Zjistěte, jak tokenizace ovlivňuje tradiční finanční ekosystém digitalizací aktiv.
Podle zprávy společnosti 21.co pro správu digitálních aktiv by se trh s tokenizací mohl do konce dekády zvětšit až na 10 bilionů dolarů, taženo rostoucím přijetím blockchainu tradičními finančními institucemi.
Podobně zpráva Boston Consulting Group předpokládá, že by se trh s tokenizovanými aktivy mohl do roku 2030 zvýšit na 16 bilionů dolarů.
Zdroj: Boston Consulting Group
Jedním z klíčových faktorů růstu tokenizace je její potenciál transformovat stávající finanční infrastrukturu, zvýšit efektivitu, snížit náklady a optimalizovat dodavatelské řetězce.
Potenciál tokenizace však přesahuje tradiční finanční nástroje. V budoucnu bychom mohli vidět širokou škálu aktiv tokenizovaných, včetně dluhopisů, akcií, umění, automobilů, komodit a dokonce i kvalitních vín.
Tato expanze do nových tříd aktiv má potenciál učinit investování dostupnější a přinést novou likviditu na trhy, které byly tradičně složité a pomalu se pohybující.
Pojďme tedy zjistit, co je tokenizace a proč na ní záleží.
Obsah
Vysvětlení tokenizace: co je tokenizace v kryptoměnách?
Jak tokenizace funguje?
Výhody tokenizace
Jak investovat do tokenizace
Tokenizační platformy
Rizika a výzvy tokenizace
Vysvětlení tokenizace: co je tokenizace v kryptoměnách?
Tokenizace v kryptoměnách znamená přeměnu aktiv ze skutečného světa, jako jsou akcie, dluhopisy, nemovitosti nebo dokonce fyzické zboží, na digitální tokeny na blockchainu.
Tyto tokeny představují vlastnictví nebo podíl na podkladovém aktivu a lze s nimi snadno a bezpečně obchodovat nebo je převádět.
Jaký je účel tokenizace? Tokenizace se obvykle zaměřuje na zavedení likvidity na tradičně nelikvidní trhy. Aktiva, která bylo dříve obtížné koupit nebo prodat, lze okamžitě obchodovat na platformách založených na blockchainu prostřednictvím tokenizace, což snižuje transakční náklady a zvyšuje efektivitu trhu.
Jak tokenizace funguje?
Zde je podrobný přehled toho, jak tokenizace obvykle funguje:
Výběr aktiv: Vydavatel vybere aktivum, které má být tokenizováno. Může to být cokoli od nemovitostí po akcie, dluhopisy nebo komodity.
Proces tokenizace: Aktivum je rozděleno na digitální tokeny, z nichž každý představuje zlomek podkladového aktiva. Tento proces je často usnadněn inteligentními smlouvami, což jsou samovykonatelné smlouvy s podmínkami smlouvy přímo zapsanými do kódu.
Vydání: Tokeny jsou vydávány na blockchainu, kde je lze kupovat, prodávat nebo obchodovat. Každý token je jedinečný a obsahuje metadata, která popisují aktivum, které představuje.
Obchodování a vlastnictví: Jakmile jsou tokeny vydány, lze s nimi obchodovat na platformách založených na blockchainu. Vlastnictví tokenů je zaznamenáno na blockchainu, což poskytuje transparentní a neměnný záznam o vlastnictví.
Odkup: Držitelé tokenů mohou mít možnost vykoupit své tokeny za podkladové aktivum. Tento proces se obvykle řídí podmínkami stanovenými v chytré smlouvě.
Dodržování předpisů: V průběhu celého procesu vydavatelé obvykle zajišťují soulad s příslušnými předpisy, jako jsou požadavky Poznej svého zákazníka (KYC) a Anti-Money Laundering (AML).
Výhody tokenizace
Převedením skutečných aktiv na digitální tokeny na blockchainu poskytuje tokenizace následující výhody:
Zvýšení dostupnosti: Tokenizace umožňuje částečné vlastnictví a umožňuje menším investorům přístup k aktivům, která byla kdysi mimo dosah kvůli vysokým nákladům nebo překážkám vstupu.
Zlepšení likvidity: Tokenizace činí tradičně nelikvidní aktiva, jako jsou nemovitosti nebo výtvarné umění, likvidnějšími tím, že s nimi lze obchodovat na platformách založených na blockchainu, čímž se zkracují transakční časy a náklady.
Zlepšení efektivity: Odstraněním zprostředkovatelů a zefektivněním procesů může tokenizace zvýšit efektivitu převodu a správy aktiv, snížit náklady a administrativní zátěž.
Umožněte transakce bez hranic: Tokeny založené na blockchainu lze obchodovat globálně, což umožňuje bezproblémové přeshraniční transakce bez potřeby zprostředkovatelů nebo složitých regulačních procesů.
