Jak se krypto airdropy stávají více mainstreamovými, projekty za nimi narážejí na velký problém: útočníci Sybil.

Tito bukanýrští hráči DeFi vytvářejí více adres peněženek, aby podvrhli airdrops tím, že předstírají, že provádějí legitimní činnost, což stojí krypto projekty miliony.

Vysávají odměny od legitimních uživatelů a narušují integritu projektů, na které se zaměřují.

Tapioca DAO, začínající protokol peněžního trhu postavený na LayerZero, říká, že má řešení. Místo rozdávání bezplatných tokenů poskytne jeho airdrop uživatelům možnost zakoupit jeho nativní token TAP za zvýhodněnou cenu.

"Pokud někdo chce Sybil, jsou tu kapitálové výdaje," řekl spoluzakladatel Tapioca DAO Matt Marino DL News. "Je to podobný výsledek. Pokud vysadíte 1 000 žetonů s 50% slevou, tato osoba skončí s 500 žetony zdarma.“

Marino říká, že přístup Tapiocy zajišťuje, že i když uživatelé zaútočí na Sybil, nebudou jen získávat hodnotu – budou muset něco vrátit.

Tapioca DAO buduje peněžní trh DeFi a stablecoiny. Je postaven na LayerZero, křížovém řetězovém mostě.

To umožňuje Tapioce propojit dlužníky a věřitele napříč různými blockchainy.

Inspirace od kmotra DeFi

Inspirací pro výsadek, řekl Marino, byl Andre Cronje, takzvaný DeFi kmotr za protokoly Yearn Finance, Keeper Network a Solidly.

"Mluvil o call opcích a já jsem byl velkým fanouškem Keeper Network," řekl. "Skutečně jsem souhlasil s principem toho, o čem mluvil, a prostě jsme s tím běželi."

Cronje poprvé v roce 2021 představil myšlenku pobídky pomocí call, odvozených sázek, které se vyplatí, pokud cena tokenu vzroste.

Přesto má Tapiokův plán rizika.

Marino řekl, že Tapioca je pravděpodobně prvním protokolem, který se pokusil o opční výsadek. Existuje šance, že útočníci Sybil najdou mezeru, aby mohli využít nevyzkoušený mechanismus.

Nebylo by to poprvé, kdy se jeden z Cronjeho nápadů pokazil. Když v roce 2022 spustil Solidly, uživatelé hráli protokol hlasováním o svých vlastních fondech likvidity tokenů.

Možnosti výsadku

Tapioca DAO říká, že její opční výsadek „vytvoří nejodolnější, nejsladěnější výsadek s maximální hodnotou vůči Sybil, jaký byl kdy proveden“.

Zahájení je naplánováno na 14. června a poskytne možnosti volání tokenů TAP těm, kteří se zúčastnili aukce zahajování protokolu, držitelům Pearl Club ONFT a některým členům komunity.

První kolo airdropu bude distribuovat opce s výplatní cenou o 50 % nižší, než je konečná startovací aukční cena TAP ve výši 2,07 USD, a vyprší za týden. Následující kola přinesou opce s 25% až 50% slevou.

Pokud cena TAP klesne pod výplatní cenu opcí, stanou se bezcennými a potenciálně odříznou některé uživatele.

Marino řekl, že tato situace je záměrná.

"Vytvořili jsme ochranný mechanismus, kde pokud není dostatečná poptávka a token klesá, inflace se zastaví," řekl.

Nicméně, dodal Marino, protokol byl navržen tak, aby motivoval k držení TAP, aby se tomuto problému zabránilo.

Držitelé, kteří zablokují TAP v protokolu, obdrží poplatky, které generuje. Budou také moci použít své uzamčené tokeny jako kolaterál, za který si mohou půjčit.

"Hall monitory"

Marino kritizoval populární přístup k výsadkům, kdy projekty rozdávají bezplatné tokeny uživatelům, kteří splňují určitá kritéria.

"Vždycky nakonec ztratíte obrovské množství hodnoty pro lidi, kteří jsou Sybiling," řekl.

Některé projekty vynaložily spoustu času a úsilí na identifikaci a vyloučení útočníků Sybil s omezeným úspěchem.

Někteří na ně dokonce dávají odměny a slibují, že uživatelům, kteří je dokážou identifikovat, dají více žetonů.

To motivuje uživatele, aby nesprávně nahlásili legitimní uživatele do projektů v naději, že si pro sebe zajistí více tokenů.

"Dávají tam monitory, aby se podívali," řekl Marino. "Prostě to nejde."

Tapiocova koncovka

Kromě maření útočníků Sybil má možnost výsadek ještě jednu funkci.

Tapioca použije peníze získané prostřednictvím airdrop opcí k zajištění likvidity, což je systém známý jako protokolární vlastní likvidita – nebo PoL.

Marino řekl, že mnoho peněžních trhů DeFi a stablecoinů je nakonec velmi nelikvidních.

„Způsob, jakým vyděláváte poplatky a profitujete z CDP stablecoinu jako platformy, je z pákového efektu. A pokud nemáte žádnou likviditu, nikdo ji nemůže využít, a pak nemáte žádné poplatky,“ řekl Marino.

CDP je zkratka pro zajištěnou dluhovou pozici – v podstatě vytváří tokeny v dolarové hodnotě zablokováním jiných tokenů s vyšší hodnotou jako kolaterál.

Stabilní coin DAI společnosti MakerDAO používá model CDP.

Doufáme, že pokud Tapioca dokáže vygenerovat dostatek PoL, nebude závislá na žoldáckých poskytovatelích likvidity a může nabídnout konkurenceschopné sazby.

Zda toho Tapioca dokáže dosáhnout, není jisté.

Jiné protokoly, které se pokoušely generovat PoL, jako Olympus DAO a Tokemak, se snažily zůstat relevantní.

Tim Craig je korespondentem DeFi v DL News. Máte tip? Napište mu na tim@dlnews.com.