Solana, auch „Ethereum-Killer“ genannt, hat sich im vergangenen Jahr zu einer der aktivsten DeFi-Plattformen entwickelt.
Laut einem Bericht von Messari zum ersten Quartal 2024 ist das DEX-Volumen auf dieser DeFi-Kette im Vergleich zum letzten Quartal um 319 % gestiegen. Auch die zirkulierende Marktkapitalisierung von Solanas nativem Token SOL hat sich seit Anfang 2023 mehr als verzehnfacht; zum Ende des ersten Quartals lag diese Zahl bei 86,4 Milliarden US-Dollar, gegenüber 7,9 Milliarden US-Dollar im ersten Quartal 2023.
Quelle: Messari
Und nun die große Frage: Warum erfreut sich Solana im Web3-Bereich so großer Beliebtheit?
Für diejenigen, die seit dem DeFi-Sommer im digitalen Asset-Ökosystem unterwegs sind, ist es kein Geheimnis, dass Solana mehrere Ausfallzeiten hatte. Aber trotz der Netzwerkhürden und Rückenwinde wie dem Zusammenbruch von FTX entwickelt es sich immer noch zu einem führenden Layer-1-Ökosystem.
Zwei Hauptfaktoren sind für diesen Erfolg verantwortlich: der hohe Durchsatz von Solana und die günstigen Transaktionsgebühren im Vergleich zu anderen Layer-1-Ketten, insbesondere Ethereum.
Warum sich DeFi-Benutzer für Solana entscheiden
Ethereum hat das Konzept der Entwicklung von Smart Contracts zwar bereits 2015 eingeführt, doch fast ein Jahrzehnt später steht diese bahnbrechende DApp-Kette aufgrund ihrer begrenzten Skalierbarkeit weiterhin vor grundlegenden Herausforderungen. Infolgedessen haben Netzwerküberlastungen und hohe Gebühren immer mehr DeFi-Benutzer dazu gezwungen, sich für Solana sowie andere Layer-1-Ketten und Layer-2-Rollups zu entscheiden.
Hoher Durchsatz
Solanas Kombination aus Proof-of-Stake (PoS)- und Proof-of-History (PoH)-Konsens wurde für eine schnellere Transaktionsabwicklung entwickelt und ermöglicht es der Kette, bis zu 65.000 Transaktionen pro Sekunde (tps) abzuwickeln – genauso schnell wie Visa.
Unterdessen kämpft Ethereum immer noch mit 15–30 tps, selbst nach der Migration von einem Proof-of-Work (PoW)-Konsens zu einem PoS-Netzwerk nach der Zusammenführung der PoS-Beacon-Chain und des Mainnets im September 2022.
Günstige Transaktionen
Die Transaktionskosten waren einer der Hauptfaktoren, die den Einstieg in den DeFi-Markt beschränkten. Auf dem Höhepunkt des DeFi-Bullenlaufs stiegen die durchschnittlichen Transaktionsgebühren bei Ethereum auf bis zu 50 US-Dollar, was die kleineren Akteure automatisch aus dem Markt drängte.
Im Gegensatz dazu war dies im Solana-Sommer 2023 nicht der Fall. Eine einzelne Transaktionsgebühr auf Solana könnte nur 0,0001 SOL kosten; es ist daher kein Zufall, dass das Ökosystem von Solana in der jüngsten Vergangenheit erhebliche Aktivitäten erlebte, insbesondere angesichts des steigenden Interesses an Meme-Coins.
Top-Solana-Projekte, die Sie im Auge behalten sollten
Während sich der Kryptomarkt nach dem ETF-Zulassungshype, der BTC auf neue Höchststände von 73.000 USD trieb, etwas abgekühlt hat, gibt es noch mehr, worauf man sich freuen kann, darunter auch eine mögliche Solana-ETF-Zulassung. Aber was noch wichtiger ist: Es gibt eine ganze Reihe von Nischenprojekten, die auf Solana aufbauen und florieren könnten, sobald sich der Markt erholt.
