Starker Anstieg wie Bitcoin: Ist der jüngste Anstieg von XRP das Ergebnis eines Gegenangriffs durch Finanzgiganten oder nur eine Illusion?

Autor | Huohuo

Produziert von | Blockchain in einfacher Sprache

Seit Donald Trump am 5. November die Präsidentschaftswahlen in den USA gewonnen hat, sind zahlreiche Krypto-Assets, angeführt von Bitcoin, stark gestiegen, wobei XRP besonders heraussticht. Laut Meldungen vom 2. Dezember hat XRP Solana und Tether (USDT) überholt und ist zur drittgrößten Krypto-Asset nach Marktkapitalisierung geworden, was das Niveau vor der Klage SEC gegen Ripple erreicht.

Ripple wurde einst als Partner für die Implementierung von Blockchain-Technologie für zahlreiche Finanz-Krypto-Institutionen weithin anerkannt, was auch einen der wenigen repräsentativen „Fußabdrücke“ darstellt, die traditionelle „Finanzgiganten“ in der Welle von digitalem Gold, Blockchain und PayFi-Technologie hinterlassen haben. Wird Ripple diesmal der „Gegenangriff“ der Finanzgiganten sein?

01, Entwicklungsgeschichte

Die Gründungsgeschichte von Ripple reicht bis ins Jahr 2004 zurück, als der Entwickler Ryan Fugger eine Zahlungsplattform namens RipplePay ins Leben rief. Das Ziel von RipplePay war es, Einzelpersonen und Unternehmen zu ermöglichen, Zahlungen ohne Bankkonto direkt peer-to-peer durchzuführen. Ryan Fugger entwarf ein auf Vertrauen basierendes Kreditsystem, bei dem User durch gegenseitiges Vertrauen direkt Transaktionen oder grenzüberschreitende Zahlungen durchführen können, ohne auf Vermittler im traditionellen Bankensystem angewiesen zu sein, was die Transaktionskosten erheblich senkt.

Im Jahr 2011 übernahmen die technologieaffinen Jed McCaleb und Chris Larsen RipplePay und beschlossen, es zu einem auf Blockchain basierenden Zahlungssystem auszubauen. 2012 gründeten sie OpenCoin, um RipplePay zu verwalten, veröffentlichten das dezentrale Zahlungsnetzwerkprotokoll RippleNet und das Token XRP und begannen, XRP als „Brückenwährung“ für grenzüberschreitende Zahlungen zu bewerben. Mit dem Wachstum der Geschäfte wurde 2015 OpenCoin offiziell in Ripple Labs umbenannt, um die Technologie und das Zahlungsnetzwerk von Ripple besser zu fördern.

Es ist erwähnenswert, dass Chris Larsen ein bekannter Serienunternehmer im Silicon Valley war. Neben Ripple gründete er auch E-Loan und Prosper, die beide großen Erfolg hatten. Jed McCaleb war einer der Gründer der frühen Bitcoin-Handelsplattform Mt. Gox. Obwohl Mt. Gox später aufgrund von Sicherheitslücken und finanziellen Problemen geschlossen wurde, bot McCalebs frühe Erfahrung ihm ein tiefes Verständnis des Krypto-Marktes und half ihm, Netzwerke und Reputation in der Branche aufzubauen. Auch wenn er Ripple später verließ, spielte er eine entscheidende Rolle in der frühen Entwicklung des Unternehmens und half, die Kerntechnologie und das Ökosystem von Ripple zu entwickeln. Der aktuelle CEO, Bradley Garlinghouse, war zuvor in großen Unternehmen wie AOL und Yahoo! als Führungskraft tätig und verfügt über umfangreiche Erfahrung im FinTech- und Blockchain-Bereich.

Durch den Hintergrund seiner Gründer und die frühen Vorteile hat Ripple seit seiner Gründung mehrere Finanzierungsrunden erhalten, die zahlreiche bekannte Risikokapitalgeber angezogen haben. Zu den Investoren gehören Andreessen Horowitz, IDG Capital Partners, Valar Ventures und Lightspeed Venture Partners. Diese Investitionen haben Ripple mit ausreichend Kapital versorgt, um Forschung und Entwicklung sowie Marktexpansion voranzutreiben.

