Laut Shenzhen TechFlow sagte der Analyst James Van Straten, dass die offenen Verträge von CME seit dem 20. November um fast 30.000 auf 185.485 zurückgegangen seien.
Im gleichen Zeitraum überstiegen die Nettozuflüsse in in den USA notierte ETFs 3 Milliarden US-Dollar. Dies deutet darauf hin, dass Anleger sich eher einer reinen Long-Strategie als einem Spot-Futures-Arbitrage-Modell zuwenden.
James Van Straten erklärte, dass institutionelle Anleger seit der Notierung von ETFs im Januar dieses Jahres hauptsächlich Spot-Futures-Arbitrage-Strategien übernommen haben. Der aktuelle annualisierte Basis-Spread der CME-Dreimonats-Futures liegt weiterhin bei 16 %, Anleger neigen jedoch eher dazu, über ETFs auf den Aufstieg von Bitcoin zu wetten.
