Incognito Market Owner Arrested After FBI Tracked Crypto Transactions

CryptoPotato · 2024-05-25T22:13:05.000Z

A Taiwanese national has been charged with running Incognito Market, a darknet drug bazaar, and arrested after authorities tracked the platform’s transactions. The platform has transacted more than $100 million in crypto through selling illegal narcotics such as fentanyl. Incognito Market Founder Arrested and Charged On May 18, U.S. authorities arrested Rui-Siang Lin, 23, operating under the pseudonym “Pharoah,” at New York’s John F. Kennedy Airport. According to FBI Assistant Director in Charge James Smith, Lin ran Incognito Market for about four years, was in charge of its operations, including vendors, employees, and customers, and was the primary decision maker. During this time, Lin gathered millions of dollars in personal profit, and Incognito Market grew to become one of the biggest online narcotics sales platforms. The platform facilitated the buying and selling of drugs such as prescription amphetamines like Adderall, MDMA, LSD, and cocaine using Monero and Bitcoin. In turn, Lin took a 5% cut of every sale as users channeled funds through the platform. Lin is facing charges including one count of money laundering, one count of engaging in a continuing criminal enterprise, one count of narcotics conspiracy, and one count of conspiracy to sell misbranded and adulterated medication. According to the FBI, they identified the Incognito Market owner by tracking crypto from the marketplace to an exchange account in his name. FBI task force officer Mark Rubens said the exchange provided Lin’s driver’s license, email, and phone number. U.S. Attorney Damian Williams stated on Monday, when Lin appeared in court, that the so-called “dark web” is not a sanctuary for individuals attempting to engage in unlawful activities. Lin Faces Life Sentence Incognito Market ceased operations in March after an exit scam left users unable to access their funds. Administrators then reportedly began demanding vendors to pay fees ranging from $100 to $20,000 based on their size to prevent their customer data from being publicly leaked. Despite the allegations, Lin, who identifies as a crypto developer and enthusiast of privacy coin Monero, disclosed on X that he conducted a four-day workshop on cybercrime and cryptocurrency for 30 police officers at the Saint Lucia Police Academy in early April. If convicted, Lin is looking at a mandatory life sentence on a criminal enterprise charge. Meanwhile, Ross Ulbricht, the individual behind the Silk Road darknet drug marketplace, faced similar charges and was convicted of the same crime. He received a life sentence in prison. Notably, the narcotics conspiracy charge Lin faces carries a mandatory minimum sentence of 10 years and a maximum potential sentence of life imprisonment. The other two charges carry a combined maximum sentence of 25 years in prison. The post Incognito Market Owner Arrested After FBI Tracked Crypto Transactions appeared first on CryptoPotato.

Tchajwanský státní příslušník byl obviněn z provozování inkognito Marketu, darknetového drogového bazaru, a zatčen poté, co úřady sledovaly transakce platformy.
Platforma prodala více než 100 milionů dolarů v kryptoměnách prostřednictvím prodeje nelegálních narkotik, jako je fentanyl.
Zakladatel inkognito trhu zatčen a obviněn
18. května zadržely americké úřady na newyorském letišti Johna F. Kennedyho Rui-Siang Lin (23), který operoval pod pseudonymem „Pharoah“. Podle zástupce ředitele FBI Jamese Smithe vedl Lin asi čtyři roky trh Inkognito, měl na starosti jeho operace, včetně prodejců, zaměstnanců a zákazníků, a měl hlavní rozhodovací pravomoc.
Během této doby Lin nasbírala miliony dolarů na osobním zisku a Incognito Market se rozrostl na jednu z největších online platforem pro prodej narkotik. Platforma usnadňovala nákup a prodej drog, jako jsou amfetaminy na předpis, jako je Adderall, MDMA, LSD a kokain pomocí Monero a bitcoinů. Lin zase snížil o 5 % z každého prodeje, protože uživatelé přes platformu směřovali prostředky.
Lin čelí obvinění, včetně jednoho obvinění z praní špinavých peněz, jednoho zapojení do pokračujícího zločinného podniku, jednoho obvinění z narkotického spiknutí a jednoho obvinění ze spiknutí za účelem prodeje nesprávně značkových a falšovaných léků.
Podle FBI identifikovali vlastníka trhu Inkognito sledováním kryptoměn z tržiště na burzovní účet na jeho jméno. Důstojník FBI Mark Rubens řekl, že výměna poskytla Linův řidičský průkaz, e-mail a telefonní číslo.
Americký právník Damian Williams v pondělí, když se Lin objevil u soudu, uvedl, že takzvaný „temný web“ není útočištěm pro jednotlivce, kteří se pokoušejí zapojit do nezákonných činností.
Lin čelí doživotnímu trestu
Inkognito Market přestal fungovat v březnu poté, co podvod při odchodu znemožnil uživatelům přístup ke svým prostředkům. Správci poté údajně začali po dodavatelích požadovat, aby platili poplatky v rozmezí od 100 do 20 000 USD na základě jejich velikosti, aby zabránili veřejnému úniku dat o jejich zákaznících.
Navzdory obviněním Lin, který se identifikuje jako vývojář kryptoměn a nadšenec pro ochranu soukromí coin Monero, prozradil na X, že začátkem dubna uspořádal čtyřdenní workshop o kyberkriminalitě a kryptoměnách pro 30 policistů na Policejní akademii Svaté Lucie.
Pokud bude Lin odsouzen, čeká ho povinný doživotní trest za obvinění z trestného činu. Mezitím Ross Ulbricht, osoba stojící za drogovým tržištěm Silk Road darknet, čelil podobným obviněním a byl odsouzen za stejný zločin. Dostal doživotí ve vězení.
Zejména obvinění z narkotického spiknutí, kterému Lin čelí, nese povinný minimální trest 10 let a maximální možný trest odnětí svobody na doživotí. Další dva obvinění mají souhrnný maximální trest 25 let vězení.
The post Vlastník inkognito trhu zatčen poté, co FBI sledovala krypto transakce appeared first on CryptoPotato.

Prozkoumat více od tvůrce

Nejnovější zprávy