Ursprünglicher Titel: (Der Preis von 100.000 USD stößt mehrfach auf Widerstand und zieht sich zurück, wohin geht der Markt weiter? | WTR 11.25)
Ursprüngliche Quelle: WTR Forschungsinstitut
Rückblick auf die Woche
In dieser Woche, vom 11. November bis 18. November, erreichte der Ice-Sugar-Orange-Preis in der Nähe von 99.588 USD und fiel auf fast 80.215 USD, mit einer Schwankungsbreite von etwa 24,15%. Betrachtet man die Verteilung der Chips, gab es in der Nähe von 90.000 ein hohes Handelsvolumen, was eine gewisse Unterstützung oder einen Druck ausüben könnte.
• Analyse: 1. 69.000-73.000 etwa 561.000 Stück; 2. 87.000-91.000 etwa 468.500 Stück; • Die Wahrscheinlichkeit, dass der Preis kurzfristig nicht unter 87.000-91.000 fällt, liegt bei 70%; • Die Wahrscheinlichkeit, dass der Preis kurzfristig nicht über 100.000-105.000 steigt, liegt bei 60%.
Wichtige Nachrichten
Wirtschaftsnachrichten
1. Der US-amerikanische unabhängige Forschungsinstitut, das Federal Budget Accountability Office, hat einen aktuellen Bericht veröffentlicht, wonach die Gesamtsumme der US-Staatsanleihen diese Woche die 36 Billionen USD-Marke überschritten hat und einen Rekordhoch erreicht hat.
2. Ende Juli dieses Jahres erreichte die Gesamtsumme der US-Staatsanleihen 35 Billionen USD und stieg in nur etwas mehr als drei Monaten auf 36 Billionen USD.
3. Der Mitglied der EZB-Direktion, Kazaks, erklärte, dass angesichts der aktuellen wirtschaftlichen Situation in Europa im Dezember erneut eine Zinssenkung erforderlich sein könnte. Die EZB hat bereits dreimal die Zinsen gesenkt und erwartet, dass sie im nächsten Monat erneut senken wird. Die am Freitag veröffentlichten PMI-Daten zeigen, dass die Privatwirtschaft der Eurozone unerwartet geschrumpft ist, und der Markt setzt darauf, dass die Institution möglicherweise um weitere 50 Basispunkte senken wird.
Nachrichten aus dem Krypto-Ökosystem
1. Arthur Hayes, Mitbegründer von BitMEX, prognostiziert, dass BTC bis Ende dieses Jahres 100.000 USD erreichen könnte und bis Ende 2025 250.000 USD erreichen könnte. Er rät denjenigen, die zum ersten Mal einen Bullenmarkt erleben, rational zu bleiben und rechtzeitig zu realisieren, dass das Festhalten an der Einstellung 'Ich kann mehr verdienen' letztendlich dazu führen kann, dass man den bereits erlangten Reichtum verliert!
2. Rick Wurster, Präsident von Charles Schwab Corp., äußerte in einem Interview mit Bloomberg Radio, dass das Unternehmen in Betracht ziehen wird, den Handel mit physischen Kryptowährungen anzubieten, sobald die US-Vorschriften dies erlauben. Sobald sich die regulatorische Umgebung in den USA ändert, wird das Unternehmen in den Bereich der physischen Kryptowährungen eintreten und bereitet sich auf diese Möglichkeit vor.
3. Ki Young Ju, CEO von CryptoQuant, erklärte, dass der BTC-Markt derzeit nicht in der Blasenphase ist. Im Hinblick auf die realisierte Marktkapitalisierung ist die Wachstumsrate im Vergleich zu den kumulierten On-Chain-Zuflüssen nicht signifikant. Basierend auf dem stabilen Aufwärtstrend der aktuellen realisierten Marktkapitalisierung gibt es noch Aufwärtspotenzial, das Ziel könnte 141.000 USD erreichen.
4. In der letzten Woche flossen 3,376 Milliarden USD in BTC ETFs, darunter 2,054 Milliarden USD in den BlackRock IBIT und 773 Millionen USD in den Fidelity FBTC.
5. Am 21. November stieg der BTC-Marktanteil auf etwa 60%, das aktuelle BTC-Marktanteil sank diese Woche auf etwa 56%, während andere Währungen signifikant an Marktkapitalisierung gewannen und die Preise begannen zu steigen.
6. Daten von Cointelegraph zeigen, dass Tether, ein stabiler Emittent, seit November 2024 über 15 Milliarden USD an Stablecoins ausgegeben hat.
