Zajímá vás, jaké jsou další hranice pro DeFi?
Naše nová zpráva#Binancepokrývá vznikající trendy na trzích DeFi, od nových typů derivátů a výnosových paradigmat po modulární návrhy půjček, prediktivní trhy a další.
Přečtěte si celou zprávu zde.
Nejdůležitější:
V roce 2024 došlo k výraznému přílivu kapitálu do DeFi, což zvýšilo celkovou uzamčenou hodnotu („TVL“) od začátku roku o 75,1 % na 94,9 mld. USD z 54,2 mld. USD na začátku roku. Tato podpora přinesla užitek téměř každému sektoru DeFi, na hlavních i vedlejších trzích, což vedlo ke vzniku diferencovaných trhů, které zpřístupňují dříve nedostupná finanční primitiva v řetězci.
Po letošním nárůstu o 148,6 % na 9,1 miliardy USD je nyní výnos 8. největším trhem DeFi podle TVL. Pendle, který vedl tlak na zavedení úrokových derivátů do řetězce, zaznamenal pozoruhodný 1962% růst od začátku roku na 4,8 miliardy USD, těží z nárůstu výnosových aktiv a zvýšené volatility sazeb vyvolané likvidním přeskupováním a spekulativními bodovými systémy.
Obíhající tržní kapitalizace stablecoinů letos dosáhla 161,1 miliardy USD, což je nejvíce za téměř dva roky. Kapitalizací tržní mezery pro kapitálově efektivnější stabilní coiny nesoucí výnosy Ethena vzrostla o 2730,4 % na 2,4 miliardy USD a stala se 5. největším stablecoinem. Jeho jedinečná delta-neutrální strategie, která kombinuje vsazené ETH a sazby trvalého financování futures, poskytuje výraznou výhodu.
Peněžní trhy letos rostly a TVL na řetězci vzrostly o 47,2 % na 32,7 miliardy USD. Poptávka po flexibilnějších úvěrových produktech, jako jsou ty, které mohou zahrnovat dlouhodobá aktiva jako kolaterál, podnítila zájem o modulární půjčky. Morpho zareagovalo Morpho Blue a MetaMorpho, které kombinují jednoduchost a společnou likviditu tradičních půjček s efektivitou a flexibilitou izolovaných trhů a přitahují miliardové vklady během několika měsíců.
Predikční trhy dosáhly v tomto cyklu nového vrcholu, přičemž TVL dosáhla rekordních 55,1 milionu USD po 57,7% nárůstu YTD. Historicky prosperující díky politickým událostem a s volbami v USA na dohled, Polymarket zaznamenal výrazné oživení, s průměrnými měsíčními objemy prudce stoupajícími z 6,1 milionu USD v roce 2023 na 42,0 milionu USD v roce 2024.
Vzestup trhu oživil aktivitu v oblasti derivátů v řetězci a zvýšil průměrné denní objemy z 1,8 miliardy USD v loňském roce na 5,4 miliardy USD v letošním roce. Hyperliquid využil tohoto trendu a zvýšil svůj podíl na trhu na 18,9 %, čímž se stal druhým největším podle objemu obchodů, za jediným dYdX. Jeho výhoda pramení z toho, že jde o vysoce výkonný, plně na řetězu perps DEX na jeho vlastní L1, který poskytuje zážitky podobné CEX a jedinečné produkty, jako jsou nabídky před uvedením na trh a exotické páry.
Přečtěte si celou zprávu tady.