Dogwifhat (WIF) – Solanas Meme-Kultur
In der Kryptokultur sind Meme-Coins mit Tiermotiven zum Synonym geworden. Zunächst war es die DOGE-Coin, die bekannte Persönlichkeiten wie Elon Musk anzog. Später wurde Dogwifhat im November 2023 auf Solana eingeführt und hat sich seitdem zu einer der begehrtesten Meme-Coins entwickelt.
Obwohl man argumentieren kann, dass diese Meme-Münze außer Spekulation keinen Nutzen hat, ist der $WIF-Token nun Teil der Meme-Kultur von Solana mit Hundethema; die Münze ist im vergangenen Jahr um über 600 % gestiegen. Noch interessanter ist, dass eine neue Solana-Meme-Münze mit Katzenthema namens Popcat dem Kurs von WIF zu folgen scheint und kürzlich einen Rekord von 1 Milliarde Dollar Marktkapitalisierung erreicht hat.
Zeus-Netzwerk – Interoperabilität
Eine der größten Herausforderungen im DeFi-Markt ist die Interoperabilität. Die Übertragung von Vermögenswerten aus einem Ökosystem ist nicht so nahtlos, wie sie sein sollte. Positiv ist jedoch, dass kettenübergreifende Kommunikationsschichten wie Zeus Network jetzt die Virtual Machine (SVM) von Solana nutzen, um eine steckbare und programmierbare Architektur einzuführen, mit der DApps Interoperabilitätslösungen erstellen können.
Dieses Netzwerk beherbergt eine der wenigen DApps, die entwickelt wurden, um Bitcoin-Liquidität in Solanas florierendes DeFi-Ökosystem einzuführen, APOLLO. Obwohl es sich noch um ein junges Projekt handelt, zog der Testnetzstart von APOLLO über 40.000 Benutzer aus 162 Ländern an. Noch wichtiger ist, dass diese DApp das Potenzial hat, über 1 Billion US-Dollar an ungenutztem Kapital von BTC freizusetzen, das passives Einkommen innerhalb des DeFi-Ökosystems von Solana generieren könnte.
Jupiter – Dezentrale Börse (DEX)
Ein DEX ist für das effektive Funktionieren jedes DeFi-Ökosystems unerlässlich. Jupiter ist fast das, was Uniswap für das Ethereum-Netzwerk ist; dieser auf Solana basierende DEX-Aggregator unterstützt über 1.200 Handelspaare und verfügt laut DeFi Llama derzeit über einen Total Value Locked (TVL) von 544 Millionen US-Dollar.
Obwohl Jupiter ein relativ neuer DEX ist und sein nativer Token $JUP erst seit weniger als einem Jahr gehandelt wird, stieg der Preis im April auf Höchststände von 1,80 $, gegenüber 0,66 $ zum Zeitpunkt der Einführung. Noch bemerkenswerter ist, dass er jetzt zu den Top 100 der Krypto-Token gehört, während das tägliche Handelsvolumen derzeit bei 191 Millionen $ liegt.
Einpacken
Solanas DeFi-Ökosystem hat viel Raum für Wachstum; zum Zeitpunkt des Schreibens liegt Ethereums TVL bei 60 Milliarden Dollar, während Solanas bei 5 Milliarden Dollar liegt. Dies bedeutet zwar nicht unbedingt, dass letzteres letztendlich Ersteres einholen wird, aber die jüngsten Aktivitäten deuten darauf hin, dass es eine Frage des Wann und nicht des Ob sein könnte.
Sollte dies geschehen, wird Solanas TVL gegenüber seinem aktuellen Wert um das Zwölffache steigen. Es ist auch erwähnenswert, dass ein einzelner ETH derzeit für etwa 3.500 $ gehandelt wird, während der $SOL-Token für 178 $ gehandelt wird. Mit anderen Worten: Sowohl das Ökosystem als auch der native Token haben ihr volles Potenzial noch nicht erreicht.