Zlepšení zabezpečení: Blockchain poskytuje bezpečnou a transparentní účetní knihu pro sledování vlastnictví a transakcí, snižuje riziko podvodu a zajišťuje integritu vlastnictví aktiv.
Jak investovat do tokenizace
Investice do tokenizace nabízí řadu příležitostí pro ty, kteří chtějí diverzifikovat svá portfolia. Zde je několik praktických způsobů, jak investovat do technologie tokenizace
Koupit tokenizované akcie: Nakupujte tokenizované akcie známých společností jako Google nebo Meta na kryptoburzách. Tato digitální aktiva představují tradiční akcie a nabízejí výhody jako 24/7 obchodování a částečné vlastnictví.
Investujte do tokenizačních podniků: Zvažte nákup kryptotokenů vydaných projekty zaměřenými na tokenizaci. Před investováním prozkoumejte tým projektu, likviditu tokenů a pokrok. Hledejte projekty se silným případem použití a potenciálem růstu.
Získejte tokeny vrstvy 1: Podívejte se na nákup tokenů blockchainu vrstvy 1 (L1) pro platformy, které umožňují tokenizaci, jako je Ethereum (ETH), Solana (SOL), Avalanche (AVAX) a BNB Chain (BNB). Tyto tokeny jsou základem jejich příslušných blockchainových sítí a s rostoucí tokenizací mohou zaznamenat zvýšenou poptávku.
Investujte do produktů obchodovaných na burze (ETP): Některé platformy nabízejí ETP, které poskytují expozici tokenizovaným aktivům. Tyto produkty mohou poskytnout pohodlný způsob, jak investovat do technologie tokenizace.
Tokenizační platformy
Tyto platformy poskytují infrastrukturu a nástroje nezbytné pro tokenizaci aktiv v reálném světě a usnadňují jejich obchodování a správu v blockchainových sítích. Zde jsou některé pozoruhodné platformy pro tokenizaci:
Backed: Backed buduje on-chain infrastrukturu pro kapitálové trhy a nabízí tokenizované cenné papíry, které představují reálná aktiva, jako jsou dluhopisy, akcie a ETF.
Maple: Maple je tržiště v řetězci zaměřené na poskytování vysoce kvalitních úvěrových příležitostí institucionálním a akreditovaným investorům, které splňují jejich požadavky na likviditu, riziko a návratnost.
Matrixdock: Matrixdock je platforma digitálních aktiv, která poskytuje institucionálním a akreditovaným investorům transparentní přístup k tokenizovaným RWA a zajišťuje neměnný záznam o vlastnictví a každodenní prokazování rezerv.
Ondo: Ondo nabízí finanční produkty v řetězci, jako jsou tokenizované bankovky kryté krátkodobými americkými státními dluhopisy a bankovní vklady na požádání.
Polymath Network: Polymath je platforma pro vytváření tokenizovaných cenných papírů, která emitentům nabízí zjednodušený proces digitalizace cenných papírů na blockchainu.
Securitize: Securitize je platforma pro dodržování předpisů pro digitalizaci cenných papírů na blockchainu, která zajišťuje, že tokenizované cenné papíry splňují regulační požadavky.
Rizika a výzvy tokenizace
Investice do tokenizace nabízí vzrušující příležitosti, ale přináší také rizika a výzvy, kterých byste si měli být vědomi:
Regulační rizika: Tokenizace je relativně nový koncept a regulace kolem něj se stále vyvíjejí. Změny v předpisech by mohly ovlivnit hodnotu a zákonnost tokenizovaných aktiv.
Volatilita trhu: Kryptotrh je známý svou volatilitou, kdy ceny tokenů často zažívají divoké výkyvy. Měli byste být připraveni na možnost náhlých změn cen.
Bezpečnostní rizika: Digitální aktiva jsou náchylná k hackerům a dalším narušením zabezpečení. Měli byste přijmout opatření k ochraně svého majetku, jako je používání bezpečných peněženek a burz.
Nedostatek likvidity: Některá tokenizovaná aktiva mohou mít omezenou likviditu, takže je obtížné je koupit nebo prodat za požadované ceny.
Technologická rizika: Blockchain se stále vyvíjí a existují rizika spojená s chybami, závadami a dalšími technickými problémy, které by mohly ovlivnit tokenizovaná aktiva.
Trh s tokenizací by mohl pokračovat v růstu s tím, že bude tokenizováno více aktiv a větší přijetí blockchainu.
Před investicí do tokenizace byste však měli postupovat opatrně a pečlivě zvážit rizika, která s tím souvisí.
Přečtěte si více: Zaměřme se na aktiva v reálném světě, ne na cenu bitcoinů | Názor
