Die digitale Währung der Zentralbank (CBDC) ist eine digitale Form der Fiat-Währung, die von der Zentralbank eines Landes ausgegeben und unterstützt wird.
In den letzten Jahren ist CBDC zu einem Diskussionsthema unter Ökonomen, Politikern und Finanzexperten auf der ganzen Welt geworden. Der Aufstieg digitaler Währungen wie Bitcoin und Ethereum hat traditionelle Bankensysteme in Frage gestellt und Regierungen dazu veranlasst, die Idee der Schaffung eigener digitaler Währungen zu prüfen.
Zentralbanken spielen seit langem mit der Idee, ein CBDC zu schaffen, doch mit dem Aufkommen der COVID-19-Pandemie beschleunigte sich die Entwicklung erst.
Das Hauptziel von CBDC besteht darin, ein digitales Zahlungssystem bereitzustellen, das sicher, effizient und für jedermann zugänglich ist. Die Technologie bietet mehrere Vorteile, darunter niedrigere Transaktionskosten, schnellere Abwicklungszeiten und einen besseren Zugang zu Finanzdienstleistungen.
Ein CBDC kann Regierungen auch dabei helfen, illegale Aktivitäten wie Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung zu bekämpfen, da die Währung leicht zu verfolgen und zu kontrollieren ist.
Es gibt zwei Arten von CBDC:
Einzelhandel – Zur Verwendung durch die breite Öffentlichkeit bestimmt, ähnlich wie Bargeld oder Bankeinlagen. Diese Währung kann in digitalen Geldbörsen gespeichert und für Online- und Offline-Transaktionen verwendet werden;
Großhandel – bestimmt für die Verwendung durch Finanzinstitute für Interbankzahlungen und -abrechnungen. Diese Währung steht der breiten Öffentlichkeit nicht zur Verfügung und wird nur für Transaktionen mit großen Beträgen verwendet.
Einer der Hauptvorteile eines CBDC besteht darin, dass es Zentralbanken dabei helfen kann, die Geldpolitik effektiver durchzuführen. Im Rahmen der traditionellen Geldpolitik passen die Zentralbanken die Zinssätze an, um die Inflation und das Wirtschaftswachstum zu kontrollieren.
Mit dem Aufkommen digitaler Währungen verliert diese Methode jedoch an Effektivität, da Menschen ihr Geld problemlos in andere Vermögenswerte wie BTC oder Gold transferieren können. Ein CBDC könnte den Zentralbanken eine direkte und effiziente Möglichkeit bieten, die Geldmenge zu verwalten und die Wirtschaft zu stabilisieren.
Es bestehen jedoch Bedenken hinsichtlich der Auswirkungen von CBDC auf das Bankensystem. Wenn Menschen von Bankeinlagen zu CBDCs wechseln, könnte dies zu einem erheblichen Rückgang der Bankeinlagen führen, was die Fähigkeit der Banken, Geld zu verleihen und Wirtschaftsaktivitäten zu finanzieren, einschränkt. Es gibt auch Bedenken hinsichtlich der Privatsphäre und Sicherheit von CBDCs.
Trotz dieser Herausforderungen dürfte CBDC in den kommenden Jahren eine immer wichtigere Rolle im globalen Finanzsystem spielen. Einige Zentralbanken, wie die Volksbank von China und die Europäische Zentralbank, entwickeln ihre eigenen CBDCs, während andere Länder die Idee prüfen.
Da digitale Währungen immer beliebter und akzeptierter werden, wird CBDC wahrscheinlich zu einem wichtigen Instrument für Zentralbanken, um die Währungsstabilität aufrechtzuerhalten und das Wirtschaftswachstum zu unterstützen.
