Úvod
Existuje nespočet způsobů, jak profitovat z obchodování s kryptoměnami. Obchodní strategie vám pomohou uspořádat tyto techniky do koherentního rámce, který můžete sledovat. Tímto způsobem můžete neustále sledovat a optimalizovat svou kryptoměnovou strategii.
Dva hlavní myšlenkové proudy, které budete muset vzít v úvahu při vytváření obchodní strategie, jsou technická analýza (TA) a fundamentální analýza (FA). Rozlišujeme, která z těchto strategií platí, ale než půjdete dále, ujistěte se, že rozumíte rozdílům mezi těmito koncepty.
Protože existuje mnoho různých obchodních strategií, pokryjeme některé z nejběžnějších. Tento článek se zaměřuje především na strategie obchodování s kryptoměnami. Mohou se však vztahovat i na další finanční aktiva, jako je forex, akcie, opce nebo drahé kovy, jako je zlato.
Chtěli byste si tedy navrhnout vlastní obchodní strategii? Tento článek vám pomůže se základy toho, jak byste měli přistupovat ke spekulacím na krypto trzích. Se solidní obchodní strategií s větší pravděpodobností dosáhnete svých obchodních a investičních cílů.
Co je obchodní strategie?
Obchodní strategii můžeme popsat jako rozsáhlý plán pro všechny vaše obchodní aktivity. Je to rámec, který si vytvoříte, aby vás vedl ve všech vašich obchodních snahách.
Obchodní plán může také pomoci zmírnit finanční riziko, protože eliminuje spoustu zbytečných rozhodnutí. I když mít obchodní strategii není pro obchodování povinné, může to být občas život zachraňující. Pokud se na trhu stane něco neočekávaného (a stane se), váš obchodní plán by měl definovat, jak budete reagovat – a ne vaše emoce. Jinými slovy, díky obchodnímu plánu jste připraveni na možné výsledky. Brání vám dělat ukvapená, impulzivní rozhodnutí, která často vedou k velkým finančním ztrátám.
Například komplexní obchodní strategie může zahrnovat následující:
s jakými třídami aktiv obchodujete
jaká nastavení použijete
jaké nástroje a indikátory používáte
co spouští vaše vstupy a výstupy (vaše umístění stop loss)
co určuje velikost vaší pozice
jak dokumentujete a měříte výkonnost svého portfolia
Kromě toho může váš obchodní plán obsahovat také další obecná pravidla, a to i do některých drobných detailů. Můžete například definovat, že nikdy nebudete obchodovat v pátek nebo že nikdy nebudete obchodovat, pokud se cítíte unavení nebo ospalí. Nebo si můžete vytvořit obchodní plán, takže obchodujete pouze v určité dny v týdnu. Kontrolujete během víkendu cenu bitcoinů? Před víkendem vždy uzavřete své pozice. Personalizované poradenství, jako je toto, může být také zahrnuto do vaší obchodní strategie.
Vypracování obchodní strategie může také zahrnovat ověření zpětným testováním a dopředným testováním. Můžete například obchodovat s papírem na testovací síti Binance Futures.
V tomto článku se podíváme na dva typy obchodních strategií: aktivní a pasivní.
Jak brzy uvidíte, definice obchodních strategií nejsou nutně striktní a mohou se mezi nimi překrývat. Ve skutečnosti může stát za zvážení hybridní přístup kombinací více strategií.
Aktivní obchodní strategie
Aktivní strategie vyžadují více času a pozornosti. Říkáme jim aktivní, protože zahrnují neustálé sledování a častou správu portfolia.
Denní obchodování
Denní obchodování může být nejznámější aktivní obchodní strategií. Je běžnou mylnou představou si myslet, že všichni aktivní obchodníci jsou z definice denní obchodníci, ale není to pravda.
Denní obchodování zahrnuje vstup a výstup z pozic ve stejný den. Denní obchodníci se proto snaží vytěžit z vnitrodenních cenových pohybů, tedy cenových pohybů, ke kterým dojde během jednoho obchodního dne.
Termín „denní obchodování“ pochází z tradičních trhů, kde je obchodování otevřeno pouze v určitých hodinách dne. Na těchto trzích tedy denní obchodníci nikdy nezůstanou na pozicích přes noc, když je obchodování zastaveno.
