1. Co je WorldCoin?

Posláním World Coin je vybudovat největší světovou identitu a finanční síť jako veřejnou službu, která dává vlastnictví všem. Systém WorldCoin se točí kolem World ID, které umožňuje uživatelům online ověřit, že jsou skutečnými lidmi, a zároveň zachovat soukromí uživatelů prostřednictvím důkazu s nulovými znalostmi.

WorldID: Digitální identita, která se zaměřuje na ochranu soukromí a certifikaci osobnosti globální peněženka pro platby, nákupy a převody.

2. Pozadí projektu

Worldcoin získal více než 250 milionů dolarů v několika kolech od investorů, včetně a16z, Khosla Ventures, Bain Capital Crypto, Blockchain Capital a Tiger Global.

Nejznámějším ze tří zakladatelů je Sam Altman, spoluzakladatel a současný CEO OpenAI a bývalý prezident startupového inkubátoru Y Combinator.

3. Distribuce tokenů

Počáteční celková zásoba WorldCoin je 10 miliard WLD.

Omezení dodávky je pevně stanoveno na 10B WLD po dobu 15 let po uvedení na trh (vynuceno smart kontraktem WLD). Po 15 letech může správa rozhodnout o zavedení míry inflace až 1,5 % ročně, pokud to bude považovat za nutné pro dlouhodobou udržitelnost protokolu. Správa také určí, jak budou tyto nově ražené tokeny distribuovány, pokud vůbec. 1,5% roční inflační strop je vynucován chytrým kontraktem WLD. Ve výchozím nastavení je míra inflace nastavena na 0 %, pokud není změněna prostřednictvím řízení.

10B WLD tokenů se přiděluje různým zainteresovaným stranám následovně:

75 % tokenů WLD je přiděleno komunitě Worldcoin.

9,8 % tokenů WLD je přiděleno počátečnímu vývojovému týmu.

13,5 % tokenů WLD je přiděleno investorům TFH.

1,7 % tokenů WLD je přiděleno do rezervy TFH.

Podle údajů na block exploreru drží deset nejlepších adres více než 99 % coinů.

4. Subjektivní analýza

Zatím jsme na trhu neviděli žádné KOL, které by analyzovaly projekt World Coin, a smluvní sazby jsou od spuštění do současnosti v zásadě záporné. Zdá se, že nejsou ohledně tohoto projektu příliš optimističtí.

WLD mi dává velmi známý pocit, nedokážu to vyjádřit slovy, ale mám pocit, že někdo v zákulisí musí tento projekt propagovat.

Z hlediska financování se World Coin příliš nefinancoval a zatím není jasné, v jakém ocenění byl financován. Pokud znáte ocenění, za které lze získat finanční prostředky, můžete vědět, jaký zisk daná instituce aktuálně vytváří. Pokud získáte finanční prostředky v hodnotě 1 miliardy USD, současná tržní hodnota v plném oběhu je 21 609 000 000 (k 28. 2023 21:14:06), kolo financování v hodnotě jedné miliardy amerických dolarů by bylo 20násobkem zisku, což není přehnané. Tržní hodnota oběhu ve výši 20 miliard je skutečně trochu velká, ale vzhledem k tomu, že objem oběhu je pouze 1 %+, je rozumné uvažovat o tomto oběhu v rámci vysoké tržní hodnoty plného oběhu.

Z hlediska metody výstupu je výstup WLD velmi malý a podmínky jsou drsné Pouze určené země nebo regiony mají Orb (stroj na ověřování duhovky) a je vyžadován KYC, takže existuje velmi malý prodejní tlak.

Soudě ze současného trhu, od otevření do současnosti je POC (transačně intenzivní oblast, kterou lze chápat jako nákladová cena) kontraktu na 2,26 a POC 9 spotu na 2,185 bodů sdílených ve smlouvě skupiny jsou dnes velmi jasné, struktura úrovní zálohuje FVG a zachází s POC jako s nejbližší rezistencí směrem nahoru, spot zasáhne POC před kontraktem, takže také ovlivňuje schopnost kontraktu dosáhnout cílové ceny.

Pokud pomineme kola oceňování a podíváme se na ně všechny dohromady, současná oběžná tržní hodnota 200 milionů je pro instituce zjevně obtížné získat zpět investiční náklady. Potom jako instituce existují pouze dva způsoby, jak náklady udržet. před prodejem spotu počkejte, až se cena měny odblokuje (oběh měny se zvýší, tržní hodnota oběhu se zvýší, podpoříte zvýšení ceny (oběh měny se nezmění, tržní hodnota oběhu se zvýší) a dosáhnete návratnosti nákladů a maximalizace výhod; deriváty a spotové zboží , z pohledu maximalizace zájmů si osobně myslím, že to druhé je pravděpodobnější. S tím však souvisí i otázka lineárního odemykání či jednorázového odemykání, se kterými se prozatím nebude počítat.