Langfristige Einsichten: Zur Beobachtung unserer langfristigen Situation; Bullenmarkt/Bärenmarkt/strukturelle Veränderungen/neutrale Zustände Mittelfristige Analyse: Zur Analyse, in welcher Phase wir uns derzeit befinden, wie lange diese Phase andauern könnte und welche Situationen wir möglicherweise erleben Kurzfristige Beobachtungen: Zur Analyse der kurzfristigen Marktsituation und zur Möglichkeit, dass in bestimmten Situationen bestimmte Ereignisse eintreten.
Langfristige Einsichten
• Verhältnis der Long- und Short-Term-Investoren • große Überweisungen an den Börsen • große Wale mit über 1000 Adressen • nicht-liquiditätsbedingte große Wale
(siehe Abbildung Verhältnis der Long- und Short-Term-Investoren)
Langfristige Investoren verkaufen Anteile, aber das Verkaufsvolumen ist nicht hoch und hat derzeit die Marktstruktur nicht erschüttert. Kurzfristige Spekulanten treten aktiv in den Markt ein und übernehmen Anteile.
(siehe Abbildung große Überweisungen an den Börsen)
Betrachtet man die großen Überweisungen an den Börsen, zeigt sich, dass große Abflüsse zu sinken beginnen. Das bedeutet, dass besonders große Kaufinteressen Anzeichen einer Verlangsamung zeigen.
(siehe Abbildung große Wale mit über 1000 Adressen)
Allgemein verkaufen große Wale leicht Anteile, aus dieser Perspektive ist der Preis von 100.000 USD nicht besonders gut durchzubrechen. Es könnte etwas Zeit benötigen.
(siehe Abbildung nicht-liquiditätsbedingte große Wale)
Die Gruppe der großen Wale verändert sich nicht viel, zurzeit gibt es keine besonderen Bewegungen, sie haben beschlossen, ihre Anteile weiter zu erhöhen.
Mittelfristige Analyse
• Netzwerk-Stimmung positiv • Modell für die Gesamtbewertung der großen Wale • Modell für die prozentuale Gewinnrealisation auf kurze Sicht • Kostenstruktur auf verschiedenen Preisniveaus • Anteil von ETH im Umlauf an Börsen
(siehe Abbildung Netzwerk-Stimmung positiv)
Die Netzwerk-Stimmung zeigt kürzlich Anzeichen einer langsamen Zunahme, möglicherweise haben die Emotionen der Marktteilnehmer etwas nachgelassen.
(siehe Abbildung Gesamtbewertung der großen Wale)
Die Bewertung der großen Wale bleibt in letzter Zeit „sehr hoch“, möglicherweise gibt es in dieser Gruppe weiterhin einen starken Willen zu halten.
(siehe Abbildung prozentuale Gewinnrealisation auf kurze Sicht)
Normalerweise, wenn der Gewinnanteil der kurzfristigen Teilnehmer 95% übersteigt, könnte der Markt einem gewissen Druck oder Widerstand gegenüberstehen, was die Kontinuität der nachfolgenden Preistrends beeinflusst.
Aber in letzter Zeit gab es eine erhebliche Zunahme, kontinuierliche Kapitalzuflüsse haben dazu geführt, dass der Verkaufsdruck der kurzfristigen Teilnehmer nicht tiefgreifende Auswirkungen hat.
In den letzten 7 Tagen gab es ebenfalls eine hohe Gewinnquote der kurzfristigen Teilnehmer, was möglicherweise kurzfristig zu einem gewissen Druck und Widerstand führen könnte.
(siehe Abbildung Kostenstruktur auf verschiedenen Preisniveaus)
Der Aufwärtsdruck in der aktuellen Preislage liegt über 95.000-98.000, möglicherweise wird die Volatilität aufgrund der heftigen Kämpfe in diesem Bereich kurzfristig zunehmen.
Natürlich wurde der untere Preis des Marktes derzeit auf etwa 64.000 angehoben, möglicherweise müssen die strukturellen Veränderungen im Markt aufgrund dynamischer Veränderungen neu bewertet werden, zum Beispiel kann die aktuelle Erwartung des Abwärtspotenzials etwas angehoben werden.
(siehe Abbildung Anteil von ETH im Umlauf an Börsen)
Der Anteil von ETH im Umlauf an Börsen hat leicht zugenommen, möglicherweise ist die Risikobereitschaft des aktuellen Marktes leicht gestiegen, was auch die Volatilität erhöhen könnte.