Většina platforem pro obchodování s digitálními měnami je otevřena 24 hodin denně, 365 dní v roce. Denní obchodování se tedy používá v trochu jiném kontextu, pokud jde o krypto trhy. Obvykle se odkazuje na krátkodobý obchodní styl, kdy obchodníci vstupují a vystupují z pozic v časovém rozpětí 24 hodin nebo méně.
Denní obchodníci obvykle používají cenovou akci a technickou analýzu k formulování obchodních nápadů. Kromě toho mohou k nalezení neefektivity na trhu používat mnoho dalších technik.
Denní obchodování s kryptoměnami může být pro některé vysoce ziskové, ale často je to docela stresující, náročné a může zahrnovat vysoké riziko. Denní obchodování se jako takové doporučuje pro pokročilejší obchodníky.
Swingové obchodování
Swingové obchodování je typ dlouhodobější obchodní strategie, která zahrnuje držení pozic déle než jeden den, ale obvykle ne déle než několik týdnů nebo měsíců. V některých ohledech je swingové obchodování uprostřed mezi denním obchodováním a trendovým obchodováním.
Swingoví obchodníci se obecně snaží využít vlny volatility, které trvá několik dní nebo týdnů, než se odehrají. Swingoví obchodníci mohou k formulaci svých obchodních nápadů použít kombinaci technických a základních faktorů. Přirozeně, že zásadní změny mohou trvat déle, než se projeví, a zde přichází na řadu fundamentální analýza. I tak mohou vzory grafů a technické indikátory hrát významnou roli ve swingové obchodní strategii.
Swingové obchodování může být nejpohodlnější aktivní obchodní strategií pro začátečníky. Významnou výhodou swingového obchodování oproti dennímu obchodování je, že se swingové obchody odehrávají déle. Přesto jsou dostatečně krátké, takže není příliš těžké obchod sledovat.
To dává obchodníkům více času na zvážení svých rozhodnutí. Ve většině případů mají dostatek času zareagovat na to, jak se obchod vyvíjí. Díky swingovému obchodování lze rozhodnutí činit s menším spěchem a větší racionalitou. Na druhou stranu denní obchodování často vyžaduje rychlá rozhodnutí a rychlé provedení, což není ideální pro začátečníky.
Trendové obchodování
Trendové obchodování, někdy také označované jako poziční obchodování, je strategie, která zahrnuje držení pozic po delší dobu, obvykle alespoň několik měsíců. Jak už název napovídá, trendoví obchodníci se snaží využít směrových trendů. Trendoví obchodníci mohou vstupovat do dlouhé pozice v uptrendu a do krátké pozice v klesajícím trendu.
Obchodníci s trendy obvykle používají fundamentální analýzu, ale nemusí to tak být vždy. I tak fundamentální analýza zvažuje události, které mohou trvat dlouho, než se odehrají – a to jsou pohyby, kterých se trendoví obchodníci snaží využít.
Trendová obchodní strategie předpokládá, že podkladové aktivum se bude nadále pohybovat ve směru trendu. Trendoví obchodníci však musí počítat i s možností obratu trendu. Jako takové mohou do své strategie zahrnout také klouzavé průměry, trendové linie a další technické indikátory, aby se pokusily zvýšit svou úspěšnost a zmírnit finanční rizika.
Trendové obchodování může být ideální pro začínající obchodníky, pokud řádně provádějí náležitou péči a řídí rizika.
Skalpování
Skalpování je jednou z nejrychlejších obchodních strategií. Scalpeři se nesnaží využívat velké pohyby nebo vleklé trendy. Je to strategie, která se zaměřuje na využívání malých pohybů znovu a znovu. Například profitování z rozpětí nabídky a žádosti, mezery v likviditě nebo jiné neefektivnosti na trhu.
Scalpeři nemají za cíl držet své pozice po dlouhou dobu. Je docela běžné, že obchodníci se skalpem otevírají a zavírají pozice během několika sekund. To je důvod, proč skalpování často souvisí s vysokofrekvenčním obchodováním (HFT).
Skalpování může být obzvláště lukrativní strategií, pokud obchodník zjistí neefektivnost trhu, která se opakuje znovu a znovu, a kterou může využít. Pokaždé, když se to stane, mohou dosáhnout malých zisků, které se časem sčítají. Skalpování je obecně ideální pro trhy s vyšší likviditou, kde je vstup a výstup z pozic relativně hladký a předvídatelný.