Za druhé, musíme také zvážit, kde je krátkodobé dno WLD Pokud je dno příliš nízké, měli bychom včas zastavit ztráty nebo upravit strategie pozic, abychom se vyhnuli příliš mnoha plovoucím ztrátám, pokud předpokládáme, že financování je založeno na a v hodnotě 5 miliard USD, může ještě klesnout o tři čtvrtiny, tedy na pozici asi 0,5, pokud je financování založeno na ocenění tři miliardy USD, může stále klesnout o šest sedmin, tzn. na pozici 0,3, ale po zkombinování objemu oběhu jsem tuto myšlenku přímo zavrhl, protože i na základě valuace 5 miliard USD, kdy cena dosáhne 0,5, bude tržní hodnota oběhu pouze 50 milionů. Taková tržní hodnota je zjevně v rozporu s identitou Sama Altmana, nemluvě o tom, že jakmile WLD vstoupila online, přední tuzemské burzy v podstatě šly online dohromady a dokonce by jim taková pompéznost plácla do očí hodnota byla příliš nízká. Za druhé, to není uspokojivé, o čem budu mluvit dále, je cesta vývoje (sklizně).

Myslím, že jejich cesta by mohla být:

Financování——>Měna emise——>Přilákejte (získejte) uživatele/vývojáře——>Hledejte financování s vyšším zhodnocením——>Podpořte zvýšení cen měny——>Pokračujte v získávání (získávání) uživatelů/vývojářů——>Pokračování ve financování

Pokud se na začátku sníží tržní hodnota, bude to samozřejmě na škodu následnému financování a přilákání uživatelů.

V současné době však nepodnikají žádné kroky a tento projekt postrádá logiku, aby se sám zvedl, takže když se na to podíváme tímto způsobem, může jít pouze o model řízený informacemi (zprávami).

Informace (zprávy), které odpálí WorldCoin (podporují růst cen měn), budou velmi pravděpodobně dalším kolem financování.

Metody ověřování informací mohou pomoci blockchainovým společnostem lépe ověřit totožnost uživatelů a také mohou pomoci tradičním společnostem lépe identifikovat hodnotu uživatelů blockchainu. Ačkoli to může jít proti decentralizaci, z projektu World Coin je vidět, že má komerční hodnotu, o které stojí za to mluvit.

V God zveřejnil dlouhý článek, jakmile byl token online, což stačí k tomu, aby V God ukázal uznání tomuto projektu. Decentralizace neznamená, že není vyžadováno ověření identity, pokud se nepodaří ověřit totožnost, bude se jen šířit podvod nebo spam. Ačkoli je těžké říci, zda selže kvůli právním problémům, při pohledu na tuto cestu by logika podpory cen měn měla být rozumná. V současné době je oběh měny extrémně malý, takže neexistuje žádný prodejní tlak nebo zdržování se jen proto, aby odplavilo velké investory, kteří se vrhli na prodej, jakmile se trh otevřel.

Nakonec musíme zvážit, kde je cílová nákladová cena, ale soudě ze současných informací skutečně neexistuje způsob, jak odvodit, kde je vrchol, můžeme pouze hádat na základě nákladů na financování.

Kde je tedy dno? V kombinaci s tím, co bylo řečeno dříve, je nyní dno (2,35 od včerejšího příspěvku), pokud chcete vstoupit na trh s nižšími náklady, uvidíme, zda je cena ochotna vrátit se zpět k POC (spot 2,185, kontrakt 2,26) .

5. Shrnutí

Z obchodní logiky projektu je WorldCoin proveditelný Přestože je většina coinů vydávána komunitním uživatelům, s ohledem na tvrdé podmínky akvizice je počet vydaných coinů velmi malý, takže se není třeba obávat prodejního tlaku.

Strana projektu se musí spoléhat pouze na 25 % tokenů, aby dosáhla většiny zisků. 75 % distribuovaných prostředků nelze shromáždit ve velkém a všechny jsou v rukou drobných investorů.

Z narativní perspektivy je WorldCoin velmi sexy pro Web3 i Web2. Z pohledu ocenění není současné ocenění rozhodně vysoké. Dobrý příběh, silné pozadí, nízká tržní kapitalizace (hodnocení) Někteří lidé říkají, že ověřování duhovky World Coin je falešné a že vykořisťuje lidi ve třetím světě tím, že se spoléhá na rozdíly v informacích projekt není dobrý.

Co chci říct je, že dokud nebudeme mít způsob, jak zapálit oheň, nemyslete na jiné věci, kromě vydělávání peněz. Naopak si myslím, že World Coin má extrémně silné schopnosti získávání zákazníků, což je plné pokušení jak pro drobné investory, tak pro instituce.

Podobné projekty jsou vzácné, proto se zaměřím na tento projekt.

*Výše uvedený obsah je velmi subjektivní a představuje pouze osobní názory a nepředstavuje investiční poradenství.