Kurzfristige Beobachtungen
• Risiko-Koeffizient der Derivate • Optionen Handelsabsicht-Verhältnis • Derivate-Handelsvolumen • implizite Volatilität der Optionen • Gewinn- und Verlustübertragungsvolumen • neue Adressen und aktive Adressen • Nettopositionen von Ice-Sugar-Orange an den Börsen • Nettopositionen von Yi-Tai an den Börsen • hoher Verkaufsdruck • Zustand der globalen Kaufkraft • Nettopositionen von Stablecoins an den Börsen • Off-Chain-Daten der Börsen
Bewertung der Derivate: Der Risiko-Koeffizient liegt im roten Bereich, das Risiko der Derivate nimmt zu.
(siehe Abbildung Risiko-Koeffizient der Derivate)
Die Liquidationsmenge der Short-Positionen in den Derivaten hat nicht mit dem Anstieg des Marktes zugenommen, sondern im Vergleich zum letzten Anstieg abgenommen. Dies deutet darauf hin, dass die Marktdynamik eher aus Zuwächsen als aus Beständen stammt.
Daher, obwohl der Risiko-Koeffizient der Derivate rot ist und die Liquidationsrisiken weiter zunehmen, wird es möglicherweise in naher Zukunft selbst bei Liquidationen nicht zu großen Bewegungen kommen.
(siehe Abbildung Handelsabsicht-Verhältnis von Optionen)
Das Verhältnis der Put-Optionen befindet sich auf hohem Niveau, das Handelsvolumen ist niedrig.
(siehe Abbildung Derivate-Handelsvolumen)
In der letzten Woche wurde erwähnt, dass der Markt eine nächste Volatilität vorbereitet, und kurz darauf stieg der Markt erneut. In dieser Woche fielen die Derivate erneut und warten auf die nächste Volatilität.
(siehe Abbildung implizite Volatilität der Optionen)
Die implizite Volatilität der Optionen zeigt keine signifikanten Veränderungen.
Stimmungszustandsbewertung: Gier
(siehe Abbildung Gewinn- und Verlustübertragungsvolumen)
Die positive Marktentwicklung hat nach einem erneuten Erreichen des Jahreshochs erneut einen neuen Höchststand überschritten.
(siehe Abbildung neue Adressen und aktive Adressen)
Neue und aktive Adressen befinden sich auf einem extrem hohen Niveau.
Bewertung der Struktur von Spot- und Verkaufsdruck: BTC und ETH befinden sich beide in einem Zustand hoher Abflüsse.
(siehe Abbildung Nettopositionen von Ice-Sugar-Orange an den Börsen)
BTC zeigt fortlaufende hohe Abflüsse.
(siehe Abbildung Nettopositionen von E-Tai an den Börsen)
ETH hat endlich den Status von Zuflüssen in den Status von Abflüssen geändert.
(siehe Abbildung hoher Verkaufsdruck)
BTC und ETH haben beide einige alte Adressen, die Gewinne realisieren und verkaufen.
Kaufkraft-Bewertung: Die globale Kaufkraft und die Kaufkraft von Stablecoins bleiben im Vergleich zur Vorwoche stabil und befinden sich in einem positiven Erholungszustand.
(siehe Abbildung Zustand der globalen Kaufkraft)
Die globale Kaufkraft blieb in der letzten Woche stabil und befindet sich in einem positiven Erholungszustand.
(siehe Abbildung Nettopositionen von USDC an den Börsen)
Die Kaufkraft von Stablecoins bleibt stabil im Vergleich zur Vorwoche und befindet sich in einem positiven Erholungszustand.
Bewertung der Off-Chain-Handelsdaten: Es gibt Kaufinteresse bei 85.000; es gibt Verkaufsinteresse bei 100.000.
(siehe Abbildung Coinbase Off-Chain-Daten)
In der Preisspanne von 85.000 bis 90.000 gibt es Kaufinteresse; in der Nähe von 100.000 gibt es Verkaufsinteresse.
(siehe Abbildung Binance Off-Chain-Daten)
Es gibt Kaufinteresse in der Preisspanne um 90.000-95.000; in der Preisspanne um 100.000 gibt es Verkaufsinteresse.
(siehe Abbildung Bitfinex Off-Chain-Daten)
Es gibt Kaufinteresse in der Preisspanne um 85.000-87.000; in der Preisspanne um 100.000 gibt es Verkaufsinteresse.