Skalpování je pokročilá obchodní strategie, která se nedoporučuje pro začínající obchodníky kvůli její složitosti. Vyžaduje také hluboké porozumění mechanismům trhů. Kromě toho je skalpování obecně vhodnější pro velké obchodníky (velryby). Procentuální ziskové cíle bývají menší, takže obchodování s většími pozicemi dává větší smysl.
Chcete si vyzkoušet obchodování s kryptoměnami? Zaregistrujte se na Binance a my vám ukážeme, jak nakupovat BTC.
Pasivní investiční strategie
Pasivní investiční strategie umožňují více hands-off přístup, kdy správa portfolia vyžaduje méně času a pozornosti. I když existují rozdíly mezi obchodními a investičními strategiemi, obchodování v konečném důsledku znamená nákup a prodej aktiv v naději na zisk.
Koupit a držet
„Buy and hold“ je pasivní investiční strategie, kdy obchodníci nakupují aktivum s úmyslem držet je po dlouhou dobu bez ohledu na výkyvy trhu.
Tato strategie se obvykle používá v dlouhodobých investičních portfoliích, kde je myšlenkou jednoduše dostat se na trh bez ohledu na načasování. Myšlenkou této strategie je, že v dostatečně dlouhém časovém rámci nebude na načasování nebo vstupní ceně příliš záležet.
Strategie nákupu a držení je téměř vždy založena na fundamentální analýze a obvykle se nezabývá technickými ukazateli. Strategie také pravděpodobně nebude zahrnovat časté sledování výkonnosti portfolia – pouze jednou za čas.
Zatímco bitcoin a kryptoměny existují jen o něco více než deset let, fenomén HODL by se dal přirovnat ke strategii nákupu a držení. Kryptoměny jsou však riziková a nestálá třída aktiv. Zatímco nákup a držení bitcoinu je v kryptoměnovém prostoru dobře známá strategie, strategie nákupu a držení nemusí být vhodná pro jiné kryptoměny.
Indexové investování
Indexové investování obvykle znamená nákup ETF a indexů na tradičních trzích. Tento typ produktu je však dostupný i na trzích s kryptoměnami. Jak na centralizovaných burzách kryptoměn, tak v rámci hnutí decentralizovaných financí (DeFi).
Myšlenkou kryptoindexu je vzít košík kryptoaktiv a vytvořit token, který sleduje jejich kombinovaný výkon. Tento koš může sestávat z mincí z podobného sektoru, jako jsou soukromé mince nebo žetony. Nebo to může být něco úplně jiného, pokud má spolehlivý cenový zdroj. Jak si dokážete představit, většina z těchto tokenů silně závisí na blockchainových orákulech.
Jak mohou investoři využívat kryptoindexy? Mohli by například investovat do indexu soukromých mincí namísto vybírání jednotlivých soukromých mincí. Tímto způsobem mohou sázet na coiny soukromí jako sektor a zároveň eliminovat riziko sázení na jedinou minci.
Investování do tokenizovaných indexů se v příštích letech pravděpodobně stane populárnějším. Umožňuje více praktický přístup k investování do blockchainového průmyslu a kryptoměnových trhů.
Závěrečné myšlenky
Vymyslet strategii obchodování s kryptoměnami, která vyhovuje vašim finančním cílům a stylu osobnosti, není snadný úkol. Prošli jsme některé z nejběžnějších strategií obchodování s kryptoměnami, takže doufejme, že můžete zjistit, která z nich vám může nejlépe vyhovovat.
Abyste zjistili, co skutečně funguje a co ne, měli byste sledovat a sledovat každou obchodní strategii – aniž byste porušovali pravidla, která jste nastavili. Je také užitečné vytvořit obchodní deník nebo list, abyste mohli analyzovat výkon každé strategie.
Ale stojí za zmínku, že nemusíte dodržovat stejné strategie navždy. S dostatkem dat a obchodních záznamů byste měli být schopni upravit a přizpůsobit své metody. Jinými slovy, vaše obchodní strategie by se měly neustále vyvíjet, jak získáváte obchodní zkušenosti.
Může být také výhodné přidělit různé části vašeho portfolia různým strategiím. Tímto způsobem můžete sledovat individuální výkon každé strategie a zároveň používat správné řízení rizik.
Pokud si chcete přečíst více o správě portfolia, podívejte se na článek Vysvětlení alokace a diverzifikace aktiv.