Der Oberste Gerichtshof der USA hat kürzlich ein wichtiges Urteil zu den Durchsetzungsbefugnissen der Securities and Exchange Commission (SEC) gefällt. Die Einzelheiten lauten wie folgt:
Inhalt des Urteils: Der Oberste Gerichtshof der USA hat entschieden, dass die SEC keine internen Richter mehr einsetzen kann, um Fälle von zivilrechtlichem Wertpapierbetrug zu verhandeln. Das Urteil entzieht der SEC das Recht, sich bei bestimmten zivilrechtlichen Betrugsbeschwerden auf ihre internen Verfahren als zentrales Durchsetzungsinstrument zu berufen.
Hintergrund und Grundlage: Dieses Urteil geht auf die Überprüfung der internen Verfahren der SEC durch den Obersten Gerichtshof zurück, die seiner Meinung nach gegen verfassungsrechtliche Grundsätze verstoßen. Der Oberste Gerichtshof bestätigte diese Ansicht mit 6 zu 3 Stimmen.
Beeinflussen:
Auswirkungen auf die SEC: Dieses Urteil hat direkte Auswirkungen auf die Durchsetzungsfähigkeiten der SEC. Die SEC hat im Geschäftsjahr 2023 mehr als 5 Milliarden US-Dollar an zivilrechtlichen Strafen eingezogen, es ist jedoch unklar, wie viel dieser Einnahmen aus ihren internen Verfahren oder Verfahren vor Bundesgerichten stammte. Dieses Urteil könnte die Fähigkeit der SEC einschränken, zivilrechtliche Betrugsfälle durch interne Verfahren in Zukunft zu untersuchen und Strafen zu verhängen. Auswirkungen auf andere Regulierungsbehörden: Dieses Urteil dürfte auch weitreichende Auswirkungen auf andere Regulierungsbehörden haben, da es sich auf die Verfahren und Methoden bezieht, die die Regulierungsbehörden bei der Untersuchung und Bestrafung von Straftaten anwenden.
Marktreaktion: Dieses Urteil könnte eine Neubewertung der künftigen Ausrichtung des US-Finanzregulierungssystems durch den Markt auslösen. Anleger und Marktteilnehmer werden wahrscheinlich in Zukunft stärker darauf achten, wie die SEC und andere Regulierungsbehörden ihre Durchsetzungsstrategien anpassen, um auf diese Änderung zu reagieren.
Zahlen und Informationen:
Abstimmungsergebnisse: Der Oberste Gerichtshof bestätigte das Urteil mit 6:3 Stimmen. Strafeinnahmen der SEC im Geschäftsjahr 2023: Die SEC erzielte im Geschäftsjahr 2023 Einnahmen aus zivilrechtlichen Strafen in Höhe von mehr als 5 Milliarden US-Dollar.