Ani autor Tim Fries, ani tento web The Tokenist neposkytují finanční poradenství. Než učiníte finanční rozhodnutí, prostudujte si naše zásady pro webové stránky.
Přestože je známo, že obnovitelné zdroje energie jsou materiálově a plošně náročné, je těžké překonat jejich soběstačnost. Od kotlů na biomasu po solární a větrné elektrárny nabízejí cestu k čistému snížení závislosti na elektrické síti. Kromě toho celoplošné regulační iniciativy s nulovou čistou zvyšují přístup společností využívajících obnovitelné zdroje energie ke kapitálu.
Tyto faktory samy o sobě způsobují, že zásoby obnovitelné energie mají stálou sílu v měřítku. Ve srovnání s širším trhem však nabraly opačný směr vzhledem k jejich cyklickému charakteru a citlivosti na režim vyšších úrokových sazeb.
Zatímco index S&P 500 vzrostl od začátku roku o 15,5 %, First Trust NASDAQ Clean Edge Energy Index Fund (QCLN) klesl o 16 %.
Přesto se v těchto chvílích poklesu dosahují zisky. Vzhledem k tomu, že futures na fondy Fed ve třech sníženích sazeb do konce roku 2024, mohly by tyto obnovitelné akcie přinést dlouhodobé zisky.
Clearway Energy, Inc. (NASDAQ: CWEN)
Společnost Clearway Energy se v USA diverzifikovala na skladování energie, větrnou a solární energii, což představuje přibližně 6 200 MW energie. To je podpořeno 2 500 MW pocházejícími z provozu zemního plynu. V oblasti obnovitelných zdrojů energie je společnost na 5. místě podle podílu na trhu.
V květnu 2022 konsorcium vedené EU skládající se z TotalEnergies, TotalEnergies, ArcelorMittal, Axens a IFP Energies Nouvelles získalo 50 % společnosti Clearway Energy Group (CEG). V květnových ziskech za 1. čtvrtletí měla společnost Clearway čistou ztrátu 46 milionů USD, z čehož ztráta obnovitelných zdrojů ve výši 44 milionů USD byla kompenzována konvenční výrobou s čistým příjmem 16 milionů USD.
Ve srovnání s předchozím čtvrtletím však společnost pouze mírně odčerpala hotovost, a to na 963 milionů USD oproti 1 miliardě USD. Oproti celkovým závazkům v hodnotě 9,8 miliardy USD má Clearway akcie v hodnotě 5 miliard USD. S poměrem dluhu k vlastnímu kapitálu 1,5 společnost potvrdila svůj celoroční výhled CAFD ve výši 395 milionů USD pro rok 2024 a zvýšila výplaty dividend o 1,7 %.
Je to proto, že společnost Clearway provedla několik dlouhodobých investic. Investice v hodnotě 65 milionů dolarů jen na Dan’s Mountain a Rosamond South by měly přinést 10% CAFD (hotovost k dispozici pro distribuce na akcii). Společnost zvýšila budoucí výhled CAFD z 415 milionů USD na 420 milionů USD.
V současné době je dividendový výnos 6,34 % při roční výplatě dividend na akcii 1,6408 USD, akcie CWEN jsou nyní 25,95 USD. To se blíží jeho 52týdennímu průměru 24,43 USD. Průměrný cíl CWEN společnosti Nasdaq je 31 USD, přičemž spodní cíl je v souladu s aktuální cenou 26 USD za akcii.
Připojte se k naší skupině Telegram a nenechte si ujít žádný zásadní příběh.
Brookfield Renewable Partners L.P. (NASDAQ: BEP)
BEP má ještě jednodušší přístup ke kapitálu v rámci své mateřské společnosti Brookfield Asset Management. Ke květnu společnost vlastní téměř 200 000 MW aktiv obnovitelných zdrojů energie ve vodních, větrných, solárních a distribuovaných úložištích.
Do roku 2028 očekává Brookfield 10% roční růst finančních prostředků z operací (FFO). Kromě získávání aktiv jako strategického modelu pochází důvěryhodnost této prognózy z 12 % FFO na jednotku CAGR mezi roky 2016 a 2024. Ještě důležitější je, že přibližně 70 % výnosů Brookfieldu je indexováno inflací s průměrnou 13letou smlouvou.
Brookfield zvýšil tržby z 1,3 miliardy USD na 1,5 miliardy USD ve srovnání s předchozím čtvrtletím. Společnost má dividendový výnos 5,79 % při roční výplatě dividendy 1,42 USD. Při současné ceně 25 USD jsou akcie BEP v souladu se svým 52týdenním průměrem, ale stále pod svým 52týdenním stropem 30,32 USD na akcii.
Tato úroveň je průměrný cenový cíl Nasdaq na 30,4 dolaru. Nízký odhad 27 USD je přitom stále vyšší než současná cenová hladina BEP.
Eversource Energy (NASDAQ: ES)
Tato holdingová společnost působící v Massachusetts, Connecticutu a New Hampshire si klade za cíl stát se uhlíkově neutrální do roku 2030. Do konce roku 2024 je Eversource na dobré cestě dokončit své offshore projekty Revolution Wind, Sunrise Wind a South Fork Wind. ta druhá již vyrábí energii.
Růstový cíl společnosti FFO je pro rok 2025 v rozmezí 14 – 15 %, po 6% zisku na akcii (EPS) za 10 let od roku 2014. Eversource Energy nabízí 5% dividendový výnos při roční výplatě dividendy 2,86 USD na akcii .
Při současné ceně 57,18 USD jsou akcie ES stále pod 52týdenním průměrem 60,52 USD na akcii. Průměrný cíl ceny akcií Nasdaq je 65,9 USD, přičemž nízký odhad je rovněž v souladu s aktuální cenou akcií na úrovni 57 USD za akcii.
Myslíte si, že obnovitelné zdroje ustoupí do pozadí jaderné energie nebo se stanou komplementární? Dejte nám vědět v komentářích níže.
Zřeknutí se odpovědnosti: Autor nedrží ani nezastává pozici v žádných cenných papírech diskutovaných v článku.
Příspěvek Tři zásoby obnovitelné energie, které mohou přinést solidní výnosy appeared first on Tokenist.