpireDAO an, um gewerbliche Immobilieninvestitionen zugänglicher zu machen. Mithilfe der Blockchain-Technologie und der Fähigkeiten von Solana möchte Homebase Liquiditätspools einrichten, die den Handel mit Immobilienvermögen erleichtern und möglicherweise die Art und Weise verändern, wie gewerbliche Immobilien gekauft und verkauft werden.
Das Ziel von Homebase ist klar: Gewerbeimmobilien zugänglich und dynamisch zu machen und gleichzeitig neuen Investoren Vertrauen zu vermitteln. Es geht dabei nicht nur um neue Technologie, sondern um ein Tor zur finanziellen Inklusivität.