Zusammenfassung der Woche:
Zusammenfassung der Nachrichten:
In den letzten zwei Tagen ist der Marktanteil von BTC um 4% gefallen. Einige andere Währungen haben neue Höchststände für das zweite Halbjahr oder innerhalb des Jahres erreicht. Die Zeit, in der BTC auf einem hohen Niveau seitwärts tendiert, ist die Zeit, in der andere Währungen nachziehen. In einem Bullenmarkt-Zyklus geschieht dies oft. Insgesamt deutet es darauf hin, dass der Höchststand wahrscheinlich noch nicht erreicht ist. Der Marktanteil von BTC hat in Zukunft weiterhin Abwärtsspielraum, während ein Teil des spekulativen Kapitals von BTC auf andere Projekte mit kleinerer Marktkapitalisierung umschichtet.
Kurzfristige Auswirkungen: Die Daten am Mittwoch werden die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung im Dezember beeinflussen.
On-Chain-Langzeit-Einsichten:
1. Langfristige Teilnehmer verkaufen Anteile, kurzfristige Spekulanten treten aktiv in den Markt ein und übernehmen Anteile; 2. Große Überweisungen an den Börsen zeigen, dass das Kaufinteresse der großen Akteure anfänglich abgenommen hat; 3. Die großen Wale haben etwas verkauft; 4. Nicht-liquiditätsbedingte Wale bestehen weiterhin auf Käufen.
• Markteinschätzung: Aus den aktuellen Anzeichen zu schließen, ist es noch nicht an der Zeit, einen Höchststand zu erreichen.
On-Chain-Mittel-Analyse:
1. Die Stimmung im Markt zeigt eine gewisse Verlangsamung; 2. Die großen Wale haben in letzter Zeit ein hohes Halteinteresse; 3. Kurzfristig könnte es Druck oder Widerstand durch neu eingetretene Teilnehmer geben; 4. Der Aufwärtsdruck in der aktuellen Preislage liegt über 95.000-98.000, was zu heftigen Kämpfen im Markt führt; 5. Die Risikobereitschaft des Marktes ist leicht gestiegen, was auf größere Volatilität in naher Zukunft hindeuten könnte.
• Markteinschätzung: Eine Verlangsamung und Volatilität könnte auftreten, weil der Markt möglicherweise in naher Zukunft mit einer Gewinnmitnahme durch kurzfristige Teilnehmer konfrontiert ist, was zu einer allgemeinen Verlangsamung der Emotionen führt. Insgesamt könnte die Volatilität zunehmen.
On-Chain-Kurzfristbeobachtungen:
1. Der Risiko-Koeffizient liegt im roten Bereich, das Risiko der Derivate nimmt zu. 2. Die Anzahl der neuen aktiven Adressen befindet sich auf hohem Niveau, die Marktaktivität ist extrem hoch. 3. Stimmungszustandsbewertung des Marktes: Gier. 4. Die Nettopositionen an den Börsen für BTC und ETH sind beide in einem Zustand hoher Abflüsse. 5. Die globale Kaufkraft und die Kaufkraft von Stablecoins bleiben im Vergleich zur Vorwoche stabil und befinden sich in einem positiven Erholungszustand. 6. Off-Chain-Daten zeigen Kaufinteresse bei 85.000; Verkaufsinteresse bei 100.000. 7. Die Wahrscheinlichkeit, dass der Preis kurzfristig nicht unter 87.000-91.000 fällt, liegt bei 70%; die Wahrscheinlichkeit, dass der Preis kurzfristig nicht über 100.000-105.000 steigt, liegt bei 60%.
• Markteinschätzung: Der Gesamtzustand des Marktes ist kurzfristig gut. Es könnte zu einem leichten Rückzug kommen, der zu Liquidationen von Derivaten führt, aber die Marktentwicklung bleibt optimistisch, sodass die Wahrscheinlichkeit eines großen Rückgangs sehr gering ist.
Außerdem befindet sich ETH kurzfristig in einer Konsolidierungsphase, ein Durchbruch könnte der Beginn einer kleinen Bergbau-Saison sein.
Risiko-Hinweis: Alle oben genannten sind Markt-Diskussionen und Erkundungen und haben keine richtungsweisende Meinung für Investitionen; bitte gehen Sie vorsichtig damit um und schützen Sie sich vor Risiken von schwarzen Schwänen auf dem Markt. Dieser Bericht wird vom „WTR“-Forschungsinstitut bereitgestellt.
Dieser Artikel stammt von einem Beitrag und stellt nicht die Meinung von BlockBeats dar.
