Einführung
Es gibt unzählige Möglichkeiten, auf den Finanzmärkten Gewinne zu erzielen. Einige Händler verwenden technische Analysen, andere investieren mithilfe einer Fundamentalanalyse in Unternehmen und Projekte. Daher haben Sie als Händler oder Investor viele verschiedene Möglichkeiten, eine profitable Handelsstrategie zu erstellen.
Was passiert, wenn der Markt einen ausgedehnten Bärenmarkt durchläuft, bei dem die Preise kontinuierlich fallen? Was können Händler tun, um eine Einnahmequelle aus ihren Handelsaktivitäten aufrechtzuerhalten?
Leerverkäufe ermöglichen es Händlern, von fallenden Preisen zu profitieren. Das Eingehen einer Short-Position kann auch eine hervorragende Möglichkeit sein, Risiken zu verwalten und Ihre Mittel abzusichern.
In diesem Artikel erklären wir, was Shorting ist, wie man diese Strategie für Bitcoin auf Binance anwendet und sprechen auch über die damit verbundenen Risiken.
Was ist ein Kurzschluss?
Leerverkäufe bedeuten den Verkauf eines Vermögenswerts in der Hoffnung, ihn zu einem niedrigeren Preis erneut zu kaufen. Ein Händler, der eine Short-Position eingeht, geht davon aus, dass der Preis des Vermögenswerts fallen wird, das heißt, er ist in Bezug auf diesen Vermögenswert „bärisch“. Anstatt den Vermögenswert einfach zu halten und abzuwarten, wenden einige Händler daher die Leerverkaufsstrategie an, um vom fallenden Preis eines Vermögenswerts zu profitieren. Deshalb können Leerverkäufe auch bei Kursrückgängen eine gute Möglichkeit sein, Kapital zu erhalten.
Leerverkäufe sind auf praktisch allen Finanzmärkten weit verbreitet, einschließlich Aktienmärkten, Rohstoffen, Devisen und Kryptowährungen. Leerverkäufe werden von Privatanlegern und Handelsunternehmen häufig zur Absicherung von Fonds genutzt. Leerverkäufe sind auch auf den Aktien- und Kryptowährungsmärkten eine weit verbreitete Strategie, die sowohl von kurzfristigen als auch von langfristigen Händlern genutzt wird.
Das Gegenteil einer Short-Position ist eine Long-Position, bei der der Händler den Vermögenswert in der Erwartung kauft, ihn später zu einem höheren Preis zu verkaufen.
Wie funktioniert Kurzschluss?
Typischerweise kommt es bei geliehenen Mitteln zu Leerverkäufen, jedoch nicht in allen Fällen. Wenn Sie einen Teil Ihrer Bitcoin-Spotposition für 10.000 US-Dollar verkaufen und planen, ihn später für 8.000 US-Dollar zurückzukaufen, handelt es sich praktisch um eine Short-Position. Leerverkäufe werden jedoch auch mit geliehenen Mitteln durchgeführt. Aus diesem Grund sind Leerverkäufe eng mit Margin-Handel, Terminkontrakten und anderen Derivatprodukten verbunden. Mal sehen, wie das funktioniert.
Nehmen wir an, Sie stehen einem Finanzinstrument wie einer Aktie oder einer Kryptowährung pessimistisch gegenüber. Sie stellen den erforderlichen Betrag an Sicherheiten (Sicherheiten), leihen sich einen Betrag dieses Vermögenswerts und verkaufen ihn sofort. Jetzt haben Sie eine offene Short-Position. Wenn der Markt Ihren Erwartungen entspricht und einen Rückgang erleidet, kaufen Sie den gleichen geliehenen Betrag zurück und zahlen ihn (mit Zinsen) an den Kreditgeber zurück. Ihr Gewinn ist die Differenz zwischen dem ursprünglichen Verkaufspunkt und dem Wiederkaufpunkt.
Sehen wir uns ein konkreteres Beispiel an. Sie leihen sich 1 BTC und verkaufen ihn für 8.000 $. Sie haben jetzt eine 1-BTC-Short-Position, für die Sie Zinsen zahlen. Der Marktpreis von Bitcoin sinkt auf 6.000 US-Dollar. Sie kaufen 1 BTC und geben diese 1 BTC an den Kreditgeber (normalerweise einen Broker) zurück. Ihr Gewinn würde in diesem Fall 2.000 $ betragen (abzüglich Gebühren und Zinsen).
➟Denken Sie darüber nach, in Kryptowährungen zu investieren? Kaufen Sie Bitcoin auf Binance!
Die Risiken eines Kurzschlusses
Beim Eingehen einer Short-Position müssen wir eine Reihe von Risiken berücksichtigen. Einer davon ist, dass der mögliche Verlust theoretisch unendlich ist. Viele professionelle Aktienhändler sind mit Short-Positionen bankrott gegangen. Steigt der Aktienkurs aufgrund unerwarteter Nachrichten, kann dieser Anstieg schnell zur „Falle“ für Leerverkäufer werden.
Wenn Sie Artikel der Binance Academy lesen, wissen Sie natürlich, dass es wichtig ist, einen Ungültigkeitspunkt zu haben und einen Stop-Loss für alle Trades festzulegen. Schauen wir uns diese Konzepte dennoch noch einmal an, da sie zum Verständnis beitragen können.