In Bezug auf die Marktentwicklung richtet sich Ripple nicht nur an normale Nutzer, sondern legt auch besonderen Wert auf die Zusammenarbeit mit traditionellen Finanzinstituten. Bis 2013 hatte Ripple nicht nur einige kleine Finanzinstitute ausprobiert, sondern auch Kooperationen mit großen Finanzinstituten. Bis 2014 hatte Ripple offiziell mehrere Partner gewonnen, darunter IDT Corporation und Earthport, und arbeitete mit vielen Banken und Finanzinstituten weltweit (wie Western Union, Banco Santander in Spanien, PNC usw.) zusammen. Dies veränderte das traditionelle Modell der grenzüberschreitenden Zahlungen, machte globale Zahlungen effizienter und transparenter und beseitigte die Abhängigkeit von den Devisenmärkten bei grenzüberschreitenden Zahlungen.

Besonders zu beachten ist, dass Ripple Labs insgesamt zwei Produkte hat: eines ist das Ripple-Protokoll, das von vielen Banken und Institutionen genutzt wird, und das andere ist der Krypto-Asset XRP. Diese beiden Konzepte werden leicht verwechselt; viele Menschen nehmen fälschlicherweise an, dass Banken XRP in großem Maßstab übernehmen, während die Banken in Wirklichkeit nur das Ripple-Protokoll als Lösung für Zahlungen und Abrechnungen nutzen, ohne auf den Krypto-Asset XRP angewiesen zu sein. XRP ist bei der Nutzung lediglich eine optionale Komponente. Insgesamt sind das Ripple-Protokoll und XRP zwei miteinander kompatible, aber unabhängige Projekte.

Im Jahr 2018 wurde Sun Yuchen auch zum Botschafter von Ripple in China ernannt, um die Förderung und Anwendung von Ripple und XRP auf dem chinesischen Markt voranzutreiben.

Im Jahr 2014 wurde die Vorgängerfirma von Ripple, OpenCoin, von der MIT Technology Review als eines der „50 intelligentesten Unternehmen der Welt“ ausgezeichnet. Im Laufe der Zeit hat Ripple die Zusammenarbeit mit globalen Banken und Zahlungsinstitutionen verstärkt und ist schrittweise in den Mainstream-Finanzbereich eingetreten, was sich auch im Preis von XRP widerspiegelt.

Als XRP 2012 erstmals ausgegeben wurde, betrug der Preis nur einige Cent. Mit der Einführung des Ripple-Protokolls und der Zusammenarbeit mit einigen Finanzinstituten stieg der XRP-Preis zwischen 2013 und 2014 kontinuierlich an und erreichte einen Höchststand von etwa 0,10 USD. Ende 2017, während des Krypto-Bullenmarktes, erlebte XRP einen signifikanten Anstieg, insbesondere im Dezember 2017, als der Preis von XRP 3 USD überschritt und ein neues Allzeithoch erreichte, wodurch es zur drittgrößten Krypto-Asset nach Marktkapitalisierung wurde.

Im Jahr 2018 fiel der XRP-Preis aufgrund des Platzen der Marktblase auf etwa 0,50 USD zurück und trat in eine relativ stabile Phase ein, bis die SEC 2020 gegen Ripple Klage erhob und behauptete, XRP sei ein nicht registriertes Wertpapier. Dieser Fall zog große Aufmerksamkeit auf sich und wurde zu einem wichtigen rechtlichen Aufruhr in der Kryptoindustrie, was zu einem signifikanten Einfluss auf den XRP-Preis führte und dessen Rückgang verursachte.

Dennoch stieg der XRP-Preis im Jahr 2021 zeitweise auf etwa 1,80 USD, als der Gesamtmarkt sich erholte und einige Gerichtsurteile zu Gunsten von Ripple fielen. Im Jahr 2022 blieb der XRP-Preis aufgrund der anhaltenden rechtlichen Herausforderungen und der instabilen Marktstimmung die meiste Zeit unter 0,50 USD. Im Jahr 2023 erzielte Ripple erneut teilweise Siege in den Rechtsstreitigkeiten, das Vertrauen des Marktes in XRP erholte sich etwas, und der Preis stieg auf etwa 0,90 USD.

Aufgrund von Marktsentiment, Ripples Geschäftsausweitung und Fortschritten in den Rechtsstreitigkeiten wird der XRP-Preis vor November 2024 voraussichtlich stabil zwischen 0,70 USD und 1,00 USD bleiben, was weit von seinem Höchststand entfernt ist.

Nach dem Anstieg im November stieg der XRP bis zum 2. Dezember im Marktwert über USDT und wurde zur drittgrößten Krypto-Asset nach Marktkapitalisierung, was das Niveau vor der Klage SEC gegen Ripple erreichte. Was hat also dazu geführt, dass das Interesse an XRP neu entfacht wurde?

