Am Freitag kam es zu einer der größten Bankenpleiten in der Geschichte der USA, als die Bundesaufsicht die Silicon Valley Bank (SBV) schloss, einen wichtigen Kreditgeber für die Technologiebranche.
Die Nachricht löste in der gesamten Branche Schockwellen aus. Die Versuche der SBV, Anfang der Woche 1,75 Milliarden Dollar aufzutreiben, waren erfolglos, nachdem sie Verluste in Höhe von fast 2 Milliarden Dollar auf ihrem Anleiheportfolio erlitten hatte, das hauptsächlich aus US-Staatsanleihen besteht. Am Freitag übernahm die FDIC die Insolvenzverwalterfunktion für die SVB, und deren Aktien wurden ausgesetzt, da die Preise weiter fielen, was zu einem Rückgang am breiteren Markt führte, insbesondere bei den Bank- und Finanzaktien.
Die Silicon Valley Bank (SVB) erlebte einen Zusammenbruch, nachdem ihre Kunden Einlagen abzogen, die den von der Federal Deposit Insurance Corp (FDIC) garantierten Grenzwert von 250.000 Dollar überstiegen, was zu einer Abwärtsspirale der SVB-Aktien führte. Der Vorfall löste Befürchtungen aus, dass andere Banken ähnliche Verluste erlitten haben könnten, was zu einem Rückgang der Aktien von Banken und Finanzunternehmen führte, während die SVB versuchte, einen Zusammenbruch zu verhindern.
Den Berichten zufolge erlitt die SVB Verluste von fast zwei Milliarden Dollar aus dem Verkauf von US-Anleihen, die sie gekauft hatte, bevor die Federal Reserve vor einem Jahr mit Zinserhöhungen begann. Höhere Renditen ließen die Anleihekurse sinken, und es ist nicht sicher, ob auch andere große Banken ähnliche Verluste erleiden werden.
Um den Verlust von rund 1,8 Milliarden Dollar aus dem Verkauf eines 21 Milliarden Dollar schweren Portfolios an US-Staatsanleihen auszugleichen, kündigte die SVB am Mittwoch einen Aktienverkauf an. Die Bankmanager erklärten in einem Investorenbrief, sie hätten fast alle liquiden Mittel der Bank verkauft.
Die jahrelangen Bemühungen der Federal Reserve, die Zinsen zu erhöhen, haben es vielen Banken ermöglicht, ihre Kreditzinsen zu erhöhen und so ihre Gewinne zu steigern. Der Zusammenbruch der Silicon Valley Bank verdeutlicht jedoch die möglichen negativen Auswirkungen höherer Zinsen, wie etwa erhebliche Verluste durch den Verkauf von Staatsanleihen, deren Preise stark gefallen sind.