Wie hoch ist Ihr möglicher Verlust, wenn Sie am Spotmarkt long sind? Nun, es liegt an der Größe Ihrer Position. Wenn Sie 1 BTC für 10.000 US-Dollar gekauft haben, würde der Bitcoin-Preis im schlimmsten Fall auf 0 fallen und Sie Ihre gesamte Anfangsinvestition verlieren.
Aber was ist, wenn Sie Bitcoin auf einer Margin-Handelsplattform verkaufen? In diesem Fall ist Ihr möglicher Verlust unendlich. Warum? Denn auch der mögliche Gewinn aus Preisschwankungen ist unendlich. Bei einer Long-Position hingegen darf der Preis nicht unter 0 liegen.
Wenn Sie sich also einen Vermögenswert leihen, eine Short-Position eröffnen und der Preis weiter steigt, werden Sie weiterhin Verluste machen. Allerdings handelt es sich eher um ein theoretisches als um ein praktisches Risiko, da die meisten Plattformen Ihre Position liquidieren, bevor Sie einen negativen Saldo erreichen. Dennoch ist es erwähnenswert, da es zeigt, wie wichtig es ist, Margin-Anforderungen zu beachten und immer einen Stop-Loss zu verwenden.
Ansonsten gelten für Leerverkäufe die üblichen Grundsätze des Risikomanagements. Begrenzen Sie Ihre Verluste, verwenden Sie einen Stop-Loss, denken Sie über die Positionsgröße nach und verstehen Sie die Liquidationsrisiken.
Wie man Bitcoin und andere Kryptowährungen auf Binance shortet
Nehmen wir an, Sie möchten eine Short-Position auf Bitcoin oder eine andere Kryptowährung auf Binance eröffnen. Sie können dies auf unterschiedliche Weise tun.
Wie man Bitcoin beim Binance-Margin-Handel leerverkauft
Erstens können Sie Short-Positionen in Bitcoin und Altcoins auf der Binance Margin Trading-Plattform eröffnen:
Eröffnen Sie ein Margin-Konto, falls Sie noch keines haben.
Greifen Sie auf die Binance Margin Trading-Plattform zu.
Wählen Sie Ihr bevorzugtes Marktpaar, z. B. BTC/USDT oder BTC/BUSD.
Befolgen Sie die Anweisungen in unserem Margin-Trading-Leitfaden oder in diesem Video.
Wie man Bitcoin auf Binance-Futures leerverkauft
Sie können auch Bitcoin- und Altcoin-Short-Positionen auf Binance Futures eröffnen:
Greifen Sie auf Binance-Futures zu.
Wählen Sie zwischen unbefristeten oder vierteljährlichen Terminkontrakten.
Stellen Sie mithilfe unseres Binance-Futures-Leitfadens sicher, dass Sie verstehen, wie die Plattform funktioniert.
Befolgen Sie die Anweisungen in diesem Video.
Wenn Sie zunächst den Papierhandel ausprobieren möchten, können Sie auf das Testnetz (Testplattform) von Binance Futures zugreifen. So können Sie lernen, wie Leerverkäufe funktionieren, ohne echte Gelder riskieren zu müssen.
Wie man Bitcoin auf Binance-Optionen leerverkauft
Sie können auch die Binance Options-Plattform ausprobieren, die für iOS und Android verfügbar ist. Optionskontrakte können auch eine hervorragende Möglichkeit sein, eine Short-Position zu handeln. Wenn Sie erwarten, dass der Preis von Bitcoin sinkt, können Sie Put-Optionen kaufen. Dadurch haben Sie das Recht, aber nicht die Pflicht, Bitcoin zu einem bestimmten Preis zu verkaufen. Sehen Sie, wie es geht:
Laden Sie die mobile Binance-App herunter. Die Optionsplattform ist für iOS und Android verfügbar.
Aktivieren Sie Ihr Binance Futures-Konto. Dies ist erforderlich, um auf die Binance-Optionsplattform zuzugreifen.
Befolgen Sie die Anweisungen auf dieser Seite.
Es ist erwähnenswert, dass dies eine der schwierigsten und riskantesten Möglichkeiten ist, Bitcoin und Kryptowährungen zu verkaufen. Bevor Sie beginnen, lesen Sie unseren Binance Options Guide für iOS und Android für alle Details.
Schlussbetrachtungen
Jetzt wissen wir, was eine Short-Position ist und warum Händler auf diese Weise handeln. Wie bereits erwähnt, haben Händler, die eine Short-Position haben, im Allgemeinen eine pessimistische Markterwartung. Leerverkäufe ermöglichen es Händlern, von fallenden Preisen zu profitieren, und zwar ohne unbedingt die Vermögenswerte halten zu müssen.
Wenn Sie mehr über Leerverkäufe und viele andere Handelstechniken erfahren möchten, lesen Sie unseren vollständigen Leitfaden zum Kryptowährungshandel für Anfänger.
Haben Sie noch Fragen zum Leerverkauf von Bitcoin und Kryptowährungen? Schauen Sie sich unsere Q&A-Plattform Ask Academy an, wo die Binance-Community Ihre Fragen beantwortet.