02, Faktoren hinter dem Anstieg

1) Wende im Rechtsstreit zwischen Ripple und der SEC

Der Aufstieg von XRP ist direkt auf den entscheidenden Fortschritt im langwierigen Rechtsstreit zwischen Ripple und der SEC zurückzuführen.

Seit 2020 ist die Klage zwischen Ripple und der SEC ein Haupthindernis für den Anstieg des XRP-Preises. Am 22. Dezember 2020 erhob die SEC offiziell Klage gegen Ripple und seine Gründer Bradley Garlinghouse und Christian A. Larsen und warf ihnen vor, seit 2013 durch den Verkauf von XRP etwa 1,38 Milliarden USD Gewinn erzielt zu haben, und dass XRP als nicht registriertes Wertpapier die Registrierungsvorschriften des Bundeswertpapiergesetzes verletzt. Ripple besteht darauf, dass sein Verhalten legal ist, und verteidigt sich kontinuierlich im Prozess. Trotz des fortdauernden Rechtsstreits gaben mehrere große Handelsplattformen wie Coinbase und Binance US während dieser Zeit unter dem Druck der SEC bekannt, den Handel mit XRP einzustellen.

Allerdings zeigen kürzliche Gerichtsurteile und Marktentwicklungen, dass der Fall Ripple voraussichtlich angemessen gelöst werden kann.

Wir wissen, dass die strengen Regulierungsrichtlinien von SEC-Vorsitzendem Gary Gensler in den letzten Jahren viele Krypto-Projekte in Schwierigkeiten gebracht haben, weshalb er auch als „Krypto-Gegner“ bezeichnet wird. Mit der bevorstehenden Abberufung von Gensler im Januar 2025 hat der Markt jedoch die Hoffnung auf ein freundlicheres regulatorisches Umfeld geweckt, was auch bedeutet, dass der langwierige Rechtsstreit zwischen Ripple und der SEC möglicherweise eine Lösung finden könnte.

Laut einem Bericht von Bitcoin.com vom 2. Dezember äußerte der ehemalige Vorsitzende der Commodity Futures Trading Commission (CFTC), Chris Giancarlo, dass unter einer kryptofreundlichen Regierungsführung die SEC möglicherweise ihre Klage gegen Ripple zurückziehen könnte. Er glaubt, dass die Trump-Regierung möglicherweise zu einer unterstützenderen Politik in Bezug auf Krypto übergehen wird, und die SEC auch ihre Regulierungshaltung gegenüber Krypto-Assets, einschließlich der Einstufung von XRP, neu bewerten könnte. Giancarlo verfasste außerdem einen rechtlichen Analysebericht, in dem er argumentierte, dass XRP nicht als Wertpapier betrachtet werden sollte, und plädierte für mehr Transparenz in der Regulierung und eine lockerere Handhabung von digitalen Assets.

Zuvor berichtete die Washington Post, dass Trumps Beraterteam mehrere Kandidaten bewertet, darunter einige Beamte und Führungskräfte aus der Finanzwelt, die öffentlich die Krypto-Industrie unterstützen. Erwähnenswert ist, dass Chris Giancarlo als ein heißer Anwärter für die Position des „Krypto-Zaren“ der Trump-Regierung gilt.

Es besteht kein Zweifel, dass der Markt prognostiziert, dass die neuen SEC-Führer möglicherweise eine lockerere und unterstützende Haltung gegenüber der Krypto-Industrie einnehmen werden, was neuen Chancen für XRP und andere Projekte, die zuvor unter regulatorischem Druck standen, bringen könnte. Es ist zu erwarten, dass, wenn der neue Vorsitzende politische Veränderungen vorantreibt, die Klage von Ripple möglicherweise zur Einigung oder sogar zur Rücknahme führen könnte, und das regulatorische Umfeld für die gesamte Krypto-Industrie könnte sich ebenfalls ändern. Dies wäre eine erhebliche politische Erleichterung für Projekte wie Ripple, Binance und Coinbase, die zuvor unter Druck standen. Unter dem Einfluss dieser positiven Entwicklungen zeigte der XRP-Preis eine starke Erholung, mit einem Tagesanstieg von über 35 %, was den höchsten Stand seit fast drei Jahren darstellt.

2) Die Trump-Regierung hat eine freundliche Haltung zur Entwicklung von Krypto

Die Präsidentschaftswahlen in den USA 2024 sind entschieden, der republikanische Kandidat Donald Trump wurde zum nächsten Präsidenten gewählt. Während des Wahlkampfes versprach Trump, die USA zur „Welthauptstadt der Kryptowährungen“ zu machen und die Krypto-Industrie stark zu unterstützen. Weitere Informationen finden Sie in vorherigen Artikeln: (Eilmeldung: Trump gewinnt und Bitcoin erhält die freundlichste US-Regierung seit Jahren). Diese Nachricht hat dem Markt ein enormes Vertrauen gegeben und die Preise für Krypto-Assets, angeführt von Bitcoin, in die Höhe getrieben, wobei Bitcoin auf die 100.000 USD-Marke zusteuert.

Außerdem gab es am 14. November Berichte, dass Präsident Trump die Streichung aller Kapitalertragssteuern auf von US-Unternehmen ausgegebene Kryptowährungen wünscht. Diese Nachricht würde bedeuten, dass alle Gewinne von ADA, ALGO, HBAR und XRP vollständig steuerfrei wären, da ihre Schöpfer US-Unternehmen sind.

Es kann gesagt werden, dass die Verbesserung des regulatorischen Umfelds ein entscheidender positiver Faktor für den Wendepunkt von XRP ist. Angesichts des allgemeinen Markttrends, der den Anstieg der Preise von führenden Krypto-Assets wie Bitcoin und Ethereum anheizt, tritt der Krypto-Markt in einen neuen Bullenmarktzyklus ein. Da XRP als eines der führenden Krypto-Assets mit hoher Marktkapitalisierung gilt, wird es natürlich zum Hauptaugenmerk des Kapitals.

3) Das Entwicklungspotenzial von Ripple selbst

In den letzten Jahrzehnten wurde das globale Finanzzahlungssystem von traditionellen Banken und Zahlungsarten dominiert. Obwohl diese Systeme in Bezug auf Stabilität und Sicherheit Vorteile bieten, haben die Beschleunigung der Globalisierung und das Wachstum des E-Commerce viele Probleme im traditionellen Zahlungssystem offenbart: Hohe Transaktionsgebühren, langsame Zahlungsabwicklungszeiten sowie die Komplexität und hohe Kosten grenzüberschreitender Zahlungen sind zu einem Flaschenhals für die globale Finanzliquidität und die Marktentwicklung geworden.

XRP und das XRP Ledger (dezentralisiertes Hauptbuch), die von Ripple eingeführt wurden, unterscheiden sich von Bitcoin und Ethereum, die auf Proof of Work (PoW) oder Proof of Stake (PoS) angewiesen sind. XRP verwendet den Konsensalgorithmus des Ripple-Protokolls (RPCA). Dieser Algorithmus erreicht den Konsens durch eine Gruppe unabhängiger Validierungsnoten und gewährleistet eine schnelle und effektive Überprüfung von Transaktionen. Dies ermöglicht es dem XRP-Netzwerk, Transaktionsüberprüfungen in wenigen Sekunden abzuschließen, die Geschwindigkeit der Transaktionen erheblich zu erhöhen und die Kosten zu senken, während XRP im Wesentlichen als Brückenwährung fungiert, die einen effizienten und kostengünstigen Austausch zwischen verschiedenen Fiat-Währungen ermöglicht und einen reibungsloseren Weg für globale Zahlungen und grenzüberschreitende Abrechnungen bietet.

Ripple ist mit seiner innovativen technischen Architektur und einzigartigen Geschäftsmodellen zu einer treibenden Kraft bei der Revolutionierung traditioneller Zahlungssysteme und der Expansion im Web3-Bereich geworden. Es hat tiefgreifende Partnerschaften mit über 100 Banken und Finanzinstituten weltweit, darunter bekannte Institutionen wie Banco Santander und Mitsubishi Bank. Diese Partnerschaften haben nicht nur Ripples Einfluss im traditionellen Finanzbereich erhöht, sondern auch XRP mehr praktische Anwendungsfälle verschafft. Gleichzeitig arbeitet Ripple mit Plattformen wie Archax zusammen, um die Tokenisierung realer Vermögenswerte (RWA) aktiv voranzutreiben und traditionellen Finanzvermögen den Eintritt in das Blockchain-Ökosystem zu erleichtern. Darüber hinaus ist Ripple auch im Bereich „institutionelles DeFi“ aktiv und kooperiert mit Plattformen wie OpenEden und investiert in tokenisierte Staatsanleihen und ähnliche Projekte, um neue Chancen für die Zusammenarbeit mit Finanzinstituten zu eröffnen.

Daher hat Ripple in Bereichen wie grenzüberschreitende Zahlungen und Liquiditätsmanagement einen praktischen Nutzen und Bedarf.

Kürzlich haben Unternehmen wie 21Shares und Bitwise Asset Management Anträge für einen XRP ETF eingereicht, was die strategischen Vorteile von Ripple bei der Integration von Web3 und traditioneller Finanzen weiter bestätigt.

Darüber hinaus hat Ripple Labs laut Berichten von CoinDesk 25 Millionen USD an den Fairshake Political Action Committee (PAC) im Krypto-Sektor investiert, um um Sitze im von Trump geplanten Beratergremium für die Krypto-Industrie zu konkurrieren und die US-Kongresswahlen 2026 zu beeinflussen, um freundlichere regulatorische Richtlinien für Krypto zu fördern. Diese Initiative von Ripple zeigt, dass das Unternehmen beginnt, politische Mittel zu nutzen, um durch politische Reformen seine rechtlichen Herausforderungen im Zusammenhang mit der SEC umzukehren und eine günstigere rechtliche und regulatorische Umgebung für XRP zu schaffen.

Laut einem Bericht von Fox Business vom 30. November hat die New Yorker Finanzdienstleistungsbehörde Ripple (engen Zusammenhang mit XRP) angedeutet, dass sie die Genehmigung für die magische RLUSD-Stablecoin des Unternehmens erteilen wird. Wenn dies genehmigt wird, kann Ripple RLUSD legal der Öffentlichkeit anbieten.

Es gibt auch unbestätigte Berichte, dass Elon Musk möglicherweise erheblich in Ripple und XRP investieren könnte, was die Marktaufregung weiter verstärken könnte. Diese Gerüchte sind jedoch noch Spekulation, aber sie könnten auch einen Teil zur Aufwärtsbewegung von XRP beigetragen haben.

03, Risikohinweise

Obwohl XRP kürzlich ausgezeichnete Leistungen gezeigt hat, muss die zukünftige Entwicklung rational betrachtet werden.

1) Zentralisierungsprobleme

Zunächst gibt es Kontroversen über die ursprüngliche Token-Verteilung von XRP. Von den insgesamt 100 Milliarden XRP, die im Umlauf sind, werden mehr als die Hälfte von Ripple Labs kontrolliert.

Darüber hinaus spielt Ripple Labs eine zentrale Rolle in der Entwicklung, Wartung und Unterstützung des XRP-Ledgers, was es von vollständig dezentralisierten Blockchains wie Bitcoin und Ethereum unterscheidet. Diese Abhängigkeit bedeutet, dass das XRP-Ledger in gewissem Maße von den Entscheidungen von Ripple Labs beeinflusst wird.

Darüber hinaus hat Ripple Labs Partnerschaften mit vielen traditionellen Finanzinstituten und Zentralbanken geschlossen, die in der Regel zentralisierte Strukturen aufweisen.

2) Risiken von Hebelblasen

Der dramatische Anstieg von XRP hat den Preis auf das höchste Niveau seit 2021 gebracht. Analysten warnen jedoch, dass dieser Anstieg möglicherweise „hebelgetrieben“ ist, da die offenen Kontrakte für XRP-Derivate ein Rekordniveau erreicht haben, und warnen die Investoren vor potenziellen Schwankungen. Historische Muster zeigen, dass ein schneller Anstieg offener Kontrakte oft zu plötzlichen Marktkorrekturen führt.

3) Verwirrung zwischen dem Ripple-Protokoll und XRP

Wie bereits erwähnt, verwechseln viele Menschen die großflächige Einführung des Ripple-Protokolls durch Finanzinstitute mit der großflächigen Einführung des XRP-Assets. Beide sind miteinander kompatibel, aber unabhängig. Obwohl das Ripple-Protokoll einen starken Hintergrund für das XRP-Asset schafft, kann die Verwirrung zwischen beiden zu Fehleinschätzungen in der Gesamteinschätzung führen.

04, Zusammenfassung

Als einer der Pioniere im Blockchain-Bereich konzentriert sich XRP seit seiner Einführung im Jahr 2012 auf grenzüberschreitende Zahlungsszenarien und wurde aufgrund seiner Effizienz, Kosteneffizienz und technologischen Innovationen von Finanzinstituten geschätzt. In den letzten 12 Jahren war der Wachstumspfad von XRP jedoch alles andere als geradlinig, da es sowohl dem Druck durch den Wettbewerb auf dem Markt als auch häufigen Rückschlägen aufgrund von regulatorischen Streitigkeiten ausgesetzt war. Ob XRP als „Veteran“ in der Krypto-Welt in der Lage sein wird, erfolgreich neue innovative Wege zu finden, bleibt abzuwarten.